Особенности организации налично-денежного оборота

Структура денежного оборота: по формам функционирования в нем денег (безналичный и наличный), по характеру денежных отношений, по субъектам. Взаимосвязь денежного обращения с системой рыночных отношений в условиях рыночной экономики. Специфика денежного обслуживания сфер товарно-денежных и не товарно-денежных рыночных отношений. Выпуск денег в хозяйственный оборот. Формы эмиссии. Эмиссия наличных и безналичных денег. Банковский мультипликатор. Механизм действия банковского мультипликатора.

Денежный оборот и его структура

Денежный оборот -это процесс непрерывного движения денежных знаков в наличной и безналичной формах.Совокупность всех платежей в наличной и безналичной формах, при которых деньги выполняют функции средства обращения, средства платежа и накопления, за определенный период времени составляет денежный оборот страны.

Денежный оборотпринято подразделять на налично-денежный и безналичный.

· Налично-денежное обращение осуществляется с помощью различных видов денег: бумажные банкноты, металлические деньги, кредитные деньги (кредитные карты, чеки, векселя, и т.д.). Эмиссию наличных денег осуществляет ЦБ.

· Безналичные расчеты совершаются путем записи по счетам банка. В РФ объем безналичных расчетов не столь высок, как в Америке и западных странах. Это объясняется неразвитой системой банков и объемами теневой экономики, также недостаточная развитость терминалов по оплате товаров и услуг.

Платежный оборот - это процесс движения различных платежных средств, применяемых в стране. Данное понятие включает движение денег как в налично-денежном, так и безналичном обороте, а также движение других платежных инструментов - чеков, векселей.

Денежный оборот по характеру обслуживаемых отношений делится на три части:

· денежно-расчетный оборот — обслуживает расчетные отношения за товары и услуги и нетоварные обязательства юридических и физических лиц;

· денежно-кредитный оборот — обслуживает кредитные отношения в экономике;

· денежно-финансовый оборот — обслуживает финансовые отношения субъектов.

По субъектам структура денежного оборота будет такова:

· оборот между банками (межбанковский оборот);

· оборот между банками и юр. и физ. лицами (банковский оборот);

· оборот между юридическими лицами;

· оборот между юридическими и физическими лицами;

· оборот между физическими лицами.

Система рыночных отношений распадается на две сферы: денежно-товарных и денежно-нетоварных отношений. Особенностью денежно-товарных отношений является то, что происходит не только денежный, но и товарный (стоимостной) обороты, поскольку движение денег здесь всегда связано со встречным движением товаров.

При денежно-нетоварных отношениях стоимостного оборота не происходит, меняются только владельцы денег. Например, на рынке кредитных ресурсов у кредитора временно уменьшается количество имеющихся у него денег и, тем самым, уменьшается его право выйти в другие сферы рынка. У заемщика же увеличивается количество имеющихся у него денег и тем самым увеличивается его возможность выйти на другие рынки.

Каждая часть денежного оборота обслуживает свою сферу рыночных отношений, причем деньги свободно переходят из одной части денежного оборота в другую, что позволяет оперативно перебрасывать их из одной сферы рыночных отношений в другую в соответствии со складывающейся в результате действия закона спроса и предложения конъюнктурой рынка. В отличие от других рынков валютный рынок не обслуживается конкретно какой-то частью денежного оборота, он только увеличивает или уменьшает этот оборот.

Таким образом, можно сформулировать две основные задачи, которые решает денежный оборот, обслуживая систему рыночных отношений, что и определяет его роль:

· денежный оборот, перераспределяя деньги между своими частями, обеспечивает свободный перелив капитала из одной сферы рыночных отношений в другую, тем самым осуществляя их взаимосвязь;

· в денежном обороте создаются новые деньги, обеспечивающие удовлетворение потребности в них всех сфер рыночных отношений.

Денежный оборот в условиях рыночной модели экономики обслуживает не только рыночные, но и распределительные отношения в хозяйстве. Это прежде всего финансовые отношения, связанные с существованием федерального и местного бюджетов; кредитные отношения, связанные с предоставлением центральным банком кредитов правительству, а также льготных кредитов коммерческим банкам.

Выпуск денег – это постоянное поступление денег в оборот в результате передачи банками денежных сумм в наличной и безналичной формах юридическим и физическим лицам. Понятие «выпуск денег» – более широкое, чем «эмиссия денег». Выпуск денег может не сопровождаться увеличением количества денег в обороте.

Он представляет собой устойчивый процесс передачи банками юридическим и физическим лицам определенных сумм денег в наличной и безналичной формах в результате кредитных операций. Эмиссия денег представляет собой выпуск денег, приводящий к общему увеличению денежной массы, находящейся в обороте. Эмиссию наличных денег осуществляет центральный банк, а безналичных – коммерческие банки.

Основные формы эмиссии:

1) эмиссия кредитных денег – банкнот (Фидуциарная эмиссия – эмиссия банкнот, денежных знаков, необеспеченная запасом драгоценных металлов (золота, серебра) эмиссионного банка);

2) депозитно – чековая эмиссия (Производится коммерческими банками и служит основой безналичных расчетов. По объему депозитно-чековая эмиссия значительно превосходит эмиссию денежных средств);

3 ) эмиссия ценных бумаг (Целью эмиссии ценных бумаг является привлечение необходимого объема денежных средств в минимально возможные сроки. Эмиссия может быть первичная или дополнительная ).

Формы денежной эмиссии бывают следующими.

Депозитная эмиссия денег представляет собой увеличение центральным банком своих кредитных вложений путем выдачи ссуд, повышающих остатки на счетах, т. е. на депозитах кредитных институтов.

Бюджетная эмиссия денег предстает как выпуск денег на покрытие дефицита государственного бюджета, государственных расходов путем приобретения центральным банком государственных ценных бумаг при их первичном размещении или размещении на вторичном рынке.

Банкнотная эмиссия денег (эмиссия банкнот и монет) непосредственно осуществляется центральными банками, казначейская эмиссия денег (эмиссия казначейских билетов и монет) – казначействами, обладающими эмиссионным правом.

Эмиссия наличных денег представляет собой их выпуск в обращение, при котором увеличивается масса наличных денег, находящаяся в обращении. Монополия на эмиссию наличных денег принадлежит государству. На основе кассовых оборотов коммерческих банков и составляемой аналитической отчетности Центробанк прогнозирует размер предполагаемой эмиссии.

Эмиссия наличных денег – это результат превышения объема операций центрального банка по выпуску наличных денег над суммой их изъятия из обращения за определенный промежуток времени. Коммерческие банки получают наличные деньги по мере необходимости путем списания средств со своих счетов в центральном банке.

Денежный мультипликатор - это числовой коэффициент, показывающий, во сколько раз возрастет либо сократится денежное предложение в результате увеличения либо сокращения вкладов в кредитно-денежную систему на одну денежную единицу, и определяемый как отношение денежной массы к узкой денежной базе.

Денежный мультипликатор = Cr+1/Cr+RR

Cr – коэффициент депонирования, отношение наличности к депозитам (Cr=наличка\депозиты). Предложение денег: M^s = ((Cr+1)/(Cr+RR))*D

Эмиссия безналичных денег первична и осуществляется посредством зачисления дополнительно выпускаемых денег на корреспондентские счета в кредитных институтах (банках) в виде кредитов центрального банка или бюджетных ассигнований.

Выделяются внешняя и внутренняя безналичная денежная эмиссия. Источниками внешней безналичной денежной эмиссии являются:

· приобретение центральным банком иностранной валюты;

· выручка от использования заграничной собственности;

· получение кредитов от международных финансовых организаций;

· иностранные инвестиции;

· покупка-продажа наличной иностранной валюты населением.

Источниками внутренней безналичной денежной эмиссии в границах страны являются предоставляемые банковской системой кредиты: экономике, государству; иностранному государству. Кредитный характер денежной эмиссии является одним из основополагающих принципов организации денежной системы государства.

Банковский мультипликатор представляет собой процесс увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного коммерческого банка к другому. Банковский мультипликатор характеризует процесс мультипликации с позиции субъектов мультипликации. Такой процесс осуществляется коммерческими банками. Один коммерческий банк не может мультиплицировать деньги, их мультиплицирует система коммерческих банков.

Механизм банковскою мультипликатора может быть задействован не только в случае предоставления банковских кредитов, но и тогда, когда центральный банк покупает у коммерческих банков ценные бумаги или валюту. В результате этого уменьшаются ресурсы банков, вложенные в активные операции, и увеличиваются свободные резервы этих банков, используемые для кредитных операций, т.е. включается механизм банковской мультипликации. Включить этот механизм центральный банк может и тогда, когда он уменьшает норму отчислений обязательных резервов. В этом случае также увеличивается свободный резерв коммерческих банков, что приводит к увеличению кредитования и включению банковского мультипликатора.

Предоставляя кредиты, коммерческие банки могут значительно увеличить объем денежной массы, благодаря эффекту мультипликатора. Суть эффекта мультипликатора заключается в том, что количество денег в обращении может в разы превышать размер изначально попавших в банковский сектор денежных средств.

Банковский мультипликатор = 1/RR

RR – норма обязательных резервов, та часть депозитов, которую коммерческие банки должны хранить в центральном банке. Для депозитов резидентов и нерезидентов нормы резервов разные (в среднем 5%, в РФ 4.25%)

Предложение денег в экономике: M^s = 1/RR*D

D – первоначально вложенный объем депозитов в банковский сектор.

Понятие и содержание налично-денежного оборота. Организация движения наличных денег по схеме. Основные принципы организации налично-денежного оборота. Виды наличных денег. Закон денежного обращения. Скорость обращения денег.

Налично-денежный оборот - это часть совокупного денежного оборота, когда наличные деньги используются как средства обращения и платежа. Он включает все платежи, осуществляемые наличными деньгами, за определенный период времени (год, квартал, месяц). Постоянно повторяющийся кругооборот наличных денег формирует налично-денежный оборот. Сфера использования налично-денежных платежей связана в основном с реализацией доходов населения. Наличными деньгами производятся расчеты предприятий, организаций и учреждений с населением, а также между отдельными гражданами на товарных и продуктовых рынках, частичные расчеты с финансово-кредитной системой, в ограниченных размерах - платежи между предприятиями. Предельный размер расчетов наличными деньгами между юридическими лицами установлен равным 60 тыс. руб.

Выделяют основные принципы функционирования налично-денежного оборота:

· наличие финансовых учреждений - эмитентов;

· экономическая свобода участников рынка по поводу расходования средств;

· существование утвержденной национальной единицы;

· возможность осуществления отчетности перед контролирующими органами за объемы выручки и расходов;

· легитимность владения денежными средствами.

Видами денег, имеющими законную платежную силу, служат банковские билеты (банкноты) и металлические монеты, обеспечиваемые всеми активами Банка России, в том числе золотым запасом, государственными ценными бумагами, резервами кредитных учреждений, находящимися на счетах в ЦБР. Образцы банкнот и монет утверждаются Банком России. Российская денежная единица – рубль – по закону не связана с денежным металлом (золотом), поэтому фиксированный масштаб цен рубля отсутствует, а официальный масштаб цен рубля устанавливается государством.

Для регулирования инфляционных процессов используют закон денежного обращения: количество денег в обращении должно соответствовать объемам производства. Рост денег в экономике возможен только пропорционально росту объемов производства.

Математически выражается в уравнении Фишера: MV=PY,

(ВВП в сопоставимых ценах = ВВП в номинальных ценах).Где M – денежная масса, М2; V – скорость обращения денег в экономике; P- уровень цен; Y – ВВП в номинальных ценах.

Скорость обращения денег - это интенсивность движения денег как средства обращения и средства платежа, показывает количество сделок, в которых участвует каждая одноименная денежная единица в течение года. Скорость обращения денег представляет собой число оборотов денежной массы в год. Скорость оборота денежной массы может быть выражена отношением объёма валового внутреннего продукта (ВВП) страны к величине агрегата М2.

Формула расчета: V1=ВВП/М2

Чем выше V1, тем меньше нужно денежной массы для производства годового ВВП.

ВВП - это суммарная стоимость всех произведенных за определенный промежуток времени товаров и услуг на территории страны; совокупный доход, произведенный на территории страны.

Дата добавления: 2014-11-18