Облік облігацій, придбаних за номінальною вартістю

Підприємство може здійснювати довгострокові інвестиції в облігації за офіційно встановленою по облігаціях ставкою відсотків за умови, якщо встановлена і ринкова ставка відсотків співпадають. В цьому випадку облігації придбаються за номінальною вартістю.

Наприклад, корпорація “ Біргем ” 1 січня 2000 року придбала 200 облігацій корпорації “ Декст ” номінальною вартістю $1,000 кожна строком на 10 років із встановленою відсотковою ставкою 8 % річних з метою їх утримання до погашення. Встановлена і ринкова ставки відсотків співпадають, тобто квота по облігації становить 100. Відсотки по облігаціях згідно контракту повинні сплачуватись два рази на рік – 30 червня і 31 грудня і початкова дата для нарахування відсотків - 1 січня 2000 року.

Отже, на придбання облігацій буде витрачено $200,000 (200 облігацій по $1,000). Два рази на рік - 30 червня і 31 грудня будуть отримуватись відсотки у розмірі 4% (8% розділити на два періоди) або в сумі $8,000 ($200,000 х 4%/100). В бухгалтерському обліку це буде відображено такими записами:

1) придбання облігацій за номінальною вартістю:

	Довгострокові фінансові інвестиції (облігації)	200,000
	Грошові кошти	200,000

2) отримання відсотків (30 червня і 31 грудня), які відносяться до фінансових доходів корпорації “Біргем”:

	Грошові кошти	8,000
	Фінансові доходи (доходи за відсотками)	8,000

У випадку, коли б отримання відсотків відбувалося не 31 грудня, а 1 січня наступного року (2001 р.), то з врахуванням принципу відповідності (необхідно включити відсотки з 1.07.2000 р. до 31.12.2000 р. у доходи звітного періоду) на нарахування доходів за відсотками, що будуть отримані 1 січня наступного року, буде зроблено наступний запис:

	Відсотки за облігаціями до отримання	8,000
	Фінансові доходи (доходи за відсотками)	8,000

При отриманні відсотків (1.01.2001 р.) буде зроблено запис:

	Грошові кошти	8,000
	Відсотки за облігаціями до отримання	8,000

У фінансових звітах за 2000 рік результати операцій з придбання облігацій будуть відображені наступним чином: у звіті про прибутки і збитки – доходи за відсотками по облігаціях у сумі $16,000; у балансі - довгострокові фінансові інвестиції в облігації у сумі $200,000.

Через 10 років на дату погашення облігацій корпорація “Біргем” отримає відсотки за останній платіжний період та суму номінальної вартості облігацій. Це буде відображено записом:

	Грошові кошти	208,000
	Фінансові доходи (доходи за відсотками)	8,000
	Довгострокові фінансові інвестиції (облігації)	200,000

Облік облігацій, придбаних з дисконтом (знижкою)

У випадку придбання облігацій з дисконтом (знижкою) інвестор заплатить за них менше коштів, ніж номінальна вартість облігацій.

Наприклад, корпорація “ Біргем ” 1 січня 2000 року придбала 20 облігацій корпорації “ Крафт ” номінальною вартістю $1,000 кожна строком на 5 років із встановленою відсотковою ставкою 10 % річних з метою їх утримання до погашення. Встановлена і ринкова ставки відсотків не співпадають (ринкова ставка відсотків більша), квота по облігації становить 90. Відсотки по облігаціях згідно контракту повинні сплачуватись один раз на рік – 31 грудня і початкова дата для нарахування відсотків - 1 січня 2000 року.

Отже, на придбання облігацій буде витрачено $18,000 (20 облігацій по $900). Тобто фактична собівартість інвестиції, яка буде відображена на рахунку “Довгострокові фінансові інвестиції (облігації)”, складає $18,000, дисконт (знижка) - $2,000 ($20,000 - $18,000). В бухгалтерському обліку придбання облігацій з дисконтом буде відображено записом:

	Довгострокові фінансові інвестиції (облігації)	18,000
	Грошові кошти	18,000

Один раз на рік (31 грудня) будуть отримуватись відсотки у розмірі 10% або в сумі $2,000 ($20,000 х 10%/100).

Сума знижки ($2,000) є додатковим доходом для корпорації “ Біргем ”, оскільки на дату погашення вона отримає всю номінальну вартість облігацій. Через те дисконт потрібно віднести на доходи корпорації на протязі періоду дії облігацій. Сума амортизації дисконту при використанні прямолінійного методу за один платіжний період (рік) складе $400 ($2,000: 5 років).

Отримання відсотків та амортизація дисконту за облігаціями (31 грудня) будуть відображені в обліку записом:

	Грошові кошти	2,000
	Довгострокові фінансові інвестиції (облігації)	400
	Фінансові доходи (доходи за відсотками)	2,400

У фінансових звітах за 2000 рік результати операцій з придбання облігацій будуть відображені наступним чином: у звіті про прибутки і збитки – доходи за відсотками по облігаціях у сумі $2,400; у балансі - довгострокові фінансові інвестиції в облігації у сумі $18,400 (собівартість інвестиції ($18,000) плюс сума амортизації дисконту за перший рік ($400)).

Через 5 років на дату погашення облігацій корпорація “ Біргем ” отримає відсотки за останній платіжний період та суму номінальної вартості облігацій, що буде відображено записом:

	Грошові кошти	22,000
	Фінансові доходи (доходи за відсотками)	2,000
	Довгострокові фінансові інвестиції (облігації)	20,000

Амортизація дисконту методом ефективної ставки відсотка може бути розрахована з використанням формули для розрахунку ефективної ставки відсотка, або з допомогою таблиць поточної вартості простої величини і поточної вартості ануїтету.

Наприклад, корпорація “ Біргем ” 1 січня 2000 року придбала 20 облігацій корпорації “ Крафт ” номінальною вартістю $1,000 кожна строком на 5 років із встановленою відсотковою ставкою 10 % річних з метою їх утримання до погашення. Встановлена і ринкова ставки відсотків не співпадають, ринкова ставка відсотків складає 12 %. Відсотки по облігаціях згідно контракту повинні сплачуватись один раз на рік – 31 грудня і початкова дата для нарахування відсотків - 1 січня 2000 року. Дата погашення облігацій - 1 січня 2005 року.

Один раз на рік - 31 грудня будуть отримуватись відсотки у розмірі 10 % і сумі $2,000 ($20,000 х 10 %/100).

Для визначення купівельної ціни облігації з допомогою таблиці поточної вартості простої величини розраховується основна сума облігації, а з допомогою таблиці поточної вартості ануїтету – поточна вартість відсотків. Для облігації корпорації “ Біргем ” номіналом $1,000 розрахунки будуть мати такий вигляд:

- при 5 періодах сплати (n =5) і ставці відсотків для одного періоду 12% (і =12%) з допомогою таблиці поточної вартості простої величини знаходимо, що поточна вартість (П_в) $1 складає 0.5674 або в цілому 20 облігацій номіналом $1,000 - $11,348;

- при 5 періодах отримання (n =5) і ставці відсотків для одного періоду 12 % (і =12%) з допомогою таблиці поточної вартості ануїтету знаходимо, що поточна вартість ануїтету (П_а) $1 (звичайного) складає 3.6048 або відсотків, які отримуються по облігаціях в кінці кожного року ($2,000) - $7,210;

	Показники	Поточна вартість
1.	Основна сума ($20,000 х Пв = $20,000 х 0.5674)	$11,348
2.	Відсотки ($2,000 х Па = $2,000 х 3.6048)	$7,210
	Купівельна ціна облігацій	$18,558

Отже, на придбання облігацій буде витрачено $18,558. Знижка по облігаціях складе $1,442 ($20,000 - $18,558).

Знижка по облігаціях $1,442 повинна бути амортизована на протязі терміну їх дії, який складає 5 років. З використанням методу ринкових відсотків амортизація знижки по облігаціях буде мати такий вигляд (табл. 7.3).

Таблиця 7.3

Дата добавления: 2014-10-23