Эффективность инвестиций в системы управления

Коллективная экспертная оценка

Эксперты	Показатель компетентности экспертов	Коэффициент аргументированности	Коэффициент степени знакомства с проблемой
….. ….. m

Коэффициент степени знакомства учитывает степень знакомства эксперта с рассматриваемой проблемой и равен нормированному (умноженному на 0,1) значению соответствующей оценки, данной экспертом. Каждый эксперт отмечает степень своего знакомства на шкале, имеющей вид:

0 1 2 3......... 10

Коллективная экспертная оценка может проводиться с учетом и без учета компетентности экспертов. В первом случае значения С_ij умножаются на значение коэффициента компетентности. Затем оценивается степень согласованности мнений экспертов и показатель репрезентативности экспертных оценок по формулам, приведенным выше. Целесообразно представить результаты обработки экспертных оценок в виде соответствующих таблиц.

Вопросы для самоконтроля

1. 1.Что представляют собой экспертные оценки?

2. В чем заключается сущность метода экспертных оценок?

3. Какие требования предъявляются при формировании количественного и качественного состава экспертной комиссии?

4. Каким характеристикам должны удовлетворять эксперты?

5. Назовите методы определения значений коэффициента компетентности эксперта. В чем заключается их сущность?

6. Перечислите известные Вам методы опроса экспертов.

7. Как осуществляется анкетирование экспертов?

8. В чем заключается сущность интервьюирования?

9. Раскройте содержание этапов проведения экспертизы по методу Дельфы.

10. Как организуется проведение метода экспертизы «Мозговой штурм»?

11. Какие условия дожны иметь место при проведении дискуссии?

12. Какие задачи решаются в процессе обработки экспертных оценок?

13. Какие методы обработки экспертных оценок известны Вам?

Литература

1. Евланов Л.Г. Теория и практика принятия решений. М.: Экономика, 1984.

2. Карданская Н.Л. Принятие управленческого решения. М.: ЮНИТИ, 1999.

3. Литвак Б.Г. Экспертная информация. Методы получения и анализа. М.: Радио и связь, 1982.

4. Методика (основные положения) определения потребности народного хозяйства в продукции отрасли (с учетом нормативов для отдельных групп продукции). М.: ЦНИИ ИиТЭИ приборостроения, средств автоматизации и систем управления, 1982.

5. Растригин Л.А. Современные принципы управления сложными объектами. М.: Сов. Радио, 1980.

6. Трояновский В.М. Математическое моделирование в менеджменте. М.: Экономика, 1999.

Глава 14.

Оценка эффективности систем управления

Проблема оценки эффективности инвестиций в создаваемые системы управления постоянно находится в центре внимания ученых – экономистов. Это связано с тем, что инвесторы и хозяйствующие объекты, которые используют инвестиции при создании систем управления, должны знать о результатах реализации систем управления, сроках окупаемости инвестиций и условиях возврата полученных финансовых, материальных и других видов ресурсов.

Под эффективностью понимается сопоставление результатов (эффекта) от реализации инвестиций в системы управления с величиной их затрат. Результат (эффект) – показатель, характеризующий величину выгодности применения систем управления. В условиях рыночных отношений проблема экономического обоснования инвестиционных решений в системы управления приобретает особую актуальность. Она возникает уже на прединвестиционной фазе, как на уровне отдельных организаций, так и в высших эшелонах управления национальной экономикой.

Если представить создание и реализацию систем управления в виде инвестиционного проекта, тогда следует решить две задачи. Первая задача состоит в оценке эффективности каждого из возможных вариантов реализации проектов, а вторая задача заключается в сравнении нескольких вариантов и выбора из них наиболее эффективного. В условиях интеграции национальной экономики России в мировую экономическую систему, способы решения задач оценки эффективности инвестиций в системы управления и выбора наилучшего варианта из множества инвестиционных проектов не должны вступать в противоречие с методами экономических измерений и обоснований, принятыми в мировой практике. Для решения этих задач в России были разработаны и опубликованы Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов и их отбору для финансирования [4,5].

Исходя из экономической целесообразности инвестиционные проекты в области создания систем управления принимаются к реализации в следующих случаях:

· инвестиции будут возмещены за счет доходов от реализации систем управления;

· окупаемость инвестиций осуществляется в пределах сроков, приемлемых для организаций и инвесторов.

Оценка социально-экономической эффективности систем управления связана с решением ряда сложных задач, характеризующихся влиянием определенных факторов. Сложность решения таких задач определяется влиянием следующих факторов:

- инвестиции осуществляются во времени один раз, либо повторяются во времени неоднократно в зависимости от договоренности между инвесторами и хозяйствующими объектами;

- получение результатов от реализации инвестиционных проектов носит длительный характер, т.е. более года;

- процесс реализации инвестиционных проектов в течение длительного времени приводит к высокой степени неопределенности и влиянию инфляционных процессов, требующих при проведении расчетов эффективности учета рисков и инфляции.

Наличие этих факторов порождает необходимость разработки специальных методов оценки эффективности инвестиционных проектов. Учет возможных рисков и инфляции при расчетах эффективности систем управления позволяет принимать достаточно обоснованные решения с минимально возможным уровнем погрешности. Хотя абсолютно достоверное решение при оценке эффективности инвестиционных проектов достичь практически невозможно.

Процесс распределения инвестиций во времени и получения результатов по фазам инвестиционного проекта приведен на рис. 14.1. Из приведенного рисунка видно, что инвестиции в системы управления и доходы организации в результате их реализации системы управления распределяются во времени неравномерно. Все зависит от специфики реализуемого инвестиционного проекта. В конечном итоге доходы от реализации продукции, изготовленной в условиях применения систем управления, достигают определенной максимальной величины и затем происходит процесс их падения.

То есть, по мере насыщения рынка продукцией определенного целевого назначения начинается падение спроса потребления и уменьшение доходов. В такой ситуации возможны два случая. Первый случай должен предусмотреть применение методов поддерживающего маркетинга и тогда время падения доходов может быть отодвинуто дальше. Во втором случае организации, где применяется система управления, следует осуществить переориентацию на выпуск новой конкурентоспособной продукции. В этом случае организации придется вложить дополнительные инвестиции и осуществить новые расчеты эффективности.

Рис. 14.1 Диаграмма распределения инвестиций и получение результатов

Решение проблемы повышения эффективности инвестиционных проектов, связанный с созданием системы управления, требует выявления и учета основных факторов, оказывающих непосредственное или косвенное влияние на финансово-хозяйственные показатели управления объектов, а также источники получения социально-экономических результатов. Самое непосредственное влияние на эффективность проектов оказывают факторы, относящиеся к внутренним характеристикам проекта, которые были получены и обоснованы в результате исследования и анализа основных и оборотных средств, а также земли. От качества и точности маркетинговых исследований, проводимых в этом направлении, зависят конечные результаты реализации систем управления.

Разработчики систем управления могут менять исходные данные, но только в определенных пределах, устанавливаемой внешней средой. То есть решающее воздействие на параметры системы управления оказывает только состояние соответствующих рынков, а не инвестор, который должен корректно учитывать это воздействие.

Существенное влияние на эффективность разрабатываемых инвестиционных проектов оказывают следующие внешние факторы:

· налоговые ставки;

· индексы изменения цен;

· риски;

· таможенные пошлины;

· поставщики ресурсов;

· потребители продукции;

· уровень инфляции;

· государственные органы;

У разработчиков, как и в случае с влиянием внутренних факторов, нет возможности управлять всеми видами внешних факторов, такими, например, как уровень налоговых ставок, уровень инфляции. В связи с этим инвесторам приходится только лишь приспосабливаться к происходящим изменениям во внешней среде и осуществлять учет этих изменений в процессе перерасчета эффективности проектов.

14.2. Методы оценки эффективности систем управления

Эффективность инвестиционных проектов характеризуется системой показателей, отражающих соотношение связанных с инвестициями в системы управления результатов и затрат. Показатели позволяют судить об экономической привлекательности инвестиционных проектов и экономических преимуществах одного проекта перед другими.

Показатели можно представить в виде двух групп:

· по виду обобщающего показателя;

· по методу сопоставления результатов и затрат.

По виду обобщающего показателя, который выступает в качестве критерия экономической эффективности проекта, показатели делятся на абсолютные, относительные и временные. С помощью абсолютных показателей определяется разность между стоимостными оценками результатов и затрат, связанных с реализацией проектов. Относительные показатели определяются как отношение стоимостных оценок результатов проектов к совокупным затратам на их реализацию. Временные показатели используются для оценки срока окупаемости инвестиционных затрат.

По методу сопоставления результатов и затрат показатели делятся на статические и динамические. Статические показатели отражают денежные потоки, которые возникают в разные моменты времени и оцениваются как равномерные.

При применении динамических показателей денежные потоки, которые вызваны реализацией проектов, приводятся к единому моменту времени с помощью коэффициента дисконтирования, обеспечивая сопоставимость разновременных результатов и затрат.

На рис. 14.3. приведено структурное построение показателей экономической эффективности и возможности определения результатов. Из приведенной схемы видно, что с помощью указанных показателей имеется возможность оценить экономические интересы любого хозяйствующего объекта, участвующего в реализации инвестиционных проектов в области создания систем управления. Выбор того или иного метода оценки эффективности систем управления зависит от конкретных условий. Такими условиями могут быть:

- вид хозяйствующего объекта управления;

- определенные требования инвестора;

- возможность получения достоверной первичной информации о затратах на систему управления и результатах от ее реализации;

- уровень подготовленности специалистов, занимающихся расчетами эффективности систем управления.

На практике выбор статических или динамических методов оценки эффективности инвестиционных проектов в системе управления зависит от ряда условий, которые сложились в определенный момент времени. Например, необходимость в быстрой и приемлемой оценке привлекательности проекта, наличие приближенных исходных данных по затратам на проект и получаемых результатов, используемых при расчетах эффективности систем управления и т.п.

Абсолютные Статические	Динамические
Суммарная прибыль Среднегодовая прибыль	Чистый дисконтированный доход

Относительные Статические	Динамические
Рентабельность инвестиций	Индекс доходности Внутренняя норма рентабельности

Рис. 14.3. Схема взаимосвязи показателей и методов определения результатов

Дата добавления: 2014-11-25