Пример 2. Определить будущую величину вклада в 10000,00, помещенного в банк на 5 лет под 5% годовых, если начисление процентов осуществляется:

Пример 1.

Определить будущую величину вклада в 10000,00, помещенного в банк на 5 лет под 5% годовых, если начисление процентов осуществляется:

а) раз в году; б) раз в месяц.

Введите в любую ячейку ЭТ:

=БЗ(0,05; 5; 0; -10000) (Результат:12762,82)

=БЗ(0,05/12; 5*12; 0; -10000) (Результат:12833,59).

Обратите особое внимание на способы задания аргументов.

Значение процентной ставки (аргумент “ ставка ” или "норма") обычно задается в виде десятичной дроби: 5% - 0,05; 10% - 0,1; 100% - 1 и т.д. (Внимание! В EXCEL версии 7.0 при установке для ячейки процентного формата ставка может задаваться в натуральном виде, т.е.: 5, 10, 20 и т.д.).

Если начисление процентов осуществляется m -раз в году, аргументы необходимо откорректировать соответствующим образом:

вместо r записать r/m, вместо n записать n*m.

Аргумент “ начальное значение - пз ” здесь задан в виде отрицательной величины (-10000), так как с точки зрения вкладчика эта операция влечет за собой отток его денежных средств в текущем периоде с целью получения положительной величины (12762,82) через 5 лет.

Однако для банка, определяющего будущую сумму возврата средств по данному депозиту, этот аргумент должен быть задан в виде положительной величины, так как означает поступление средств (увеличение пассивов):

=БЗ(0,05; 5; 0; 10000) (Результат: - 12762,82).

Полученный же при этом результат - отрицательная величина, так как операция означает расходование средств (возврат денег банком вкладчику).

Особо отметим тот факт, что последний аргумент функции - “ тип ” в данном случае опущен, так как начисление процентов в подобных операциях, как правило, осуществляется в конце каждого периода. В противном случае функция была бы задана с указанием всех аргументов.

Функция КПЕР(ставка; выплата; пз; бс; [тип])

Функция КПЕР() вычисляет количество периодов начисления процентов, исходя из известных величин r(норма), FV(бс) и PV(пз).

По вкладу в 10000,00, помещенному в банк под 5% годовых, начисляемых ежегодно, была выплачена сумма 12762,82. Определить срок проведения операции (количество периодов начисления).

= КПЕР(0,05; 0; -10000; 12762,82) (Результат:5 лет).

Соответственно при начислении процентов раз в месяц, число необходимых периодов будет равно:

= КПЕР(0,05/12; 0;-10000;12762,82) (Результат:60 месяцев).

Следует обратить особое внимание на то, что результатом применения функции является число периодов (а не число лет), необходимое для проведения операции.

Функция НОРМА(кпер; выплата; пз; бс; [тип])

Функция НОРМА() вычисляет процентную ставку, которая в зависимости от условий операции может выступать либо в качестве цены, либо в качестве нормы ее рентабельности.

Определим процентную ставку для примера 2.

=НОРМА(5; 0; -10000; 12762,82) (Результат: 0,05 или 5%).

Результат вычисления величины r выдается в виде периодической процентной ставки. Для определения годовой процентной ставки, полученный результат следует умножить на количество начислений в году.

Необходимо помнить, что для получения корректного результата при работе функций КПЕР() и НОРМА(), аргументы " пз " и " бс " должны иметь противоположные знаки. Данное требование вытекает из экономического смысла подобных операций.

На практике, при проведении большинства финансовых операций возникают потоки платежей, распределенные во времени.

Дата добавления: 2014-12-08