Финансовая математика. 1. 1. Фактор времени в финансово-коммерческих расчетах

ЛЕКЦИИ

Санкт-Петербург

2007 г.

Содержание

1.1. Фактор времени в финансово-коммерческих расчетах. 5

1.2. Сущность финансовой математики. 6

1.3. Основные категории, используемые в финансово-экономических расчетах. 8

Тесты для проверки усвоения пройденного материала. 11

2.1.1. Формула простых процентов. 13

2.1.2. Расчет процентов с использованием процентных чисел. 18

2.1.3. Переменные ставки. 19

2.1.4. Определение срока ссуды и величины процентной ставки. 20

2.2.1. Формула сложных процентов. 22

2.2.2. Эффективная ставка процентов. 26

2.2.3. Переменная ставка процентов. 28

2.2.4. Непрерывное начисление процентов. 29

2.2.5. Определение срока ссуды и величины процентной ставки. 31

2.3.1. Эквивалентность процентных ставок. 32

2.3.2. Изменение финансовых условий. 34

Тесты для проверки усвоения пройденного материала. 35

3.1. Сущность дисконтирования. 38

3.2. Математическое дисконтирование. 39

3.3. Банковский учет. 40

Тесты для проверки усвоения пройденного материала. 43

4.1. Сущность потока платежей и основные категории. 44

4.2. Обобщающие характеристики финансовых потоков. 45

4.2.1. Наращенная величина аннуитета. 46

Расчет наращенной величины аннуитета. 47

4.2.2. Современная (текущая) величина аннуитета. 50

4.3. Определение параметром аннуитета. 51

4.4.1. Бессрочный аннуитет. 52

4.4.2. Непрерывный аннуитет. 53

4.5. Нерегулярные потоки платежей. 53

Наращение суммы для потока А.. 54

Наращение суммы для потока В.. 54

Тесты для проверки усвоения пройденного материала. 55

5.1. Сущность инфляции и необходимость ее учета в количественном анализе. 56

5.2. Методы учета инфляции в финансовых расчетах. 58

Тесты для проверки усвоения пройденного материала. 60

Глава 6. Финансовые функции ЕХСЕL как основа практических расчетов в современных условиях 60

6.1. Сущность финансовых функций. 60

6.2. Использование финансовых функций в финансовых операциях. 61

6.2.1. Операции наращения. 61

6.2.2. Операции дисконтирования. 65

6.2.3. Определение срока финансовой операции. 66

6.2.4. Определение процентной ставки. 67

Глава 7. Кредитные расчеты.. 68

7.1. Планирование погашения долга. 68

7.1.1. Погашение долга единовременным платежом.. 68

План погашения долга единовременным платежом с ежегодной выплатой процентов и созданием погасительного фонда. 70

План погашения долга единовременным платежом.. 71

7.1.2. Погашение долга в рассрочку. 71

План погашения основной суммы долга равными частями. 72

План погашения долга равными срочными уплатами. 73

7.1.3. Потребительский кредит. 74

План погашения потребительского кредита. 75

Глава 8. Оценка инвестиционных процессов. 75

8.1. Особенности инвестиционных процессов как объекта финансовой математики. 75

8.2. Показатели эффекта и эффективности инвестиционных проектов. 77

8.2.1. Чистый приведенный доход. 77

8.2.2. Срок окупаемости. 78

8.2.3. Внутренняя норма доходности. 79

Приложение 1. 80

Порядковые номера дней в не високосном году. 80

Приложение 2. 81

Множители наращения по сложным процентам.. 81

Приложение 3. 82

Множители дисконтирования по сложным процентам.. 82

Приложение 4. 83

Множители наращения аннуитета. 83

Приложение 5. 83

Дисконтные множители аннуитета. 83

Обозначения, используемые в данном пособии. 84

Дата добавления: 2014-01-04