Расчет величины денежного потока предприятия

Сумма денежного потока предприятия представляет собой величину, равную:

ЧДП = ЧДП(ОПД) + ЧДП(ИНД) + ЧДП (ФД),

где ЧДП(ОД) размер чистого денежного потока по операционной деятельности, ЧДП(ИНД) – размер чистого денежного потока по инвестиционной деятельности, ЧДП(ФД) – размер чистого денежного потока по финансовой деятельности. Основная деятельность предприятия является главным источником прибыли, то, очевидно, что основным источником денежных средств является ЧДП(ОПД).

▪ Инвестиционная деятельность, как правило, связана в основном с временным оттоком денежных ресурсов, необходимых для приобретения оборудования, технологий и т.п. Наряду с этим по инвестиционной деятельности может быть и приток денежных средств за счет полученных дивидендов и процентов по долгосрочным ценным бумагам и т.п. расчет чистого денежного потока по инвестиционной деятельности осуществляется по формуле:

ЧДП(ИНД) = В(ОС) + В(НМАК) +В(ДФВ) + В(АКВ) + ДВДП – ОСПР +∆НКС –НМАКП – ДФАП – АКВП,

где В(ОС) – выручка от реализации основных средств, В(НМАК) – выручка от реализации нематериальных активов, В(ДФВ) – выручка от реализации долгосрочных финансовых активов, В(АКВ) – выручка от реализации ранее выкупленных акций предприятия, ДВДП – сумма полученных дивидендов и процентов по долгосрочным ценным бумагам, ОСПР – сумма приобретенных основных средств, ∆НКС – изменение остатка незавершенного производства, НМАКП – сумма приобретенных нематериальных активов, ДФАП – сумма приобретения долгосрочных финансовых активов, АКВП – сумма выкупленных собственных акций предприятия.

▪ Чистый денежный поток по финансовой деятельности характеризует притоки и оттоки денежных средств, связанных с использованием внешнего финансирования, его величина определяется по формуле:

ЧДП(ФД) = ПРСК + ДКЗ + ККЗ +БЦФ – ПЛДКР – ПЛККЗ – ДВДВ,

где ПРСК – сумма дополнительно привлеченного из внешних источников собственного капитала (денежные поступления от выпуска акций и других долевых инструментов, дополнительные вложения собственников фирмы), ДКЗ – сумма дополнительно привлеченных долгосрочных заемных кредитов и займов, ККЗ – сумма дополнительно привлеченных краткосрочных кредитов и займов, БЦФ – сумма средств, поступивших в порядке безвозмездного целевого финансирования фирмы, ПЛДКР – сумма выплат основного долга по долгосрочным кредитам и займам, ПЛККЗ – сумма выплат основного долга по краткосрочным кредитам и займам, ДВДВ – сумма выплаченных дивидендов акционерам предприятия.

Финансовая деятельность должна способствовать увеличению денежных средств на предприятии для финансового обеспечения основной и инвестиционной деятельности.

Дата добавления: 2014-11-26