Характеристика основних показників фінансової стійкості та стабільності підприємства

№ п/п	Показник	Умовне позна­чення	Алгоритм розрахунку	Джерела інформації	Економічний зміст	Напрямок позитивних змін
	Власні обігові кошти (робочий, функціону-ючий капітал)	Рк	(Власний капітал + довгострокові зобов'язання позаоборотні активи) або (оборотні ак-тиви – коротко-строкові зобов'язання)	Ф.№ 1, р.380 + р. 430 + р. 480 - р. 080 або ф.№1, р.260+ р. 270 - р. 620 -- р. 630	Оборотні активи, які фінансуються за рахунок власно­го капіталу і довго­строкових зобо­в'язань. Наявність означає не лише здатність платити поточні борги, а й можли-вість розши­рити виробництво	Збільшення
	Коефіцієнт забезпечення оборотних активів власними коштами	Кз.в.к	Власні обігові кошти	Ф.№ 1, р.380 + р. 430 - р. 080	Абсолютна мож­ливість перетво­рення активів у ліквідні кошти	Збільшення; рекомендує-ться значення: Кз.в.к >0,1 Кз.в.к = 0,2
Оборотні активи	Ф.№ 1,р. 260 + р. 270
	Маневре-ність робочого капіталу	Мр.к	Запаси	Ф.№ 1,р. 100 + р.120 + р. 130 + р. 140	Частка запасів, тобто матеріаль­них, виробничих активів у власних обігових коштах; обмежує свободу маневру власни­ми коштами	Зменшення; збіль­шення запасів приз-водить до уповільнен-ня оборот­ності обіго-вих коштів, в умовах ін-фляції — до залу­чення дорогих кре­дитів, що зменшує платоспро-мож­ність підприємства
Робочий капітал	Ф.№ 1,р.260 + р. 270 - р. 620 - р. 630
	Маневре-ність власних обігових коштів	Мв.о.к	Кошти	Ф.№ 1, р.230 + р. 240	Частка абсолют­но ліквідних активів у власних обігових коштах; забезпечує свободу фінансо­вого маневру	Збільшення
Власні обігові кошти	Ф.№ 1, р.380 + р. 430 - р. 080
	Коефіцієнт забезпечення власними обігови­ми коштами запасів	Кзап	Власні обігові кошти	Ф.№ 1, р.380 + р. 430 - р. 080	Наскільки запаси, що мають най­меншу ліквідність у складі оборот­них активів, за­безпечені довго­строковими ста-більними джерела-ми фінансування	Збільшення
Запаси	Ф.№ 1,р. 100 + р. 120 + р. 130 +р. 140
	Коефіцієнт покрит­тя запасів	Кп.з	"Нормальні" джерела покриття запасів	Ф.№-1,р.380 + р. 430 + р. 480 - р. 080 + р. 500 + р. 520 + р. 530 + р. 540	Скільки на оди­ницю коштів, що вкладені в запаси, припадає у сукуп­ності власних коштів, довго- та короткостроко-вих зобов'язань	Збільшення
Запаси	Ф.№1,р. 100 + р. 120 + р. 130 + р. 140
	Коефіцієнт фінан­сової незалежно-сті (автономії)	Кавт	Власний капітал	Ф.№ 1,р. 380 + р. 430 + р. 630	Характеризує можливість під­приємства вико-на­ти зовнішні зобов'язання за рахунок власних активів; його незалежність від позикових джерел	Збільшення; за [11; 12] має бути Кавт > 0,5
Пасиви	Ф.№ 1,р.640
	Коефіцієнт фінан­сової залежності	Кф.з	Пасиви	Ф.№ 1,р.б40	Скільки одиниць сукупних джерел припадає на одиницю власного капіталу	Зменшення; показник, обер­нений до Кавт; нормативне значення Кф.з = 2
Власний капітал	Ф.№ 1,р. 380 + р. 430 + р. 630
	Коефіцієнт маневреності власного капіталу	Км	Власні обігові кошти	Ф. № 1, р.380 + р. 430 + р. 630 - р. 080	Частка власних обігових коштів у власному капіталі	Збільшення; за [12] має бути Км > 0,1
Власний капітал	Ф.№ 1,р. 380 + р. 430 + р. 630
	Коефіцієнт концентрації позикового капіталу	Кп.к	Позиковий капітал	Ф.№1,р.480+ р. 620	Скільки припадає позикового капі­талу на одиницю сукупних джерел	Зменшення; згідно з вимогами до показника Кавт кри-тичне значен-ня Кп.к£0,5
Пасиви	Ф.№ 1,р.640
	Коефіцієнт фінан­сової стабільності (коефіцієнт фінансуван-ня)	Кф.с	Власні кошти	Ф.№ 1,р. 380 + р. 430 + р. 630	Забезпеченість заборгованості власними кошта­ми; перевищення власних коштів над позиковими свідчить про фі­нансову стійкість підприємства	За [12] норма­тивне значення Кф.с>1
Позикові кошти	Ф.№ 1,р.480 + р. 620
	Показник фінансо­вого леверіджу	Фл	Довгострокові зобов'язання	Ф.№ 1,р.480	Характеризує залежність підпри­ємства від довго­строкових зобов'я­зань. Збільшення Фл свідчить про підвищення фінан­сового ризику	Зменшення; за [31] має бути Фл £ 0,25
Власні кошти	Ф.№ 1,р.380 + р. 430 + р. 630
	Коефіцієнт фінансової стійкості	Кф.с	Власний капітал + довгострокові зобов'язання	Ф.№1,р.380+ р. 430 + р. 480 + р. 630	Частка стабільних джерел фінансу­вання у їх загаль­ному обсязі	За [11] має бути Кф с = 0,85 - 0,90
Пасиви	Ф.№ 1,р. 640

В залежності від ступені ліквідності, тобто швидкості перетворення в грошові кошти, активи підприємства поділяються на наступні групи:

А1	Ряд 230-240 + ряд 220	найбільш ліквідні активи. До них належать всі грошові кошти підприємства (готівка, гроші на рахунках, короткострокові фінансові вкладення, цінні папери)
А2	Ряд 160: 210 + ряд 250	активи, що швидко реалізуються. До них належить дебіторська заборгованість, та інші активи
А3	Ряд 100: 150 + ряд 040: 050	активи, що повільно реалізуються. До них належать: запаси товарів, витрати майбутніх періодів, розрахунки з учасниками
А4	Ряд 010 + ряд 030 + ряд 070	активи, що важко реалізуються. Це основні засоби, нематеріальні активи, незавершені капіталовкладення, устаткування і обладнання, довгострокові фінансові інвестиції

Статті пасиву групуються залежно від термінів оплати:

П1	Ряд 540 - 610 + ряд 740	Найбільш термінові пасиви, до них належить кредиторська заборгованість та інші пасиви терміном до 3-х місяців
П2	Ряд 500 – 520 + ряд 730	Короткострокові пасиви, до них належать короткострокові кредити та позики терміном 3-6 місяців
П3	Ряд 480	Довготермінові пасиви, до них належать довготермінові пасиви та позичені засоби
П4	Ряд 380	Постійні пасиви: до них належить власний капітал. Безстрокові, вони не мають терміну погашення

Баланс вважається абсолютно ліквідним, якщо:

А1	³	П1
А2	³	П2
А3	³	П3
А4	£	П4

Дата добавления: 2014-01-06