О Услуги капитала, машино-часов

А

О Ld Is Le Lpli l

Рис. 11.4. Равновесие на рынке труда

Глава 11

рынок труда и заработная плата

труд при заработной плате v/. Возникает избыток предложения труда, измеряемый отрезком L_D'- L_s' на оси абсцисс.

В случае снижения заработной платы по сравнению с равновесной (например, до уровня w") спрос на рынке труда (0 - L_D") превышает предложение (0 - L_s") на величину L_s" - L_D". В результате этого образу­ются незаполненные рабочие места вследствие нехватки работников, согласных на более низкую заработную плату.

Обе эти ситуации (безработица и наличие незанятых рабочих мест) в условиях рынка совершенной конкуренции не могут быть устойчивы­ми, они подвергаются коррекции со стороны рыночных механизмов в на­правлении восстановления положения полной занятости.

Действительно, если предложение труда больше спроса на него вследствие установления ставки заработной платы выше равновесного уровня, появляются безработные, готовые предложить свой труд по бо­лее низкой цене, на которую вынуждены согласиться и те, кто занят в производстве, чтобы не потерять свои рабочие места. Предприниматели готовы нанять большее количество труда, но при условии снижения за­работной платы. Таким образом, тенденция к снижению заработной пла­ты складывается как со стороны предложения труда, так и со стороны спроса на труд.

В том же случае, когда спрос на труд превышает его предложение из-за снижения ставки заработной платы по сравнению с ее равновес­ным значением, наблюдается иная картина. Работодатели, чтобы запол­нить пустующие рабочие места, готовы повысить заработную плату. Благодаря такому повышению расширяется круг работников, готовых предложить свой труд.

Как в первом, так и во втором случаях равновесие на рынке тру­да восстанавливается, и этот рынок приходит в состояние полной за­нятости.

Колебания спроса на труд и предложения труда позволяют в самом общем виде дать ответ на вопрос о том, почему высока или низка зара­ботная плата. Но все-таки следует подробнее сказать о дифференциа­ции ставок заработной платы.

§ 4. Дифференциация ставок

заработной платы

Размер заработной платы зависит от качества труда, квалификации и профессиональной подготовки, влияющих на размер предельного продукта труда. Например, наиболее высокие заработки в странах с развитой рыночной экономикой наблюдаются у таких специа­листов, как юристы, врачи, преподаватели: их труд требует больших зат­рат на обучение, которые становятся оправданными лишь при условии их последующей компенсации из заработной платы. Размер ставок за­работной платы для профессий, не требующих специальной подготов­ки, как правило, ниже, а эластичность предложения (см. гл. 5) трудовых услуг - выше, поскольку контингент продавцов не ограничен необходи­мостью получения специальной подготовки. В результате для рынка тру­да характерно наличие неконк у р и р у ю щи х др у г с др у го м гр у пп ра б о т­ н и ков, что иллюстрирует рис. 11.5.

На графике представлены ситуации для двух - на самом деле их го­раздо больше - неконкурирующих между собой групп работников. Одна группа представлена квалифицированными работниками (например, юристами), а другая - неквалифицированными (например, дворниками). Кривая предложения первой группы (S_K) расположена значительно выше кривой предложения второй группы (SJ и отличается меньшей эластич­ностью в силу причин, отмеченных в предыдущем абзаце. Поэтому рав­новесная ставка заработной платы юристов (w_K) выше равновесной ставки заработной платы дворников (w_H).

Рис. 11.5. Неконкурирующие группы на рынке труда

Рынок труда и заработная плата

Глава 11

Различные виды работ могут быть более или менее привлекатель­ными для человека - значит, заработная плата должна стимулировать выполнение менее приятных (грязных, тяжелых, опасных для здоровья), но необходимых для общества работ. Такая дифференциация в зара­ботной плате, которая вызывается необходимостью компенсировать не­материальные различия в характере самого труда, называется уравн и­ вающ ими, и ли ко м пен с ационны ми (ко м пен си рую щ и ми ), разл и ч и я­ ми. Поэтому более высокие ставки заработной платы складываются в отраслях химической промышленности, металлургии, других отраслях, отличающихся тяжелыми условиями труда. Более того, одинаковые ус­луги труда могут по-разному оцениваться в зависимости от условий, в которых протекает сам трудовой процесс. Это объясняет, например, по­вышенные ставки заработной платы бурильщиков, действующих на мор­ских платформах или в условиях вечной мерзлоты, по сравнению с со­ответствующими ставками бурильщиков, работающих в более комфорт­ных условиях.

Существуют и такие различия в характере труда и в размерах зара­ботков, которые не относятся к типу уравнивающих различий. Это раз­личия, вытекающие из объективных качественных особенностей, - раз­ных способностей людей, таланта. Ставки заработной платы для таких групп людей должны быть различными: в доходах особо талантливых специалистов содержится элемент ренты. Казалось бы, причем здесь рента, которую в обыденном понимании связывают с платой за пользо­вание землей? Но нам предстоит выяснить природу экономической рен­ты в современном ее понимании.

Итак, доходы работников наемного труда содержат два компонента. Первый - так называемая у держ и ваю щ ая зара б о т ная плата, или пла­та за непереход (transfer earnings). Второй компонент - экономическая рента. В самом общем виде экономическая рента определяется как до­ход от фактора, отличающегося неэластичным предложением. Однако элемент ренты содержится и в тех случаях, когда предложение факто­ра эластично, за исключением бесконечно эластичного предложения.

Поясним наши рассуждения с помощью графиков. На рис. 11.6 по­казано соотношение между удерживающей заработной платой и эконо­мической рентой в трех различных случаях.

Будут ли работники получать экономическую ренту и в каком объе­ме - зависит от эластичности предложения труда.

В случае а) вся заработная плата представлена прямоугольником Ow_EEL_e, где фигура OwEL_E представляет собой удерживающую заработ­ную плату. Каждая точка на кривой предложения труда показывает ту минимальную плату, которую готов получить работник за услуги своего

а) нормальный случай

а) нормальный случай б абсолютно эластичное предложение)

Рис. 11.6.Удерживающая заработная плата

и экономическая рента на рынке труда

в) абсолютно неэластичное предложение

труда. Если уровень ее будет ниже минимально приемлемой цены за данный ресурс, то работник перейдет в другую отрасль или воздержит­ся от предложения услуг труда вообще. В условиях равновесия на рын­ке труда каждый работник получает заработную плату в размере рав­новесной ставки w_E, превышающую минимально приемлемую для него цену услуг труда. Исключение составляет лишь предельный работник (L_E), для которого удерживающая заработная плата в точности совпада­ет с минимально приемлемой для него платой за услуги труда. Величи­на удерживающей заработной платы определяется альтернативной цен­ностью (издержками упущенных возможностей) использования труда. Что же представляет собой другая часть получаемого работником дохо­да, т. е. треугольник Ww_EEl Вот теперь мы дадим более современное определение экономической ренты. Она представляет собой пла ту, превышаю щу ю и здержк и аль т ерна ти вного и с пользован и я ре су р с а. На рынке труда - это выплаты, превышающие удерживающую заработ­ную плату. Здесь уместно провести аналогию с излишком потребителя и излишком производителя. Графически напрашивается аналогия с излиш­ком производителя и экономической рентой. Вспомним, что излишек про­изводителя представляет собой область, ограниченную осью ординат, ли­нией цены и участком кривой предложения, вплоть до точки равновесия. Владельцы фактора производства (труда) получают то, что можно назвать излишком владельца ресурса, или экономической рентой.

В случае а) экономическая рента представляет собой площадь тре­угольника w'w_EE.

В случае б) и в) мы сталкиваемся с экстремальными случаями.

Глава 11

рынок труда и заработная плата

На рис. 11.66. кривая предложения труда абсолютно эластична. В таком случае весь доход работников (площадь Ow_EEL_E) представляет собой удерживающую заработную плату и экономическая рента отсут­ствует. Что это могло бы означать на практике? Очевидно, это ситуация совершенно мобильного рынка труда, представленного, скорее всего, низкоквалифицированными работниками. Такие экономические субъек­ты могут с легкостью менять место работы (поработал грузчиком, потом - разносчиком газет, потом занялся мытьем полов и т. д.).

Другой исключительный случай - совершенно неэластичное предло­жение труда (рис. 11.6в). Кривая предложения услуг уникального ресур­са (например, известнейшей топ-модели) выглядит как линия, перпен­дикулярная к оси абсцисс, и показывает совершенно неэластичное предложение. Это означает, что отсутствуют издержки альтернативного использования ресурса (они равны нулю). Вся площадь Ow_EEL_E пред­ставляет собой экономическую ренту. Строго говоря, и в этом после­днем случае существует своеобразная плата за непереход, а, точнее, за появление на рынке владельца уникального ресурса. Ее ставка со­ставит и/ - ведь задаром никто на подиум не выйдет. Линия предложе­ния в этом случае примет вид w'AS_L, а общий доход владельца факто­ра - Ow_EEL_E, который состоит из платы за непереход (площадь Ow'AL_E) и экономической ренты (площадь w'w_EEA).

Величина экономической ренты, получаемой топ-моделью, будет за­висеть исключительно от величины спроса на услуги этого специфичес­кого вида труда. Размер ренты может колебаться в широких пределах в зависимости от положения кривой спроса. Так, выход из моды худых ма­некенщиц может вплоть до нуля сократить ренту, получаемую топ-мо-делями с хрупким телосложением.

Дифференциация в размерах заработной платы - явление объек­тивное, поскольку расширяется профессиональный состав работников, и миграция между группами лиц разных профессий не может быть аб­солютно беспрепятственной. Для более полного представления о коли­чественных различиях в получаемых наемными работниками доходах следует упомянуть о человеческом капитале.

Человече с к и й кап ит ал - это мера воплощенной в человеке способ­ности приносить доход. Он формируется как врожденными, так и благо­приобретенными качествами человека, при этом граница между ними является достаточно проницаемой. Так, например, здоровье, физичес­кая сила, способности и таланты содержат как врожденный компонент, так и приобретенный путем физических и психологических упражнений, обучения и т. п. Расходы, связанные с формированием человеческого капитала, несут сами работники, работодатели и государство. Среди инвестиций в человеческий капитал различаются расходы на образова­ние, здравоохранение и мобильность работника, т. е. затраты на смену места работы.

Человеческий капитал рассматривается в экономической теории как запас человеческих качеств, формируемый в течение всей жизни инди­вида. Инвестиции в человеческий капитал приносят работникам поток доходов. Соизмерение растянутого по времени потока доходов и разме­ров инвестиций лежит в основе принятия рационально мыслящим субъектом решения о целесообразности вложений в человеческий ка­питал. Подробнее о принципах принятия такого рода решений говорит­ся в гл. 12.

Итак, анализ совершенной конкуренции на рынке труда говорит о не­возможности сколько-нибудь продолжительной безработицы.

Наличие же устойчивой безработицы может свидетельствовать лишь об одном, - о том, что на рынке труда отсутствуют условия совершен­ной конкуренции: свободный перелив ресурсов на различных сегментах рынка труда, гибкая заработная плата, совершенная информация и т. п. Все это способствует устойчивости отклонения заработной платы вверх от ее равновесного значения. При этом, как говорилось ранее, часть трудящихся оказывается в положении безработных. О наличии внекон­курентных факторов на рынке труда говорит, например, тот факт, что в последние десятилетия рост безработицы во многих промышленно раз­витых странах не приводил к снижению заработной платы и установле­нию полной занятости.

§ 5. Несовершенная конкуренция

на рынке труда

Что же можно отнести к этим внеконкурентным факто­рам? Прежде всего, это различные институты. Во-первых, к ним отно­сится государство, активно регулирующее рынок труда, законодательно лишая заработную плату рыночной гибкости. Государство в различных странах устанавливает минимально гарантированный уровень заработной платы, осуществляет индексацию доходов; тормозящее влияние на колебание цены труда оказывают в ряде случаев и другие направления социальной политики государства, о чем подробнее будет идти речь в гл. 24.

Во-вторых, профсоюзы, оказывающие большое влияние на уровень заработной платы, как правило, в направлении ее повышения по срав­нению с равновесным уровнем.

В-третьих, крупные корпорации тяготеют, как правило, к установ­лению сравнительно стабильной во времени стандартной ставки зара-оотной платы, отказываясь слишком часто пересматривать ее в зависи­мости от соотношения спроса и предложения на рынке труда.

Рынок труда и заработная плата

Глава 11

Следует заметить, что регулирование этого рынка значительно об­легчается в связи со спецификой фигурирующего на нем товара. Про­явление рыночных законов (например, закона спроса, установления равновесной цены и др.) на рынке труда имеет особый характер. Он определяется тем, что купля-продажа услуг труда производится в фор­ме найма на базе более или менее продолжительного трудового дого­вора. Поэтому каждый отдельный работник не находится в постоянной, беспрерывной зависимости от состояния рынка труда. На срок действия трудового соглашения продавец как бы «выводится» на время из теку­щей конъюнктуры рынка. Условия, определенные договором, имеют ха­рактер минимальных нормативов; это означает, что индивидуальный договор рабочих с предпринимателями признается юридически недей­ствительным, если он заключен на условиях худших, чем те, которые определены в коллективном договоре. В чем смысл коллективности до­говора и принципа нормы как минимума? Эти положения договора по­зволяют устранить конкуренцию между наемными работниками в борь­бе за получение рабочего места, - ведь конкуренция вынуждает рабо­чих соглашаться на худшие условия труда, диктуемые предпринимате­лями, особенно в отсутствие профсоюзов.

Регулирование рынка труда предполагает воздействие как на спрос, так и на предложение труда. Объектами регулирования высту­пают заработная плата, продолжительность рабочей недели и отпус­ков, порядок найма и увольнения, различные виды социального обес­печения и др.

Рассмотрим важнейшие методы, при помощи которых профсоюзы добиваются повышения заработной платы.

Во-первых, профсоюзы могут ограничивать предложение услуг тру­да. Это достигается, например, введением высоких иммиграционных ба­рьеров, лоббированием законов о максимальной продолжительности рабочего времени, удлинением срока ученичества при подготовке к той или иной профессии, установлением высоких профсоюзных вступи­тельных взносов с одновременным запрещением принимать на работу лиц, не состоящих в профсоюзе, ограничением трудовой нагрузки и т. п. Сокращение предложения услуг труда при неизменном спросе на них приводит к росту равновесной цены, т. е. ставки заработной платы.

Во-вторых, профсоюзы добиваются повышения обусловленных до­говором ставок заработной платы, содействуя установлению ее выше равновесного уровня.

В-третьих, профсоюзы могут содействовать росту спроса на услуги труда. При этом могут использоваться любые средства, повышающие спрос на услуги труда, например, проведение рекламных кампаний в пользу того или иного товара (не будем забывать, что спрос на рын­ке труда - это производный спрос). Росту спроса на услуги труда со-

О Lu L_E

Рис. 11.7. Монополия профсоюза на рынке труда

действует и политика профсоюзов, настаивающих на установлении высоких импортных таможенных тарифов, защищающих какую-либо национальную отрасль и способствующих росту производства внутри страны. В результате увеличивается количество используемого труда и возрастает заработная плата.

Отраслевой профсоюз часто выступает как м онополия на рынке т р у да, при этом его монопольная власть тем выше, чем большая доля работников данной отрасли входит в соответствующий профсоюз. Об­щие закономерности ценообразования в условиях чистой монополии подробно рассматривались в гл. 7. Применительно к рынку труда ситуа­ция в случае монопольной власти профсоюза показана на рис. 11.7.

Теоретически можно представить цель профсоюза по аналогии с фирмой, стремящейся к максимизации прибыли. Это, конечно, упроще­ние, но оно поможет нам яснее представить механизм установления заработной платы на рынке труда в случае монополии профсоюза. Но что же именно максимизирует профсоюз? Из графика на рис. 11.7 сле­дует, что кривая спроса D_L, с которой сталкивается профсоюз-монопо­лия, может быть представлена как кривая его среднего дохода AR_U (union - от англ. союз, объединение). Ниже расположена кривая пре­дельного дохода MR_U профсоюза. Кривая предложения S_L есть не что иное, как кривая предельных издержек МС_и. Равновесие отраслевого рынка труда, монополизированного профсоюзом, определяется точкой £,. в которой пересекаются кривые MR_U и МС_и. Проведя вертикаль до кривой спроса, мы находим точку U, на уровне которой и установится заработная плата w_w тогда как на конкурентном рынке равновесие оп­ределялось бы точкой Е, соответствующей уровню зарплаты w_E. Соот­ветственно, равновесная ставка заработной платы w_u на монополизиро­ванном рынке ресурса выше, чем w_E, а число занятых работников L_u -

Рынок труда и заработная плата

___________________________________________ Глава 11 w

MRC,

• S^ARQ)

w_E

D^MRPJ

0 L_M L_E j

Рис. 11.8. Монопсония на рынке труда

меньше, чем L_E. Затемненная площадь показывает нам величину эконо­мической ренты, получаемой занятыми рабочими. Вот что стремится максимизировать профсоюз-монополист! Максимизация экономической ренты приводит к увеличению отраслевой ставки заработной платы при уменьшении количества используемых работников, то есть к отклоне­нию рынка от положения полной занятости.¹

Другое положение на отраслевом рынке труда может сложиться при наличии на нем м оноп с он ии, когда в отрасли действует всего один покупатель услуг труда. Такая ситуация может сложиться, на­пример, в небольшом городе, где единственным работодателем выс­тупает одна имеющаяся в нем фирма. Ситуация монопсонии рассмат­ривалась в гл. 7. Графическое изображение монопсонии на рынке труда выглядит так, как это показано на рис. 11.8.

' Максимизация экономичес- кой ренты - одно из альтерна­ тивных объяснений поведения профсоюза. Существуют и дру гие цели профсоюзов на рынке труда.

Кривая спроса D_L для монопсониста представляет собой кривую пре­
дельного продукта труда в денежном выражении MRP_L, а кривая пред­
ложения труда S_L - линию средних издержек на ресурс (в данном слу­
чае на труд) ARC_L. Кроме того, следует напомнить, что у монопсониста
предельные издержки на фактор MRC_L растут быстрее по мере увели­
чения закупок услуг труда, чем средние издержки ресурса, т. е. ARC_L.
Для лучшего понимания того, почему предельные издержки на ресурс
растут быстрее его средних издержек,
проведите сравнительный анализ соотно­
шения между восходящей ветвью АС и

МС из гл. 6, § 1, 2. И ВЫ увидите, ЧТО

ОНИаналогичны отношениям между ARC, и
тор L
происходит потому, что монопсонист,

нанимающий дополнительное коли-

Рис. 11.9. Двойная монополия на рынке труда

чество работников, вынужден не только привлекать вновь нанимаемых рабочих более высокой ставкой заработной платы, но и устанавливать эту повышенную ставку и для работников, нанятых ранее. Равновесие на рынке труда в случае монопсонии определяется точкой пересечения кривых предельных издержек на фактор (MRCJ и предельным доходом от продукта используемого фактора (MRP_L), т. е. точкой Е_у Проведя вер­тикаль от нее до кривой S_L, мы определяем точку М и, соответственно, уровень заработной платы при монопсонии w_M. А в условиях совершен­ной конкуренции равновесие определялось бы точкой пересечения кри­вых MRP_L и ARC_L, т. е. точкой Е. Поэтому в отрасли будет нанято мень­ше работников, чем в условиях совершенной конкуренции (на величину L_EL_M) и по более низкой ставке заработной платы (на величину w_E w_M).

Интересно рассмотреть ситуацию так называемой двойной м оно­пол ии, складывающуюся тогда, когда монопольной власти профсою­за противостоит монопсоническая власть работодателя. Для этого со­вместим два предыдущих графика на рис. 11.9.

Анализируя этот график, важно четко разобраться в интерпретации изображенных кривых. Нам придется смотреть на них то «глазами» мо­нопсониста, то профсоюза-монополиста. Как и на рис. 11.7 и рис.11.8, нижние индексы в виде букв U (от англ. union - союз, объединение) и М (от англ. monopsony - монопсония) будут обозначать принадлежность к Двум противоборствующим силам: профсоюзу - монополии и монопсо­нии на рынке труда.

Итак, кривая D_L с точки зрения монопсонии - это кривая ее предель­ного дохода от продукта фактора, т. е. MRP_M. Кривая S_t интерпретирует­ся как кривая предельных издержек профсоюза МС_и и в то же время -кривая средних издержек на ресурс (труд) монопсонии ARC_M. MR_U - это

Глава П

рынок т руда и заработная плата

кривая предельного дохода профсоюза-монополиста, а кривая MRC отражает предельные издержки на ресурс монопсониста. Далее мы оп­ределяем уже известным нам способом уровни заработной платы при монопсонии (точка Е₂) и при монопольной власти профсоюза (точка £). Они, соответственно, будут равны w_M и w_a. На графике видно, что как монополия, так и монопсония имеют своим результатом уменьшение занятости в отрасли (L_M и L_u соответственно) по сравнению с ее равно­весным уровнем в условиях совершенной конкуренции L_E. Что же каса­ется заработной платы, то ее ставка при монополии профсоюза (w_u) -выше, а при монопсонии (w_M) - ниже той, которая сложилась бы в том случае, если бы рынок труда был конкурентным (w_E). В зависимости от соотношения сил между профсоюзом и работодателем, ставка заработ­ной платы будет колебаться в промежутке между w_M и w_u, т. е. ее уро­вень, а также уровень занятости, будет весьма неопределенным. Изве­стный американский экономист Джон Гэлбрейт не случайно назвал профсоюзы «уравновешивающей силой», возникшей в ответ на моно-псонистическую власть крупнейших фирм. Но конечный исход этой борьбы гигантов вовсе не гарантирует приближения ставки заработной платы к конкурентному уровню.

Следует заметить, что чистая монополия или чистая монопсония встречаются на рынке труда крайне редко. Дело в том, что в среднем членами профсоюза являются 20-40 процентов рабочих разных отрас­лей, а это ослабляет монополию профсоюза. Монопсоническая власть так же не абсолютна, поскольку у работников почти всегда имеются аль­тернативные возможности трудоустройства.

Современный рынок труда испытывает на себе ощутимое государ­ственное воздействие. Как уже отмечалось выше, законодательная дея­тельность государства охватывает всю гамму трудовых отношений. Оно не только предъявляет спрос на услуги труда в государственном секто­ре экономики, но и регулирует его в частном, определяя основные па­раметры найма в масштабах национальной экономики.

Большое влияние на рынок труда оказывают государственные соци­альные программы (помощь малоимущим слоям населения, пособия по безработице, различные социальные выплаты, пенсионное обеспечение и пр.). Эти программы содействуют определенной стабилизации соци­ально-экономического положения наемных работников в зонах повы­шенного рыночного риска, смягчают болезненные рывки рыночного ме­ханизма. В результате появляется особый элемент цены услуг труда, впрямую не связанный с функционированием рынка труда и образую­щийся на внерыночных принципах.

Значительна и посредническая роль государства на рынке труда. Оно частично берет на себя функцию поиска и предоставления рабо­чих мест, а также создания общенациональной сети по трудоустрой-

_ству. Государственные системы обучения и переобучения работников содействуют максимально быстрой адаптации последних к меняющим­ся требованиям рынка.

В конце XX века в регулировании рынка труда произошли значитель­ные изменения. Они связаны с практическим воплощением в жизнь те­оретических концепций современных неоклассиков (см. гл. 26) во многих развитых странах Запада. Теоретические взгляды современ­ных представителей неоклассической школы исходят из того, что вследствие зарегулированности рынка труда он настолько потерял гибкость, что по существу перестал быть рынком. Ему присуще состо­яние хронического неравновесия, связанное с масштабным вмешатель­ством регулирующих субъектов в его механизм.

В результате, по мнению неоклассиков, экономическая жизнь стала характеризоваться слабым повышением эффективности производства и устойчивой массовой безработицей. Ситуация обострилась еще и пото­му, что глобализация экономики, новые формы и ускорение научно-тех­нического прогресса, структурная перестройка экономики, обострение конкуренции на внутреннем и внешнем рынках предъявили особые тре­бования к качественным характеристикам труда, который в новых усло­виях должен отличаться повышенной профессиональной, квалифика­ционной и региональной, а подчас и международной мобильностью. Такая мобильность немыслима в условиях «блокирования» рынка госу­дарством и профсоюзами.

Выходом из положения является, как считают неоклассики, извест­ное дерегулирование и флексибилизация рынка труда, т. е. повышение его гибкости, приспособляемости к современным требованиям, что не может быть достигнуто без существенного усиления конкурентного ме­ханизма.

Флексибилизация рынка труда предполагает введение гораздо бо­лее гибкой, чем прежде, системы оплаты услуг труда, которая должна базироваться не на методе аналитической оценки рабочих мест, кото­рый применялся в 1960-1980-х гг., а на принципах индивидуализации ставок заработной платы. Возрастает роль единовременных выплат, причем последние часто увязываются не с текущим трудовым вкладом работника, а с его общей компетентностью, потенциальными возможно­стями, способностями и дифференциацией трудовых функций, ростом квалификации. Используются и такие формы материального вознаграж­дения, как участие в прибылях компании, причем работник может нести ^и риск убытков предприятия.

Возрастает роль работника в свободном выборе форм оплаты тру­да, социальных выплат, продолжительности рабочего времени и форм занятости. Получают распространение нестандартные виды занятости, собенно в условиях компьютеризации общественной жизни, — надом-

Глава 11

ничество, временная работа по индивидуальным контрактам, частичная занятость.

В рамках дерегулирования рынка труда все более отчетливо прояв­ляются требования о пересмотре и частичном устранении законода­тельных положений, относящихся к регламентации этого рынка, рав­но как и об ослаблении системы социальных гарантий в целях вос­становления на рынке конкурентных начал. Важнейшей формой регулирования рынка труда должно стать не трудовое законодатель­ство, а индивидуальное трудовое соглашение.

Тем не менее, итогом флексибилизации рынка труда не может быть тотальный демонтаж системы его регулирования и ликвидации соци­альных гарантий трудящихся, что неминуемо привело бы к серьезному обострению социальных отношений. Речь идет о поиске такого механиз­ма функционирования рынка труда, который позволил бы с наибольшей оптимальностью сочетать экономическую эффективность с социальным прогрессом общества.

Основные понятия:

labour services wage rate nominal and real wage demand for labour supply of labour wage differences noncompeting groups in the labour market compensating wage differentials transfer earnings economic rent human capital monopsony in labour market bilateral monopoly in a labour market

Услуги труда

Ставка заработной платы

Номинальная и реальная заработная плата

Спрос на труд

Предложение труда

Дифференциация ставок заработной платы

Неконкурирующие группы на рынке труда

Компенсационные

различия в заработной плате

Удерживающая заработная плата (плата за непереход)

Экономическая рента

Человеческий капитал

Монопсония на рынке труда

Двойная монополия на рынке труда

р_ь1Нок капи тала и процент _______________________________________ _^^

Глава 12. РЫНОК КАПИТАЛА И ПРОЦЕНТ

«В Стране Дураков есть волшебное поле, - называет­ся Поле Чудес... На этом поле выкопай ямку, скажи три раза: «Крекс, фекс, пеке», положи в ямку золотой, за­сыпь землей, сверху посыпь солью, полей хорошенько и иди спать. Наутро из ямки вырастет небольшое дерев­цо, но на нем вместо листь­ев будут висеть золотые монеты. Понятно?»

Лиса Алиса

Теория капитала и процента является одной из наиболее сложных и дискуссионных в экономической теории. Это относится и к определению самого понятия капитал, и к единицам его измерения, и к доходу, порождаемому капиталом, т. е. проценту. Цель этой главы -дать классификацию различных определений капитала и процента, а также выделить различные сегменты рынка капитала и выявить тесную взаи­мосвязь между ними.

Важнейшая проблема, с которой мы будем встречаться на протяже­нии всей главы, - это межвременнбй выбор экономических субъектов. Другими словами, мы будем анализировать, как экономические субъек­ты распределяют потребление между настоящим и будущим периодами времени. Что целесообразнее: сегодня сделать сбережения, т. е. накап­ливать, чтобы завтра получить больше благ, или все потребить в теку­щем периоде? Вновь перед нами возникают многочисленные проблемы выбора, и в теории капитала важнейшее место занимает именно временной аспект при принятии альтернативных решений.

§ 1- Понятие капитала

в экономической теории. Капитал как фактор производства

Под капиталом на рынке факторов производства пони­мается ф и з и че с к и й кап ит ал, или производственные фонды. Последние можно назвать кап ит альны ми б лага ми. К капитальным благам отно­сятся, во-первых, жилые здания; во-вторых, производственные сооруже­ния, машины, оборудование, инфраструктура; в-третьих, товарно-мате-Риальные запасы.

Глав а 12

рынок капитала и процент

Исследования, посвященные капиталу и проценту, начиная со второй половины XIX века и вплоть до наших дней, связаны с именами таких из­вестных экономистов, как Е. Бем-Баверк, К. Викселль, И. Фишер, Ф. Найт, Д. Дьюи, В. Парето, Дж. Хикс, П. Самуэльсон и многими другими.

Понятие капитала в экономической теории претерпело значитель­ную трансформацию со времен А.Смита, да и более ранних представ­лений ученых-экономистов прошлого. В настоящее время принято гово­рить о капитале в широком смысле слова, а не только о тех благах, которые были перечислены выше. Эта расширительная трактовка свя­зана, прежде всего, с именами таких американских экономистов, как И. Фишер и Д. Дьюи.

Капитал в широком смысле можно определить как ценно с ть, пр и­ но с ящую поток дохода. С этой точки зрения, капиталом можно назвать и производственные фонды предприятия, и землю, и ценные бумаги, и депозит в коммерческом банке, и «человеческий капитал» (накопленные профессиональные знания) и т. п. Все перечисленные блага приносят поток доходов в различных формах: в виде арендной платы, выплат процентов по депозитам, дивидендов по ценным бумагам, земельной ренты и т. д. Не случайно, что в современных западных учебниках по экономической теории не всегда можно увидеть отдельную главу, посвя­щенную капиталу. Нередко анализ капитала объединяется с исследова­нием такого фактора производства, как земля, а также «человеческим капиталом».¹

1См., например, Самуэль сон п Нордха;с вМэкономика15 издание. М., 1997, гл. 14.; Фи шер с, Дорнбуш Р., Шмалензи Р. лении - Экономика. М., 1993, гл. 18

При исследовании рынка капитала важно провести различие между категориями запаса и потока. Капитал как запас - это накопленные бла­га производственного назначения на определенный момент времени. Инвестиции же представляют собой поток, благодаря которому проис­ходит приумножение существующего запаса капитальных благ (произ­водственного оборудования, станков, машин и т. п.) за определенный отрезок времени. Инвестиции, которые мы будем исследовать на рынке факторов производства, подразумевают капиталовложения, которые увеличивают запас физического капитала. Инвестиции, в соответствии с важнейшими разновидностями физического капитала, можно подраз­делить на инвестиции а) в жилые здания; б) в машины и оборудование; в) в товарно-материальные запасы. В этом смысле не следует смеши­вать указанные капиталовложения с ин­вестициями как категорией финансового

рынка, где покупаются и продаются такие

финансовые активы, как акции, облига-.

ции и др. (СМ. гл. 21).

Итак, напомним, что в самом опреде-

капитала в широком смысле при-.

сутствует упоминание о потоке доходов. Что это за доходы - нам предсто­ит выяснить, обратившись к исследованию структуры рынка капитала.

Так же, как и при исследовании рынка труда, необходимо различать капитал и услуги капитала. И вновь мы можем применить категории запаса и потока. Капитал представлен как запас, а его услуги - как по­ток. Например, ценность станка выступает как капитальный запас, а ус­луги, предоставляемые этим станком в процессе его эксплуатации, -

как поток.

В связи с этим мы не должны смешивать цен у кап и тальных б лаг (цену станков, машин, зданий и т.п.) и цену услуг капитала (денежных единиц за количество машино-часов), которая называется арендной пла т ой, или рен т ной оценкой.¹ Таким образом, можно говорить о трех сегментах рынка капитала: во-первых, о рынке капитальных благ, где по­купаются и продаются производственные фонды; во-вторых, о рынке услуг капитала, где эти фонды могут быть сданы напрокат за определенную плату. Для покупки и продажи капитальных благ субъектам требуются де­нежные средства. Следовательно, в-третьих, можно выделить еще один сегмент рынка капитала - рынок заемных средств, или ссудного капи­тала. Доход, порождае м ый с су дны м капи т ало м, называе тс я про­цен т о м. Его природу мы выясним в ходе анализа всех трех взаимосвя­занных сегментов рынка капитала.

Итак, обратимся к исследованию капитала как блага производствен­ного назначения. В экономической науке, так же, как и в бухгалтерском анализе, принято различать о с новной и о б оро т ный капи т ал. Основ­ной капитал в физической форме представлен зданиями, машинами, сооружениями, т. е. всеми теми капитальными благами длительного пользования, которые теряют свою ценность по мере износа в течение нескольких производственных циклов. Оборотный капитал теряет свою ценность в течение одного производственного цикла и представлен сы­рьем, материалами, запасами готовой продукции и т. п.

¹ Некоторые авторы предлага­ют различать эти понятия в том смысле, что рента - это доход от невоспроизводимого фактора с неэластичным предложением, а арендная плата - доход от воспро­изводимого фактора производства длительного пользования, како­вым и является капитал.

В связи с понятием основного капитала необходимо ввести еще одну новую экономическую категорию - а м ор ти зацию. Амортизация -это обесценение основного капитала в результате его износа. Для возмещения изношенного за весь срок службы основ­ного капитала создается фонд амортиза­ции, куда поступают денежные средства Амортизационные отчисления) после продажи готовой продукции. Нор м а а м ор т изац ии - это отношение ежегодной суммы амортизационных отчислений к стоимости капитального блага, выражен­ное в процентах. Допустим, станок стоит

Глава 12

рынок капитала и процент

1000 долл. Срок его службы составляет 10 лет. Тогда ежегодная вели­чина амортизационных отчислений составит 1000 долл. / 10 лет = 100 долл. Норма амортизации при этом составит 100 долл./1000 долл. х 100% = 10%. Нормы амортизации для различных видов машин и обору­дования устанавливаются законодательно. И не случайно этот процесс находится под контролем государства. Дело в том, что амортизацион­ные отчисления не включаются в налогооблагаемую базу (не подлежат налогообложению). Государство, устанавливая, в частности, практику ускоренной амортизации, позволяет фирмам за достаточно короткий период (а не за 10-15 лет) сформировать фонд амортизации для мно­гих видов оборудования. Обращаясь к нашему условному примеру, го­сударство может установить норму амортизации не 10%, а 25%, и та­ким образом, фонд амортизации будет сформирован не за 10 лет, а за 4 года. Существуют различные схемы амортизационных отчислений:

- метод прямолинейной амортизации, когда амортизационные отчис­ления, как в нашем первом примере, представляют собой одну и ту же сумму в течение срока работы капитального блага;

- метод ускоренной амортизации, уже рассмотренный нами;

- метод снижающегося остатка, когда амортизационные отчисления рассчитываются как отношение одной и той же амортизационной нор­мы (например, 10%), но не к первоначальной стоимости станка, а к его остаточной стоимости на каждый год. Например, в 1-й год будет отчис­лено 10% от 1000 долл. Во 2-й год будет отчислено 10% от снизившей­ся стоимости станка (т. е. от 900 долл.) и т. д.

Физический капитал связан с понятием окольных, или ко с венных (roundabout) м е т одов про и звод ст ва. Это методы производства, связан­ные с временным лагом. Другими словами, для создания капитального блага требуется время. Покажем это на простом примере. Используя из­любленный экономистами метод «робинзонады», можно представить ост­ров, на котором Робинзон добывает себе пропитание голыми руками, без использования каких-либо орудий или приспособлений. Допустим, Робин­зону требуется съесть в день четыре куропатки. Именно такое количество этих диких птиц Робинзон может поймать за один день. Потрудившись же месяц для изготовления силков, т. е. приспособления для ловли птиц, Робинзон смог бы впоследствии каждый день ловить 10 куропа­ток. Однако в течение всего месяца пришлось бы не охотиться, а зна­чит, голодать. Теперь предположим, что у Робинзона есть возможность брать еду (куропаток) в кредит (взаймы). Чтобы изготовить силки, ему при­шлось бы питаться целый месяц в кредит, что составит 4 х 30 = 120 куро­паток. Сколько куропаток готов был бы отдать Робинзон впоследствии своему кредитору в обмен на возможность питаться в течение того ме­сяца, пока он будет изготовлять силки?

Этот простой пример позволяет понять категорию ч ис той про и зво-

пи т ельно сти кап ит ала. В нашем примере капиталом являются силки, а потребительским благом - птицы. Итак, разница между суммой по­требительских благ, произведенных при помощи капитала (300 куро­паток в месяц, т. е. 10 птиц х 30 дней), и суммой потребительских благ, которой пришлось пожертвовать для создания капитала (120 куропаток), составляет величину чистой производительности капи­тала, т. е. 300- 120 = 180.

Исходя из этого, мы получаем ответ и на поставленный вопрос. Ро­бинзон может себе позволить отдать за полученный кредит в конце вто­рого месяца не более 180 куропаток.

Можно в наших рассуждениях обойтись и без использования катего­рии кредита (хотя взаймы люди брали друг у друга и в натуральном хо­зяйстве). Если Робинзон на 30 дней откажется от мясной пищи и станет вегетарианцем, т. е. будет питаться растительной пищей, не затрачи­вая на ее поиски практически никакого труда, то за месяц он сможет сделать силки. Далее цифровые выкладки остаются теми же: Робин­зон пожертвовал определенным количеством куропаток (4 х 30 = 120), чтобы впоследствии перейти вновь на мясную еду и ловить с помо­щью силков уже 300 птиц. Чистая производительность капитала соста­вит 300 - 120 = 180.

Таким образом, производительностью обладает не только труд, но и капитал, так как при помощи капитала можно получить большее количе­ство продукции (обеспечить себе поток доходов в виде потребительских благ). Но здесь важно подчеркнуть, что, если такие факторы, как труд и земля, предстают явлениями, созданными вне экономической системы, то капитальные блага предстают как фактор, производимый самой эконо­мической системой.

Категория чистой производительности капитала поможет нам объяс­нить такие важные понятия в экономической теории, как доходность ка­питаловложений и спрос на капитал. Но, прежде чем раскрыть содер­жание этих понятий, заметим, что чистую производительность капитала можно представить и в процентном выражении. Если вместо фи­зических единиц, т. е. 180 и 120 куропаток, мы перейдем к относитель­ным величинам, то получим: 180/120 х 100% = 150%.

Чистая производительность капитала, представленная таким обра­зом, - это выраженная в процентах доходность капитала, или нор м а дохода на кап ит ал. Чистую производительность капитала, выраженную в процентах, еще называют «е ст е ст венной» н ор м ой процен т а (не пу­тать с рыночной нормой процента по депозитам в банках) - об этом бу­дет сказано далее. Но почему «естественной»? Потому что в неоклас­сической теории способность капитала приносить доход в виде процен­та считается естественным свойством этого фактора производства. Так, • Парето полагал, что производительность капитала представляет со-

Глава 12

бой не большую проблему, чем то, что вишневое дерево приносит виш­ни. Это - естественно. Норма дохода на капитал играет важную роль при сравнении выгодности различных инвестиций в альтернативные проекты. При прочих равных условиях рациональный экономический субъект предпочтет осуществить инвестиции в проект, приносящий бо­лее высокую норму дохода.

§ 2. Спрос и предложение на рынке

услуг капитала

Если мы принимаем во внимание различие между рын­ком капитальных благ и рынком услуг капитала, то нам станут понятны­ми различия между субъектами спроса на капитал и его предложения на разных сегментах рынка капитала. Вообще в рыночной экономике предложение факторов производства (труда, капитала, земли, предпри­нимательских услуг) осуществляют домашние хозяйства, а спрос на факторы производства предъявляют фирмы (бизнес).

Следовательно, и на рынке капитальных благ спрос на них предъяв­ляет бизнес, а предложение капитальных благ осуществляют домашние хозяйства. Эти субъекты рынка, являющиеся поставщиками капиталь­ных благ, не предоставляют, как может показаться на первый взгляд, станки, машины, оборудование в их натуральном виде фирмам (бизне­су). Они предоставляют заемные средства (свои сбережения) для осу­ществления инвестиций, благодаря которым и будут приобретены капи­тальные блага. На рынке услуг капитала спрос и предложение осуще­ствляют, как правило, фирмы (бизнес), сдающие в аренду принадлежа­щие им капитальные блага по определенной ставке, которая, как мы от­мечали, называется арендной платой, или рентной оценкой. Так, напри­мер, фирма может сдать в аренду принадлежащие ей компьютеры, по определенной рентной оценке за 1 машино-час.

Физический капитал пользуется спросом, потому что он производителен. Но важно заметить, что, когда мы говорим о спросе на капитал как фактор производства, то не можем абстрагироваться от спроса на заемные средства, необходимые для приобретения капитала в физической его форме (машины, оборудование и т. п.). Спрос на ка­питал - это спрос на заемные средства (ссудный капитал), а не про­сто на деньги. Чисто внешне спрос на ссудный капитал предстает как спрос на определенную сумму денег. Но спрос на деньги как деньги и спрос на ссудный капитал - это не одно и то же. Бизнес предъявляет спрос на заемные средства для осуществления инвестиций, т. е. ему требуется определенная денежная сумма для пополнения производ-

рынок капитала и процент

ственных фондов (капитала в физической форме). Конечно, домаш­ние хозяйства (население) тоже предъявляют спрос на деньги, но природа этого спроса иная (см. гл. 20), так как не связана с предпри­нимательской деятельностью. Кроме того, не будем забывать, что спрос на физический капитал, так же, как и на другие факторы произ­водства, является производным спросом (см. гл. 10), т. е. он зависит от спроса на те блага и услуги, в производстве которых используется фи­зический капитал.

Рассмотрим последовательно вначале спрос и предложение на рын­ке услуг капитала, используя известные нам кривые спроса и предложе­ния на ресурсы. Затем мы исследуем спрос и предложение на рынке за­емных средств, а после этого - спрос и предложение на рынке капиталь­ных активов.

Спрос на услуги капитала можно представить графически в виде кривой, имеющей отрицательный наклон (рис. 12.1).

Из графика видно, что по мере вовлечения в производственный про­цесс все большего количества услуг капитала (при прочих равных усло­виях) снижается предельный продукт капитала в денежном выражении (MRP_K), или предельная доходность капитала. Эта закономерность для нас не нова - то же самое наблюдается и при увеличении услуг труда и снижении его предельного продукта. Следовательно, мы сталкиваемся с уже известным законом убывающей доходности. Этот закон помогает понять динамику уровня дохода на капитал, или чистой производитель­ности капитала. При прочих равных условиях (т. е. неизменных объемах используемых факторов труда и земли) чистая производительность ка­питала, или «естественная» норма процента (уровень дохода на капи­тал) имеет тенденцию к понижению по мере роста вовлеченных в про­изводство услуг капитала. Эту закономерность давно заметили эконо­мисты прошлого - А. Смит, Д. Рикардо, К. Маркс, А. Маршалл и многие

R,.

MRP_K,!

О К 'D*

Дата добавления: 2014-10-23