Оценка структуры, динамики заемного капитала

Оценка структуры, динамики собственного капитала.

Таблица 18

Собственный капитал (итого по разделу III)
Тр цепной	-	20,10%	192,64%
Тр к-б	38,72%
Тр ср	62,22%
4.13 Уставный капитал(складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)
удельный вес	0,14%	0,69%	0,36%
Собственные акции, выкупленные у акционеров		-3132486
удельный вес		-56,87%
4.16 Резервный капитал
Резервы,образов.В соответствии с учредит.документами
удельный вес	0,01%	0,03%	0,02%
4.17 Нераспределенная прибыль(непокрытый убыток)
удельный вес	99,86%	156,15%	99,63%
Тр цепной	-	31,43%	122,90%
Тр к-б	38,63%
Тр ср	62,15%

Собственный капитал компании изменялся неравномерно. В 2012 году он уменьшился на 80% за реорганизации юридического лица, приобретения собственных акций, выкупленных у акционеров, а в 2014году увеличился на 170% за счет реализации собственных акций, выкупленных у акционеров. Основную долю собственного капитала составляет нераспределенная прибыль, в 2012 – 99,9%, в 2013 – 156%, в 2014 – 99,7%. Такая доля в 2013 году связана с уменьшением собственного капитала, которое в свою очередь связано с реорганизацией юридического лица (собственные акции, выкупленные у акционеров -3132486 и наличие нераспределенной прибыли -26064489). В 2014 году уменьшилась из-за расходов, относящихся непосредственно к уменьшению капитала (-337174). (Отчет о изменении капитала). Наличие нераспределенной прибыли и роста в 2014 говорит о наличии задела для дальнейшего развития организации.

Уставный капитал и был числом постоянным за исследуемый период. Резервный капитал также не изменялся.

Таблица 19

Заемный капитал
Тр цепной	-	227,02%	81,59%
Тр к-б	185,23%
Тр ср	136,10%
4.19 Заемные средства	-		-
удельный вес в ЗК		4,12%
4.18 Отложенные налоговые обязательства
удельный вес в ЗК	0,13%	0,08%	0,07%
Тр цепной	-	147,38%	70,42%
Тр к-б	103,78%
Тр ср	101,87%
Долгосрочные обязательства(итого по разделу IV)
удельный вес в ЗК	0,13%	4,20%	0,07%
Тр цепной	-	7297,90%	1,42%
Тр к-б	103,78%
Тр ср	101,87%
4.19 Заемные средства	-
удельный вес в ЗК		10,34%	10,10%
4.20 Кредиторская задолженность
удельный вес в ЗК	99,15%	84,71%	89,39%
Тр цепной	-	193,98%	86,10%
Тр к-б	167,01%
Тр ср	129,23%
Поставщики и подрядчики
удельный вес в Крз.	8,60%	12,25%	5,92%
Тр цепной	-	276,19%	41,57%
Тр к-б	114,82%
Тр ср	107,16%
Задолженность перед персоналом
удельный вес в Крз.	0,41%	0,17%	0,16%
Тр цепной	-	78,31%	83,64%
Тр к-б	65,49%
Тр ср
Задолженность перед гос.внебюджетными фондами
удельный вес в Крз.	0,11%	0,07%	0,08%
Тр цепной	-	130,30%	89,89%
Тр к-б	117,12%
Тр ср	108,22%
Задолженность по налогам и сборам
удельный вес в Крз.	4,70%	2,93%	3,13%
Тр цепной	-	120,80%	92,04%
Тр к-б	111,18%
Тр ср	105,44%
Прочие кредиторы
удельный вес в Крз.	86,17%	84,58%	90,72%
Тр цепной	-	190,39%	92,34%
Тр к-б	175,82%
Тр ср	132,60%
Доходы будущих периодов
удельный вес в Крз.	0,010%	0,004%	0,001%
Тр цепной	-	82,42%	19,61%
Тр к-б	16,16%
Тр ср	40,20%
4.23 Оценочные обязательства
удельный вес в ЗК	0,71%	0,74%	0,44%
Тр цепной	-	234,63%	48,19%
Тр к-б	113,07%
Тр ср	106,33%
Ктакосрочные обязательства(итого по разделу V)
удельный вес в ЗК	99,87%	95,80%	99,93%
Тр цепной	-	217,76%	85,11%
Тр к-б	185,34%
Тр ср	136,14%

В 2014 году заемный капитал он увеличился на 127%(что больше темпа роста суммы пассивов Тр пассивов 10%), а в 2014 уменьшился на 145%. В среднем за период он увеличился на 85%(Тр пассивов всего на 3%). Увеличение доли заемного капитала говорит о большей зависимости организации от заемных средств. Наибольшим удельным весом в ЗК обладает кредиторская задолженность: 2012 – 99,15%, 2013 – 85%, 2014 – 89%, в которой, в свою очередь преобладает задолженность перед прочими кредиторами: 2012 – 86%, 2013 – 85%, 2014 – 91%. Кредиторская задолженность в 2013 году увеличилась на 94%, а в 2014 уменьшилась на 11%, в целом за период она увеличилась на 67%. Преобладание в пассиве баланса кредиторской задолженности может повлечь за собой различного рода претензии к организации по поводу несвоевременного погашения задолженности.

Долгосрочные обязательства имеют небольшой удельный вес в ЗК, 2012 – 0,13%, 2013 – 4,2%, 2014 – 0,07. Такое увеличение в 2013 году вызвано заемными средствами, взятыми в 2013 году (2000000). В 2013 году он увеличился на 7197%, а в 2014 году уменьшился на 7195%., в целом за период он увеличился на 3%.

Таблица 20

Кредиторская задолженность
К обор.КЗ	0,95	0,55	0,43
Дебиторская задолженность, в т.ч
К оборач.	0,73	0,85	0,60

Дебиторская задолженность компании имела тенденцию уменьшения, коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности за 2012 год был ниже коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности за 2012 год, однако последующие годы коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности был выше коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности, т.е. дебиторская задолженность возвращается быстрее, чем кредиторская, что благоприятно сказывается на состоянии предприятия.

Дата добавления: 2017-01-13