Отчет о прибылях и убытках за 12 месяцев 2005 г. 2 страница

Задача 5.

Имеются следующие данные (тыс.руб.).

Показатель
	1-й год	2-й год	3-й год	4-й год
Размер инвестиций		-	-	-	-
Выручка от реализации	-
Амортизация	-
Текущие расходы, налоги	-

Ставка банковского процента – 22% годовых.

Определите: чистую дисконтированную стоимость, индекс рентабельности и срок окупаемости капитальных вложений.

ВАРИАНТ 7

Задача 1.

По данным таблицы определите порог рентабельности предприятия, запас финансовой прочности, силу воздействия операционного рычага.

Выручка от реализации	6000 тыс.руб.
Переменные издержки	3200 тыс.руб.
Валовая маржа	2800 тыс.руб.
Постоянные издержки	2400 тыс.руб.
Прибыль	400 тыс.руб.

Задача 2.

По данным таблицы определите уровень эффекта финансового рычага.

Прибыль до налогообложения	400 тыс.руб.
Собственные средства	4000 тыс.руб.
Долгосрочные кредиты	100 тыс.руб.
Краткосрочные кредиты	120 тыс.руб.
Кредиторская задолженность	30 тыс. руб.
Средняя расчетная ставка процента (средневзвешенная стоимость заемных средств)	15%

Ставка налога на прибыль – 24%.

Задача 3.

Инвестор оценивает риск вложения капитала в два альтернативных проекта. Установлено, что прибыль по проектам будет получена в следующих случаях:

Полученная сумма дохода, тыс.руб.	Число случаев наблюдений
Проект А
Проект Б

Оцените риски по каждому проекту и дайте сравнительную оценку.

Задача 4.

По данным финансовой отчетности рассчитайте и проанализируйте показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия.

Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2005 г.

Актив	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы
Основные средства		9 140 489	6 101 287
Незавершенное строительство		1 065 210	994 907
Доходные вложения в материальные ценности		70 017	68 411
Долгосрочные финансовые вложения		75 647	3 061 815
Прочие внеоборотные активы		55 030	83 811
Итого по разделу I		10 406 393	10 310 231
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы		2 432 123	876 013
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям		780 004	511 432
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)		93 591	89 732
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)		2 054 980	4 021 462
Краткосрочные финансовые вложения		832 879	788 524
Денежные средства		25 542	26 303
Прочие оборотные активы		-	-
Итого по разделу II		6 219 119	6 313 466
БАЛАНС		16 625 512	16 623 697
Пассив	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал		7 093	8 503
Добавочный капитал		8 528 866	7 930 311
Резервный капитал		1 481	1 481
Целевые финансирование и поступления		53 995	38 937
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)		(2 954 618)	(1 176 293)
Итого по разделу III		5 636 817	6 802 939
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		1 732 974	1 659 734
Прочие долгосрочные обязательства		-	-
Итого по разделу IV		1 732 974	1 659 734
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		5 306 962	6 107 923
Кредиторская задолженность		3 851 395	1 998 418
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов		2 989	2 997
Доходы будущих периодов		94 375	51 686
Итого по разделу V		94 375	51 686
БАЛАНС		16 625 512	16 623 697

ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ за 12 месяцев 2005 г.

Показатель	код	За отчетный период	За аналогичный период предыдущего года
Доходы и расходы по обычным видам деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)		6 188 123	10 163 533
	Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг		(5 577 768)	(9 397 601)
Валовая прибыль		610 355	765 932
Коммерческие расходы		(40 365)	(119 146)
Управленческие расходы		(374 524)	(406 228)
Прибыль (убыток) от продаж		195 466	240 558
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению		25 840
Проценты к уплате		(162 350)	(30 192)
Доходы от участия в других организациях
Прочие операционные доходы		2 755 541	4 202 692
Прочие операционные расходы		(2 790 158)	(4 283 103)
Внереализационные доходы		139 273	219 065
Внереализационные расходы		(159 294)	(207 957)
Прибыль (убыток) до налогообложения		4 318	141 590
Текущий налог на прибыль и обязательные платежи в бюджет		(2 081)	(46 148)
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода		2 237	95 442

Задача 5.

Имеются следующие данные (тыс.руб.).

Показатель
	1-й год	2-й год	3-й год	4-й год
Размер инвестиций		-	-	-	-
Выручка от реализации	-
Амортизация	-
Текущие расходы, налоги	-

Ставка банковского процента – 20% годовых.

Определите: чистую дисконтированную стоимость, индекс рентабельности и срок окупаемости капитальных вложений.

ВАРИАНТ 8

Задача 1.

По данным таблицы определите порог рентабельности предприятия, запас финансовой прочности, силу воздействия операционного рычага.

Выручка от реализации	6500 тыс.руб.
Переменные издержки	3600 тыс.руб.
Валовая маржа	2900 тыс.руб.
Постоянные издержки	2000 тыс.руб.
Прибыль	900 тыс.руб.

Задача 2.

По данным таблицы определите уровень эффекта финансового рычага.

Прибыль до налогообложения	900 тыс.руб.
Собственные средства	3700 тыс.руб.
Долгосрочные кредиты	600 тыс.руб.
Краткосрочные кредиты	2000 тыс.руб.
Средняя расчетная ставка процента (средневзвешенная стоимость заемных средств)	22%

Ставка налога на прибыль – 24%.

Задача 3.

Инвестор оценивает риск вложения капитала в два альтернативных проекта. Установлено, что прибыль по проектам будет получена в следующих случаях:

Полученная сумма дохода, тыс.руб.	Число случаев наблюдений
Проект А
Проект Б

Оцените риски по каждому проекту и дайте сравнительную оценку.

Задача 4.

По данным финансовой отчетности рассчитайте и проанализируйте показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия.

Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2005 г.

Актив	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы		8.7	11.0
Основные средства		10 910.2	9 977.8
Незавершенное строительство		1 620.6	1 653.6
Долгосрочные финансовые вложения		553.2	1 135.2
Итого по разделу I		13 092.8	12 777.6
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы		2 861.4	2 134.9
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям		562.5	490.8
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)		213.0	127.1
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)		6 825.9	8 033.5
Краткосрочные финансовые вложения		2 953.2	3 652.7
Денежные средства		96.8	168.2
Прочие оборотные активы		279.4	6.5
Итого по разделу II		13 792.3	14 613.8
БАЛАНС		26 885.1	27 391.4
Пассив	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал		6.0	6.0
Добавочный капитал		10 682.4	10 580.9
Резервный капитал		16.8	5.3
Целевые финансирование и поступления		188.5	86.1
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)		(5 437.4)	(5 245.4)
Итого по разделу III		5 456.3	5 432.9
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		3 446.2	7395.2
Прочие долгосрочные обязательства		1 393.9	1 414.5
Итого по разделу IV		4 840.1	8 809.7
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		8 249.0	7 093.2
Кредиторская задолженность		8 255.9	5 962.4
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов		3.7	15.9
Доходы будущих периодов		0.2	77.1
Резервы предстоящих расходов		80.0
Прочие краткосрочные обязательства		-	0.3
Итого по разделу V		16 588.7	13 148.8
БАЛАНС		26 885.1	27 391.4

ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ на 31 декабря 2005 г.

Показатель	код	За отчетный период	За аналогичный период предыдущего года
Доходы и расходы по обычным видам деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)		33 590.1	30 128.9
	Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг		(29 704.8)	(27 558.2)
Валовая прибыль		3 885.3	2 570.7
Коммерческие расходы		(625.3)	(781.8)
Управленческие расходы		(17.4)	(11.0)
Прибыль (убыток) от продаж		3 242.6	1 777.9
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению		2.0	1.2
Проценты к уплате		(1 521.1)	(1 329.5)
Доходы от участия в других организациях		3.9	1.9
Прочие операционные доходы		17 067.6	14 463.3
Прочие операционные расходы		(18 344.3)	(14 824.4)
Внереализационные доходы		1 833.1	353.2
Внереализационные расходы		(1 834.2)	(218.2)
Прибыль (убыток) до налогообложения		449.5	225.3
Текущий налог на прибыль		(168.4)	(188.6)
Чрезвычайные доходы (расходы)		(1.6)	-
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода		279.5	84.2

Задача 5

Инвестор рассматривает два проекта – А и Б, которые характеризуются следующими данными (тыс.руб.):

	Проект А	Проект Б
Инвестиции
Доходы по годам: 1-й
2-й
3-й

Ставка банковского процента – 22% годовых.

Оцените проекты А и Б с помощью показателей чистой дисконтированной стоимости, индекса рентабельности и срока окупаемости.

ВАРИАНТ 9

Задача 1.

По данным таблицы определите порог рентабельности предприятия, запас финансовой прочности, силу воздействия операционного рычага.

Выручка от реализации	7000 тыс.руб.
Переменные издержки	4400 тыс.руб.
Валовая маржа	2600 тыс.руб.
Постоянные издержки	1800 тыс.руб.
Прибыль	800 тыс.руб.

Задача 2.

По данным таблицы определите уровень эффекта финансового рычага.

Прибыль до налогообложения	800 тыс.руб.
Собственные средства	3500 тыс.руб.
Долгосрочные кредиты	500 тыс.руб.
Краткосрочные кредиты	200 тыс.руб.
Средняя расчетная ставка процента (средневзвешенная стоимость заемных средств)	18 %

Ставка налога на прибыль – 24%.

Задача 3.

Инвестор оценивает риск вложения капитала в два альтернативных проекта. Установлено, что прибыль по проектам будет получена в следующих случаях:

Полученная сумма дохода, тыс.руб.	Число случаев наблюдений
Проект А
Проект Б

Определите ожидаемую норму дохода, среднее квадратическое отклонение. Дайте сравнительную оценку проектам.

Задача 4.

По данным финансовой отчетности рассчитайте и проанализируйте показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия.

Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2005 г.

Актив	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы		11.0	12.4
Основные средства		9 977.8	9 271.3
Незавершенное строительство		1 653.6	1 306.3
Долгосрочные финансовые вложения		1 135.2	676.7
Итого по разделу I		12 777.6	11 270.9
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы		2 134.9	1 832.6
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям		490.8	472.4
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)		127.1	331.5
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)		8 033.5	4 363.4
Краткосрочные финансовые вложения		3 652.7	2 282.6
Денежные средства		168.2	137.0
Прочие оборотные активы		6.5	98.4
Итого по разделу II		14 613.8	9 518.0
БАЛАНС		27 391.4	20 788.9
Пассив	Код показателя	На начало отчетного периода	На конец отчетного периода
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал		6.0	7.1
Собственные акции, выкупленные у акционеров		-	-
Добавочный капитал		10 580.9	8 757.1
Резервный капитал		3.7	18.5
Целевые финансирование и поступления		87.7	53.4
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)		(5 245.4)	(3 098.7)
Итого по разделу III		5 432.9	5 737.5
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		7 395.2	289.3
Прочие долгосрочные обязательства		1 414.5	1 013.2
Итого по разделу IV		8 809.7	1 302.5
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		7 093.2	9 027.3
Кредиторская задолженность		5 962.4	4 526.1
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов		15.9	92.5
Доходы будущих периодов		77.1	95.5
Резервы предстоящих расходов		0.3	7.4
Итого по разделу V		13 148.8	13 748.9
БАЛАНС		27 391.4	20 788.9

ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ за 12 месяцев 2005 г.

Показатель	код	За отчетный период	За аналогичный период предыдущего года
Доходы и расходы по обычным видам деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)		37 421.5	33 590.1
	Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг		(31 321.8)	(29 704.8)
Валовая прибыль		6 099.7	3 885.3
Коммерческие расходы		(825.1)	(625.3)
Управленческие расходы		(1 981.3)	(17.4)
Прибыль (убыток) от продаж		3 293.3	3 242.6
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению		3.9	2.0
Проценты к уплате		(1 028.4)	(1 521.1)
Доходы от участия в других организациях		2.1	3.9
Прочие операционные доходы		21 524.6	17 067.6
Прочие операционные расходы		(22 489.2)	(18 344.3)
Внереализационные доходы		1 147.6	1 833.1
Внереализационные расходы		(1 887.9)	(1 834.2)
Прибыль (убыток) до налогообложения		566.0	449.5
Текущий налог на прибыль		(213.3)	(168.4)
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода		352,7	281,4

Задача 5

Инвестор рассматривает два проекта – А и Б, которые характеризуются следующими данными (тыс.руб.):

	Проект А	Проект Б
Инвестиции
Доходы по годам: 1-й
2-й
3-й

Ставка банковского процента – 18% годовых.

Оцените проекты А и Б с помощью показателей чистой дисконтированной стоимости, индекса рентабельности и срока окупаемости.

Дата добавления: 2015-03-31