Методы анализа финансового состояния предприятия

В традиционном понимании финансовый анализ представляет собой метод оценки и прогнозирования финансового состояния коммерческой организации на основе его бухгалтерской отчетности. Оценка финансового состояния является частью финансового анализа и может быть выполнена с различной степенью детализации, в зависимости от цели анализа, имеющейся информации и т.д., характеризуется определенной совокупностью показателей, отраженных в балансе по состоянию на определенную дату [1].

Бухгалтерский баланс представляет собой способ экономической группировки имущества по его составу и размещению и источникам его формирования на 1-е число месяца, квартала, года. В бухгалтерском балансе имущество предприятия рассматривается с двух позиций: по составу и размещению и по источникам образования [14, с. 54].

По внешнему виду бухгалтерский баланс представляет собой таблицу: в первой части ее показывается имущество по составу и размещению – актив баланса. Во второй части отражаются источники формирования этого имущества – пассив баланса. При составлении баланса всегда соблюдается равенство сумм левой и правой сторон баланса (А = П) [19, с. 131].

Основным элементом бухгалтерского баланса является балансовая статья, которая соответствует виду (наименованию) имущества, обязательства, источнику формирования имущества. Статьей бухгалтерского баланса называется показатель (строка) актива и пассива баланса, характеризующий отдельные виды имущества, источников его формирования, обязательств предприятия. Балансовые статьи объединяются в группы, группы - в разделы. Объединение балансовых статей в группы или разделы осуществляется исходя из их экономического содержания.

Важнейшей формой выражения деловой активности организаций выступает величина текущего финансового результата за определенный период от их предпринимательской, инвестиционной и финансовой деятельности. Конечный финансовый результат, характеризующий качество хозяйственной деятельности организации, выражается в бухгалтерском учете в показателе прибыли или убытка. При его определении за определенный период учитываются все доходы и расходы этого периода. Величина финансового результата за определенный период отражается организацией в отчете о финансовых результатах [9, с. 197].

Сведения о прибылях и убытках рассматриваются как наиболее значимая по своей информационной сущности часть бухгалтерской отчетности организаций, дополняющая и развивающая данные, представленные в бухгалтерском балансе в виде окончательно оформленного результата. Помимо этого отчет обеспечивает информационную основу для прогноза будущей прибыли. В отчете о прибылях и убытках (отчете о финансовых результатах) данные о доходах, расходах и финансовых результатах организации представляются в сумме, рассчитанной нарастающим итогом с начала и до конца года [46].

Непосредственно из баланса можно получить ряд важнейших характеристик финансового состояния организации. К ним относятся:

1) общая стоимость имущества организации, равная валюте (итогу) баланса;

2) стоимость иммобилизованных активов (т.е. основных и прочих внеоборотных средств), равная итогу раздела I актива баланса;

3) стоимость оборотных (мобильных) средств, равная итогу раздела II актива баланса;

4) величина абсолютно ликвидных активов, принимаемые в расчет коэффициента абсолютной ликвидности, т.е. сумма свободных денежных средств в широком смысле;

5) величина собственного оборотного капитала, равная итогам III и IV разделов минус итог I раздела баланса;

6) величина нераспределенной прибыли или убытков, показанная по строке 1370 раздела III пассива баланса;

7) стоимость собственного капитала, равная разделу III баланса;

8) величина заемного капитала, равная сумме итогов разделов IV и V баланса;

9) величина долгосрочных кредитов и займов, предназначенных, как правило, для формирования основных средств и других внеоборотных активов, равная разделу IV пассива баланса;

10) величина краткосрочных кредитов и займов, предназначенных, как правило, для формирования оборотных активов, равная строке 1510 раздела V пассива баланса;

11) величина кредиторской задолженности в широком смысле, равная сумме по строкам 1520 и 1550 раздела V пассива баланса;

12) величина краткосрочных обязательств, принимаемых в расчет коэффициентов ликвидности, равная сумме строк 1510, 1520, 1530, 1540 и 1550 баланса [30, с. 384].

Анализ по балансу проводится с помощью одного из следующих способов:

а) анализ непосредственно по балансу без предварительного изменения состава балансовых статей;

б) построение уплотненного сравнительного аналитического баланса путем агрегирования некоторых однородных по составу элементов балансовых статей;

в) проведение дополнительной корректировки баланса на индекс инфляции с последующим агрегированием статей в необходимых аналитических разрезах [8, с. 121].

Горизонтальный, или динамический, анализ показателей позволяет установить их абсолютные приращения и темпы роста, что важно для характеристики финансового состояния организации. Вариантом горизонтального анализа является анализ тенденций развития (трендовый анализ), при котором каждая позиция отчетности сравнивается с рядом предыдущих периодов и определяется тренд, то есть основная тенденция динамики показателя, очищенная от случайных влияний и индивидуальных особенностей периодов. Этот анализ носит перспективный прогнозный характер.

Не меньшее значение для оценки финансового состояния имеет и вертикальный, структурный анализ актива и пассива баланса. Так, соотношение собственного и заемного капиталов говорит об автономии организации в условиях рыночных связей, о ее финансовой устойчивости. В процессе анализа исследуется структура источников баланса нетто, в основе которого лежит балансовое уравнение [4, с. 115]:

Внеоборотные активы + Оборотные активы =

Собственный капитал + Долгосрочные пассивы + Краткосрочные

пассивы (1)

Структура активов и пассивов зависит от величины собственных и заемных средств и от того, куда они вложены, а потому может быть различной. В самом упрощенном виде схемы соотношений между активом и пассивом баланса с позиции финансовой устойчивости представлены на Рисунке 1.1 [37].

Актив

Пассив

Внеоборотные активы

Собственный капитал

    Оборотные активы

Долгосрочный заемный капитал

Краткосрочный заемный капитал

Актив

4 9uju2E1p0uR0MhqMIvIdmzuGSOP5G0QtPQ6+knVOsQQ8wYllgbYnuoiyZ1J1Mlan9J7HQF3XAr9d btEx8Lk0xRUyCqYbcFxIFCoD7yhpcLhz6t6uGQhK1DONXZn0h8OwDVEZjh4PUIFjy/LYwjRHqJx6 Sjpx7rsNWluQqwpf6kcatDnFTpYyknyb1T5vHODYpv2yhQ051qPX7S9h9gsAAP//AwBQSwMEFAAG AAgAAAAhAK1Iqm/eAAAACAEAAA8AAABkcnMvZG93bnJldi54bWxMj0FPg0AUhO8m/ofNM/FmF7HS Qlkao6mJx5ZevC3sK6DsW8IuLfrrfZ70OJnJzDf5dra9OOPoO0cK7hcRCKTamY4aBcdyd7cG4YMm o3tHqOALPWyL66tcZ8ZdaI/nQ2gEl5DPtII2hCGT0tctWu0XbkBi7+RGqwPLsZFm1Bcut72MoyiR VnfEC60e8LnF+vMwWQVVFx/19758jWy6ewhvc/kxvb8odXszP21ABJzDXxh+8RkdCmaq3ETGi17B arlMOaogTkCwn67WrCsFj1ECssjl/wPFDwAAAP//AwBQSwECLQAUAAYACAAAACEAtoM4kv4AAADh AQAAEwAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAW0NvbnRlbnRfVHlwZXNdLnhtbFBLAQItABQABgAIAAAAIQA4 /SH/1gAAAJQBAAALAAAAAAAAAAAAAAAAAC8BAABfcmVscy8ucmVsc1BLAQItABQABgAIAAAAIQAl wTvVTAIAAFoEAAAOAAAAAAAAAAAAAAAAAC4CAABkcnMvZTJvRG9jLnhtbFBLAQItABQABgAIAAAA IQCtSKpv3gAAAAgBAAAPAAAAAAAAAAAAAAAAAKYEAABkcnMvZG93bnJldi54bWxQSwUGAAAAAAQA BADzAAAAsQUAAAAA ">

Пассив

  Внеоборотные активы

  Оборотные активы

Собственный капитал

Долгосрочный заемный капитал

  Краткосрочный заемный капитал

а) высокая финансовая устойчивость б) допустимая финансовая

зависимость

Актив

Пассив

  Внеоборотные активы

Собственный капитал

4 2oYxxZ2GKU2qlE5Gg1FAvuNzpxD98P0NopQeB1/JMqXjYxBLWtoe6yyMpWdSdXu8X2ks40BdJ4Gv l3WQLh4fVFmabIvMgukGHR8mbgoDbympcMhT6t6sGQhK1FON6kzi4bB9FcEYjh4N0IBTz/LUwzRH qJR6Srrt3HcvaW1Brgq8KQ50aHOBiuYykN2W3FW1rx8HORC6f3TtSzm1Q9SvX8PsJwAAAP//AwBQ SwMEFAAGAAgAAAAhACI2br7eAAAACQEAAA8AAABkcnMvZG93bnJldi54bWxMj8FOwzAQRO9I/IO1 SNyo3RCqNsSpEKhIHNv0ws2JlyQQr6PYaQNfz3Iqx50Zzb7Jt7PrxQnH0HnSsFwoEEi1tx01Go7l 7m4NIkRD1vSeUMM3BtgW11e5yaw/0x5Ph9gILqGQGQ1tjEMmZahbdCYs/IDE3ocfnYl8jo20ozlz uetlotRKOtMRf2jNgM8t1l+HyWmouuRofvblq3Kb3X18m8vP6f1F69ub+ekRRMQ5XsLwh8/oUDBT 5SeyQfQa0gfFWyIbyxQEB1brlIVKwyZJQRa5/L+g+AUAAP//AwBQSwECLQAUAAYACAAAACEAtoM4 kv4AAADhAQAAEwAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAW0NvbnRlbnRfVHlwZXNdLnhtbFBLAQItABQABgAI AAAAIQA4/SH/1gAAAJQBAAALAAAAAAAAAAAAAAAAAC8BAABfcmVscy8ucmVsc1BLAQItABQABgAI AAAAIQDza8NMUgIAAGIEAAAOAAAAAAAAAAAAAAAAAC4CAABkcnMvZTJvRG9jLnhtbFBLAQItABQA BgAIAAAAIQAiNm6+3gAAAAkBAAAPAAAAAAAAAAAAAAAAAKwEAABkcnMvZG93bnJldi54bWxQSwUG AAAAAAQABADzAAAAtwUAAAAA ">

Долгосрочный заемный капитал

  Краткосрочный заемный капитал

i 2aO7YzelSZPTyWgwisj3bO4YIo3nbxC19Dj4StY5xRLwBCeWBdqe6CLKnknVyVid0nseA3VdC/x2 ue1aF4MDr0tTXCOzYLpBx8VEoTLwjpIGhzyn7u2agaBEPdPYnUl/OAxbEZXh6PEAFTi2LI8tTHOE yqmnpBPnvtuktQW5qvClfqRDmzPsaCkj2XdZ7fPHQY7t2i9d2JRjPXrd/RpmvwAAAP//AwBQSwME FAAGAAgAAAAhAHP/2XjeAAAACgEAAA8AAABkcnMvZG93bnJldi54bWxMj8FOwzAQRO9I/IO1SNyo nUCqEuJUCFQkjm164ebESxKI11HstIGvZznBcWdGs2+K7eIGccIp9J40JCsFAqnxtqdWw7Ha3WxA hGjImsETavjCANvy8qIwufVn2uPpEFvBJRRyo6GLccylDE2HzoSVH5HYe/eTM5HPqZV2Mmcud4NM lVpLZ3riD50Z8anD5vMwOw11nx7N9756Ue5+dxtfl+pjfnvW+vpqeXwAEXGJf2H4xWd0KJmp9jPZ IAYNabLmLZENlYHgwF2mWKhZSDYZyLKQ/yeUPwAAAP//AwBQSwECLQAUAAYACAAAACEAtoM4kv4A AADhAQAAEwAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAAW0NvbnRlbnRfVHlwZXNdLnhtbFBLAQItABQABgAIAAAA IQA4/SH/1gAAAJQBAAALAAAAAAAAAAAAAAAAAC8BAABfcmVscy8ucmVsc1BLAQItABQABgAIAAAA IQBuJYjoTwIAAGIEAAAOAAAAAAAAAAAAAAAAAC4CAABkcnMvZTJvRG9jLnhtbFBLAQItABQABgAI AAAAIQBz/9l43gAAAAoBAAAPAAAAAAAAAAAAAAAAAKkEAABkcnMvZG93bnJldi54bWxQSwUGAAAA AAQABADzAAAAtAUAAAAA ">

Оборотные активы

в) полная финансовая зависимость

Рис. 1.1 Типы структура баланса

Таким образом, видно, что между статьями актива и пассива баланса существует тесная взаимосвязь. Каждая статья актива баланса имеет свои источники финансирования. Источником финансирования долгосрочных активов, как правило, является собственный капитал и долгосрочные заемные средства. Положение, показанное на рисунке 7б, свидетельствует о финансировании текущей деятельности (оборотных активов) за счет краткосрочных обязательств, однако самая неликвидная часть имущества – внеоборотные активы – покрывается собственными средствами и долгосрочными пассивами, поэтому зависимость допустимая. Ситуация, рассмотренная на рисунке 1в, отличается нецелевым использованием краткосрочных заемных средств и. соответственно, неправильной структурой баланса, что обусловливает полную финансовую зависимость предприятия.

Помимо определения источников финансирования, типа баланса и модели финансирования оборотных активов на основе бухгалтерского баланса проводится оценка ликвидности баланса. [11, с. 210].

Ликвидность баланса означает степень покрытия обязательств предприятием его активами, срок превращения которых в денежную форму, совпадает со сроками погашения обязательств по пассиву. Для проведения анализа актив и пассив разбивают на 4 группы. В активе в зависимости от сроков превращения их в денежную форму, в пассиве в зависимости от сроков погашения обязательств [5, с. 302]. Баланс будет считаться абсолютно ликвидным при выполнении следующих условий:

А1 > П1, т.е. наиболее ликвидные активы (деньги в кассе, на счетах; краткосрочные финансовые вложения) должны быть больше либо равны наиболее срочным обязательствам (кредиторской задолженности);

А2 > П2, т.е. быстро реализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 мес. после отчетной даты) – больше или равны краткосрочным пассивам (краткосрочные кредиты и займы).

А3 > П3, т.е. медленно реализуемые активы (запасы и затраты II раздела баланса за исключением расходов будущих периодов – больше либо равны долгосрочным пассивам (долгосрочные кредиты и займы).

А4 < П4, т.е. трудно реализуемые активы (внеоборотные активы за минусом инвестиций в дочерние и зависимые предприятия) должны быть меньше либо равны постоянным пассивам (источникам собственных средств) [6, с. 215].

Если выполняются первые три неравенства в данной системе, то это влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении одного из условий устойчивого финансового состояния – наличия у предприятия собственных оборотных средств. В случае если одно или несколько условий не выполняются, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе компенсируется их избытком в другой [23, с. 402].

Сложность категории «финансовое состояние» находит свое проявление в наличии комплекса подходов и методов, характеризующих его уровень и опирающихся на анализ совокупности абсолютных и относительных показателей, представленных на Рисунке 1.2 [45].

Показатели, оценивающие финансовое состояние

Относительные

Неравенства

1. Абсолютная устойчивость

Запасы < СОК

2. Нормальная устойчивость

СОК<Запасов<НИП

3. Неустойчивое ФП

НИП < Запасы

4. Критическое ФП

НИП< Запасы, плюс просрочки

Абсолютные

1. Чистые активы

2. Реальный собственный капитал

3. Собственный оборотный капитал

Рис.1.2 Схема показателей оценки финансового состояния

В настоящее время для оценки финансовой устойчивости предприятия применяют следующие методы:

а) метод оценки чистых активов;

б) коэффициентный метод, включая расчет и анализ динамики коэффициентов структуры капитала и коэффициентов покрытия обязательств;

в) метод оценки обеспеченности собственными оборотными средствами на основе определения соотношения запасов и источников их финансирования, а также расчета трехкомпонентного показателя S(Фn);

г) анализ и оценку динамики структуры активов с позиции создания предпосылок для обеспечения финансовой устойчивости [25, с. 40].

Базовым нормативным документом, регулирующим применение метода оценки чистых активов, является Порядок оценки стоимости чистых активов акционерного общества. В соответствии с указанным документом в составе активов выделяются внеоборотные и оборотные активы; последние, в свою очередь, делятся на две категории: включаемые и не включаемые в расчет. Таким образом, чистые активы (ЧА) равны:

ЧА = ВнА + ОА1 –ОА2 – О, (2)

где: ВнА – внеоборотные активы, подлежащие включению в расчет

ОА1 –оборотные активы, подлежащие включению в расчет

ОА2 – оборотные активы, подлежащие исключению при расчете

О – обязательства организации [2].

В экономической литературе рассматривается множество коэффициентов оценки финансового состояния предприятия, которые фактически являются отношением различных комбинаций статей баланса и отчета о финансовых результатах. Коэффициентный метод оценки финансовой устойчивости нашел наиболее широкое практическое применение в российских организациях. Полученное значение коэффициентов может служить отправной точкой для оценки финансового состояния [22, с. 237].

Рассмотрим традиционные коэффициенты, а также их нормативное значение в целях оценки финансового состояния предприятия.

Таблица 1.3

Коэффициенты финансовой устойчивости [19, с. 145]

Наименование коэффициента	Способ расчета (строки баланса)	Нормальное значение (норматив)
Коэффициент автономии (финансовой независимости)	1300/1600	0,5
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств	(1400+1500)/1300	<=1
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	(1300+1400-1100)/1200	0,1
Коэффициент соотношения внеоборотных и оборотных активов	1200/1100
Коэффициент маневренности	(1300+1400/1100)/1300	0,5 и выше

Таблица 1.4

Коэффициенты ликвидности и платежеспособности [49]

Наименование коэффициента	Способ расчета (строки баланса)	Нормальное значение (норматив)
Коэффициент абсолютной ликвидности	(1240+1250)/1500	>0,2
Коэффициент критической оценки	(1240+1250+1230 (до 12 мес.))/1500	0,7-0,8
Коэффициент текущей ликвидности	1200/(1510+1520)	1,5-2
Коэффициент общей ликвидности	(1240+1250+1230+1260+1150+1210+1220+1230-1216)/1500+1400

Таблица 1.5

Коэффициенты рентабельности [26, с. 301]

Наименование коэффициента	Способ расчета (строки баланса и отчета о финансовых результатах)	Нормальное значение (норматив)
Рентабельность продаж	2200/2110	Строгих нормативных значений не существует.
Рентабельность активов	2400/1600
Чистая рентабельность	2400/2110	Чем больше коэффициенты, тем выше прибыльность предприятия
Рентабельность собственного капитала	2400/1300
Затратоотдача	2200/2120
Валовая рентабельность	2100/2110

Исследование в динамике выше приведенных показателей финансовой устойчивости, ликвидности и рентабельности свидетельствует о направлении вектора развития предприятия: улучшается или ухудшается его финансовое состояние.

Метод расчета трехкомпонентного показателя S(Фn) позволяет определить степень финансовой независимости организации и состояние ее активов и пассивов. Рассчитывается три соотношения:

а) излишек (+) или недостаток (–) собственных оборотных средств: ±ФС.

б) излишек (+) или недостаток (–) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов: ±ФТ.

в) излишек (+) или недостаток (–) общей величины основных источников для формирования запасов: ±ФО.

С помощью этих показателей можно определить трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации:

S (Ф) =1, если Ф≥0.

S (Ф) =0, если Ф<0.

Возможно выделение четырех типов финансовой ситуации:

1. Абсолютная независимость финансового состояния: этот тип ситуации в российской экономике встречается очень редко. Он представляет собой крайний тип финансовой устойчивости, при котором организация полностью обеспечена собственными оборотными средствами по всем трем показателям и источниками их формирования. Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации имеет вид: S (Ф) = (1, 1, 1).

2. Нормальная независимость финансового состояния, которая гарантирует платежеспособность организации. Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации имеет вид: S (Ф) = (0, 1, 1).

3. Неустойчивое финансовое состояние: оно сопряжено с нарушением платежеспособности, но при этом сохраняется возможность восстановления равновесия путем пополнения источников собственных средств за счет сокращения дебиторской задолженности и ускорения оборачиваемости запасов. Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации имеет вид: S (Ф) = (0, 0, 1).

4. Кризисное финансовое состояние, при котором организация полностью зависит от заемных источников финансирования. В этом случае собственного капитала, долгосрочных кредитов и займов, краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материальных оборотных средств. Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации имеет вид: S (Ф) = (0, 0, 0) [31, с. 19].

Итак, в настоящее время для оценки финансового состояния экономического субъекта в российской практике финансовой диагностики применяется комплекс методов, включая метод оценки чистых активов, коэффициентный метод, метод оценки обеспеченности собственными оборотными средствами и др. Каждый из этих методов обладает свойственными ему достоинствами и недостатками.

Конкретные направления по укреплению финансового состояния зависят от результатов проведенного по различным методикам анализа и выявленным в результате проблемам. Для любой компании важным является вопрос управления денежными потоками с целью снижения разрыва между их поступлением и расходованием. Это достигается путем использования следующих методов и приемов:

а) совершенствование платежного календаря. Платежный календарь разрабатывается обычно на предстоящий период и состоит из следующих разделов: график поступления денежных средств, график предстоящих платежей, дополнительные источники поступления денежных средств. На основании данных платежного календаря фирма выявляет временной период, когда риск возникновения дефицита будет особенно велик, и получает возможность заблаговременно предпринять меры по снижению данного риска [35, с. 39].

б) превращение низко ликвидных активов в денежные средства. Данный прием основан на увеличении финансовых ресурсов за счет перевода активов фирмы в денежную форму. Первым этапом на пути к превращению низко ликвидных активов в денежные средства является инвентаризация имущества. С этой целью проводится инвентаризация активов и пассивов. Второй этап – оценка возможности реализации активов и эффективность данной процедуры. Рекомендуется ранжировать активы в следующей последовательности для их реализации:

1) обязательная реализация следующих активов: краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность покупателей и заказчиков, векселя к получению, готовая продукция и товары для перепродажи, товары отгруженные, затраты в незавершенном производстве, долгосрочные финансовые вложения;

2) реализация сырья и материалов (если проведенная оценка показала такую возможность);

3) реализация непроизводственных основных средств [34, с. 25].

в) преобразование краткосрочной задолженности в долгосрочную. Метод переоформления обязательств, подлежащих оплате немедленно, в задолженность с отсрочкой платежа дает фирме время, необходимое для восстановления платежеспособности и устранения угрозы банкротства. Способами перевода краткосрочной задолженности в долгосрочную могут быть: кредит; реструктуризация долга; новация; вексель.

В целом комплекс теоретических мероприятий по управлению финансовым состоянием предприятия можно объединить в шесть больших групп:

а) совершенствование финансирования деятельности предприятия (достижение рациональной структуры пассивов предприятия с учетом допустимого уровня финансового риска; формирование наилучшей структуры заемных средств по форме, по срокам и стоимости;

б) повышение эффективности использования текущих активов (определение основных направлений расходования средств, соответствующих стратегическим и тактическим целям предприятия; формирование наилучшей структуры активов; регулирование динамики финансовых результатов с учетом приемлемого уровня риска);

в) совершенствование стратегии хозяйственной политики на предприятии (проведение инвестиционной политики, осуществляя анализ инвестиционных проектов хозяйственного и финансового характера, отбор наилучших из них и последующий финансовый мониторинг претворения проектов в жизнь);

г) совершенствование тактики финансовой политики на предприятии (осуществление комплексного оперативного управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами предприятия; осмысление ценовых и прочих маркетинговых решений с точки зрения их влияния на финансовые результаты;

д) совершенствование финансового планирования и прогнозирования на предприятии(разработка финансовой стратегии развития предприятия, а также тактических шагов по обеспечению своевременного проведения расчетов между поставщиками и покупателями с целью предупреждения наращивания величин дебиторской и кредиторской задолженностей);

е) совершенствование внутреннего финансового контроля (проведение систематического анализа данных бухгалтерского и операционного учета, а также отчетности предприятия для оценки результатов деятельности предприятия, всех его подразделений и самого себя; как информационной базой для принятия финансовых решений).

2 ХАРАКТЕРИСТИКА И АНАЛИЗ ТЕКУЩЕГО ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «СЕРВИС ПРОЕКТ»

2.1. Краткая характеристика и основные направления деятельности ООО «Сервис Проект»

Компания ООО «Сервис Проект» зарегистрирована 2 февраля 2004 года регистратором Инспекция Министерства Российской Федерации по налогам и сборам по г. Нижнему Тагилу. Предприятие зарегистрировано по адресу: г. Нижний Тагил, ул. Октябрьской революции, д. 66.

Предприятие является юридическим лицом, руководствуется в своей деятельности законодательством Российской Федерации и считается таковым с момента его государственной регистрации. Общество имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести ответственность, быть истцом и ответчиком в судах различной юрисдикции, круглую печать, штампы, бланки со своим наименованием, действует на основе полного хозяйственного расчета, самофинансирования и самоокупаемости.

Предприятие является самостоятельным субъектом. В своей деятельности оно руководствуется Уставом и Учредительным договором, а также соответствующими законодательными актами в сфере предпринимательской деятельности. ООО «Сервис Проект» действует на основании Устава, Гражданского Кодекса и Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью».

Общество с ограниченной ответственностью «Сервис Проект» имеет штампы и бланки со своим наименованием. В соответствии с Уставом и основываясь на Выписке из Единого государственного реестра юридических лиц ООО «Сервис Проект» осуществляет следующие виды деятельности:

- Деятельность гостиниц и ресторанов

- Деятельность прочих мест для временного проживания

- Деятельность ресторанов и кафе

- Деятельность баров

- Деятельность столовых при предприятиях и учреждениях и поставка продукции общественного питания

Основным видом деятельности является «Деятельность ресторанов и кафе». ООО «Сервис Проект» развивает сеть кафе быстрого питания.

Далее проведем финансово-экономический анализ деятельности ООО «Сервис Проект» (Табл.2.1), используя формы бухгалтерской отчётности «Бухгалтерский баланс» и «Отчёт о финансовых результатах», за 2011-2013 годы, которые приведены в приложениях.

Таблица 2.1

Основные показатели деятельности ООО «Сервис Проект»

Показатели	год	год	год	Отклонение 2012 к 2011 гг.	Отклонение 2013 к 2012 гг.	Отклонение 2013 к 2011 гг.
Выручка от продажи товаров, тыс. руб.
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.
Валовая прибыль, тыс. руб.				-4222
Коммерческие расходы, тыс. руб.				-3500		-1711
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.				-722
Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс. руб.				-377
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода, тыс. руб.				-286
Численность персонала, чел.
Среднемесячная зарплата персонала, тыс. руб.

По представленным выше данным можно оценить динамику развития предприятия. Выручка от продажи товаров предприятия стабильно возрастает за анализируемый период 2011-2013 гг. Суммарный рост выручки составил 98,78% ((191704-96440)/96440х100%). Себестоимость предприятия в 2012 году резко выросла на 54683 тыс. руб., причем возросла темпами более быстрыми, чем выручка (выручка увеличилась на 52,3%, а себестоимость – на 67,1%), что привело к существенному падению всех видов прибыли: валовая прибыль сократилась на 4222 тыс. руб. или на 28,16%, прибыль от продаж уменьшилась на 722 тыс. руб. или на 29,97%, а чистая прибыль снизилась на 286 тыс. руб. или на 15,19%. Падение прибыли не смогло остановить сокращение коммерческих расходов предприятия на 3500 тыс. руб.

В 2013 году финансовая ситуация меняется. Выручка растет опережающими темпами по сравнению с себестоимостью: выручка возрастает на 30,49%, а себестоимость на 29,61%. Соответственно валовая прибыль возрастает на 4491 тыс. руб. или на 41,7%. Коммерческие расходы растут незначительными темпами - на 19,69%, но суммарно составляют величину ниже уровня 2011 г. Опережающий рост выручки, сокращение себестоимости, незначительный рост коммерческих расходов привело к увеличению сумм других видов прибыли, в частности прибыль от продаж в 2013 году выросла на 2702 тыс. руб., или на 160,17%, прибыль до налогообложения возросла на 2278 тыс. руб. или на 108,42%, а чистая прибыль увеличилась на 108,42%.

Также можно отметить рост среднемесячной заработной платы работников предприятия: средняя заработная плата увеличивается на 2 тыс. руб. в год, несмотря на увеличение численности. В среднем заработная плата увеличивается на 10% в год.

Таким образом, можно сделать следующий вывод, что в целом ООО «Сервис Проект» является стабильным предприятием, осуществляющим свою деятельность более 5 лет, и получающим на протяжении исследуемого периода чистую прибыль.

Дата добавления: 2015-03-31