Построение зависимости затраты-эффект

Тема 4-5. Лабораторная работа № 2. Технология формирования информационной базы и организации решения экономической задачи при разработке и оценке стратегического плана развития фирмы с использованием информационных технологий.

Цели и задачи проведения лабораторной работы. Изучить возможности MS Excel при решении задач анализ финансовых потоков многоуровневой организации.

Пример. Предприятие состоит из трех крупных подразделений. Руководители финансовых отделов этих подразделений составили финансовые планы (бюджеты) на период с 01.01.2009 по 31.12.2009 и направили эти планы руководству предприятия для анализа и выработки согласованной финансовой политики. На первом этапе руководство приняло решение провести анализ финансовых потоков. Средства (в млн.тенге) на 01.01.2009 и ожидаемые ежемесячные поступления и платежи для каждого подразделения представлены в таблице 1.

Исходные данные по средствам на начало периода для каждого подразделения необходимо выбрать из таблице 2.

Таблица 1 Исходные данные по подразделениям.

	Подразделение 1	Подразделение 2	Подразделение 3
	Ср-ва на нач.пер.: S 1	Ср-ва на нач.пер.: S 2	Ср-ва на нач.пер.: S3
	Поступл. (млн.тенге)	Платежи (млн.тенге)	Поступл. (млн.тенге)	Платежи (млн.тенге)	Поступл. (млн.тенге)	Платежи (млн.тенге)
Январь
Февраль
Март
Апрель
Май
Июнь
Июль
Август
Сентябрь
Октябрь
Ноябрь
Декабрь

Таблица 2. Исходные данные по денежным средствам на начало периода

S1(млн.тенге)
S2(млн.тенге)
S3(млн.тенге)

На основе приведенных данных требуется:

1. Для каждого подразделения дать прогноз наличия и движения денежных средств по периодам (месяцам). С этой целью требуется:

1.1.Для каждого подразделения внести исходные данные в таблицы специальной структуры (табл.3.3.).

1.2. Произвести расчет изменений («сальдо») по рассматриваемым периодам:

Строка3=Строка1-Строка2

1.3. Произвести расчет наличия денежных средств (строка4) по периодам (месяцам) согласно следующему алгоритму:

- для первого периода (января): значения строки 4=наличие денежных средств на начало периода + текущее значение строки3 («сальдо» за январь);

- для всех последующих периодов: текущее значение строки 4=предыдущее значение строки 4+текущее значение строки 3.

Таблица 3. Прогноз наличия и движения денежных средств для подразделения

Денежные средства на начало периода	S…
№п/п	Наименование показателя	Периоды времени
январь	февраль	март	…	декабрь
	Поступления
	Платежи
	Сальдо
	Наличие денежных средств

1.1. Оформить результаты расчетов по пунктам 1.1.-1.3. в виде таблиц, по структуре аналогичных табл. 3.

1.2. Используя команду «Консолидация» из меню «Данные» в MS Excel, построить консолидированный финансовый план по трем подразделениям:

- данные по денежным средствам на начало периода;

- данные по поступлениям для каждого периода времени (месяца);

- данные по платежам для каждого периода времени (месяца).

Результат консолидации с рассчитанными показателями «сальдо» и «наличие денежных средств» оформить в виде таблицы, по структуре аналогичной табл. 3., расположив ее на отдельном листе.

3. На основе консолидированного плана построить график зависимости значений показателя «наличие денежных средств» (строка 4) от периодов времени (месяцев)

4. Провести анализ консолидированного плана по критерию его финансовой реализуемости. Признаком финансовой реализуемости плана является отсутствие отрицательных чисел для всех периодов в четвертой строке таблицы 3.

5.В случае финансовой не реализуемости консолидированного плана определить строки и объемы необходимых заемных средств. Модифицировать консолидированную таблицу финансового плана (построить на отдельном листе табл. 5.), введя новые строки, такие как «поступления кредитов», «платежи по возврату кредита», «выплата процентов за кредит». Расчеты произвести исходя их следующих условий:

- кредит берутся только сроком на 3 или на 6 месяцев;

- возврат суммы кредита производится ежемесячно равными долями, начиная с месяца, следующего за месяцем, в котором кредит был взят;

- выплата процентов производится ежемесячно с суммы непогашенного долга по состоянию на предыдущий месяц из расчета Q 1 процентов годовых (на 3 месяца) либо Q 2 процентов годовых (на 6 месяцев).

Исходные данные по процентам (годовых), под которые может быть взят кредит, необходимо выбрать из табл.4. (0 вариант)

Таблица 4. Исходные данные по Q 1 и Q 2

вариант
Q 1(%годовых)
Q 2(%годовых)

Результаты расчетов оформить в виде таблицы 5. и графика зависимостей наличия денежных средств от периода времени.

1. Оценить целесообразность взятия заемных средств исходя их двух критериев:

а) прирост наличия (разность между наличием денежных средств в конце и в начале планового периода) до и после взятия заемных средств. Отрицательные числа в строке 4 (наличие денежных средств) означают, что условия кредита не удовлетворяют критерию финансовой реализуемости плана. Можно пересчитать взятие кредита под другой процент. Расчета производятся аналогично в табл. 5.

б) устранение дефицитов наличия денежных средств по периодам до и после взятия заемных средств.

Результаты оценки (выводы) в виде текста изложить в любом текстовом редакторе или в среде MS Excel.

7. Сделать окончательный вывод, содержащий экономически обоснованное решение (например, о привлечении под определенный процент на определенное время заемных средств, либо констатация финансовой не реализуемости представленного плана). Вывод представить в виде текста в любом текстовом редакторе либо MS Excel.

Методические указания по заполнению таблицы 5.

По табл.3. определяем первый период, в котором показатель «наличие денежных средств» отрицательный. Обозначим этот период i. Этот показатель определяет потребность в заемных средствах К. в табл. 5. рассмотрен вариант взятия кредита под процент Q 1 годовых на три месяца с возвратом суммы кредита равными долями начиная со следующего месяца i +1, и ежемесячной выплатой процентов с суммы непогашенного долга по состоянию на следующий месяц. Данные периодов до i месяца и после i +3 копируются из табл.3.3. Наличные денежные средства (табл. 5.) в столбце i +4 пересчитываются.

Таблица 5 Таблица расчетов

Денежные средства на начало периода	S…
№ п/п	Наименование показателя	Периоды времени
… i	i +1	i +2	i +3	декабрь
	Поступления (ПО)	ПО i	ПО i+1	ПО i +2	ПО i +3	ПО
1.1.	Поступления кредита	К
2.	Платежи (ПЛ)	ПЛ i	ПЛ i +1	ПЛ i +2	ПЛ i +3	ПЛ
2.1.	Платежи по возврату кредита (ПК)		К/3	К/3	К-2*К/3
2.2.	Выплата процентов за кредит (ПР)		Q 1/12* *K/100	Q 1/12*(K-ПK i +1)/100	Q 1/12*(K-ПK i +3)/100
	Сальдо (С)	ПО i +К- ПЛ i	ПО i +1- ПЛ i +1- ПК i +1- ПР i +1	ПО i +2- ПЛ i +2- ПК i +2- ПР i +2	ПО i +3- ПЛ i +3- ПК i +3- ПР i +3	С
4.	Наличие денежных средств (Н)		Н i + С i +1	Н i + 1+С i +2	Н i + 2+С i +3	Н
5.	Потребность в заемных средствах (К)	К

Задание для решения задачи стратегического планирования

Дано:

Предприятие состоит из трех крупных подразделений: «Алматы», «Атырау», «Актау». Руководители каждого подразделения направили руководству перечни проектов для анализа и выработки единой согласованной стратегии развития предприятия.

Каждый проект связан с выпуском одного вида продукта. Для каждого вида продукта специалисты подразделений произвели расчет максимально возможных объемов выпуска, затрат и рыночной стоимости в расчете на единицу продукта. Объем выпуска каждого продукта пропорционален уровню выделяемого на него ресурса.

Исходные данные по проектам (видам продуктов) для подразделений представлены в таблицах 6, 7, 8.

У предприятия имеются собственные средства в размере R 0 млн.тенге. Значения собственных средств по вариантам представлены в таблице 9.

Таблица 6. Исходные данные подразделения «Алматы»

Наименование проекта (вид выпускаемого продукта)	Максимальный объем выпуска продукта (шт.)	Затраты на единицу выпускаемого продукта (тыс.тенге)	Рыночная цена на единицу продукта (тыс.тенге)
НП	МО	ЗЕ	Ц
М1		2,5	4,0
М2		1,0	1,5
М3		0,5	2,0
М4		0,4	1,3

Таблица 7. Исходные данные подразделения «Атырау»

Наименование проекта (вид выпускаемого продукта)	Максимальный объем выпуска продукта (шт.)	Затраты на единицу выпускаемого продукта (тыс.тенге)	Рыночная цена на единицу продукта (тыс.тенге)
НП	МО	ЗЕ	Ц
Т1		0,4	0,8
Т2		0,6	1,8
Т3		0,2	1,4
Т4		2,0	2,8
Т5		0,3	0,7

Таблица 8. Исходные данные подразделения «Актау»

Наименование проекта (вид выпускаемого продукта)	Максимальный объем выпуска продукта (шт.)	Затраты на единицу выпускаемого продукта (тыс.тенге)	Рыночная цена на единицу продукта (тыс.тенге)
НП	МО	ЗЕ	Ц
С1		1,4	2,2
С2		0,9	1,5
С3		1,7	2,9

Таблица 9. Собственные средства предприятия (R 0)

R0 (млн.тенге)

1,7

Руководство предприятия может взять дополнительные (заемные) средства с кредитным процентом k. Для простоты предполагается, что кредитный процент не зависит от суммы кредита и заранее рассчитан на весь срок взятия кредита. Значения кредитного процента (k) по вариантам представлены в таблице 10.

Таблица 10. Кредитный процент (k)

к %

У руководства предприятия есть также возможность вложить (инвестировать) часть собственных средств в какие-либо внешние проекты (ценные бумаги, депозит и т.п.) с депозитным процентом (эффективностью вложения) d. Для простоты предполагается, что депозитный процент не зависит от вложенной суммы и заранее рассчитан на весь срок вложения средств. Значения депозитного процента по вариантам представлены в табл. 11.

Таблица 11. Депозитный процент (d)

d %

Все проекты связаны с выпуском продуктов, выполняются за плановый период.

Основная финансово-экономическая цель предприятия на плановый период сформулированы следующим образом: обеспечит прибыль в размере не менее Р млн.тенге при достижении максимально-возможной рентабельности (Э). Значения целевой установки по прибыли (Р) по вариантам представлены в табл.12

Таблица 12. Значения целевой установки по прибыли (Р)

Р (млн.тенге)

2,8

Требуется выполнить:

На основе приведенных данных требуется:

1. Оценить потенциал предприятий и с этой целью:

1.1. Определить, достаточен ли потенциал для достижения поставленной цели.

1.2. Если потенциал достаточен, то определить объем ресурсов R, требуемый для достижения поставленной цели (без учета возможности внешних инвестиций и взятия кредита)

2. Выбрать стратегию достижения поставленной цели. С этой целью выбрать минимальный объем ресурсов R, необходимый предприятию для достижения поставленной цели с учетом следующих вариантов:

- взятие кредита под кредитный процент k;

- направление части собственных средств (D R = R 0- R 1) во внешние проекты с депозитным процентом d;

- достижение поставленной цели собственными средствами R 0;

- принципиальная возможность достижения поставленной цели (в этом случае необходимо обосновать невозможность дальнейшего выполнения варианта задания).

3. В случае принципиальной возможности достижения поставленной цели, выявленной в п.2.1., распределить ресурсы в объеме R^* = R - D R между подразделениями так, чтобы

R^* = R^*₁ + R^*₂ +R^*₃, где D R – часть собственных средств, направленная на внешние проекты под депозитный процент d, а R^*₁ , R^*₂,R^*₃ – ресурсы, выделяемы каждому из подразделений.

4. Имея в виду то условие, что объем выпуска каждого продукта пропорционален уровню выделяемого на него ресурса, принять решение о закреплении за подразделениями необходимого ассортимента и объемов выпуска продуктов для обеспечения достижения поставленной цели.

Методические указания по решению задачи

Решение управленческих задач по принятию решения является итеративным, циклическим (повторяющимся) процессом. При анализе данных для выбора стратегии достижения цели руководитель должен:

- выбрать цели работы предприятия и критерии их достижения;

- определить пути достижения целей с минимальным объемом ресурсов;

- определить политику основных направлений хозяйственной деятельности (кадровой, маркетинговой, финансово-экономической, производственной и др.);

- увязать все направления деятельности в единую стратеги, обеспечивающую достижение поставленных целей;

К финансово-экономическим критериям относятся: финансовая реализуемость планов, прибыль, рентабельность, конкурентная способность, прирост собственности и др.

После выбора критериев производится определение минимального объема ресурсов и основные направления деятельности.

В решаемой задаче предлагается оценить следующие направления деятельности:

-взятие кредита под кредитный процент d;

- направление части собственных средств во внешние проекты с депозитным процентом d;

- достижение поставленной цели собственными средствами (R0);

- принципиальная невозможность достижения поставленной цели (в этом случае необходимо обосновать невозможность дальнейшего выполнения варианта задания).

В качестве основного критерия эффективности работы предприятия выберем прибыль Р, а для оценки конкурентной способности - рентабельность Э.

Шаг 1. Для ответа на пункт 1 задания объединим проекты всех подразделений (таб.6.-8.) в единый список и для каждого проекта оценим его эффективность на единицу затрат Э (табл13). Идентификаторы в формулах табл. 13 замените адресами соответствующих полей из табл. 6-8.

Шаг 2. Скопируем и отсортируем табл. 13 по убыванию эффективности проекта и добавим приоритеты выпуска продукции ПР в соответствии с их рентабельностью (табл. 14), где НП_i обозначает любой проект подразделений «Алматы», «Атырау», «Актау»

Шаг 3. Вычислим суммарные затраты и прибыль нарастающим итогом (табл 15). Суммарные затраты СЗ и суммарная прибыль СП рассчитываются по формулам

СЗ₁=ЗП₁, СП₁=ПП₁, СЗ_i=СЗ_i-1+ЗП_i, СП_i=СП_i-1+ПП_i

Таблица 13. Данные по объединению проектов трех подразделений

Наименование проекта	Затраты на проект (тыс.тенге)	Прибыль от реализации проекта (тыс.тенге)	ЭФФЕКТИВНОСТЬ ПРОЕКТА (РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ)
НП	ЗП	ПП	Э
М1	=МО*ЗЕ	Ц*МО-ЗП	=ПП/ЗП
М2
М3
М4
Т1
Т2
Т3
Т4
Т5
С1
С2
С3

Таблица 14. Данные по проектам трех подразделений

Дата добавления: 2014-11-29