В 70е годы возник.круглосуточно работает на принципах морж торговли.можно торг превыш первонач моржу.без реальной поставки

Международный рынок торговли валютами. Forex совокупность сделок участников валютного рынка по обмену оговор сумм ден единиц одной страны на валюту другой по рын курсу

Валютные позиции

Регулярное совершение валютных операций трейдером предполагает одновременное открытие им двух противоположных позиций по иностранной валюте.

Если кол-во проданной и купленной иностранной валюты совпадает – валовая позиция закрытая, и наоборот.

Закрытая позиция:

-длинные- купили больше чем продали

-короткие – продали больше чем купили

Обычно все открытые валютные позиции вырвжвют в одной валюте, к-ая принята в той или иной системе, то считают интегральную открытую позицию.

Прибыль(Р) или убыток (L) по открытой позиции рассчитывается по формуле:

Сумма сделки(в базовой валюте)*цена продажи (в котируемой валюте)– цена покупки =Р/L

Рез-т сделки не зависит от того в какой послед-ти производились ваши сделки.(покупка – продажа, продажа – покупка)

Spot rate – цена валюты одной страны выраж в валюте др страны уст на момент закл сделки при усл обмена валют банками на 2ой раб день со дня закл сделки.

текущая сегодняшняя котировка валют:

- today- c поставкой сегодня

- tomorrow – c поставкой завтра

Forward rate – валютные курсы уст-ые на какую то дату в будущем и зафиксированные сегодня. Мб установлены под каждую конкретную сделку.:

-Outright – единичная конверсионная сделка на опред дату в будущем.

- Swap – комбинированная конверсионная сделка из двух противоположных на определенную дату в будущем.

Спред по форвардным курсам больше, чем спред по спот курсам

Н-р: 1.7520 – 1.7540

Котировки: 1 мес 20 – 60

3 мес 30 – 80

6 мес 80 – 10

Правило большого пальца – если левая позиция в форвардной котировке меньше правой позиции, то необходимо прибавлять левую позицию к курсу Bid а правую к курсу Ask и наоборот вычитать.

Величина премий или дисконта по форвардному курсу:

Р=(Fr-Sr)/Sr*100%*365/Т

Т – длительность форвардного контракта

*онлайн режим

*маржинальная торговля

* подсчитывается вариационная маржа

Если сумма убытков начинает уменьшаться гарантир маржу ниже норматива. Следов –но нужно пополнить маржинальный счет, либо система закроет доступ и вы не сможете торговать.

Перенос открытой позиции (Roll – Over) – состоит из 2 ух противоположных по направлению сделок с одинаковой суммой, но с разными датами валютирования. Т.е это искусственное закрытие позиции клиента на текущую дату валютирования и открытие позиции на след дату валютирования по курсу учитывающему изм-ие % ставок м/у рассматриваемыми валютами.

За перенос позиции клиент обязательно, либо пополняет либо уменьшает маржинальный счет, тк при продаже валюты он обязан выплачивать % по предоставленному кредиту, при покупке валюты она размещается на депозит предполагающий получение %. Возникающая разница либо прибавляется либо вычитается с его счета.

Н-р: ставка в европе – 4.25

В США -3.5

Открыта позиция на продажу стандартного лота EUR/ USD.Продается 100тыс евро. Приобретаются $ по 1.2500

Разница 4.25-3.5 = 0.75% (в минус)

0.75 % это 937.5 $ в год или 2.57 $ в день

Виды валют:

-резервная (ключевая) валюта – свободно без ограничений обменивается на международном валютном рынке, свободно разменивается на др валюты, в этой валюте должны хранится официальные валютные резервы страны.

- свободно – конвертируемая валюта – первые 2 пункта от резервной

- частично – конвертируемая

Коллективные валюты SDR – специальные права заимствования, расчетная валюта,в бумажном виде нет, это записи.

Дата добавления: 2014-01-11