Валютные операции коммерческих банков

От своего имени

По поручению клиента

Активные

Ø Брокерские – с гос. ц.б., с корпоративными бумагами

Ø Формирование портфеля ц.б. для клиента и доверительное управление им

Ø Депозитарная деятельность

Ø Операции по обслуживанию эмиссии ц.б. клиентов-андеррайтинг

Ø Спекулятивные операции – приобретение ц.б. для перепродажи

Ø Операции с векселями – учет векселей, вексельный кредит

Ø Инвестирование – долгосрочные вложения в паи и акции эмитентов

Банки являются наиболее активными участниками рынка ЦБ, формируя «Портфель ц.б.».

ü Торговый портфель – зачисляются ц.б., приобретенные с целью их перепродажи, и по договорам займа, операции с которыми осуществляются в течении 180 дней.

ü Инвестиционный портфель – включаются ц.б. приобретенные с целью получения инвестиционного дохода и удерживаемые в портфеле свыше 180 дней.

ü Портфель контрольного участия – зачисляются приобретенные кредитной организацией голосующие акции в количестве, установленном нормативными документами.

Главный принцип формирования оптимального портфеля состоит в диверсификации ц.б. по видам с учетом их ликвидности, доходности и риска. Рекомендуется наличие в портфеле от 10 до 15 различных ц.б.

При осуществлении операций с ц.б. КО может выступать в качестве

ü брокера - приобретать их за счет клиента

ü дилера, т.е. совершать сделки купли-продажи по своему усмотрению и за собственный счет – собственные сделки.

Брокерские операции банк проводит по заявкам клиентов, выполняя агентские функции либо

1. поверенного – действует на основе договора поручения, т.е. осуществляет куплю-продажу ц.б. от имени и за счет клиента;

2. комиссионера – действует на основе договора комиссии по поручению клиента и за его счет, но не от своего имени. Брокер может использовать временно находящиеся у него деньги клиента для инвестирования в ц.б., получая часть прибыли;

3. консультанта – предоставляет клиентам информацию о ц.б. и их эмитентах за комиссию.

Основой валютного законодательства РФ является Закон «О валют­ном регулировании и валютном контроле».

Согласно действующему на территории Российской Федерации законодательству, все валютные операции должны осуществляться только через ЦБ РФ или уполномоченные банки - банки и иные кредитные учреждения, получившие лицензии ЦБ РФ на проведение валютных операций.

Органами валютного контроля (ЦБ РФ и Правительством Российс­кой Федерации) и их агентами (уполномоченными банками) осуществля­ется валютный контроль с целью обеспечения соблюдения валютного законодательства при осуществлении валютных операций.

Иностранная валюта включает:

ü денежные знаки в виде банкнот, казначейских билетов, монеты, находящиеся в обращении и являющиеся законным платежным сред­ством в соответствующем иностранном государстве или группе госу­дарств, а также изъятые или изымаемые из обращения, но подлежащие обмену денежные знаки;

ü средства на счетах в денежных единицах иностранных государств и международных денежных или расчетных единицах.

Банки ведут учет операций в иностранной валюте в двойной оценке: в ино­странной валюте по ее номиналу и в рублях по текущему курсу, устанав­ливаемому ЦБ РФ, на отдельных лицевых счетах, сгруппированных по виду валюты.

Классификация банковских валютны:.

1. По срокам исполнения различают:

ü текущие валютные операции

• переводы иностранной валюты при расчетах по экспорту и импорту товаров, работ, услуг;

• рас­четы, связанные с кредитованием экспортно-импортных операций на срок не более 180 дней;

• получение и предоставление финансовых кредитов на срок не более 180 дней;

• переводы процентов, дивидендов и иных до­ходов связанных с движением капитала;

ü валютные операции, связанные с движением капитала.

• прямые инвестиции;

• портфельные инвестиции;

• переводы в оплату прав собственности на недвижимость;

• все иные валютные операции, не являющиеся текущими валютными операциями.

1. Валютные операции, осуществляемые нерезидентами и резидентами:

ü Нерезиденты могут без ограничений переводить, ввозить и пересылать валюту и валютные ценности в Россию и из России. Распоряжаться валютными ценностями внутри страны

ü Резиденты могут совершать расчеты с резидентами внутри страны только в валюте РФ. Иностранная валюта, полученная в качестве экспортной выручки, подлежит зачислению на их счет в уполномоченных банках, 30% валютной выручки продается на внутреннем валютном рынке.

1. Конверсионные операции- сделки по­купки и продажи наличной и безналичной иностранной валюты против наличных и безналич­ных рублей Российской Федерации. Конверсионные операции делятся на:

ü Валютная позиция банка - остатки средств в иностранных валютах, которые формируют активы и пассивы в соответствующих валютах и создают в связи с этим риск получения дополнительных доходов или расходов при изменении обменных курсов валют..

1. Операции по привлечению и размещению банком валютных средств

ü привлечение депозитов: физических лиц; юридических лиц, в том числе межбанковские депозиты;

ü выдача кредитов: физическим лицам; юридическим лицам;

ü размещение кредитов на межбанковском рынке.

Во внешней торговле применяются такие формы расчетов:

ü ДОКУМЕНТАРНЫЙ АККРЕДИТИВ - обязательство банка, открывшего аккредитив (банка-эмитента) по просьбе своего клиента (импортера), производить платежи в пользу экспортера (бене­фициара) против документов, указанных в аккредитиве.

ü ДОКУМЕНТАРНОЕ ИНКАССО - банк-эми­тент принимает на себя обязательство предъявить предоставленные до­верителем документы плательщику (импортеру) для акцепта и получения денег.

ü Банковские переводы -вся валютная вы­ручка зачисляется на транзитные счета в уполномоченных банках.

Дата добавления: 2014-01-13