Анализ и оценка рисков

Основная

1. Бусыгин А.В. Эффективный менеджмент: Учеб. пособие – М.: Финпресс, 2000. – 1056 с.

2. Мескон М. Х., Альберт М., Хедоури Ф. Основы менеджмента: Пер. с англ. – М.: Дело, 2002. – 704 с.

3. Основы теории управления: Учеб. пособие под ред. В.Н. Парахиной, Л.И. Ушвицкого. – Финансы и статистика, 2004. – 560 с.

4. Роббинс С.П., Коултер М. Менеджмент. – 6-е изд.: Пер. с англ. – М.: ИД «Вильямс», 2004. – 880 с.

5. Рос Дж., Темплар Р. Энциклопедия менеджера: Алгоритмы эффективной работы: Пер. с англ. – Альпина Бизнес Букс, 2004. – 678 с.

6. Румянцева З.П. Общее управление организацией. Теория и практика: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2004. – 304 с.

7. Управление организацией: Учебник / Под ред. А.Г. Поршнева, З.П. Румянцевой, Н.А. Саломатина. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.:ИНФРА-М, 1999. – 669 с.

Дополнительная

1. Быкова А. Организационные структуры управления. – М.: ОЛМА-ПРЕСС Инвест: Ин-т экон. стратегий, 2003. – 160 с.

2. Веснин В.Р. Менеджмент: Учебник. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2004.

3. Виханский О.С., Наумов А.И. Менеджмент: человек, стратегия, организация, процесс: Учебник. М., 1996.

4. Организационные структуры управления производством / Под общей ред. Б.З. Мильнера. – М.: Мысль, 1975.

5. Тейлор Ф.У. Менеджмент. – М., 1992.

6. Ховард К., Коротков Э. Принципы менеджмента. – М.: ИНФРА-М, 1996.

Назначение анализа риска – дать потенциальным партнерам необходимые данные для принятия решений о целесообразности участия в проекте и предусмотреть меры по защите от возможных финансовых потерь.

При анализе риска любого из участников проекта ис­пользуются следующие критерии, предложенные извест­ным американским экспертом Б. Берлимером:

• потери от риска независимы друг от друга;

• потеря по одному направлению из «портфеля рис­ков» не обязательно увеличивает вероятность потери по-другому (за исключением форс-мажорных обстоятельств);

• max возможный ущерб не должен превы­шать финансовых возможностей участника.

Риск обычно подразделяется на динамический и ста­тический. Динамический – риск непредвиденных из­менений стоимости основного капитала вследствие при­нятия управленческих решений или непредвиденных из­менений рыночных или политических обстоятельств. Такие изменения могут привести как к потерям, так и к дополнительным доходам. Статический – риск потерь реальных активов вследствие нанесения ущерба собственности, а также потерь дохода из-за недееспособности организации.Дан­ный вид рисков может привести только к потерям.

Рис. 1. Блок-схема анализа риска.

Анализ рисков можно подразделить на два вида: качественный и количе­ственный.

Качественный анализ может быть сравнительно про­стым, его главная задача – определить факторы риска, этапы работы, при выполнении которых риск возникает, т.е. установить потенциальные области риска, после чего идентифицировать все возможные риски.

Количественный анализ риска, т.е. численное опреде­ление размеров отдельных рисков и риска проекта в це­лом, – проблема более сложная. Все факторы, так или иначе влияющие на рост степени риска в проекте, можно условно разделить на объективные и субъективные.

Зоны риска и кривая риска. Предприниматель всегда должен стремиться учитывать возможный риск и предус­матривать меры для снижения его уровня и компенсации вероятных потерь. В этом и заключается сущность уп­равления риском (риск-менеджмента). Для оценки степени приемлемости коммерческого риска следует выделить зоны риска в зависимости от ожи­даемой величины потерь. Общая схема зон риска пред­ставлена на рис. 2.

Выигрыш	Потери
Безрисковая зона	Зона допустимого риска	Зона критического риска	Зона катастрофи­ческого риска

Рис. 2. Зоны риска

Область, в которой потери не ожидаются, т.е. где эко­номический результат хозяйственной деятельности по­ложительный, называется безрисковой зоной.

Зона допустимого риска – область, в пределах которой величина вероятных потерь не превышает ожидаемой при­были и, следовательно, коммерческая деятельность имеет экономическую целесообразность. Граница зоны допус­тимого риска соответствует уровню потерь, равному рас­четной прибыли.

Зона критического риска – область возможных потерь, превышающих величину ожидаемой прибыли вплоть до величины полной расчетной выручки (суммы затрат и при­были). Здесь предприниматель рискует не только не полу­чить никакого дохода, но и понести прямые убытки в раз­мере всех произведенных затрат.

Зона катастрофического риска – область вероятных потерь, которые превосходят критический уровень и мо­гут достигать величины, равной собственному капиталу организации. Катастрофический риск способен привести организацию или предпринимателя к краху и банкротству. Кроме того, к категории катастрофического риска (неза­висимо от величины имущественного ущерба) следует от­нести риск, связанный с угрозой жизни или здоровью людей и возникновением экономических катастроф.

Анализ риска основан на методологии, с помощью которой анализируется будущая неопределенность для того, чтобы определить влияние риска на предполагаемые результаты. Это прием, с помощью которого мате­матическая прогнозная модель подвергается ряду имитационных прогонов обычно с помощью компьютера. В ходе процессов имитации строятся последовательные сценарии, в которых используются данные, являющиеся исходными для основных неопределенных переменных проекта. Результаты имитации подвергаются статистической обработке, для того чтобы получить вероятностное рас­пределение возможных результатов проекта и оценить сте­пень риска.

Дата добавления: 2015-04-29