Формы кредита. Современная рыночная экономика немыслима без разветвленной, гибкой и многообразной системы кредитных отношений

Банковская система

Современная рыночная экономика немыслима без разветвленной, гибкой и многообразной системы кредитных отношений, которые наряду с финансами способствуют ускоренной мобилизации средств для экономики, повышению ее конкурентоспособности, усилению динамизма всех экономических процессов.

Кредит в переводе с лат. – «ссуда», «долг».

Необходимость кредита обусловлена закономерностями кругооборота и оборота капитала в процессе воспроизводства: на одних участках высвобождаются временно свободные средства, которые выступают как источник кредита, на других возникает потребность в них.

Основными свойствами кредита являются его возвратность и платность, т.е. уплата ссудного процента за право временного пользования ссудой. Ссудный процент – это часть прибыли, которую предприниматель выплачивает собственнику ссудного капитала.

Выгодность ссуд выражается в норме процента, которая представляет собой отношение суммы процента к величине ссудного капитала. Норма процента является динамичной величиной и зависит прежде всего от отношения спроса и предложения ссудного капитала, которые в свою очередь определяются многими факторами, в частности:

- масштабами производства

- размерами денежных накоплений, сбережений всех классов и слоев общества

- соотношением размеров кредитов, предоставляемых государством, и его задолженности

- циклическими колебаниями производства

- его сезонными условиями

- темпом инфляции и другими.

1. Коммерческий кредит – кредит, предоставляемый одними функционирующими предпринимателями другим в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. Он оформляется векселем. Его объект – товарный капитал. Цель – ускорение реализации товаров и получения заключенной в них прибыли.

2. Банковский кредит предоставляется банками, специальными кредитно-финансовыми учреждениями функционирующим предпринимателям в виде денежных ссуд. Это основной вид кредита в современных условиях. Объект банковского кредита – денежный капитал. Банковский кредит преодолевает границы коммерческого кредита, так как он не ограничен направлением, сроком и суммами кредитных сделок, т.е. он делает кредит более эластичным, расширяет его масштабы, повышает обеспеченность.

3. Потребительский кредит предоставляется потребителям в форме коммерческого кредита (продажа товаров с отсрочкой платежа) и банковского кредита (ссуды на потребительские цели).

4. Сельскохозяйственный кредит предоставляется банками на длительный срок для покрытия крупных капиталовложений в сельскохозяйственное производство, как правило, под обеспечение недвижимостью.

5. Ипотечный кредит – это долгосрочные ссуды под залог недвижимости (земли, производственных и жилых зданий).

6. Государственный кредит – это совокупность кредитных отношений, в которых заемщиком или кредитором выступают государство и местные органы власти по отношению к гражданам и юридическим лицам. Традиционная форма этого кредита – выпуск государственных займов, которые изымают от 1/3 (США) до 2/3 (ФРГ) ресурсов рынка ссудных капиталов для покрытия бюджетного дефицита. Своеобразной разновидностью государственного кредита являются гарантии государства по частным кредитам.

7. Международный кредит – это движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанное с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности и платности. В качестве кредиторов и заемщиков выступают банки, предприятия, государства, международные и региональные организации.

Кроме традиционных форм кредита, существует и ряд таких форм «внешнего» финансирования, которые непосредственно к кредитным операциям не относятся, но так же, как и кредит, связаны с привлечением заемных средств. К таким операциям относятся ЛИЗИНГ И ФАКТОРИНГ.

Допустим, авиакомпания решила пополнить парк самолетов и взамен износившихся «ТУ-154» и «Ил-86» использовать на международных линиях несколько новых «Боингов». У авиакомпании есть несколько вариантов дальнейших действий.

Первый. Компания покупает «Боинги». Но хватит ли у нее средств для этой операции? Все-таки самолет – это не импортная авторучка и даже не зерноуборочный комбайн.

Второй. Компания берет кредит в банке, на эти средства покупает «Боинг», начинает его эксплуатировать и из прибыли выплачивает банку проценты за кредит. Но хватит ли прибыли на оплату процентов, если ставки процента высоки, а прибыли ожидаются отнюдь не сверхвысокими?

Возможен еще один вариант – совершить лизинговую операцию. Банк покупает самолеты у фирмы-изготовителя и передает их во временное владение и пользование авиакомпании, за что взимает с нее плату, по форме сходную с арендой.

Заключая лизинговый договор, лизингодатель обязуется по окончании срока договора продать оборудование лизингополучателю, который может как воспользоваться этим правом, так и нет.

Рассмотрим другую ситуацию. Фирма, занимающаяся производством парашютов, поставляет их по всей России. Расстояния огромные, фирм-покупателей много. Некоторые покупатели исправно осуществляют платежи, другие – задерживают, третьи – вовсе не платят. Фирма-производитель страдает от нерегулярности платежей: она не может планировать свои финансовые операции, поскольку не знает, будут ли у нее деньги к соответствующему сроку или нет.

В этом случае фирма может обратиться к банкам, занимающимся факторингом, или к услугам специализированных фирм, называемых фактор-фирмами.

Суть факторинга как особой формы финансирования состоит в том, что специализированная фактор-фирма (или банк) покупает у своих клиентов их требования к их должникам, затем в течение короткого срока оплачивает клиентам 70-90% требований в виде аванса, а остающиеся деньги клиент получает после того, как к нему поступят счета от должников.

Мобилизацию всех денежных средств и их трансформацию в ссудный капитал обеспечивает банковская система, которая включает три основные группы кредитно-финансовых институтов.

1. ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК – центр кредитной системы, он, как правило, принадлежит государству и является важнейшим орудием макроэкономического регулирования экономики. ЦБ монополизирует выпуск (эмиссию) кредитных денег (банкнот), аккумулирует и хранит кассовые резервы других кредитных учреждений, официальные золотовалютные резервы государства, осуществляет кредитование коммерческих банков, кредитует и выполняет расчетные операции для правительства, осуществляет контроль за деятельностью прочих кредитных институтов.

2. КОММЕРЧЕСКИЕ БАНКИ – универсальные кредитные учреждения («финансовые универмаги»), которые проводят кредитные, фондовые, посреднические операции, осуществляют расчеты и организуют платежный оборот в масштабе всего народного хозяйства.

3. СПЕЦИАЛИЗИРОВАННЫЕ КРЕДИТНО-ФИНАНСОВЫЕ УЧРЕЖДЕНИЯ

Инвестиционные банки – занимаются эмиссионно-учредительской деятельностью, т.е. проводят операции по выпуску и размещению ценных бумаг. Они привлекают капитал путем продажи собственных акций или за счет кредита коммерческих банков.

Сберегательные учреждения - (взаимно-сберегательные банки, ссудно-сберегательные ассоциации, кредитные союзы) аккумулируют сбережения населения и направляют денежный капитал в основном в финансирование коммерческого и жилищного строительства.

Страховые компании, главная функция которых – страхование жизни, имущества и ответственности, превратились в настоящее время в важнейший канал аккумуляции денежных сбережений населения и долгосрочного финансирования экономики. Основное внимание страховые общества сосредоточили на финансировании крупнейших корпораций в области промышленности, транспорта и торговли.

Пенсионные фонды – формируют страховой фонд экономики. Вкладывают свои накопленные денежные резервы в облигации и акции частных компаний и ценные бумаги государства, осуществляя таким образом финансирование, как правило, долгосрочное, экономики и государства.

Дата добавления: 2014-01-15