Финансовая отчетность – источник информации об активах, капитале, обязательствах хозяйствующих субъектов, доходах, расходах и финансовых результатах деятельности организации

ТЕМА 3. Анализ финансового состояния организации

Информационная система представляет собой совокупность взаимосвязанных данных, всесторонне характеризующих финансово-хозяйственную деятельность предприятия. Рационально организованный и соответствующим образом регулируемый информационный поток служит надежной базой для анализа. Формирование информационной базы финансового анализа организации – это процесс целенаправленного подбора системы показателей для использования в анализе, прогнозировании и принятии управленческих решений.

Систему показателей финансового анализа представляют показатели финансового учета, которые составляют основу информационной базы анализа, и их преимуществом является:

ü унифицированность, так как они базируются на общепринятых стандартизованных принципах учета (что позволяет использовать типовые алгоритмы расчетов и сравнивать эти показатели с другими);

ü регулярность формирования (в установленные сроки);

ü высокая степень надежности (отчетность, формируемая на базе финансового учета, предоставляется внешним пользователям и подлежит аудиту).

В то же время, эта информация имеет определенные недостатки:

ü отражение показателей по предприятию в целом;

ü использование только стоимостных показателей.

Показатели финансового учёта отражены во всех формах бухгалтерской отчетности, информация которой является доступной для многочисленных пользователей и приобретает особое значение в условиях рынка.

Система показателей бухгалтерской отчетности, сформированная исходя из концепции сохранения (поддержания) и наращения финансового капитала, основывается на разграничении основных элементов: активов, капитала, обязательств, доходов, расходов, прибылей и убытков.

Активы (экономические ресурсы) ха­рактеризуются как доходообразующее имущество, контроль над которым организация получила в результате ведения своей деятельности.

Капитал (собственный капитал) показывает часть финансовых ресурсов, внесенных первоначально в виде уставного капитала и в ре­зультате реинвестирования прибыли в течение всего пе­риода деятельности организации с момента уч­реждения в целях получения будущих доходов.

Обязательства (заемный капитал) представляют собой часть привле­ченных организацией финансовых ресурсов в виде безусловно призна­ваемых организацией экономических требований к ее имуществу.

Доход - увеличение экономических выгод в результате поступления активов и (или) погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала организации за исключением вкладов участников (собственников имущества).

Расход - это уменьшение экономических выгод в результате выбытия активов и (или) возникновения обязательств, приводящее к уменьшению капитала организации за исключением уменьшения вкладов по решению участников (собственников имущества).

Убыток - это уменьшение стоимости собственного капитала в результате хозяйственной деятельности организации.

Прибыль – это прирост (увеличение) собственного капитала в результате хозяйственной деятельности организации.

Значение, функции и роль бухгалтерского баланса (ББ)

Для анализа финансового состояния хозяйствующего субъекта данные бухгалтерского баланса должны быть представлены таким образом, чтобы ожидаемые оценки сохранения организацией в ближайшем будущем своей экономической жизнеспособности, а также сокращения масштабов деятельности или необходимости ликвидации исходили из отчетных данных: активов, собственного капитала и обязательств.

Бухгалтерский баланс, сформированный исходя из концепции наращения финансового капитала, дает четкое представление:

· с одной стороны - о характере поставщиков финансовых ресурсов организации (капитал и обязательства);

· с другой стороны - о направлении и характере вложений предоставленного капитала в экономические ресурсы компании (активы).

Отраслевая принадлежность, тип предприятия, стадии его развития, условия функционирования на рынках компании, политика руководства в части финансирования и наличия источников капитала влияют на распределение активов, обязательств и собственного капитала.

В российской практике анализ баланса осуществляется в два этапа:

· чтение баланса – в результате чего выяс­няют изменения статей баланса за отчетный период, соотношение оборотных и внеоборотных активов, которое оказывает влияние на соотношение заемного и собственного капитала. Увеличение валюты баланса следует оценивать как положительное явление, свидетельствующее о росте производственных возможностей организации, но надо учитывать фактор инфляции. Неудовлетворительную работу организации характеризуют непокрытые убытки прошлых лет и убытки отчётного года; о недостатках свидетельствуют просроченная дебиторская и кредиторская задолженности и их рост;

· анализ внутрибалансовых связей – данное исследование дает оценку основным балансо­вым группам с точки зрения соответствия их условиям рационального управ­ления ресурсами организации, одно из которых - минимизация уровня финансовых рисков при выборе источников финансирования активов.

В соответствии с требованиями международных стандартов баланс должен составляться таким образом, чтобы была видна:

· структура капитала для получения информации о финансовых источниках формирования активов(аспект финансирования);

· структура имущества для получения информации о ликвидности предприятия (аспект инвестирования);

· стру ктура капитала и имущества во взаимосвязи для получения информации о платежеспособности предприятия.

Анализ бухгалтерского баланса может проводиться следующими способами:

· непосредственно по бухгалтерскому балансу без предварительного изменения состава балансовых статей;

· на основе сравнительного аналитического баланса путем уплотнения некоторых однородных по составу элементов балансовых статей;

· с учетом корректировки баланса на индекс инфляции с последующим агрегированием статей в необходимых аналитических разрезах.

Один из разработчиков теории балансоведения Н.А. Блатов рекомендовал исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия при помощи сравнительного аналитического баланса, который получают из исходного бухгалтерского баланса путем уплотнения отдельных статей и дополнения его показателями структуры, динамики и структурной динамики с учетом рекомендаций по его преобразованию. Он полезен тем, что сводит воедино и систематизирует те расчеты, которые обычно осуществляет аналитик.

Дата добавления: 2014-01-20