Анализ ликвидности баланса предприятия

Анализ ликвидности баланса предприятия

Методика оценки финансовой устойчивости предприятия по обеспеченности запасов источниками формирования

Наименование показателя	Порядок расчета (коды строк)	Значение
на начало года	на конец года
Величина запасов, тыс. руб.
Собственные источники формирования запасов, тыс. руб.	1300+1530-1100	-301690	-345519
Собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов, тыс. руб.	1300+1530+ 1400-1100	-213690	-345519
Общая сумма нормальных источников формирования запасов, тыс. руб.	(1300+1530+ 1400-1100)+1510	-197834	-344364
Тип финансовой устойчивости	Х	кризисное	кризисное

Запасы обеспечены источниками финансирования только на срок до погашения краткосрочных кредитов и займов, а он, как правило, минимален. Кроме того, велика вероятность кризиса в случае допущения просрочки по этим долгам, тогда финансовая устойчивость будет отсутствовать. Наше предприятие находится в кризисном положении, поэтому необходима программа укрепления финансового положения, например, сокращение объёма запасов, поиск путей увеличения СОС и привлечения долгосрочных кредитов и займов.

Ликвидность баланса – это степень покрытия долговых обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств.

Баланс предприятия считается абсолютно ликвидным, если выполняются следующие неравенства [1]:

А_{1 ≥} П₁;

А₂≥П₂;

А₃≥П₃;

А₄≤П₄

Обычно выделяют 4 группы активов и пассивов[1].

Все активы предприятия в зависимости от степени ликвидности объединяются в следующие группы:

1) наиболее ликвидные активы (А₁) – денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (1250+1240);

2) быстрореализуемые активы (А₂) – краткосрочная дебиторская задолженность и прочие оборотные активы (1260+5510);

3) медленнореализуемые активы (А₃) – долгосрочная дебиторская задолженность, запасы и НДС по приобретенным ценностям (1210+1220+1230);

4) труднореализуемые активы (А₄) – внеоборотные активы (1100).

Пассивы предприятия в зависимости от степени нарастания сроков погашения обязательств объединяются в следующие группы:

1) наиболее срочные обязательства (П₁) – кредиторская задолженность (1520);

2) краткосрочные обязательства (П₂) – краткосрочные кредиты и займы, задолженность перед участниками по выплате доходов и прочие краткосрочные обязательства (1510+1540+1550);

3) долгосрочные пассивы (П₃) – долгосрочные обязательства (1400);

4) постоянные пассивы (П₄) – собственный капитал (1300+1530).

Таблица 5

Наименование группы активов, порядок расчета	Значение, тыс. руб.	Наименование группы пассивов, порядок расчета	Значение, тыс. руб.	Знак (>, <, =)	Величина платежного избытка (недостатка), тыс. руб.
на начало года	на конец года	на начало года	на конец года	на начало года	на конец года	на начало года	на конец года
А1 =å строк 1250, 1240 баланса			П1 = Строка 1520 баланса			<	<	-558834	-743673
А2 = Строка 1260 баланса + строка 5510 пояснений			П2 =å строк 1510, 1540, 1550 баланса			>	>
А3 =å строк 1210, 1220 баланса + строка 5501 пояснений			П3 = Строка 1400 баланса			>	>
А4 = Строка 1100 баланса			П4 =å строк 1300, 1530 баланса			>	>
Итого:			Итого:			Х	Х	Х	Х

Можно сделать вывод, что баланс данного предприятия является не абсолютно ликвидным, так как не выполняются первое и четвёртое условия.

В данном случае имеется недостаток наиболее ликвидных активов на сумму: в начале отчетного периода –558834 тыс. руб., на конец отчетного периода – 743673 тыс. рублей. Это говорит о том, что обязательства будут погашены в тот момент, когда деньги обратятся в быстрореализуемые активы. Так что можно отметить нарушение условий платежеспособности по наиболее срочным долгам. Для укрепления платежеспособности данной организации следует наращивать объемы ликвидных финансовых вложений.

Дата добавления: 2015-08-31