Методы денежно-кредитной политики ЦБ

Активные и пассивные операции ЦБ.

Пассивные операции – те, с помощью которых образуются ресурсы ЦБ. Это:

§ эмиссия банкнот;

§ прием средств коммерческих банков (обязательные резервы);

§ операции по образованию собственного капитала.

Активные операции – операции по размещению ресурсов. Это:

§ учетно-ссудные операции, бывают:

- учетные – покупка векселей у государства и банков;

- краткосрочные ссуды государству и банкам под обеспечение ценных бумаг, простыми и переводными векселями и др.

§ вложения в государственные ценные бумаги – для целей:

- кредитования правительства для покрытия бюджетного дефицита;

регулирования ликвидности банковской системы и управления государственным долгом;

§ операции с золотом и инвалютой.

Исторически практикой выбран широкий спектр методов денежно-кредитной политики ЦБ:

1. Рефинансирование банков – это формы, порядок, условия, сроки и лимиты кредитования ЦБ коммерческих банков и кредитных организаций для регулирования ликвидности банковской системы. Осуществляется путем проведения кредитных аукционов и предоставления ломбардного кредита (под залог надежных ценных бумаг).

Процентная ставка (ставка рефинансирования) ЦБ – это минимальная ставка, по которой ЦБ осуществляет свои операции. В случае повышения спроса на денежные ресурсы и ускорения роста цен проводится политика «дорогих» денег, повышается ставка рефинансирования и тем самым сокращается спрос на кредиты со стороны коммерческих банков и их клиентов, уменьшается количество денег в обращении, снижается рост цен, замедляются инвестиции и рост производства. При уменьшении спроса – наоборот.

2. Политика обязательных резервов. Устанавливается размер резервных требований по депонированию коммерческими банками привлеченных средств (в процентном отношении). Выполняет двоякую роль: служит текущему регулированию ликвидности на денежном рынке и играют роль тормоза эмиссии кредитных денег коммерческими банками.

3. Операции на открытом рынке – купля-продажа государственных ценных бумаг. Покупая ценные бумаги, ЦБ увеличивает количество денег в обращении, продавая – изымает их из обращения.

4. Валютное регулирование осуществляется с целью поддержания курса национальной валюты. Осуществляется в формах:

- валютной интервенции – купли-продажи инвалюты на биржевом рынке для воздействия на курс рубля и на суммарный спрос и предложение денег в экономике;

- решений об обязательной продажи части валютной выручки экспортерами;

- лимитирования операций коммерческих банков по купле-продаже инвалюты на валютном рынке;

- разработки совместно с таможенными органами мер валютного контроля.

5. Управление наличной денежной массой (агрегатом М0).

6. Прямые количественные ограничения:

- установления максимальных уровней ставок по отдельным операциям;

- прямое ограничение кредитования;

- замораживание процентных ставок;

- прямое регулирование конкретных видов кредита.

7. Банковский надзор и регулирование охватывает организацию, ведение банковских операций, учет, отчетность, лицензирование.

ЦБ РФ устанавливает обязательные нормативы для коммерческих банков:

§ норматив достаточности собственного капитала Н1;

§ норматив мгновенной ликвидности банка Н2;

§ норматив текущей ликвидности банка Н3;

§ норматив долгосрочной ликвидности банка Н4;

§ норматив общей ликвидности банка Н5;

§ норматив максимального размера риска банка на 1 заемщика или группу связанных заемщиков Н6;

§ норматив максимальных размеров крупных кредитных рисков Н7;

§ норматив максимального размера риска банка на 1 кредитора (вкладчика) или группу связанных кредитов (вкладчиков) Н8;

§ норматив максимального размера риска банка на 1 заемщика-акционера Н9;

§ норматив размера совокупного кредитования акционеров банка Н9.1;

§ норматив максимального размера обязательств 1 инсайдера перед банком Н10;

§ норматив размера совокупных обязательств инсайдеров перед банком Н10.1;

§ норматив привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения Н11;

§ норматив размера обязательств банка перед нерезидентами Н11.1;

§ норматив использования собственного капитала банка для приобретения акций других юридических лиц Н12;

§ норматив риска собственных вексельных обязательств банка Н13;

§ норматив ликвидности по операциям банка с ценными бумагами Н14.

Тема 4: «Коммерческие банки».

1. Понятие коммерческих банков и их функции.

2. Понятие банковской операции и услуги.

3. Пассивные операции.

4. Активные операции.

5. Активно-пассивные операции.

6. Забалансовые операции.

Дата добавления: 2014-01-20