Фигуры для свечек 1 страница

Point and Figure chart

По-русски удобнее назвать этот тип графиков как крестики-нолики. В отличие от всех предыдущих типов, он не содержит временной шкалы и отражает только изменение цен, а также, как и свечки, позволяет отфильтровывать статистические шумы (см. рис. 6-13).

Данный тип графиков тоже малоупотребителен среди трейдеров, хотя, на наш взгляд, может быть, и напрасно. Крестики-нолики дают более простые сигналы и позволяют рассчитывать цель для движения цен при прорыве области консолидации, что редко возможно сделать с помощью других графиков.

Опишем способ построения этих графиков. Для начала мы должны зафиксировать две величины: количество пунктов в одной клеточке графика и количество пунктов, требуемых для разворота. Возьмем для примера в качестве таких величин 10 пунктов и 30 пунктов. Пока цена растет, мы ставим через каждые 10 пунктов крестик «X», продолжая столбик, который отражает рост цены (см. рис. 6-14). Когда цена начнет двигаться вниз, мы ставим в соседнем столбике нолик «О», но не сразу, а только тогда, когда ее движение вниз пройдет более, чем 30 пунктов (см. рис. 6-15).

Пока величина разворота не достигнет такого значения, мы считаем, что это несущественное изменение цены (т.е. «отрезаем» статистический шум), и не рисуем нолики. Если ее понижение не превысило 30 пунктов от максимальной цены и цена снова пошла вверх, то мы дожидаемся, когда она достигнет максимума, и продолжаем ставить крестики. Таким образом, один столбик крестиков или ноликов может соответствовать как очень короткому, так и очень продолжительному периоду времени.

Крестики и нолики пытаются отразить суть изменения цен вверх-вниз, отвлекаясь от временной природы этого изменения. И это понятно - трейдера интересует движение цен, чтобы получить Прибыль на разнице курсов. Но такая «философия» несколько ущербна, так как нас интересует не только прибыль, но и скорость ее получения, т. е. эффективность использования капитала. Если вы уверены, что получите, например, 10% прибыли, то существует огромная разница – получить эту прибыль за час, за неделю, за месяц или за год.

Так же как и свечки, крестики и нолики «отрезают» статистический шум, поскольку фильтруют незначительные колебания цен в противоположную сторону от основного движения. Причем силу фильтрации этого шума можно регулировать, изменяя параметр разворота.

Наиболее популярно в качестве такого параметра использовать магической число 3, т.е. соотношение величины шага графика к величине разворота должно быть равно 1:3. Однако можно применять и другие соотношения, в частности соотношение 1:1. На рисунках вы можете увидеть, как при соотношении 1:3 мы получаем меньше ценовых колебаний, чем при соотношении 1:1. Усиление фильтрации приводит к пропуску незначимых колебаний (см. рис. 6-16 и 6-17).

Исторически этот тип графиков появился во времена первых бирж, когда результат изменения цен на бирже отмечался мелом на доске в виде крестиков и ноликов. Вновь этот метод стал использоваться и 80-х годах, когда появилась возможность легко строить крестики-нолики с помощью компьютеров. Тем не менее, то ли из-за неумения анализировать эти графики, то ли из-за действительной их неэффективности, почему-то они используются трейдерами достаточно редко. Наиболее часто и эффективно крестики-нолики применяются при анализе ценовых колебаний в течение дня вместе с анализом часовых графиков, чтобы точнее определить наиболее удачные моменты входа и выхода из рынка.

Фигуры для крестиков и ноликов и анализ этих графиков мы рассмотрим ниже.

6.2.5. Объемы и открытый интерес

Объемы обычно чертятся как гистограммы под ценовым графиком. При этом столбик объема за соответствующий период времени располагается точно под палочкой или свечкой ценовых колебаний за тот же временной период. Объемы отражают количество заключенных контрактов за определенное время, а не их размеры. Учет такого количества является не совсем точным показателем активности, но дает нам более полезную информацию, чем учет размеров сделок. Действительно, если мы будем увеличивать величину, а не количество сделок, то увеличение объемов может быть спровоцировано несколькими участниками рынка проведением крупных сделок. Учет же количества контрактов позволяет измерить активность всех участников рынка, но в этом случае возможно воздействовать на объем большим числом мелких сделок. Таким образом, при анализе объема необходимо учитывать две крайности: малые объемы при больших суммах сделок (что обычно могут позволить себе только крупные и профессиональные спекулянты и хеджеры), а также большие объемы за счет большого количества сделок мелких спекулянтов, которые часто не являются профессионалами рынка. Кроме того, в объеме не разделяется активность «быков" и «медведей», т. е. не разделяются объемы покупок и продаж. Однако активность «медведей» и «быков» видна при анализе изменения цен - если последние растут, то побеждают «быки», если же они падают, то побеждают «медведи». На рынках с фиксированным местом и временем проведения торгов (например, фьючерсный рынок) учет сделок -более легкий и контролируемый процесс, чем на мировом и круглосуточном рынке FOREX, где точный учет количества сделок практически невозможен. Поэтому следует придавать различное значение оценке объемов на разных финансовых рынках. Невозможность точного учета объемов на FOREX приводит к необходимости использовать оценочные показатели объемов. Возможны два варианта такой оценки: либо экстраполировать объемы валютных фьючерсов, которые сильно коррелируют с FOREX, либо оценивать объемы на глаз, определяя скорость поступления информации о торгах в компьютерную систему и отображаемую на мониторах (чем больше скорость обновления ин формации, тем больше объемы).

Основное правило анализа объема состоит в том, что возрастающие объемы подтверждают интерес участников рынка к движению цен в текущем направлении, а уменьшающиеся объемы говорят о том, что участники не поддерживают данное движение. Причем самое главное в анализе объемов - это то, что они опережают движение цен, так как цены более инерционны, чем объемы. Если рост цены происходит при нарастающих объемах, а затем объем падает, то цена обычно еще продолжает расти, но объем дает нам сигнал о возможном развороте или, по крайней мере, об ослаблении тренда. Кроме того, объемы - обязательный подтверждающий и сигнал при анализе фигур разворота и продолжения (см. 6.4 и 6.5).

Отметим, что анализ гистограммы объемов затруднен из-за малой визуальной информативности такого графика. Поэтому при анализе объема рекомендуется использовать еще и компьютерные индикаторы, построенные на объемах, которые дают более ясные сигналы.

Из набора первичных данных (цены, объемы и открытый интерес) объем занимает второе место по важности после цен. При анализе объемов необходимо избежать двух крайностей: переоценки их значимости и полного их игнорирования.

Наиболее значимы при анализе объемы для дневных и недельных графиков. На месячных графиках они обычно не используются. Следует учитывать, что на товарных рынках, в отличие от рынка фьючерсов или FOREX, объемы публикуются с задержкой на один день, т.е. объемы торгов известны только на следующий торговый день, поэтому являются запаздывающим параметром.

Открытый интерес - это общее число поддерживаемых или неликвидированных контрактов на конец текущего или на начало следующего дня. Увеличение объема может происходить за счет большого количества мелких спекуляций, а открытый интерес говорит о серьезной и долгосрочной заинтересованности участников рынка в существующей тенденции, поэтому для подтверждения основного ценового движения увеличение объемов должно подтверждаться и повышением открытого интереса. Для FOREX показатель открытого интереса не используется, поскольку нет возможности его зарегистрировать. Как мы уже подчеркивали, FOREX не является чистой игрой с нулевым результатом, когда торгуется однородный товар, и нужно обязательное наличие пары продавец-покупатель. Поэтому открытый интерес для FOREX не имеет большого смысла.

Данные открытого интереса, как правило, чертятся в виде линии ниже ценового графика и выше объемов. При этом нам больше важно не абсолютное значение открытого интереса, а его увеличение или уменьшение. Кроме открытого интереса, часто чертится график, представляющий усредненное значение открытого интереса за последние пять лет. Сравнение текущего открытого интереса и среднего значения позволяет устранять сезонные колебания. Например, если повышение открытого интереса совпадает с повышением среднего значения, то это говорит о сезонном влиянии на открытый интерес и уменьшает значимость такого повышения. Если увеличение открытого интереса существенно превышает среднее значение, то это говорит о специфичности именно текущей ситуации на рынке, которая не связана с сезонными колебаниями активности.

Рассмотрим, как вычисляется открытый интерес. Для заключения контракта на любом финансовом и товарном рынке необходимы продавец и покупатель. При совершении сделки открытый интерес может либо увеличиваться, либо уменьшаться, либо оставаться неизменным. Если одна из сторон сделки (продавец или покупатель) закрывает старую открытую позицию, а другая - открывает новую позицию, то открытый интерес не изменяется, так как одна позиция закрылась, а другая открылась. Если обе стороны при сделке открывают новые позиции, то он увеличивается. Если они ликвидируют свои позиции, то он уменьшается.

Чрезвычайно большое увеличение открытого интереса может свидетельствовать об опасной ситуации на рынке и сигнализировать о возможном развороте тренда.

Повторим еще раз, что основное правило интерпретации объемов и открытого интереса состоит в том, что объемы должны подтверждать тренд. То есть при возрастающем или убывающем тренде движение цен в направлении основного тренда происходит на увеличивающихся объемах, а движение против тренда - на уменьшающихся объемах. Открытый интерес является третьестепенным по значимости параметром, он обычно просто подтверждает объемы ина FOREX не используется. При обсуждении следующих тем мы будем постоянно возвращаться к вопросу об объемах.

6.3. Тренды

Основным положением технического анализа выступает, как мы уже отмечали, утверждение о том, что рынок развивается направленно: либо цены растут, либо падают, либо находятся в горизонтальном диапазоне. Поэтому выявление тренда (trend) или превалирующего направления движения цен - база технического анализа и залог успешной торговли. Тренд - друг трейдера, поскольку торговля вдоль тренда является, как мы увидим при рассмотрении торговых тактик, безопасной и прибыльной. К сожалению, движение цен никогда не происходит только вверх или только вниз, ибо они все время колеблются, но существует доминирующее направление этого движения, которое и есть тренд.

6.3.1. Классификация трендов по направлению

Существует три вида трендов.

Возрастающий, или «бычий», тренд (uptrend, upward, bullish trend) характеризуется тем, что нижние цены колебаний рынка повышаются (см. рис. 6-19). Линия, ограничивающая такой тренд снизу и проходящая через минимальные значения, называется линией тренда. При возрастающем тренде нам важно иметь границу именно снизу, поскольку в этом случае мы делаем ставки на повышение цены. Нас не интересует ограничение последней сверху - чем выше она пойдет, тем лучше длянас. Но пересечение линии тренда, которая ограничивает цены снизу, может сигнализировать о том, что общий тренд на подъем цены либо ослабевает, либо вообще меняет направление. Линия тренда, ограничивающая цены снизу, называется линией поддержки (support line).

Убывающий, или «медвежий», тренд (downtrend, downward, bearish trend) возникает тогда, когда максимальные цены колебаний рынка понижаются (см. рис. 6-20). При убывающем тренде нас интересует линия тренда, которая ограничивает цены сверху и называется линией сопротивления (resistance line). При существовании «медвежьего» рынка мы ставим на понижение цены, поэтому для нас важно только ограничение цен сверху, так как чем ниже опустится цена, тем лучше для нас. Пересечение или пробитие линии сопротивления предупреждает нас о возможности ослабления тренда или даже его смене.

Конечно, наличие линии тренда помогает нам, но для успешной торговли чрезвычайно полезно знать еще и тот момент, когда цена достигает своего максимального отклонения от этой линии, чтобы иметь возможность получить максимальную прибыль и быть готовым к коррекционному движению цен в обратном направлении. Поэтому особый интерес вызывают каналы (channel), когда для четко выраженного тренда одновременно существуют хорошие линии поддержки и сопротивления (см. рис. 6-21). При этом тренд представляет собой не только явно выраженное направление движения цен, но и дает нам возможность прогнозировать как нижние, так и верхние их уровни. Действительно, при растущем рынке наличие верхнего ограничения - линии сопротивления - позволяет готовиться к временному откату цен, который еще не означает возможной смены тренда, в отличие от ситуации, когда пробивается линия поддержки.

Канал не всегда имеет строго параллельные границы, и его не всегда можно четко определить в начальный период формирования тренда, поскольку для построения канала необходимо иметь, как минимум две нижние и две верхние вершины. Кроме того, по мере развития тренда возможна коррекция канала, когда его границы раздвигаются в силу более размашистого колебания цен. Интересный прием можно применять, когда у вас, например для «бычьего» рынка, линия поддержки уже определена, а линия сопротивления еще нельзя провести, ибо нет двух максимальных точек (см. рис. 6-22). В такой ситуации вы можете через одну максимальную точку провести параллельно линии поддержки линию сопротивления. В дальнейшем, если последняя окажется пробита, то вы ее скорректируете, но у вас уже будет намечена предварительная цель для возможного максимального значения цены в будущем.

Рассмотрим применение этого приема на реальном дневном графике швейцарского франка (см. рис. 6-23). Через точки 1 и 2 мы можем провести линию поддержки, которая оказывается настолько значимой и сальной, что подтверждается много раз на протяжении восьми месяцев. Через вершины 3 и 4 проводим прямые, параллельные этой линии. Как мы видим в дальнейшем, построенные линии оказались действительно значимыми линиями сопротивления для этого «бычьего» тренда. Поэтому с их помощью можно было предсказать как вер шину 5, так и 6.

Третий тип тренда - это отсутствие тренда, так как цены колеблются в горизонтальном диапазоне (sideways, flat market, trend less). Для него тоже существуют линии поддержки и сопротивления, но отсутствует явно выраженное движение цен вверх или вниз (см. рис. 6-24). При этом чем дольше продолжается этот период консолидации, тем вероятнее прорыв одной из сторон диапазона и образование нового тренда. Движение цены после прорыва горизонтального диапазона обычно очень сильное и быстрое, причем оно тем мощнее, чем дольше продолжается период консолидации.

6.3.2. Классификация трендов по продолжительности

В соответствии с теорией Чарльза Доу (см. 6.8) существуют три временных вида тренда.

Главный (major trend), или долгосрочный, тренд (long term trend) обычно длится от 6 месяцев до 2,5 лет. Этот тренд определяет основное долгосрочное изменение цен. Колебания цен внутри долгосрочного тренда тоже содержат явно выраженное направленное их движение как в направлении главного тренда, так и против него – это вторичные тренды, но они длятся меньшее время. Амплитуда колебаний цен внутри главного тренда самая большая.

Вторичный (secondary trend), или среднесрочный, тренд (medium trend), как правило, длится несколько месяцев и не нарушает главный тренд изменения цен, т. е. линии поддержки и сопротивления, определяемые долгосрочным трендом, обычно более сильные, чем такие же линии вторичного тренда. Колебания цен внутри среднесрочного тренда тоже содержат направленные движения цен.

Краткосрочные тренды (short term или near-term trends) – это наименьшие по времени направленные движения цен. Обычно эти тренды существуют всего несколько недель.

Конечно, можно попытаться выделять и более кратковременные тренды с продолжительностью в несколько дней или часов, но такая кратковременность их существования не позволяет говорить об устойчивом направлении движения цен. А самое главное, эти тренды очень мало помогают при прогнозировании и торговле, поскольку торговля на кратковременных колебаниях цен основывается на других тактиках, чем торговля на среднесрочных позициях (от одного дня до недели).

6.3.3. Уровни поддержки и сопротивления

Кроме линий поддержки и сопротивления, рассматривают уровни поддержки и сопротивления, которые определяются не только линиями трендов, но и как значимые горизонтальные уровни. Такими уровнями могут являться:

• значимые максимумы и минимумы цен за определенные периоды времени (см. рис. 6-26);

· уровни, на которые попадает большое количество максимальных или минимальных цен, а также цен закрытия.

Эти уровни остаются в памяти участников рынка и воспринимаются ими как возможные уровни поддержки и сопротивления. Влияние этих уровней на рынок заключается в следующем. Например, при подходе к уровню сопротивления участники рынка расслаиваются на «медведей», которые считают, что цена не преодолеет данный уровень и начнет уменьшаться, и на «быков», по мнению которых она имеет потенциал дальнейшего роста. Борьба этих противоположных стремлений приводит к тому, что цена долго колеблется около этого уровня и продолжает свое движение лишь после победы одной из сторон – «медведей» или «быков». Поэтому при первоначальном знакомстве с FOREX, когда вы наблюдаете за реальным движением цен в течение дня можно заметить следующую удивительную ситуацию. Цены порой очень долго «топчутся» около значимых уровней, а затем быстро «перескакивают» на следующий уровень. Таким образом, значимые уровни цен помогают только определить максимальные значения колебания цен в течение определенного промежутка времени, но и предположить, как эти цены будут изменяться в течение дня. Еще большее удивление вызывает, что эти уровни вы нашли сами на своем графике (например, на миллиметровке) с помощью линейки и карандаша. Мы не можем объяснить это явление ничем другим, как тем, что большинство трейдеров используют технический анализ для прогнозирования рынка и проводят те же самые линии, что и другие трейдеры. А значит, они получают те же значения уровней поддержки и сопротивления, что и мы. Совпадение этих значений, в свою очередь, влияет на ожидания рынка и формирование курса валюты.

При определении уровней поддержки или сопротивления нужно учитывать, что в силу чисто психологических причин наиболее значимы для уровней хорошие «круглые» значения цен, т.е. такие цены, которые легко запомнить. Например, курс немецкой марки 1,4987 вряд ли будет значим для рынка, тогда как такие удобные значения, как 1,4980 и, тем более, 1,4900 или 1,5000, могут оказаться очень значимыми уровнями.

Поскольку уровни поддержки и сопротивления характеризуются тем, что при подходе к ним начинается борьба «медведей» и «быков», то наша задача состоит в определении силы этого уровня или вероятности пробития его. Пробитие уровня означает, что цена продолжит движение в первоначальном направлении. Если движение курса валюты остановлено этим уровнем и котировки начали движение в противоположном направлении, то говорят, что произошел разворот курса. Если этот разворот кратковременный и незначительный по величине, то такое коррекционное движение называют откатом (retracement) или отскоком (rebound) от уровня. Пробитие определенного уровня обычно характеризуется значительным превышением (опусканием) цены выше (ниже) этого уровня. Для FOREX такое превышение, как правило, составляет 10-20 пунктов. Движение цены, как мы уже говорили, обладает значительной инерционностью, поэтому при подходе к любому значимому уровню цена по инерции «пролетает" его. Из-за ее инерционности точно определить ситуацию пробития уровня достаточно тяжело, для этого требуется большой опыт работы. Действительно, если сила и скорость изменения цен в направлении основного движения достаточно велики, то инерционность цен тоже большая и превышение уровня может оказаться значительным. Если же сила основного движения невелика, то превышение уровня минимально. Следует также учитывать, что при подходе к уровню, который, как считают большинство участников рынка, пробит не будет, многие участники закрывают свои позиции, а наиболее рискованные или профессиональные трейдеры начинают открывать позиции в противоположном направлении еще на подходе к этому уровню. Такие действия вызывают существенное замедление основного движения, и тогда возможна ситуация, когда цены не дойдут до этого критического уровня.

Тем не менее существует несколько подсказок, которые помогают определить ситуацию пробития уровня. Во-первых, чтобы возникли сомнения в возможности пробития уровня, необходимо, чтобы он был достаточно сильным по сравнению с силой и скоростью движения цен. Определение его силы мы рассмотрим ниже, а определение соотношения силы уровня и силы движения рынка уровня и силы движения рынка требует опыта и является чисто субъективной оценкой. Во-вторых, пробитие важного и сильного уровня обычно возможно только при нарастающих объемах и характеризуется значительным ростом курса валюты после такого пробития. Если мы подходим к важному уровню на спадающих или просто маленьких объемах, то, вероятнее всего, пробития не будет; если же эта ситуация еще усугубится увеличением объемов на отскоке от этого уровня, то, скорее всего, тренд развернулся, не сумев его пробить. Если подход к уровню происходит на увеличивающихся объемах, но пробития не произошло и после отскока объемы упали, то вероятно, будет еще одна попытка пробития. Это обусловлено тем, что для последнего требуется большое усилие, так как очень сильна борьба «быков» и «медведей». Заметим, что инерционность цены может помочь пробить сильный уровень и при небольших объемах, поскольку очень большая скорость изменения цены может помочь ей «проскочить» его и не предоставить возможности «медведям» и «быкам» вступить в бой. Значительное изменение цены после пробития такого уровня обусловлено эффектом сжатой пружины, когда большие объемы торговли и продолжительная борьба «медведей» и «быков» около этого уровня сжимают пружину, после чего она быстро и сильно распрямляется. Существуют две характерные ситуации окончания борьбы между «быками» и «медведями» около сильного уровня.

После пробития сильного уровня происходит временный откат к нему (см. рис. 6-27). Так, если пробит сильный уровень сопротивления, то в дальнейшем он становится значимым уровнем поддержки, и наоборот. Давайте проанализируем ситуацию пробития такого уровня с психологической точки зрения. Агрессивные «быки», которые убеждены, что курс пробьет его и будет продолжать расти, продолжают покупать, чем способствуют росту цены. Нерешительные «быки» ликвидируют свои позиции, совершая продажи, чем мешают ее росту. Рискованные «медведи» тоже совершают опережающие продажи, считая, что цена не пробьет этот уровень. Если он все же пробит, то «медведи» оказываются в проигрышной ситуации и хотели бы вернуться к нему, чтобы закрыть свои позиции с минимальными убытками. Нейтральные и нерешительные участники рынка стремятся к тому же самому, чтобы присоединиться «бычьему» тренду в более выгодной точке. Агрессивных «быков», которые уже имеют прибыльные позиции, возврат к этому уровню не пугает, так как они могут еще добавить к своим позициям на нем. Таким образом, большинство участников согласны вернуться к данному уровню, что и позволит цене действительно возвратиться обратно. Если откат произойдет, то в силу массовых "бычьих" операций по покупке на этом уровне происходит сильный и быстрый рост цены. Отметим, что смена роли уровня сопротивления на уровень поддержки и наоборот связана не только с кратковременным возвратом, описанным выше, но обладает и долговременной силой. То есть рынок помнит сильный уровень очень долгое время, и возврат к значимому уровню возможен даже через несколько лет.

Если значимый уровень не удалось пробить, то часто происходит повторный возврат к этому уровню (см. рис. 6-28). Попробуем дать психологическое объяснение и этой ситуации. Например, при подходе к сильной линии сопротивления некоторые «быки», опасаясь разворота для коррекции курса в сторону линии поддержки, закрывают свои позиции и своими продажами способствуют понижению цены. Наиболее смелые «медведи», которые рассчитывают, что уровень сопротивления не будет пробит, открывают позиции еще на подходе к этому уровню, что тоже способствует понижению цены. Таким образом, если существует достаточное количество таких «быков» и «медведей», то они помогают ослабить рост цены и уменьшают вероятность пробития этого уровня. Если он действительно не пробит и курс откатывается в противоположную сторону, то наиболее рискованные «быки», которые открывали позиции на повышение вблизи этого уровня, оказываются в проигрыше. Таким образом, возникает ситуация, когда большое количество участников желают еще раз вернуться к этому уровню: упрямые «быки» тогда закрыли бы свои позиции с минимальными потерями, убежденные «медведи» могли бы добавить к своим позициям, неопределившиеся участники рынка тоже могли бы присоединиться к движению вниз в наиболее выгодной точке. Теперь, если цена все же вернется к этому уровню, то обилие операций по продаже резко толкнет цены вниз.

Если «бычий» тренд пробивает свой сильный уровень сопротивления, то это говорит о его сохраняющейся силе. Аналогичное можно сказать и о пробитии уровня поддержки «медвежьим» трендом. С другой стороны, чем большее количество раз тот или иной уровень останавливает движение цен, тем он сильнее и тем вероятнее откат от него. Но очень много испытаний того или иного уровня в течение короткого промежутка времени может свидетельствовать о настойчивом стремлении рынка пробить этот уровень, поэтому в подобной ситуации нужно быть готовым к такому пробитию. Подчеркнем еще раз, что очень часто сильный уровень не пробивается с первого раза и для его пробития требуется существенное увеличение объемов. Не надо путать линии сопротивления и поддержки с уровнями сопротивления и поддержки. Уровни - это фиксированные значения цен, а линии позволяют нам получать разные значения этих уровней для каждого нового периода времени. Действительно, так как эти линии обычно имеют наклон, каждый следующий временной период пересекает их в новых значениях. Путаницу между данными понятиями легко преодолеть если, например, линии поддержки воспринимать как уровень, подвижный и изменяющийся во времени.

6.3.4. Как строить линии поддержки и сопротивления

Построение линий поддержки или сопротивления кажется простой задачей, поскольку для проведения прямой линии достаточно иметь только две точки. Однако для того, чтобы такая линия была действительно значимой, необходимо подтверждение. Им является попадание третьей точки графика на эту линию. Построение хороших линий на графике требует определенного опыта. Кроме того, строить их на чистом графике довольно сложно. Поэтому мы еще раз хотим подчеркнуть. значимость таких прекрасных инструментов в работе трейдера, как миллиметровка, прозрачная линейка и карандаш. Когда вы на своем листе миллиметровки день за днем строите график, на нем остаются значимые и сильные линии, которые подтверждаются много раз, а временные и незначимые линии вы стираете и просто забываете про них. Следует отметить, что проведение линий - не простой механический процесс. Для получения хороших линий и уровней требуются определенное творчествo и опыт. При проведении линий возможно отсечение статического шума, когда отрезаются хвостики некоторых палочек, чтобы линия прошла через большее количество точек. При этом надо придерживаться следующего правила: в отсекаемую часть ценовой палочки не должна попасть цена закрытия, так как она очень значима. Обычно при проведении линий разрешается отсекать не более 1-3% цены.

Дата добавления: 2015-04-25