Анализ финансовой деятельности предприятия

Все количественные и качественные показатели деятельности строительной организации находят свое отражение в финансовых показателях.

Хорошее финансовое положение имеет место в тех строительных организациях, которые выполняют свои договорные обязательства по строительству объектов, имеют снижение себестоимости строительно-монтажных работ, обеспечивают выполнение бизнес-плана по прибыли и рентабельности. Такие организации имеют возможность своевременно оплачивать счета за поставленные материалы, изделия и конструкции, рассчитываться с бюджетом, выплачивать заработную плату в сроки, определенные коллективным договором.

Финансовое состояние строительного управления характеризуется обобщающим показателем – платежеспособностью. Платежеспособность – это готовность организации своевременно производить все свои очередные платежи за счет поступающих денежных средств.

Основные показатели, отражающие финансовое положение строительного управления, представлены в бухгалтерском балансе.

Проведем анализ структуры актива и пассива баланса филиала «СУ-32», применив два метода анализа отчетности – горизонтальный анализ и вертикальный анализ.

Вертикальный (процентный) анализ проводится с целью выявления удельного веса отдельных статей отчетности в общем итоговом показателе, принимаемом за 100% (итог баланса).

Горизонтальный (индексный) анализ основан на расчете относительных отклонений показателей отчетности за ряд периодов от уровня базисного периода, для которого все показатели принимаются за 100% (начало года).

Анализ баланса филиала «СУ №32» представим в табл. 2.2.

Таблица 2.2 Вертикальный и горизонтальный анализ баланса

Показатели	2012, млн. руб.	2013, млн. руб.	2014, млн. руб.	Вертикальный анализ, %	Горизонтальный анализ, %
				2013 по сравнению с 2012	2014 по сравнению с 2013
1. Долгосрочные активы:
Основные средства				20,69	16,45	31,83		139,16	245,28
ИТОГО по разделу 1				20,69	16,45	31,83		139,16	245,28
2. Краткосрочные активы:
Запасы и затраты:				23,42	19,99	19,59		149,41	124,21
Сырье, материалы				23,35	19,12	14,64		143,33	97,04
Товары отгруженные				0,03	0,00	0,00		0,00
Расходы будущих периодов				0,04	0,87	4,95		3833,3	723,48
Дебитор. задолж.				37,81	46,80	44,52		216,64	120,57
Денежные средства				14,46	3,87	0,02		46,81	0,78
Прочие краткоср. активы				3,63	12,90	4,04		622,55	39,72
ИТОГО по разделу 2				79,31	83,55	68,17		184,40	103,41
ИТОГО АКТИВОВ				100,0	100,0	100,0		175,04	126,74

Продолжение таблицы 2.2

3. Капитал и резервы:
Уставный фонд				2,07	1,18	4,27		100,00	457,32
Резервный фонд
Добавочный фонд				2,18	4,08	21,36		327,88	663,96
Нераспред. прибыль				0,07	0,04	0,03		100,00	100,00
ИТОГО по разделу 3				4,31	5,30	25,66		214,98	613,80
4. Долгосрочные обязательства:
Долгоср. кредиты и займы				9,87	6,41	1,12		113,64	22,24
ИТОГО по разделу 4				9,87	6,41	1,12		113,64	22,24
5. Краткосрочные обязательства:
Краткоср. кредиты и займы				2,23	3,05	9,04		239,64	375,31
Кредиторская задолженность:				83,38	78,94	39,58		165,73	63,55
перед поставщиками и подрядчиками				76,66	74,26	32,11		169,56	54,80
по расчетам по оплате труда				5,04	3,47	4,72		120,42	172,61
по налогам и сборам				0,49	0,38	1,31		137,84	433,33
по социальному страхованию и обеспечению				1,19	0,83	1,28		122,22	195,45
Задолж. перед учредителями				0,21	0,11	0,07		93,75	73,33
Резервы предстоящих расходов				0,00	0,32	0,00			0,00
Прочие краткоср. обязательства				0,00	5,86	24,53			530,21
ИТОГО по разделу 5				85,82	88,30	73,22		180,09	105,10
ИТОГО ПАССИВОВ				100,0	100,0	100,0		175,04	126,74

Наибольший удельный вес в структуре активов организации занимают оборотные активы, доля которых в 2013 году составляла 83,55 %, а к 2014 году уменьшилась до 68,17 %. Основной удельный вес в оборотных активах занимает дебиторская задолженность. Ее размер увеличился в 2 раза на конец 2013 года, а за 2014 год возрос еще на 20,57 %. Запасы и затраты за 2013 год увеличились на 877 млн. руб, а за 2014 год увеличились на 642 млн. руб., хотя их удельный вес в общей структуре активов практически не изменился и составляет почти 20 %.

Доля внеоборотных активов в 2012, 2013 и 2014 годах составляла 20,69%, 16,45% и 31,83 % соответственно.

Наибольший удельный вес в структуре пассивов организации занимают краткосрочные обязательства, которые за 2013 год увеличились на 5210 млн. руб. (на 80 %), а к концу 2014 года увеличились еще на 5%, хотя в общей структуре пассива баланса уменьшились на 15,08 %.

Значительную долю в структуре краткосрочных обязательств занимает кредиторская задолженность, которая к концу 2013 года увеличилась на 4154 млн. руб., а за 2014 год уменьшилась до уровня 2012 года и составила 6656 млн. руб. Данный показатель уменьшился за счет сокращения задолженности перед поставщиками и подрядчиками почти в 2 раза. Однако задолженность по оплате труда возросла на конец 2014 года на 72 %, а задолженность в бюджет увеличилась в 4 раза с 51 до 221 млн. руб. Краткосрочные кредиты и займы имели тенденцию к увеличению: на 236 млн. руб. за 2013 год и на 1115 млн. руб. за 2014 год (на 275,31 %.).

Для окончательной оценки качества финансового состояния предприятия необходим расчет некоторых показателей платежеспособности.

Рассчитаем коэффициенты платежеспособности (табл. 2.3).

Таблица 2.3 Коэффициенты платежеспособности

Коэффициент	Норматив	Значение
Коэффициент текущей ликвидности	³ 1,2	0,924	0,940	0,864
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	³ 0,15	-0,206	-0,130	-0,090
Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (коэффициент банкротства)	≤ 0,85	0,957	0,944	0,743
Коэффициент обеспеченности просроченных финансовых обязательств активами	≤ 0,5	0,354	0,445	0,445

Коэффициент текущей ликвидности за 2014 год уменьшился с 0,94 до 0,864 и за 2012–2014 гг. был меньше нормативного показателя платежеспособности.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами увеличился с -0,206 в 2012 году до -0,13 в 2013 году и до -0,09 в 2014 году, однако остался отрицательным при нормативе 0,15.

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами в 2012-2013 гг. был больше норматива (0,957 и 0,944 соответственно), а 2014 г. уменьшился до 0,743 и стал соответствовать нормативным показателям.

Коэффициент обеспеченности просроченных финансовых обязательств активами за 2013 год возрос с 0,354 до 0,445 и в 2014 году остался на том же уровне, что соответствует установленному нормативу (0,5).

Коэффициенты платежеспособности филиала «СУ №32» за 2012-2014 гг. указывают на не очень благополучное финансовое состояние организации.

Рассчитаем показатели финансовой независимости предприятия (табл. 2.4).

Таблица 2.4 Показатели финансовой независимости предприятия

Коэффициент	Значение
Коэффициент финансовой независимости (автономии, концентрации собственного капитала)	0,043	0,053	0,257
Коэффициент устойчивого финансирования	0,142	0,120	0,268

Можно сказать, показатели финансовой независимости предприятия очень низкие, что говорит о незначительной доле собственных средств в формировании активов организации.

Таким образом, для улучшения финансового состояния филиала «СУ №32» необходимо ускорить оборачиваемость оборотного капитала. Кроме этого следует:

- взыскать просроченную задолженность с заказчиков;

- уточнить причины возникновения и не допускать увеличения дебиторской задолженности;

- погасить кредиторскую задолженность;

- улучшить хозяйственно-финансовую деятельность и добиться увеличения рентабельности и прибыли.

Дата добавления: 2015-08-31