Анализ финансового состояния клиента

3.1. Аналитический агрегированный баланс клиента и аналитические показатели, характеризующие финансовое состояние клиента:

Согласно письму Заемщика аудиторская проверка предприятия за 2010г. будет проведена в течение 2 кв.2011г.

Общество является плательщиком налога на прибыль при условии, что выручка от реализации сельскохозяйственной продукции составляет не менее 70% от общего объема реализации.

отчетные даты	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.01.2011
	сумма	доля в балансе	сумма	доля в балансе	сумма	доля в балансе	сумма	доля в балансе
АКТИВ
Внеоборотные (постоянные) активы:	21 221	27,37%	74 462	47,75%	94 230	51,92%	134 131	49,91%
- нематериальные активы		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- основные средства	12 826	16,54%	33 741	21,63%	33 136	18,26%	56 017	20,85%
- незавершенное строительство	8 395	10,83%	40 721	26,11%	61 094	33,66%	78 114	29,07%
- доходные вложения в материальные ценности		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- долгосрочные финансовые вложения		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
-отложенные налоговые активы		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- прочие внеоборотные активы		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
Оборотные (текущие) активы:	56 322	72,63%	81 494	52,25%	87 271	48,08%	134 593	50,09%
- запасы	40 889	52,73%	56 162	36,01%	72 133	39,74%	59 309	22,07%
- НДС по приобретенным ценностям	1 314	1,69%	6 550	4,20%	7 532	4,15%	8 855	3,30%
- дебиторская задолженность	13 663	17,62%	17 474	11,20%	7 300	4,02%	65 612	24,42%
в т.ч. долгосрочная	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%
в т.ч. краткосрочная	13 663	17,62%	17 474	11,20%	7 300	4,02%	65 612	24,42%
- краткосрочные финансовые вложения		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- денежные средства		0,59%	1 308	0,84%		0,17%		0,30%
- прочие оборотные активы		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
ВСЕГО АКТИВОВ:	77 543	100,00%	155 956	100,00%	181 501	100,00%	268 724	100,00%
ПАССИВ
Собственные средства:	-4 087	-5,27%	-23 498	-15,07%	-22 240	-12,25%	163 990	61,03%
- уставный капитал	3 000	3,87%	13 000	8,34%	13 000	7,16%	230 000	85,59%
- накопленный капитал	-7 087	-9,14%	-36 498	-23,40%	-35 240	-19,42%	-66 010	-24,56%
Заемные средства:	81 630	105,27%	179 454	115,07%	203 741	112,25%	104 734	38,97%
- долгосрочные обязательства		0,00%	156 109	100,10%	173 676	95,69%	102 266	38,06%
займы и кредиты		0,00%	156 109	100,10%	173 676	95,69%	102 266	38,06%
отложенные налоговые обязательства		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
прочие долгосрочные обязательства	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%
- краткосрочные обязательства:	81 630	105,27%	23 345	14,97%	30 065	16,56%	2 468	0,92%
кредиты и займы	80 768	104,16%	14 870	9,53%	5 960	3,28%		0,00%
кредиторская задолженность	812	1,05%	8 475	5,43%	24 105	13,28%	2 468	0,92%
прочие краткосрочные обязательства	50	0,06%	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%
ВСЕГО ПАССИВОВ:	77 543	100,00%	155 956	100,00%	181 501	100,00%	268 724	100,00%

Валюта баланса за анализируемый период с 01.01.2008г. по 01.01.2011г. увеличилась на 191181 тыс.руб. или в 3,5 раза за счет роста всех статей баланса в связи с ростом бизнеса.

По пассиву произошли следующие изменения:

· Рост собственных средств на 163 990 тыс. руб. или на 100% в связи с ростом уставного капитала с 3000 тыс.руб. до 230 000 тыс.руб.;

· Увеличение заемных средств с 81 630 тыс.руб. до 104 734 тыс. руб. или на 23 104 тыс.руб. 28,3%.

По активу баланса произошли следующие изменения:

· Увеличение основных средств на 43 191 тыс. руб. или в 4,4 раза;

· Увеличение незавершенного строительства на 69 719 тыс.руб. или в 9,3 раза;

· Увеличение по всем статьям оборотных активов.

Актив баланса:

Внеоборотные активы по сравнению с 01.01.2008 года увеличились на 112 910 тыс. руб. или в 6,3 раза и на 01.01.2011 года составили 134 131 тыс. руб. или 49,91% от валюты баланса.

На последнюю отчетную дату они представлены:

-основными средствами 56 017 тыс.руб. (20,85% от валюты баланса);

Вид (группа) ОС:	Балансовая стоимость	Амортизация	Остаточная стоимость
Инструмент	28 800,00	28 800,00	0,00
Машины и оборудование	8 491 181,91	2 872 776,45	5 618 405,46
Производств. и хозяйств. инвентарь	16 296 077,79	4 314 108,85	11 981 968,94
Прочие основные фонды	103 480,08	78 518,02	24 962,06
Сооружения	33 404 449,40	6 081 358,09	27 323 091,31
Транспортные средства	13 267 467,88	2 199 237,00	11 068 230,88
Итого:	71 591 457,06	15 574 798,41	56 016 658,65

Рост по данной статье произошел в связи с вводом в эксплуатацию производственного оборудования для выращивания форели в садках, а также различных плавательных средств и технологического оборудования.

- незавершенным строительством на 78 114 тыс.руб. (29,07% валюты баланса) – цех рыбопереработки площадью 500м2;

Оборотные активы по сравнению с 01.01.2008 года увеличились на 78 271 тыс. руб. или в 2,4 раза и на 01.01.2011 года составили 134 593 тыс. руб. или 50,09% валюты баланса, в том числе:

· запасы – 59 309 тыс. руб. (22,07% от валюты баланса), из них:

- сырье, материалы и другие аналогичные ценности – 5 257 тыс. руб.

- затраты в незавершенном производстве – 52 658 тыс. руб. ();

- расходы будущих периодов – 1 393 тыс.руб.;

· НДС по приобретенным ценностям – 8 855 тыс.руб.;

· краткосрочная дебиторская задолженность – 65 612 тыс. руб. – 24,42% от валюты баланса;

· денежные средства – 817 тыс. руб.

Пассив баланса:

Собственные средства предприятия по сравнению с 01.01.2008 годом увеличились на 168 077 тыс. руб. или на 100% и на 01.01.2010 года составили 163 990 тыс. руб.(61,03 % от валюты баланса). Рост собственных средств произошел за счет увеличения уставного капитала.

Собственные средства представлены:

· Уставным капиталом – 230 000 тыс. руб. (увеличился за отчетный период с 3000 тыс.руб. до 230 000 тыс.руб.);

· Добавочным капиталом – 29 000 тыс. руб. (Переоценка основных средств);

· Непокрытый убыток – 93010 тыс. руб.

Заемные средства по сравнению с 01.01.2008 г. увеличились на 23 104 тыс. руб. или в 1,3 раза и на 01.01.2011 года составили 104 734 тыс. руб. (38,97% от валюты баланса).

Долгосрочные обязательства по сравнению с 01.01.2008 г. увеличились на 102 266 тыс. руб. или на 100% и на 01.01.2011 года составили 102 266 тыс. руб. (38,06% от валюты баланса).

Долгосрочные обязательства представлены:

• Займами и кредитами – 102 266 тыс. руб.

Наименование	Сумма задолженности, тыс. руб.	Дата получения кредита	Дата погашения	Процентная ставка
ИТОГО:	102 266

Вся задолженность является текущей.

Краткосрочные обязательства по сравнению с 01.01.2008 года увеличились на 125 542 тыс. руб. или в 33,1 раза и на 01.01.2011 года составили 2 468 тыс. руб. или 0,92% валюты баланса.

Краткосрочные обязательства представлены кредиторской задолженностью на 2 468 тыс. руб., которая носит текущий характер.

Данные отчётов о прибылях и убытках, тыс.руб.:

отчетные даты	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.01.2011
	нарастающим итогом	абсолютн. изменение	нарастающим итогом	абсолютн. изменение	нарастающим итогом	абсолютн. изменение
Выpучка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг		30 404	29 533	85 155	54 751	42 515	42 515
Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг	1 509	29 973	28 464	82 265	52 292	46 484	46 484
Валовая прибыль	-638		1 069	2 890	2 459	-3 969	-3 969
Коммерческие и управленческие расходы			-364		0	23 735	23 735
Прибыль (убыток) от продаж (реализации)	-1 002		1 433	2 890	2 459	-27 704	-27 704
Операционные доходы (расходы)	-8 554	-29 849	-21 295	-1 633	28 216	-31 789	-31 789
Внереализационные доходы (расходы)			0		0		0
Прибыль (убыток) до налогообложения	-9 556	-29 418	-19 862	1 257	30 675	-59 493	-59 493
Текущий налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи			0		0		274
Чистая прибыль нераспределенная (убыток) отчетного периода	-9 556	-29 418	-19 862	1 257	30 675	-59 767	-59 767

За 2010г. выручка составила 42 515 тыс. руб., что в 2 раза меньше, чем за 2009 год.

Падение выручки за 2010 г. произошло в связи с:

Снижение прибыли по сравнению с аналогичным периодом прошлого года объясняется, ростом бонусов ритейловым сетям, а также в связи с расширением числа покупателей возросли транспортные расходы. Снижение прибыли не носит негативный характер.

Расшифровка коммерческих и управленческих расходов представлена в нижеследующей таблице:

Расшифровка прочих доходов и расходов представлена в нижеследующей таблице:

3.2. Оценка динамики финансовых показателей клиента и перспектив:

		01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.01.2011	Оптимальные значения коэффициентов по:
сельхозтоваро производителям
	Обязательные коэффициенты:
1.	Анализ финансовой устойчивости
1.1.	коэффициент финансовой независимости	-0,05	-0,15	-0,12	0,61	>=0,5
1.2.	коэффициент обеспеченности собственными средствами	-0,45	-1,20	-1,33	0,22	>=0,2
2.	Оценка ликвидности и платежеспособности
2.1.	коэффициент текущей ликвидности	0,69	3,49	2,90	54,54	>=1,6
2.2.	коэффициент срочной ликвидности (или критической оценки)	0,17	0,80	0,25	26,92	>=0,5
3.	Показатели рентабельности производства
3.1.	Рентабельность продукции (продаж)	-1,15	0,01	0,03	-0,65	более 0,05
3.2.	Рентабельность реализации или норма чистой прибыли	-10,97	-0,97	0,01	-1,41	более 0,01
	Рекомендательные коэффициенты:
4.	коэффициент абсолютной ликвидности	0,01	0,06	0,01	0,33	более 0,05
5.	Оценка деловой активности
5.1.	Оборачиваемость ТМ запасов (дней)	2399,70	672,37	311,49	448,54	от 60 до 120
5.2.	Срок оборота дебиторской задолженности (дней)	1411,79	206,90	30,86	555,58	до 75 дней
5.3.	Срок оборота кредиторской задолженности (дней)	83,90	100,35	101,91	20,90	до 75 дней
5.4.	*Оборачиваемость оборотных активов	0,02	0,37	0,98	0,32
6.	Оценка стоимости чистых активов по балансу					стоимость чистых активов >= уставного капитала
6.1.	Стоимость чистых активов	-4037,00	-23498,00	-22240,00	163990,00
6.2.	Уставной капитал	3000,00	13000,00	13000,00	230000,00

Стоимость чистых активов на 01.01.2011г. составила 163 990 тыс. руб., что меньше величины уставного капитала и негативно характеризует деятельность предприятия.

Коэффициент финансовой независимости равен 0,61 при оптимальном значении не менее 0,5 и показывает, что доля собственных средств составляет 61% от валюты баланса.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами 0,22 и свидетельствует о наличии собственных средств у предприятия для финансирования оборотного капитала.

Коэффициенты текущей и срочной ликвидности имеет искаженное значение в связи с практически полным погашением краткосрочных обязательств.

Рентабельность продаж имеет отрицательное значение исвидетельствует о том, что с каждого рубля реализованной продукции с учетом производственных затрат на производство и реализацию коммерческих и управленческих расходов, предприятие имеет убыток в сумме 65 копеек.

Показатели оборачиваемости резко превышают оптимальные значения в связи с падением в 2 раза выручки от продаж и ростом оборотных активов. Кроме того, рост оборотных активов объясняется длительностью производственного цикла до 1,5 лет до получения товарной продукции.

3.3. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности заемщика:

Краткосрочная дебиторская задолженность по сравнению с 01.01.2008г., увеличилась на 51 949 тыс. руб. и на 01.01.2011г. составила 65 612 тыс. руб. или 24,42% от валюты баланса.

Предприятие - дебитор	Дата возникновения	Дата погашения	Сумма, тыс. руб.	Назначение	Доля в %
Поставщики сч.60:			26 929		41,0
Авангард ПМЗ			7 223,7
Адлер			3 321,0
ТехинСтрой			13 418,5
СМК			1 694,0
Прочие менее 3%			1 271,8
Покупатели сч.62			24 057,4		36,7
Русская рыбная компания			23 809,5
прочие			247,9
Прочие дебиторы сч.76			4 934,0		7,5
Прочие дебиторы сч.68,69,73			9691,6		14,8
ИТОГО			65 612		100,0

В составе дебиторской задолженности просроченной задолженности нет.

Наибольший удельный вес 36,3% дебиторской задолженности приходится на расчеты с предприятиями «Русская рыбная компания» за товарную форель.

Рост дебиторской задолженности на 01.01.2011г. по сравнению с 01.01.2010г. составил 58 312 тыс.руб., что объясняется проведением расчетов за реализованную продукцию а условиях отсрочки платежа, а также перечислением авансов по строительству цеха рыбопереработки.

На от 01.01.2010г. дебиторская задолженность составила 7300 тыс.руб., на 01.10.2010г. – 41 345 тыс.руб. Рост – в 5,7 раза не носит негативный характер.

Краткосрочная кредиторская задолженность по сравнению с 01.01.2008г. увеличилась на 1 656 тыс. руб. и на 01.01.2011 года составляет 2 468 тыс. руб. или 0,92% от валюты баланса.

Согласно справки из ИФНС №12605 от 14.03.2011 г. по г.Петрозаводску Республика Карелия ООО «Форелеводческое хозяйство Сегозерское» не имеет задолженности по платежам в бюджеты всех уровней.

В составе кредиторской задолженности просроченной задолженности нет. Погашение кредиторской задолженности осуществляется в соответствии с заключёнными договорами. Просроченной задолженности перед персоналом предприятия не имеется.

В составе дебиторской и кредиторской задолженности нет юридических лиц, которые находятся в стадии ликвидации и в отношении которых возбуждено дело о банкротстве отсутствуют.

3.4. Общая оценка финансового состояния:

№	Наименование параметра	01.01.08	01.01.09	01.01.10	01.01.11
Значение	Баллы	Значение	Баллы	Значение	Баллы	Значение	Баллы
	Коэффициент финансовой независимости	-0,05		-0,15		-0,12		0,61
	Коэффициент обеспеченности собственными средствами	-0,45		-1,20		-1,33		0,22
	Коэффициент текущей ликвидности	0,69		3,49		2,90		54,54
	Коэффициент срочной ликвидности	0,17		0,80		0,25		26,92
	Норма чистой прибыли*	-10,97		-0,97		0,01		-1,41
	Оборачиваемость оборотных активов*	0,02		0,37		0,98		0,32
	Проведение денежных оборотов в ОАО "Россельхозбанк"	0,00		0,00		0,00		0,00
	Размещение свободных денежных средств
	Положительная кредитная история в другом банке
Общее количество баллов
Обобщающий показатель оценки финансового положения	Плохой	Средний	Средний	Хороший

*- используется годовой показатель

Количество набранных балов по оценке финансового состояния коэффициентным методом составляет 65 баллов.

ООО «Форелеводческое хозяйство Сегозерское» не имеет просроченной задолженности перед персоналом предприятия, кредиторской и дебиторской задолженности.

Согласно справки из ИФНС №875 от 14.03.2011 г. по Московской области о налогах ООО «Форелеводческое хозяйство Сегозерское» не имеет задолженности по платежам в бюджеты всех уровней.

Согласно представленных справок из обслуживающих банков картотеки неоплаченных счетов отсутствуют.

Согласно п 5.1.9.3 Положения №67-П в связи с наличием в деятельности ООО «Форелеводческое хозяйство Сегозерское»таких негативных явлений как сокращение выручки в 2 раза и убытков текущее финансовое положение заемщика можно оценить как «плохое»,.

Предприятие не замечено в террористической и экстремистской деятельности.

Информация относительно действующих судебных процессов от заемщика не поступала.

Информация из бюро кредитных историй отсутствует.

2. Общая характеристика Заемщика ООО «Русское море - Аквакультура» (ООО «РМА»)

2.1. Полное наименование, территориальное расположение Клиента, юридический адрес, фактическое расположение):

Общество с ограниченной ответственностью «Русское море - Аквакультура»

Юридический адрес: 183001, Россия, Мурманская область, г. Мурманск, Южный район рыбного порта, причал №45.

Почтовый адрес: 183001, Россия, Мурманская область, г. Мурманск, Южный район рыбного порта, причал №45.

2.2. Форма собственности и организационно-правовая форма:

Общество с ограниченной ответственностью /частная.

2.3. Дата регистрации Клиента и срок его фактической деятельности:

Указываются: дата и номер Свидетельства о регистрации предприятия и регистрирующий орган, выдавший Свидетельство; срок деятельности.

2.4. Учредители (акционеры):

Свидетельство серия 77 № 009973097 от 09.04.2007г. выдано Межрайонной инспекцией Федеральной налоговой службы №46 по г. Москве.

ОГРН 5077746511893

ИНН7722607816

КПП 519001001

Срок деятельности 4 года

2.2.4. Учредители:

Список участников ООО «РМ-Аквакультура»

№ п/п	Фамилия, имя, отчество/ Полное наименование	Документ, удостоверяющий личность сведения о государственной регистрации	Место постоянной регистрации, место нахождения исполнительного органа	Размер долив уставном капитале (%)	Номинальная стоимость доли (руб.)
По состоянию на 05 марта 2011 г.
	Открытое акционерное общество «Группа компаний «Русское море»	Внесено в Единый государственный реестр юридических лиц 10 декабря 2007 г. ОГРН 1079847122332	192007, Россия, г. Санкт-Петербург, ул. Днепропетровская, д. 65		269 100 000

Доли уставного капитала, принадлежащие Обществу:

Размер доли уставного капитала (%)	Номинальная стоимость
-	-

Уставный капитал ООО «РМ-Аквакультура» состоит из номинальной стоимости долей его участников и составляет 269 100 000 (Двести шестьдесят девять миллионов сто тысяч) рублей. Уставный капитал Общества оплачен полностью денежными средствами.

ОАО «Группа компаний «Русское море» является Управляющей компанией и осуществляет функции единоличного исполнительного органа ООО «Русское море - Аквакультура». Генеральным директором ОАО «Группа компаний «Русское море» является Дмитрий Сергеевич Дангауэр. Исполнительным директором управляемого общества назначена Гольфанд Инна Яковлевна с 14.09.2010г. (паспорт 45 07 188448 выдан 27.10.2004 ОВД Тропарево-Никулино г. Москвы, код подразделения: 772-039, зарегистрирована по адресу: г.Москва, ул. Земляной вал, д.46, кв.68А).

2.5. Вхождение в группу связанных экономически и юридически предприятий (холдинг):

Описание ГК «Русское море» находится в п.2.5 заключения по Заемщику ООО «Форелеводческое хозяйство Сегозерское».

2.6. Основные виды и параметры деятельности, опыт работы:

Сфера деятельности и отраслевая принадлежность: к основным видам деятельности Общества относятся: выращивание рыбы, товарное рыбоводство, предоставление услуг, связанных с воспроизводством рыбы и водных биоресурсов, воспроизводство рыбы и водных биоресурсов и т.д.

Численный состав работников составляет 3 человека.

Согласно МИФНС ООО «Русское море - Аквакультура» действующие счета открыты в:

ü ОАО Банк ВТБ г.Москва (сч.40702-810-8-00030003473 открыт 03.05.2007г.);

ü Филиал Банка «Санкт-Петербург» в г.Москве (сч.40702-810-3-77000001144).

ü

Месяц	Обороты, тыс. руб.
Суммарные обороты	ВТБ	СПБ
Январь	0,0	0,0	0,0
Февраль	0,0	0,0	0,0
Март	0,0	0,0	0,0
Апрель	0,0	0,0	0,0
Май	0,0	0,0	0,0
Июнь	0,0	0,0	0,0
Июль	0,0	0,0	0,0
Август	862,3	862,3	0,0
Сентябрь	421,3	421,3	0,0
Октябрь	553,8	39,2	514,6
Ноябрь	372,1	372,1	0,0
Декабрь	718,8	718,8	0,0
Итого 2010 год	2 928,3	2 413,7	514,6
Январь	1 025,3	1 025,3	0,0
Февраль	0,0	0,0	0,0
Март	680,8	680,8	0,0
Итого 2011	1 706,1	1 706,1	0,0
Ср/мес за посл 12 мес	386,2	343,3	42,9
Ср/мес за посл 6 мес	558,5	472,7	85,8
Ср/мес за посл 3 мес	568,7	568,7	0,0

Среднемесячные обороты за 2010 год составили 244,0 тыс. рублей.

Среднемесячная выручка за 2010 года составила 279,2 тыс. руб. Расхождение между выручкой и оборотами по счетам объясняется проведением расчетов с отсрочкой платежа.

Согласно представленным данным по движению денежных средств по кассе за 2010-2011гг. – приход выручки наличными деньгами в кассу отсутствует, приходуются полученные в банке деньги на зарплату сотрудникам.

Кредитная история в ОАО «Россельхозбанк» отсутствует.

2.7. Длительность и характер взаимоотношений с ОАО «Россельхозбанк»: кредитная история в ОАО «Россельхозбанк» за последний год с оценкой качества обслуживания договоров:

Кредитная история в ОАО «Россельхозбанк» отсутствует.

2.8. Расшифровка кредитов Банков, имеющихся у Клиента на текущую дату.

Согласно справке Общества от 05.03.2011г. б/н ООО «Русское море - Аквакультура» не имеет банковских кредитов, банковских гарантий, договоров лизинга.

Дата добавления: 2015-07-02