Оценка финансовых вложений

Понятие и классификация финансовых вложений

Оценка ценных бумаг

Различают следующие виды оценки ценных бумаг.

Номинальная стоимость — сумма, обозначенная на бланке ЦБ. Суммарная стоимость всех акций по номи­нальной стоимости отражает величину уставного капита­ла организации.

Курсовая (рыночная) стоимость — цена, определяемая как результат котировки ценных бумаг на вторичном рын­ке, т. е. отражает реальную стоимость, исходя из спроса и предложения в определенном интервале времени.

Эмиссионная стоимость — цена продажи ценной бума­ги при ее первичном размещении. Она может не совпа­дать с номинальной стоимостью. Разница между ценой продажи и номинальной стоимостью составляет эмисси­онный доход организации.

Балансовая стоимость акций — определяется по данным баланса делением собственных источников имущества на количество выпущенных акций, т. е. стоимость, по кото­рой ЦБ отражаются в балансе.

Учетная стоимость — стоимость, по которой ценные бумаги отражают на счетах бухгалтерского учета.

Ликвидационная стоимость — стоимость реализуемого имущества ликвидируемой организации, в фактических ценах, выплачиваемых на одну акцию или облигацию.

В соответствии с Положением о бухгалтерском учете и отчетности, финансовые вложения принимаются к учету в сумме фактических затрат для инвесторов.

Согласно Положению по бухгалтерскому учету «Учет финансовых вложений» ПБУ 19/02 к финансовым вложе­ниям относят инвестиции организации в уставные капи­талы и ценные бумаги других организаций, затраты на приобретение государственных и муниципальных ценных бумаг, суммы предоставленных займов другим организа­циям, депозитные вклады в кредитных организациях, де­биторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования, и пр.

Для принятия к бухгалтерскому учету активов в каче­стве финансовых вложений, необходимо единовременное выполнение следующих условий:

• наличие надлежаще оформленных документов, под­тверждающих существование права у организации на финансовые вложения и на получение денежных средств или других активов, вытекающее из этого права;

• переход к организации финансовых рисков, связан­ных с финансовыми вложениями (риск изменения цены, риск неплатежеспособности должника, риск ликвидности и др.);

• способность приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем в форме процентов, ди­видендов, прироста их стоимости (в виде разницы между ценой продажи (погашения) финансового вложения и его покупной стоимостью, в результате его обмена, использования при погашении обяза­тельств организации, увеличения текущей рыночной стоимости).

К финансовым вложениям организации не относятся:

• собственные акции, выкупленные акционерным об­ществом у акционеров для последующей перепро­дажи или аннулирования;

• векселя, выданные организацией (продавцу) при расчетах за проданные товары, продукцию, выпол­ненные работы, оказанные услуги;

• драгоценные металлы, ювелирные изделия, произ­ведения искусства, приобретенные не для осуществ­ления обычных видов деятельности;

• вложения организации в недвижимое имущество, имеющее материально-вещественную форму, пред­ставляемые организацией за плату во временное пользование с целью получения дохода.

Финансовые вложения классифицируют по различным признакам:

• по связи с уставным капиталом;

• формам собственности;

• срокам, на которые они произведены.

По формам собственности различают государственные и негосударственные ценные бумаги.

В зависимости от срока, на который ценные бумаги про­изведены, они подразделяются на:

• долгосрочные, когда срок их погашения превышает 1 год;

• краткосрочные, когда срок их погашения не превы­шает 1 год.

Финансовые вложения принимаются к бухгалтерско­му учету по первоначальной стоимости. Первоначальной стоимостью финансовых вложений, приобретенных за плату, признается сумма фактических затрат организации на их приобретение, за исключением НДС.

Фактическими затратами на приобретение активов в качестве финансовых вложений являются:

• суммы, уплачиваемые в соответствии с договором продавцу;

• суммы, уплачиваемые за информационные и кон­сультационные услуги, связанные с приобретением указанных активов;

• вознаграждения, уплачиваемые посреднической организации или иному лицу, через которое приоб­ретены активы в качестве финансовых вложений.

Первоначальной стоимостью финансовых вложений, внесенных в счет вклада в уставной капитал организации, признается их денежная оценка, согласованная учредите­лями организации, а полученных организацией безвозмез­дно — их текущая рыночная стоимость на дату принятия к бухгалтерскому учету.

Первоначальная стоимость финансовых вложений, сто­имость которых при приобретении определена в иност­ранной валюте, определяется в рублях путем пересчета иностранной валюты по курсу ЦБ РФ на дату их приня­тия к учету.

Первоначальная стоимость финансовых вложений, по которой они приняты к бухгалтерскому учету, может из­меняться.

Для целей последующей оценки финансовые вложения подразделяются на две группы:

• финансовые вложения, по которым можно опреде­лить текущую рыночную стоимость;

• и по которым их текущая рыночная стоимость не определяется.

В первом случае финансовые вложения в бухгалтерской отчетности на конец отчетного года отражаются по теку­щей рыночной стоимости путем корректировки оценки на предыдущую отчетную дату. Указанную корректировку организация может производить ежемесячно или еже­квартально.

Разница между оценкой по текущей рыночной стоимо­сти на отчетную дату и предыдущей оценкой финансовых вложений относится на финансовые результаты (в составе прочих доходов или расходов) у коммерческих организаций в корреспонденции со счетом 58 «Финансовые вло­жения».

В бухгалтерском учете результаты котировки (переоцен­ки) отражаются записями:

• при увеличении рыночной цены: Д-т 58 К-т 91;

• при снижении рыночной цены: Д-т 91 К-т 58.

Пример

В апреле ЗАО «Веста» приобрело на бирже акции на сумму 100 000 руб. В апреле будут сделаны записи:

оплачены акции: Д-т 76 К-т 51—100 000 руб.

приняты к учету акции: Д-т 58 К-т 76—100 000 руб.

В мае рыночная стоимость акций выросла и на конец мая она составила 115 000 руб. Скорректирована стоимость акций: Д-т 58 К-т 91 15 000 руб. (115 000 - 100 000).

Финансовые вложения, по которым не определяется текущая рыночная стоимость, подлежат отражению в бух­галтерском учете и в бухгалтерской отчетности на отчет­ную дату по первоначальной стоимости (долговые ценные бумаги).

По долговым ценным бумагам (облигациям, векселям), которые не котируются на бирже, разница между перво­начальной и номинальной стоимостью списывается на прочие доходы или расходы равномерно в течение срока их обращения.

При выбытии финансовых вложений, по которым не определяется текущая рыночная стоимость, применяют следующие способы оценки:

• по первоначальной стоимости каждой единицы бух­галтерского учета;

• по средней первоначальной стоимости;

• по первоначальной стоимости первых по времени при­обретения финансовых вложений (способ ФИФО).

При выбытии финансовых вложений, по которым оп­ределяется текущая рыночная стоимость, их стоимость определяется организацией, исходя из последней оценки.

Примеры использования способов оценки при выбытии фи­нансовых вложений.

Дата добавления: 2015-03-31