а) степень равномерности распределения денежных потоков в отдельные временные интервалы;
в) тесноту связи между показателями притоков и оттоков денежных средств.
б) уровень ликвидности денежных потоков по видам деятельности организации;
9. При оценке денежных потоков косвенным методом величину начисленной амортизации следует:
а) вычесть из суммы чистой прибыли;
в) оставить показатель чистой прибыли без изменения.
б) прибавить к сумме чистой прибыли;
10. При оценке денежных потоков косвенным методом прирост остатков дебиторской задолженности необходимо:
а) прибавить к сумме чистой прибыли;
в) оставить показатель чистой прибыли без изменения.
б) вычесть из суммы чистой прибыли;
11. При использовании косвенного метода анализа денежных средств корректируется сумма:
а) остатка дебиторской задолженности на конец периода;
в) чистой прибыли.
б) остатка денежных средств на конец периода;
12. Для расчета коэффициента рентабельности денежного потока в числитель формулы включается сумма:
а) прироста остатка дебиторской задолженности;
в) чистой прибыли.
б) выплаченных дивидендов;
13. Коэффициент достаточности денежного потока – это отношение:
а) чистой прибыли к величине притока денежных средств за анализируемый период;
в) чистого денежного потока к сумме прироста денежных средств за анализируемый период.
б) чистого денежного потока к сумме выплат по кредитам и займам, прироста остатков материальных оборотных активов и выплаченных дивидендов за анализируемый период;
14. Коэффициент ликвидности денежного потока рассчитывается в виде отношения:
а) чистой прибыли к притоку денежных средств за анализируемый период;
в) разности положительного денежного потока и изменения остатка денежных средств за анализируемый период к величине оттока денежных средств.
б) выручки к притоку денежных средств;
15. Денежный бюджет –это:
а) капитальный бюджет;
г) отчет о финансовых результатах;
б) финансовый план;
д) отчет о движении денежных средств.
в) план движения денежных средств;
16. Планирование остатка денежных средств не может осуществляться с помощью:
а) модели Баумоля;
г) модели САМР;
б) метода Монте- Карло;
д) модели Миллера-Орра.
в) метод Марковица, Шарпа;
17. В модели Баумоля не используются следующие критерии:
а) годовая (дневная) потребность в денежных средствах;
г) дисперсия сальдо дневного потока;
б) затраты на конвертацию;
д) затраты на хранение денежных средств.
в) доходность альтернативных вложений;
18. В модели Миллера-Орра не используются следующие критерии:
а) годовая (дневная) потребность в денежных средствах;
г) дисперсия сальдо дневного потока;
б) затраты на конвертацию;
д) затраты на хранение денежных средств.
в) доходность альтернативных вложений;
19. В стохастической модели управления денежными средствами не используются следующие критерии:
а) годовая (дневная) потребность в денежных средствах;
г) затраты на хранение денежных средств;
б) закон распределения спроса на денежные средства;
д) доходность альтернативных вложений.
в) дисперсия сальдо дневного потока;
20. Предельные затраты на хранение – это:
а) затраты на хранение оптимальной партии заказа;
г) затраты на хранение партии / объем партии;
б) затраты на хранение партии/2;
д) затраты на хранение 1 ед. запаса/2.
в) затраты на хранение 1 ед. запаса;
21. Предельное снижение затрат на заказ – это:
а) затраты на хранение партии/ объем партии;
г)
б) предельные затраты на хранение;
д) затраты на хранение 1 ед. запаса/2.
в) общая потребность в запасе* затраты на доставку партии/(оптим. величина заказа)2;
22. Точка возврата в модели Миллера-Орра определяется как:
а) минимальная граница остатка денежных средств;
г) минимальная граница +1/3*размах вариации остатка денежных средств;
б) дисперсия сальдо денежного потока;
д) целевой остаток денежных средств.
в) размах вариации остатка денежных средств;
23. Верхняя граница остатка денежных средств в модели Миллера-Орра определяется:
а) 3-х целевой остаток – 2*миним. границы;
г) миним. граница + 1/3*размах вариации остатка денежных средств;
б) размах вариации остатка денежных средств;
д) целевой остаток ДС.
в) миним. граница + размах вариации остатка денежных средств;
24. Если денежные средства достигают верхней границы остатка денежных средств, то предприятие:
а) реализует ценные бумаги на сумму = (верхняя граница – точка возврата);
г) закупает ценные бумаги на сумму = верхняя граница – целевой остаток
б) закупает ценные бумаги на сумму превышения верхней границы;
д) осуществляет альтернативные вложения на сумму = верхняя граница – целевой остаток
в) реализуют ценные бумаги на сумму превышения верхней границы;
25. Если денежные средства достигают нижней границы остатка денежных средств:
а) реализует ценные бумаги на сумму превышения нижней границы остатка денежных средств;
г) осуществляет альтернативные вложения на сумму =точка возврата -нижняя граница;
б) закупает ценные бумаги на сумму=размах вариации – нижняя граница;
д) реализует альтернативные вложения на сумму = размах вариации – нижняя граница
в) осуществляет альтернативные вложения на сумму = целевой остаток – нижняя граница;
26. В ходе анализа отчета о движении средств не осуществляют:
а) исследование динамики денежных потоков;
г) анализ структуры оттока денежных средств;
б) анализ структуры притока денежных средств;
д) планирование денежного потока.
в) расчет оптимального остатка денежных средств;
27. Дисперсия сальдо дневного денежного потока:
а) О к. дня – О н. дня.;
г) дисперсия (О к. дня. – О н. дня.);
б) коэффициент вариации сальдо денежных средств;
д) (среднеквадратичное отклонение остатка денежных средств на счете)^ 2.
а) возможность потери платежеспособности в течение года;
г) возможность восстановления платежеспособности в течение 6 месяцев;
б) возможность потери платежеспособности в течение 6-ти месяцев;
д) возможность восстановления платежеспособности в течение 3-х месяцев.
в) возможность потери платежеспособности в течение 3-х месяцев;
34. Квартальная потребность в денежных средствах предприятия «Альгина» - 7 тыс. грн., доходность альтернативных вложений – 42% годовых, затраты по конвертации вложений равны 0,25 грн. Сумма накопления денежных средств равна:
а) 6,667 тыс. грн.;
г) 5,164 тыс. грн.;
б) 5,422 тыс. грн.;
д)10,844 тыс. грн.
в) 3,155 тыс. грн.;
35. Квартальная потребность в денежных средствах предприятия «Альгина» - 7 тыс. грн. доходность альтернативных вложений – 42% годовых, затраты по конвертации вложений равны 0,25 грн. Средний остаток денежных средств составляет:
а) 2,582;
г) 1,578;
б) 3,334;
д) 2,74.
в) 5,442;
36. Квартальная потребность в денежных средствах предприятия «Альгина» - 7 тыс. грн., доходность альтернативных вложений – 42% годовых, затраты по конвертации вложений равны 0,25 грн. Оптимальное количество сделок по конвертации в год:
а) 1;
г) 4;
б) 2;
д) 6.
в) 3;
37. Квартальная потребность в денежных средствах предприятия «Альгина» - 7 тыс. грн., доходность альтернативных вложений – 42% годовых, затраты по конвертации вложений равны 0,25 грн. Длительность одной сделки в днях в течение года равна:
а) 360;
г) 90;
б) 150;
д) 72.
в) 120;
38. Квартальная потребность в денежных средствах предприятия «Альгина» - 7 тыс. грн., доходность альтернативных вложений – 42% годовых, затраты по конвертации вложений равны 0,25 грн. Общие релевантные расходы за год составляет:
а) 1,8;
г) 2,339;
б) 2,877;
д) 2,284.
в) 1,6;
39. Квартальная потребность в денежных средствах предприятия «Альгина» - 7 тыс. грн., доходность альтернативных вложений – 42% годовых, затраты по конвертации вложений равны 0,25 грн. Затраты по хранению денежных средств за год равна:
а) 1,084;
г) 0,663;
б) 1,400;
д) 1,139.
в) 2,277;
40. Квартальная потребность в денежных средствах предприятия «Альгина» - 7 тыс. грн., доходность альтернативных вложений – 42% годовых, затраты по конвертации вложений равны 0,25 грн. Затраты по конвертации альтернативных вложений, за год составляет:
а) 0,2 тыс. д. ед.;
г) 0,8 тыс. д. ед.;
б) 0,4 тыс. д. ед.;
д) 1,2 тыс. д. ед.
в) 0,6 тыс. д. ед.;
41. Минимальная граница остатка денежных средств не устанавливается, исходя из учета:
а) нормативных требований к формированию капитала (в отдельных видах деятельности организаций);
г) коэффициента абсолютной ликвидности;
б) нормативных требований к структуре активов (в отдельных видах деятельности субъектов хозяйствования);
д) структуры активов, в которые размещен собственный капитал.
в) коэффициента платежеспособности;
42. Минимальная граница денежных средств – 10 тыс. грн., дисперсия сальдо денежного потока – 6250 тыс. грн., альтернативная доходность – 45% годовых, затраты по конвертации – 0,2 тыс. грн. Верхняя граница остатка денежных средств равна:
а) 65,64;
г) 318,01;
б) 100,856;
д) 282,566.
в) 112,698;
43. Минимальная граница – 10 тыс. грн., дисперсия сальдо денежного потока – 6250 тыс. грн., альтернативная доходность – 45% годовых, затраты по конвертации – 0,2 тыс. грн. Размах вариации остатка денежных средств:
а) 45,64;
г) 90,856;
б) 308,01;
д) 102,698.
в) 272,568;
44. Минимальная граница – 10 тыс. грн., дисперсия сальдо денежного потока – 6250 тыс. грн., альтернативная доходность – 45% годовых, затраты по конвертации – 0,2 тыс. грн. Точка возврата по модели Миллера-Орра:
а) 282,566;
г) 112,698;
б) 65,64;
д) 318,01.
в) 100,856;
45. Минимальная граница – 10 тыс. грн., дисперсия сальдо денежного потока – 6250 тыс. грн., альтернативная доходность – 45% годовых, затраты по конвертации – 0,2 тыс. грн. Средний остаток денежных средств:
а) 56,349;
г) 50,428;
б) 136,283;
д) 45,428.
в) 141.283;
46. Альтернативная доходность – 35% в квартал, затраты, связанные с недостатком денежных средств (на кредит) – 27% годовых. Известно, что:
Остаток денежных средств
Вероятность, с которой денежных средств хватит на дневные расходы
0,111
0,453
0,523
0,721
0,834
0,999
Больше 50
1,0
Оптимальный остаток денежных средств составит:
а) 10;
г) 40;
б) 20;
д) 50.
в) 30;
47. Альтернативная доходность – 35% в квартал, затраты, связанные с недостатком денежных средств (на кредит) – 27% годовых. Известно, что:
Год
Денежный поток
Средняя доходность в экономике
ХХ
28,3
0,25
ХХ+1
37,5
0,13
ХХ+3
32,4
0,31
Приведите поток ХХ г. к (ХХ+2) г. (отчетному периоду):
а) 35,38;
в) 39,97;
б) 31,98;
г) 39,05.
48. Альтернативная доходность – 35% в квартал, затраты, связанные с недостатком денежных средств (на кредит) – 37% годовых. Известно, что:
Год
Денежный поток
Средняя доходность в экономике
ХХ
28,3
0,25
ХХ+1
37,5
0,13
ХХ+3
32,4
0,31
Приведите поток (ХХ+1) г. к (ХХ+2) г. (отчетному периоду):
а) 4,875;
в) 33,18;
б) 42,38;
г) 51,75.
49. Альтернативная доходность – 35% в квартал, затраты, связанные с недостатком денежных средств (на кредит) – 47% годовых. Известно, что:
Год
Денежный поток
Средняя доходность в экономике
ХХ
28,3
0,25
ХХ+1
37,5
0,13
ХХ+3
32,4
0,31
Приведите поток к (ХХ+3) г. к (ХХ+2) г. (отчетному периоду):
а) 42,44;
в) 24,73;
б) 104,52;
г) 10,044.
50. Имитационное моделирование потоков предприятия дало следующие результаты:
Приток
Отток
Определить наибольшую вероятность остатка денежных средств:
а) 2;
в) 7;
б) 5;
г) 4.
51. Величину остатка денежных средств необходимо уменьшить, если:
а) нет уверенности в будущих потоках денежных средств;
г) нет оснований сомневаться в планировании денежных средств;
б) кредитная банковская ставка поднимется;
д) процентные ставки по инвестиционным вложениям, по кредитам – увеличатся одинаково.
в) кредитная банковская ставка опуститься;
52. Величину остатка денежных средств необходимо увеличить, если:
а) выяснилось, что денежные потребности в будущем году уменьшаться;
г) нет уверенности в будущих потоках денежных средств;
б) кредитная банковская ставка поднимется;
д) процентные ставки по инвестиционным вложениям и по кредитам увеличатся одинаково.
в) кредитная банковская ставка опуститься;
53. Целесообразно ли предоставлять 5% скидку за предоплату продукции за 10 дней до поставки продукции, если инфляция составляет 13% в месяц?
а) да;
в) ответить не представляется возможным.
б) нет;
54. Покроет ли потери, которые несет компания вследствие предоставления товарного кредита сроком на 152 дня, надбавка в размере 20%. Месячный темп инфляции – 3%.
а) да;
в) ответить не представляется возможным.
б) нет;
55. Коэффициент прироста покупательной способности денежных средств за 37 дней при месячном темпе инфляции – 10% составит:
а) 1,4427;
г) 1,1375;
б) 1,1259;
д) 0,9567.
в) 0,2873;
56. Коэффициент падения покупательной способности денежных средств за 63 дня при месячном темпе инфляции в 7% составит:
а) 0,534;
г) 0,8674;
б) 1,0132;
д) 0,9532.
в) 0,9042;
57. Если компания предоставляет скидку за предоплату продукции, то она:
а) терпит потери вследствие инфляции;
г) приобретает в номинальной стоимости продукции;
б) выигрывает от инфляции;
д) нет правильного ответа.
в) теряет в номинальной стоимости продукции;
58. Если компания налагает на «нерадивых»дебиторов пеню, то она:
а) терпит потери вследствие инфляции;
г) приобретает в номинальной стоимости продукции;
б) выигрывает от инфляции;
д) нет правильного ответа.
в) теряет в номинальной стоимости продукции;
59. Если компания предоставляет скидку за осуществление оплаты продукции в кратчайшие сроки, после поставки продукции, то она:
а) терпит потери вследствие инфляции;
в) приобретает в номинал стоимости продукции;
б) выигрывает от инфляции;
г) нет правильного ответа.
теряет в номинальной стоимости продукции;
60. Оптовый склад тратит на доставку одной партии закупаемых товаров – 30 грн., расходы на хранение 1 единицы товара составляют 5 грн., а годовая потребность в товарах – 3000 шт. Какова оптимальная партия заказа?
а) 14;
г) 32;
б) 54;
д) 135.
в) 190;
61. Оптовый склад тратит на доставку одной партии закупаемых товаров – 30 грн., расходы на хранение 1 единицы товара составляют 5 грн., а годовая потребность в товарах – 3000 шт. Средний остаток запасов товаров на складе при осуществлении оптимальной политики управления запасами составляет:
а) 7;
г) 68;
б) 95;
д) 27.
в) 16;
62. Каковы релевантные издержки при оптимальной партии заказа (при условии теста 61):
а) 1004,17 грн.;
г) 542,75 грн.;
б) 807,3 грн.;
д) 2892,5 грн.
в) 948,68 грн.;
Задание 1.
Годовой баланс производственного предприятия «Акапулько» выглядит следующим образом:
Активы
Сумма, тыс. грн.
Пассивы
Сумма, тыс. грн.
Необоротные активы
Собственный капитал
Запасы сырья
Резервный капитал
НЗП
Долгосрочные кредиты и займы
ГП
Краткосрочные кредиты банков
Дебиторская задолженность
Кредиторская задолженность
Денежные средства
Текущие финансовые инвестиции
Прочие текущие активы
Баланс
Баланс
Вам требуется:
1. Рассчитать величину собственных оборотных средств, ЧОК
3. Определить потенциальный излишек/дефицит денежных средств
4. Рассчитать реальный излишек/дефицит денежных средств
5. Если будет выявлен дефицит, рассчитать сумму необходимого краткосрочного кредита
6. Сделать выводы о возможности утраты (восстановления) платежеспособности предприятия, если коэффициент общей ликвидности на начало года составлял 2,2.
Нам важно ваше мнение! Был ли полезен опубликованный материал? Да | Нет
studopedia.su - Студопедия (2013 - 2024) год. Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав!Последнее добавление