Страховые компании

Страховой рынок — это особая система организации

страховых отношений, при которой происходит купля-про-

дажа страховых услуг как товара, формируется предложение

и спрос на них.

Основной источник прибыли страховщиков — собственно

страховые операции. В этом заключается причина пре-

имущества маркетинговой политики страховых компаний

по отношению к их инвестиционной деятельности.

Убыточность страховой деятельности на российском

рынке значительно ниже, чем на Западе. Это не относится

только лишь к псевдорисковому страхованию (≪зарплатным

схемам≫), которое, несмотря на значительное сокращение

объемов, все еще составляет существенную долю общего

объема страховых операций, искажая статистические пока-

затели. В то время как для европейских и американских

страховщиков основной центр прибыли находится именно

в сфере управления активами, для большинства российских

компаний инвестиционная деятельность носит вспомога-

тельный характер, а основные доходы страховые компании

получают непосредственно от деятельности по страхова-

нию, которая для большинства компаний рентабельна даже

по российским стандартам отчетности.

Страховая компания — это исторически определенная

общественная форма функционирования страхового фонда,

которая представляет собой обособленную структуру, осу-

ществляющую заключение договоров страхования и их

обслуживание. Сфера деятельности страховых компаний —

коммерческое страхование. Для проведения страхования

страховой компании необходима лицензия от органа госу-

дарственного страхового надзора.

Субъекты страхового дела — актуарии, страховые бро-

керы, общества взаимного страхования и страховщики.

Страховые организации — страховые компании по страхова-

нию жизни, страховые компании по страхованию иному, чем

страхование жизни и перестраховочные компании. Страхо-

вые компании в России классифицируются по разным при-

знакам:

• по наличию развитой филиальной сети (федеральные

страховые компании) или ее отсутствию и работе на регио-

нальном рынке (региональные);

• по специализации на каком-то отдельном виде страхо-

вания (специализированные) или наличию диверсифициро-

ванного портфеля (универсальные);

• по организационно-правовой форме (ООО, ЗАО,

ОАО);

• по происхождению основных владельцев компании —

отечественные или иностранные;

• по предложению услуг широкому кругу клиентов

(рыночные) или узкой группе страхователей, входящих

в одну промышленно-финансовую группу (кэптивные).

Источник прибыли любой страховой компании, как пра-

вило, — прибыль от инвестиционной деятельности. Следует

отметить, что источником прибыли должна быть и страховая

деятельность компании, которая нивелируется за счет внеш-

них расходов при объективном расчете премий. В общеми-

ровой практике объем выплат составляет более 90% вели-

чины собранных премий. Но в нашей стране этот показатель

в среднем равен 70%, т.е., по существу, российские страхов-

щики завышают оценку принимаемых рисков и вероятность

наступления страховых случаев. Высокая доля остающейся

премии позволяет не искать варианты доходного и надеж-

ного размещения активов.

Основными видами вложений страховых компаний явля-

ются финансовые инструменты, не только имеющие ценность

как объекты инвестирования, но и являющиеся качественным

обеспечением в виде страховых резервов, создаваемых компа-

нией для максимально эффективного покрытия своих рисков.

Для покрытия страховых резервов принимаются следую-

щие виды активов:

• федеральные государственные ценные бумаги и цен-

ные бумаги, обязательства по которым гарантированы Рос-

сийской Федерацией;

• государственные ценные бумаги субъектов РФ;

• муниципальные ценные бумаги;

• акции;

• векселя организаций, включая векселя банков;

• жилищные сертификаты;

• инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов;

• банковские вклады (депозиты), в том числе удостове-

ренные депозитными сертификатами;

• сертификаты долевого участия в общих фондах бан-

ковского управления;

• ипотечные ценные бумаги;

• другие активы.

Дата добавления: 2015-03-31