Студопедия

КАТЕГОРИИ:


Архитектура-(3434)Астрономия-(809)Биология-(7483)Биотехнологии-(1457)Военное дело-(14632)Высокие технологии-(1363)География-(913)Геология-(1438)Государство-(451)Демография-(1065)Дом-(47672)Журналистика и СМИ-(912)Изобретательство-(14524)Иностранные языки-(4268)Информатика-(17799)Искусство-(1338)История-(13644)Компьютеры-(11121)Косметика-(55)Кулинария-(373)Культура-(8427)Лингвистика-(374)Литература-(1642)Маркетинг-(23702)Математика-(16968)Машиностроение-(1700)Медицина-(12668)Менеджмент-(24684)Механика-(15423)Науковедение-(506)Образование-(11852)Охрана труда-(3308)Педагогика-(5571)Полиграфия-(1312)Политика-(7869)Право-(5454)Приборостроение-(1369)Программирование-(2801)Производство-(97182)Промышленность-(8706)Психология-(18388)Религия-(3217)Связь-(10668)Сельское хозяйство-(299)Социология-(6455)Спорт-(42831)Строительство-(4793)Торговля-(5050)Транспорт-(2929)Туризм-(1568)Физика-(3942)Философия-(17015)Финансы-(26596)Химия-(22929)Экология-(12095)Экономика-(9961)Электроника-(8441)Электротехника-(4623)Энергетика-(12629)Юриспруденция-(1492)Ядерная техника-(1748)

Квартальный (или годовой) план денежных средств предприятия

Управление денежными средствами

Управление денежными средствами предполагает определение минимально необходимой потребности в денеж­ных средствах для осущест­вления непрерывной текущей хозяйственной деятель­ности (без учета их резерва в форме краткосрочных финансовых вложений).

По упрощенному варианту эта потребность рассчитывается, путем деления предполагаемого объема платежного оборота по теку­щим хозяйственным операциям в предстоящем пе­риоде (ПРдс) на оборачиваемость денежных средств в ана­логичном по сроку отчетном периоде (Одс):

ДСmin = ПРдс/Одс

Детальный прогноз денежных средств предусматривает составление квартального (годового) плана.

Таблица 1

Дата последнего обновления: …… На начало декады (или месяца), тыс. руб.
Наименование 1-ая 2-ая 3-ья 9 (12) – ая
Входящий остаток денежных средств          
Ожидаемые поступления от продаж:          
Компания №1          
Компания №2 и т.д.          
Другие компании          
Неоплаченные счета:          
Компания А          
Компания Б и т.д.          
Другие счета          
Итого денежных поступлений:          
Денежные расходы:          
Себестоимость товаров          
Заработная плата          
Аренда          
Капитальные закупки          
Другие расходы          
Итого денежных расходов:          
Чистое изменение денежных средств (32) (68)      
Исходящий остаток денежных средств          
Плановый остаток денежных средств:          

В качестве методов управления денежными средствами можно назвать: 1) синхронизацию денежных потоков (корректировка потока платежей осу­ществляется путем переноса срока отдельных платежей по заблаговременному согласованию с контрагентами); 2) ускорение денежных поступлений; 3) контроль выплат.

Обеспечение ускорения оборота денежных средств может быть достигнуто за счет:

1) ускорения инкассации дебиторской задолженности;

2) сокращения расчетов наличными деньгами, так как они увеличи­вают остаток денежных средств в кассе и сокращают срок пользования собственными де­нежными средствами на период прохождения платежных документов поставщи­ков;

3) сокращения объема расчетов с поставщиками с помощью ак­кредитивов и чеков, так как они отвлекают на продолжительный период денежные средства из оборота в связи с необ­ходимостью предварительного их резервирования на специальных счетах в банках.

Обеспечение рентабельного использования временно свободного остатка денежных средств может быть осуществлено путем:

1) согласования с банком условий текущего хранения остатка денежных средств с вы­платой депозитного процента;

2) использования депозит­ных вкладов в банках для временного хранения свободных денежных средств;

Например, для повышения рентабельности временно свободных (на 3 мес.) денежных средств ОАО «Круиз» в размере 1 млн. руб. предлагается положить их в банк на самый выгодный срочный вклад (см. табл. 2.). В ней предполагается, что самый выгодный срочный вклад на 10 января 2010 года в каждом банке экспертом уже определен и сравнение происходит уже между банками.

Таблица 2.

Данные по вкладам и их доходности в различных банках г. Казань

Наименование банка Наименование самого выгод­ного срочного вклада на 3 мес. Процент годовых для суммы в 1 млн. руб. Дополнительные условия
1. ОАО «Ак Барс» банк «Добрые тра­диции» 11,75% -
2. ОАО «Банк Казанский» «Мои друзья – мое богатство» 12% выдаются 3 купона "стоимо­стью" 0,25% годовых, которые можно передать третьим лицам.
3. ОАО «БТА-Казань» «Новогодний богатей 2010» 13,75% -

При сравнительном анализе всех вкладов представленных в таблице 2. определено, что для ОАО «Круиз» желающего максимально повысить доходность своих вложений оптимальным является вклад в ОАО «БТА-Казань» ««Новогодний богатей 2010». При этом степень риска вклада в этот банк также минимальна, так как он внесен Правительством РФ в список банков, которые считаются надежным. При сравнительной оценке со степенью инфляции в 9% годовых (предполагается, что в 2010 год она будет такой же как и в 2009 году) можно заключить, что вложение в этот вклад компенсирует влияние официального уровня инфляции. В результате для ОАО «Круиз» через 3 мес. чистая прибыль от этой операции составит 34 375 рублей (без учета инфляции).

3) использования высокодоходных краткосрочных фондовых инструментов (ценных бумаг: крат­косрочных депозитных сертификатов, облигаций, ка­значейских обязательств, векселей и т. п.) для разме­щения резерва денежных средств, но при условии достаточной их ликвидности на фондовом рынке.

 

<== предыдущая лекция | следующая лекция ==>
Факторинг и форфейтинг | Модели определения целевого остатка денежных средств
Поделиться с друзьями:


Дата добавления: 2014-01-03; Просмотров: 280; Нарушение авторских прав?; Мы поможем в написании вашей работы!


Нам важно ваше мнение! Был ли полезен опубликованный материал? Да | Нет



studopedia.su - Студопедия (2013 - 2024) год. Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав! Последнее добавление




Генерация страницы за: 0.013 сек.