Коротких продаж коэффициент

РАСЧЕТ

ПРИМЕР

ИНТЕРПРЕТАЦИЯ

ОПРЕДЕЛЕНИЕ

КОНВЕРТЫ (ТОРГОВЫЕ ПОЛОСЫ)

РАСЧЕТ

Кумулятивный индекс колебаний представляет собой нарастающую сумму значений индекса колебаний (см. стр. 74). Для расчета обоих индексов требуются цены открытия.

Подробные инструкции по расчету индекса колебаний можно найти в книге У.Уайлдера «Новые концепции технических торговых систем» (New Concepts In Technical Trading Systems).

ENVELOPES (TRADING BANDS)

Конверт образуется двумя скользящими средними (см. стр. 161), одно из которых смещено вверх, а другое — вниз.

Конверты определяют верхние и нижние границы нормального диа­пазона колебаний цен бумаги. Сигнал к продаже возникает тогда, ког­да цена достигает верхней границы полосы, а сигнал к покупке — при достижении ею нижней границы. Выбор оптимальной относительной величины смещения границ полосы определяется волатильностью рынка: чем она выше — тем больше смещение.

Применение конвертов основано на естественной логике поведения рынка: когда под давлением особо рьяных покупателей или продав­цов цены достигают экстремальных значений (т.е. верхней или ниж­ней границы полосы), они часто стабилизируются, возвращаясь к более реалистичным уровням. Такой же принцип используется при ин­терпретации полос Боллинджера (см. стр. 48).

На следующем рисунке показаны график курса акций American Brands и 6%ный конверт 25дневного экспоненциального скользящего сред­него. Обратите внимание, что цена чаще отражается от границ кон­верта, чем прорывает их.

Конверты получают путем смещения скользящих средних. В приведен­ном выше примере одно 25дневное экспоненциальное скользящее среднее смещено на 6% вверх, а другое — на 6% вниз.

(ТОТАL SHORT RATIO)

Дата добавления: 2014-11-06