Написание позиции страны

РЕПО

Одним из вариантов получением средств через займ является получение их под залог ценных бумаг, но наиболее надежным залогом является передача ликвидных ценных бумаг в собственность кредитора. Заключение двух взаимосвязанных сделок по купле продаже ценных бумаг, условия которых утверждаются при 1 части сделки. Сделки репо могут заключаться и с целью получения кредита ценными бумагами. Смысле сделки репо в том что финансовый результат определяется не по отдельности по каждой из 2 операций а как разница между стоимостью 1 части сделки и второй части сделки.

Цена которую мы заплатим за залога должна быть ниже рыночной цены на сумму процента по сделке.

Маржирование – осуществление компенсационных взносов той или другой стороной для выравнивания соотношения между стоимостью полученных денежных средств и стоимостью пакета ценных бумаг.

Срок операции РЕПО – не более 12 месяцев и длительное время операция репо для физ лиц не существовали.

Одной из сторон по такому договору является брокер, дилер, управляющая компания или кредитная организация. Не может быть репо между двумя физ лицами.

ФИНАНСОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ СРОЧНЫХ СДЕЛОК ИЛИ ПРОИЗВОДНЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ.

Делятся на первичные

1) денежные средства

2) ценные бумаги

3) дебиторская, кредиторская задолженность

Вторичные:

1) опционы

2) форвардные контракты

3) фьючерсные контракты

4) СВОП контракты

Существует рынок наличных сделок (СПОТ или кассовый рынок), на нем происходит поставка актива и его оплата, причем не позднее второго рабочего дня после даты совершения сделки.

Срочный рынок (рынок производных финансовых инструментов) – на нем заключается срочные сделки, как соглашения о будущей поставке предмета контракта на условиях, которые оговариваются в момент заключения сделки (базисный).

Базисным активом может быть – ценные бумаги, товары, валюта, процентные ставки, уровень инфляции, официальная статистическая информация.

Виды контрактов:

1) форвардный – между двумя независимыми контрагентами, он может быть как поставочный, так и расчетный он заключается не в бирже. Должен быть исполнен не ранее 3 рабочих дней. Значительная часть заключается в целях поставки реального базисного актива.

2) Фьючерсный контракт – является биржевым инструментом и это также контакт между сторонами о купле продажи определенного количества базисного актива, в установленный срок по установленной цене. Они являются стандартизованными контрактами. Торговля ими осуществляется на специализированных фьючерсных биржах. Стандартизация означает – возможна торговля, только теми контрактами, которые разработала биржа, установила размер контракта единицу торговли и дату поставки. Фьючерсные сделки проходят через клиринговую палату, ее задача – обеспечить расчеты и исполнение контрактов, то есть она гарантирует исполнение каждого контракта. Клиринговая палата рассчитывает разницу стоимости между контрактами и ценой спот данных контрактов. Брокер должен внести дополнительный взнос – который называется вариационная маржа. В результате, когда приходит время исполнение контракта, на счете брокера в клиринговой палате есть сумма в виде разницу в случае проигрыша.

Существует биржы продающие поставочные фьючерсы.

3) опционные контракты – это контракт дающий право его владельцу, купить или продать базисные активы по определенной контрактной цене в неоговоренный период времени. Продавец опциона обязан продать или купить указанный базисный актив, а покупатель опциона имеет право выбора исполнить контракт или отказаться от его исполнения. Зато, что покупатель имеет право, он уплачивает опционную премию.

Опционы также могут быть двух видов:

1) с физической поставкой

2) с расчетом на дату закрытия контракта

Продавец опциона получил доход в виде опционной премии, но он несет риск.

4) СВОП–контракты – под термином СВОП понимается соглашения между 2 сторонами об обмене финансовыми потоками, определяемыми на определенных условиях и рассчитываемыми о согласованной условной базы на определенный период в будущем. Эта сделка не биржевая, это сделка между контр агентами которые доверяют друг другу, она заключается на несколько лет.

Понятие хеджирования – страхование финансовых рисков. Хеджерами признаются те участники рынка, которые используют финансовые инструменты срочных сделок для уменьшения риска ценовых колебаний. Их участие с операциями ФИС связанна с реальными операциями на рынке базисных активов. Для того чтобы считаться хеджером участник должен присутствовать на рынке наличного товара, и быть заинтересованным в уменьшении риска.

На 1 этапе открывается позиция по рочному контракту,

На 2 этапе – эта позиция закрывается обратной сделкой.

Могут использовать любые срочные сделки, но должно быть направленно но уменьшение рсиков получения убытков по основной сделке.

Уплата налога на прибыль организациями финансовго секторами:

1) кредитные организации. Ст. 290-292 НК. Состав доход при реализации отражает специфику операций и услуг которые оказывает банки своим клиентам. 1 вид доходов – проценты от размещения банком денежных средств. Основанием для начисления доход в виде процентов является кредитный договор перед банком по которому предусмотрена уплата процентов. До тех пока существует кредитный договор, проценты капают. Налоговый учет в кредитных орган. Возможен только по методу начисления. Вдруг заемщик перестал платить. Договор расторгается. даже если мы расторгли договор то проценты остаются задолженностью и под лежат взысканию в пределах срока исковой давности. Прекратить начисление % по кредитному договору можно только по решению суда, признания обяз-ва безнадежным или односторонним расторжением договора с полной уплатой должником. И только при признании заемщика банкротом прекратить начисления мы можем.

2) Плата за открытие и ведение банковских счетов клиентов. Кредитные организации взимают плату по счетам, за обслуживание платежных карт и иных платежных средств при этом в банковской практике принято называть комиссиями. К данным платежам применяется требования статьи 40 НК – требования соблюдения рыночной цены и ограничение отклонения комиссий для конкретных клиентов в пределах 20%.

3) Доходы от проведения операция с иностранной валютой – принимается положительная разница между доходами и расходами по этим операциям. При этом доходы образуются в виде положительной курсовой разницы. В следствии отклонения курса продажи иностранной валюты от официального курса центрального банка, на дату совершения операций, в виде отрицательной курсовой разницы.

4) Доходы по операциям купли продажи драгоценных металлов – в виде разницы между ценной реализации и учетной стоимостью. По драг металлам финансовый результат определяется по дате реализации. Когда мы приобрели драгоценный метал он отражается в учете по стоимости приобретения, потом ЦБ узнает цены на драгоценные металлы которые зафиксированы на лондонском рынке, рынке СПОТ. Фиксируется эта цена, она устанавливается в баксах, переводятся по курсу ЦБ в рубли и таким образом, выявляется учетная цена драг металлов в рублях на отчетную дату. узнав действующую учетную цену драг металлов. Таким образом у нас появляется учетная стоимость

В налоговых целях не учитывается резерв, который создается под потери по операциям в оффшорную зону.

Если за счет резерва закрывается дебиторская задолженность по кредиту, то резерв используется по назначению и действительно происходит расход, потому что за счет собственных средств выплачиваем кредит.

Кредитная организация имеет право создавать резервы по сомнительным долгам – это резерв который регулируется статьей 266 НК.

Под сомнительным долгом понимается задолженность возникшая в связи с реализацией ТРУ.

Задолженность по процентам (сомнительный для банка) – реализация банка по основной деятельности.

В ст. 226 – сомнительным долгом будет тот долг который не только связан с реализацией, но и не обеспечен залогом поручительства банковской гарантии. Лдя банков это значит что % по кредиту не обеспечены. Таким образом не полученные проценты можно признать незначительной задолженностью если, обеспечение поручительства отсутствует или залог утерян, или размер обеспечения не покрывает сумму процентов по кредиту.

Должно выполняться 2 условие – в кредитном договоре должна быть оговорка согласно которой в первую очередь погашается сумма основного долга, а затем сумма процента.

СЛЕДУЯЩАЯ СТАТЬЯ РАСХОДОВ – комиссионные сборы за корреспондентские отношения

Сбора за расчетно кассовое обслуживание, плата расчетные услуги ЦБ, плата за расчетно кассовое обслуживание.

СЛЕДУЮАЩЯ СТАТЬЯ РАСХОДОВ – расходы за проведение операций с иностранной валютой.

Данный вид расходов попадает под статью 40. курс в банке не должен отличаться более чем на 20% от курса ЦБ, если более то в налоговый целях принимается только в пределах 20%.

СЛЕДУЮЩАЯ СТАТЬЯ РАСХОДОВ – убытки по операциям купли продажи ценных металлов. Всегда учитывается цена выбития и учетной стоимости. Учетная стоимость образуется в момент переоценки по учетной цене ЦБ. Отрицательный результат переоценки драг металлов.

СЛЕДУЮЩАЯ СТАТЬЯ – сумма страховых взносов по договорам сразования на случай смерти или инвалидности заемщика банка по которым банк является выгодоприобретателем при условии компенсации этих условий заемщиком

Расходы связанные с взаимодействием бюро кредитных историй. Само бюро коммерческая организация которая осуществляет сбор и хранение кредитных историй заемщика. Банк взаимодействуя с этим бюро направляет туда информацию.

Кредитные организации могут включать в расходы сумму НДС, которую они должны ввести в бюджет при оплате услуг международных расчетных систем.

Расходы в виде уплаченной опционной премии – как по исполненным, так и не по исполненным опционам.

Расходы которые несет банк, если банк выплачивает доходы иностранной организации. И эти доходы не связанные с деятельностью его постоянного представительства. ВЫПЛАТЫ – дивиденды выплачиваемые иностранному акционеру, доходы полуаемые в результате распределения в пользу иностранной организации прибыли или имущества в том числе ликвидации организации, погашение ПИФ,

3 вид додоходов (для иностра орг перед банком) – процентный доход от долговых обязательств, в том числе доходов по государственным ценным бумагам.

4 вид – доходы от использования банкам объектов интеллектульаной собственности.

5 – доходы от реализации банку недвижимого имущества на территории РФ.

6 – доходы от сдачи в аренду используемого на территории РФ имущества, в том числе лизинговые платежи.

7 – штрафы и пени за нарушение банком договорных обязательств

НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ СТРАХОВЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ.

Стразовые органиазции могут получать доход от страховой деятельности от посреднеческих услуг в области страховой деятельности, от инвестицицонной деятельности, от предоставлении консультационных услуг.

Доходы это в основном – платежи, от посреденческих услуг – комиссии.

Страховые платежи формируют источник для инвестиционной деятельности.

Отчисление в резервы и расходы.

Ст. 293 и 294 и 294.1.

Доходы от реализации стразовых услуг относятся:

1) сумма страховых премий, по договорам страхования, со страхование в той доли в которой данный страхвощик участвует, по договорам перестрахования.

2) Вознаграждение по договорам перестрахования –

3) вознагрождение страховщиков по договорам страхования

4) суммы возмещение перед страховщиками – доли страховых выплат по рискам переданным по страхованию.

К доходам страховых организаций которые осуществляет обязательное медицинское страхование относят средство перечисляемое фондами Территориальные фонды ОМС.

Доходам которые связаны с осуществлением операции страхования относятся:

1) вознаграждение за оказание услуг страхового агента или брокера

2) вознаграждение за оказание услуг субвеера (рассматривает имущество перед страхованием для оценки риска) и аварийного комиссара (оценивает причину характер и размер убытков при наступлении событии).

3) Доходы от реализации перешедшего к страховщику права требования страхователя к лицам ответственным за причиненный ущерб

4) Сумма восстановления страховых резервов

5) Сумма процентов на депо премий по рискам принятым перестрахования

6) Доходы от сдачи имущества в аренду

7) Доходы от реализации ОС и других материальных активов

8) Доходы от прочей незапрещенной законом для страховых организаций деятельности

РАСХОДЫ

1 – ая группа – те которые есть и у других организаций и включением в налоговую бахзу регулируется статьей 254-269

1) эти выплаты будут считаться расходы если имеется лицензия на данный вид страхования и в договоре стрразования предусмотрены события при наступлении которых возникает обязанность произвести страховую выплату

2) суммы страховых взносов по рискам переданным в страхование – ст. орг заключает договр на полную сумму, зачем заключает договор перестрахования, на всю или часть суммы и по нему выплачивается премией, принимается в налоговых целях как расход и независимо от оттого перечислена она или нет перестраховащиком.

3) вознагрождение за оказание услуг агента и брокера

4) расходы по оплате услуг актуариев

5) оплата детективных услуг, других специалиств, в том числе экспертов, субвееров, аварийных комиссаров, юристов

6) оплата инкасатиорских услуг

7) оплата услуг по перечисления страховых платежей

2 – ая группа – специфические расходы страховых организаций

НЕГОСУДАРСТВЕННЫЕ ПЕНСИОННЫЕ ФОНДЫ – акуммулирует средства пенсионных накоплений, инвестируют эти средства, ведут учет фонда, назначают и выплачивают негосударственные пенсии и выплачивают накопительную часть трудовой пенсии

УПЛАТА НДС ОРГАНИЗАЦИЯМИ ФИНАНСОВГО СЕКТОРА

Кредитные организации являются плательщиками НДС, объекты – услуги, реализация имущества, передача имущественных прав, а также все посреднические операции которые они совершают

Операции кредитныех организаций - Доверительное управление денежными срежствами и иным имуществом, предоставление в аренду спец помещений и сейфов, оказание консультационных и информационных услуг, осуществление профф деятельности на рынке ценных бумаг и операции разрешенные банков.

Не облагаемые НДСом – привлечение денежных средств по вкладам (%), размещение привлеченных средств, осуществление расчетов по поручениям клиентво, кассовое обслуживание, выдача и аннулирование банковский гарантий, выдача поручительств за 3 лиц, оказание услуг связанные с установкой и обслуживанием услуги клиент-банк,

Лимит одной сделки наличными – 80000, операции займа в денежной форме и операции РЕПО

Раньше было определение стоимости чистых активов

Предприятие купило на рынке 2000 цен бумаг по 100. затем 11 января заключила предварительный договор о их реализации вне организованного рынка по условиям предвариательного соглашения передача ценных бумаг должна быть 30 января. Предварительное соглашение было оформлено по электронной почве с условием того что он будет заключен. Договор подписан 21 января.

11 января ценны составили. 500 и 200 руб

21 января 900 и 150

30 января – 1000 и 700

Налоговая база по этой операции будет определяться на дату осуществления определения всех существенных условий. Она будет равна 300 * 2000 – 100 * 2000 =????

11 января в интервел цена укалыдвается.

21 января не укладывается и 30 января тоже не укладывается

Убыток полученный от ценных бумаг не может уменьшать прибыль от иных видов деятельности.

ЗАДАЧА

Организацией по итогам налоговго периода были получены:

1) убыток необращающихся векселей на ОРЦБ на сумму 6,5 млн.

2) прибыль от реализации акции на бирже 3.6 млн

3) прибыль от оказания посреднеческих услуг по договору комиси – 4 млн.

вариант 1. организация не является проф участником рынка ценных бумаг.

НБ = 3,6 + 4

Вариант 2. организация осуществляет дилерскую деятельность.

Налоговая база. 3,6 + 4 – 6.5

Вариант 3А. организация является проф участником, не делиром. Доходы и расходы от посреднической деятельности могут быть включены в НБ по ценным бумагам не обращимся на рынке …………… в этом случае часть убытка по ве..

НБ = 0+ 3.6

Вариант 3Б. УП предусмотрено включение доходов и расходов по посреднечеким услуг в НБ по ОРЦБ по ценным бумагам. НБ = 3.6 + 4

Выбытие активов, его стоимость исчисляется исходя из оценки одним из следующих методов

1) по первоначальной стоимости единицы учета финансовых вложений.

После того, как эксперты модели АТЭС сообщат Вам, какую страну Вы будете представлять, Вам необходимо написать позицию страны. Позиция страны – это краткий доклад, содержащий отношение страны к конкретной проблеме.

Необходимо обратить внимание на то, что в позиции должно быть представлено не Ваша собственная точка зрения на проблему, а официальная позиция представляемой Вами страны.

Продолжительность выступления в среднем составляет от пяти (5) до десяти (10) минут. Для того, чтобы Ваше выступление было удачным, доклад должен быть кратким и информативным.

Рекомендации по написанию позиции страны:

1. Разложить вопрос повестки на простые составляющие, то есть проблемы, которые вытекают из вопроса, стоящего на повестке моделируемого органа.

2. Получить максимальное количество информации о представляемой Вами стране по следующим пунктам:

· Краткая история и география страны

· Сведения о правовой системе страны (форма правления, форма государственного устройства, политический режим и т.д.)

· Экономическое и внутриполитическое положение представляемого государства (ВВП, уровень доходов населения, занятость населения, ведущие отрасли, налоги, глава государства, политические партии и т.д.)

· Внешняя политика страны (общий внешнеполитический курс, участие в блоках [статус, политический вес], отношение к конкретным мировым проблемам)

· Войны и трагические события, которые определяют особенности политики

· Культурные особенности и духовная ситуация в стране

· Религиозный фактор

3. Изучить позицию страны по вопросам повестки дня.

Советуем рассмотреть следующие позиции:

· Основные приоритеты внешней политики (доктрины и реальные шаги)

· Договоры (многосторонние и двусторонние), в которых состоит страна

· Сведения о союзниках и противниках представляемой страны

· Выступления главы государства или правительства по этому вопросу

· Выступления постоянного представителя страны на форуме АТЭС

4. Нужно сформулировать для себя ожидаемый результат:

· Какие решения будут выгодны для страны

· Какое решение страна готова предложить для данной проблемы

· Какие решения категорически неприемлемы для данной страны

Примеры позиций стран:

Дата добавления: 2015-05-10