Класифікація основних видів ризику

Цілі управління ризиками

Класифікація ризиків у зовнішньоторговельної діяльності

Тема 3: Оцінка ризиків при проведенні зовнішньоторговельних операцій

1. Класифікація ризиків у зовнішньоторговельної діяльності

2. Принципи управління та страхування економічних ризиків при здійснені ЗТО

3. Методика проведення оцінки та розробка заходів щодо зниження ймовірності настання ризиків при проведені ЗТО

Визначення поняття «ризик»

Ризик — це неможливість пророчити наступ тієї чи іншої події і його наслідків.

Слід зазначити, що поняття «ризик» трактується по-різному в залежності від сфери звертання ризику. Для математиків ризик — це функція розподілу випадкової величини, для страховиків — об'єкт страхування, розмір можливого страхового відшкодування, зв'язаного з об'єктом страхування. Для інвесторів же ризик — це невизначеність, зв'язана з вартістю інвестицій наприкінці періоду, імовірність не досягти мети і т.д.

У залежності від сфери діяльності, ділового середовища, стратегії розвитку й інших факторів компанія може зіштовхуватися з різними видами ризиків. Проте існують загальні цілі, досягненню яких повинен сприяти ефективно організований процес управління ризиками.

Цілі управління ризиками — це підвищення стійкості розвитку компанії, зниження імовірності втрати або частини усієї вартості компанії.

Ризики класифікуються на: кредитні, ринкові, ризики ліквідності, операційні, юридичні.

Кредитний ризик

Під кредитними ризиками мають на увазі ймовірні втрати, зв'язані з відмовленням або нездатністю контрагента цілком або частково виконати свої кредитні зобов'язання. Довіряючи кому-небудь свої кошти, компанія приймає на себе кредитний ризик. Наприклад, покупець може не виконати зобов'язання по оплаті товарів, після того як вони були йому поставлені. Розмір збитку в результаті наступ ризикової події визначається як вартість усіх непокритих зобов'язань контрагента перед компанією в грошовому виразі, включаючи можливі витрати, зв'язані з поверненням його боргу.

Для оцінки ефективності системи управління ризиками банком аналізуються, зокрема, що випливають аспекти діяльності потенційного позичальника:

· загальна кількість постачальників і покупців, можливість переключитися на роботу з іншими контрагентами, рівень диверсифікованості закупівель і продажів;

· кредитна політика підприємства, у тому числі рівень простроченої дебіторської заборгованості;

· потенційний вплив зміни валютних курсів на фінансовий стан і результати позичальника;

· наявність страховки, що покриває ризики втрати або ушкодження майна підприємства та інші ризики, сума такої страховки;

· ризикованість фінансових вкладень підприємства;

· політика позичальника по управлінню виробничими запасами.

Усі ці фактори впливають на рівень кредитного ризику.

Ринкові ризики

Ринкові ризики характеризують можливі втрати, що виникають у результаті зміни кон'юнктури ринку. Вони зв'язані з коливаннями цін на товарних ринках і обмінних курсах валют, курсів на фондових ринках і т.д. Приміром, компанія уклала договір на постачання товарів покупцю через визначений час і зафіксувала в договорі ціну постачання. Коли підійшов термін виконання зобов'язань за договором, покупець відмовився від виконання умов угоди. До цього часу ціна на ринку на цей товар значно знизилася, у результаті через реалізацію товарів по більш низькій ціні іншому покупцю компанія понесла збитки.

Ринковим ризикам найбільшою мірою піддані оборотні активи компанії (товари, кошти, цінні папери і т.д.), тому що їхня вартість багато в чому залежить від сформованих ринкових цін.

Ризики ліквідності

Ризики ліквідності — імовірність одержання збитку через недостачу коштів у необхідний термін і, як наслідок, нездатність компанії виконати свої зобов'язання. Наступ такої ризикової події може викликати штрафи, пені, збиток ділової репутації фірми, аж до оголошення її банкрутом. Приміром, компанія повинна розрахуватися по своїх кредиторських зобов'язаннях протягом двох тижнів, але через затримку платежу за відвантажену продукцію вона не розташовує наявними коштами. Очевидно, що з боку кредиторів до підприємства будуть застосовані штрафні санкції.

Як правило, ризик ліквідності настає через непрофесійне управління грошовими потоками, дебіторською і кредиторською заборгованостями.

Операційні ризики

Під операційними ризиками маються на увазі потенційні втрати компанії, викликані помилками або непрофесійними (протиправними) діями персоналу компанії, а також збоями в роботі устаткування. Як приклад можна привести ризик випуску бракованої продукції в результаті порушення технологічного процесу. На думку деяких практиків, до операційних ризиків промислової компанії необхідно відносити і так називані форс-мажорні ризики (наприклад, ризики впливу природних катастроф).

Базельський комітет з нагляду за банківською діяльністю характеризує операційний ризик як «ризик прямих або непрямих втрат через неефективні або зруйновані внутрішні процеси, дій людей і систем».

Юридичні ризики

Юридичні ризики являють собою можливі втрати в результаті зміни законодавства, податкової системи і т.д. Юридичний ризик може виникнути через невідповідність внутрішніх документів компанії (клієнтів і контрагентів) існуючим законодавчим нормам і вимогам. Приміром, угода буде визнана недійсною, якщо договір між організаціями оформлений з порушенням юридичних норм і правил.

На практиці існує багато різних класифікацій ризиків. Крім кредитних, ринкових, операційних, правових і інших ризиків нерідко виділяють стратегічні й інформаційні.

Стратегічні ризики являють собою небезпеку збитків через невизначеність, обумовленою довгостроковими стратегічними рішеннями компанії.

Під інформаційними ризиками розуміють імовірність збитку в результаті втрати значимої для компанії інформації.

Дата добавления: 2014-01-11