Современное состояние финансового механизма ипотечного жилищного кредитования в России

Москва 2014

Реферат

по дисциплине «Финансы»

На тему:

«Финансовый механизм ипотечного жилищного кредитования»

Выполнил:

Студент группы Н3-1

Агафонов Е.И.

Научный руководитель:

Проф. Молчанова Наталья Петровна

ВВЕДЕНИЕ

Большинство финансистов мало обращают внимание на организацию работы системы ипотечного жилищного кредитования, а также на процесс более эффективной самоорганизации ее за счет изменения внутреннего механизма работы. Именно механизм работы системы ИЖК определяет ее эффективность и значимость для финансово-кредитной сферы экономики.

В финансово-экономической литературе систему ИЖК определяют как комплекс субъектов, объектов ипотечного жилищного кредитования и их обеспечения, взаимодействующих между собой на единой организационно-экономической основе.[1]

Однако данное определение не отражает полностью сложность системы ИЖК. В большинстве определений системы ИЖК отсутствует обоснование работы системы ИЖК на основе определенного механизма.

Основным элементом системы ИЖК с экономической точки зрения является финансовый механизм, который определяет всю совокупность финансовых отношений при работе системы ИЖК. Как правило, финансовый механизм базируется на правовом и организационно-экономическом механизмах. Основными взаимодействующими и взаимообусловленными элементами системы ипотечного жилищного кредитования являются: социально-экономическая необходимость и государственная значимость ипотечного жилищного кредитования; субъекты ИЖК; объекты ИЖК; обеспечение ИЖК: финансовое, нормативно-правовое, кадровое, информационное, технологическое, техническое, программное; финансовый механизм ИЖК; система отношений, результатом которых является ипотечное жилищное кредитование (значимый вариант решения жилищного вопроса).

Таким образом, с моей точки зрения, система ИЖК – это совокупность взаимодействующих субъектов, объектов ипотечного жилищного кредитования и их обеспечения с учетом принципа целостности через определенные финансово-экономические отношения, базовой основой которой служит финансовый механизм.

Система ипотечного жилищного кредитования определяется философией и функциями процесса ипотечного жилищного кредитования.Обобщая труды академиков И.О. Лаврушина, А.В. Никитина и других ученых в данной области, можно определить основные взаимодействующие и взаимообусловленные элементы системы ипотечного жилищного кредитования:

– социально-экономическая необходимость и государственная значимость ипотечного жилищного кредитования;

– субъекты ИЖК;
– объекты ИЖК;
– обеспечение ИЖК: финансовое, нормативно-правовое, кадровое, информационное, технологическое, техническое, программное;

– финансовый механизм ИЖК;

– система отношений, результатом которых является ипотечное жилищное кредитование (решение жилищной проблемы).

Таким образом, с моей точки зрения, система ИЖК – это взаимодействие субъектов и объектов ипотечного жилищного кредитования с учетом принципа целостности через систему финансово-экономических отношений, базовой основой которой служит финансовый механизм, результатом данного взаимодействия в соответствии с государственными приоритетами является решение жилищной проблемы.

Социально-экономическая необходимость и государственная значимость ипотечного жилищного кредитования определяются основными приоритетными направлениями развития государства. Как правило, большинство государств решение жилищной проблемы ставят в число приоритетных направлений национального развития и повышения социального уровня граждан.

Система ипотечного жилищного кредитования как сложно структурированный объект представлена на рисунке 1.

Социально-экономическая необходимость и государственная значимость ипотечного жилищного кредитования определяются основными приоритетными направлениями развития государства. Как правило, большинство государств решение жилищной проблемы ставят в число приоритетных направлений национального развития и повышения социального уровня граждан.

Основными субъектами в рамках системы ипотечного жилищного кредитования являются государство, заемщики, кредиторы (коммерческие банки и финансово-кредитные организации), оценочные компании, продавцы жилой недвижимости, риелторские компании, страховые компании, инвесторы, правительство. Количество и состав субъектов ипотечного жилищного кредитования могут изменяться, это зависит от развития системы ИЖК.

Субъекты системы ИЖК взаимодействуют в процессе работы системы ИЖК, а эффективность и правильность функционирования данной системы зависит от хорошо отлаженного финансового механизма ИЖК.

Определяющим элементом рынка ипотечных жилищных кредитов является объект кредитования – один из фундаментальных элементов системы ипотечного жилищного кредитования. Объектами ипотечного жилищного кредитования на современном этапе могут быть:

– жилая недвижимость на первичном рынке жилья;

– строительство и реконструкция жилья;

– жилая недвижимость на вторичном рынке жилья.

Для более ясного и четкого представления сущности финансового механизма системы ипотечного жилищного кредитования необходимо определить сущность самого понятия «финансовый механизм».

В словаре А.Н. Азрилияна приводится следующее определение финансового механизма. Финансовый механизм – составная часть хозяйственного механизма; совокупность форм и методов, с помощью которых обеспечивается осуществление широкой системы распределительных отношений, обра- зования доходов и накоплений, создание и использование централизованных и децентра- лизованных фондов денежных средств. В дан- ном случае акцент делается на формы и методы в определении финансового механизма. [2]

Более обоснованным с точки зрения финансов можно считать определение финансового механизма, данное В.И. Видяпиной:

Финансовый механизм – это пять взаимосвязанных элементов, способствующих организации, планированию и стимулированию использования финансовых ресурсов: финансовые методы, финансовые рычаги, правовое, нормативное и информационное обеспечение. В совокупность элементов финансового механизма можно добавить финансовые инструменты, а также финансовые стимулы. [3]

Финансовый метод можно определить как способ воздействия финансовых отношений на процесс ипотечного жилищного кредитования. Финансовые методы действуют в двух направлениях: по линии управления движением фи- нансовых ресурсов и по линии рыночных коммерческих отношений, связанных с соизмерением затрат и результатов, с материальным стимулированием и ответственностью за эффективное использование денежных фондов.

Важным элементом финансового механизма системы ИЖК является финансовый инструмент. Финансовые инструменты – финансовые обязательства и права, обращающиеся на рынке, как правило, в документальной форме. Финансовыми инструментами являются ценные бума- ги и срочные контракты, базовым активом которых являются ценные бумаги.

Следующим элементом финансового механизма является финансовый рычаг. Финансовый рычаг представляет собой прием действия финансового метода. К финансовым рычагам относятся прибыль, доходы, амортизационные отчисления, экономические фонды целевого назначения, финансовые санкции, арендная плата, процентные ставки по ипотечным кредитам, депозитам, облигациям.

Немаловажным элементом финансового механизма является финансовый стимул, который определяет в конечном итоге получение грантов, денежных и налоговых льгот, упрощение финансовых процедур.

Правовое обеспечение функционирования финансового механизма системы ИЖК включает законодательные акты, постановления Правительства, приказы и письма министерств и другие правовые документы органов управления. Нормативное обеспечение функционирования финансового механизма системы ИЖК образуют инструкции, нормативы, нормы, тарифные ставки, методичес- кие указания и разъяснения.

Информационное обеспечение функционирования финансового механизма системы ИЖК состоит из разного рода и вида экономической, коммерческой, финансовой и прочей информации.

Однако необходимо отметить, что правовое, нормативное и информационное обеспечение для работы и функционирования системы ИЖК более широко и объемно в отличие от нормативно-правового и информационного обеспечения финансового механизма.

Отдельно следует отметить, что важным элементом финансового механизма системы ипотечного жилищного кредитования является обеспечение кредита. Ипотека является разновидностью имущественного залога, служащего обеспечением исполнения денежного обязательства с целью получения ипо- течного кредита. Обеспечение кредита больше относится к финансовым методам.

Итак, финансовый механизм системы ипотечного жилищного кредитования можно охарактеризовать следующим определением: это директивно регулируемое взаимодействие элементов ипотечного жилищного кредитования, обеспечивающее осуществление широкой системы распределительных отношений, образования доходов и накоплений, создание и использование централизованных и децентрализованных фондов де- нежных средств через совокупность финансово-экономических методов, инструментов, рычагов и стимулов с учетом нормативно- правового и информационного обеспечения, результатом которого является эффективное ипотечное жилищное кредитование.

Дата добавления: 2014-12-27