Методи та прийоми фінансового аналізу

1)

Методи фін аналізу – це комплекс науково-методичних інструментів та принципів дослідження фінансового стану підприємства. Методи фін аналізу поділяють на 2 групи:

1. Неформалізовані (базується на описанні аналітичних процедур на логічному рівні: Метод розробки системи показників, метод порівнянь, метод побудови аналітичних таблиць, метод деталізації, метод експертних оцінок, методи ситуаційного аналізу та прогнозування)

2. Формалізовані (базуються на описі аналітичних процедур на основі жорстких математичних залежностей: класичні методи(балансовий, прогнозування на сонові пропорційних залежностей, детермінований факторний аналіз),традиційні методи економічної статистики (метод середніх величин, метод групування, індексний метод); математико-статистичні методи (кореляційний аналіз, дисперсійний, кластер ний аналіз, регресивний аналіз); методи фінансових обчислень (дисконтування, компаундирування) методи теорії прийняття рішень (лінійне програмування, аналіз чутливості, метод побудови дерева рішень)

Існують 3 основні типи моделей, які використовуються в економічному аналізі:

- Дескриптивні (до них належать: побудова системи звітних балансів, подання фінансових звітів, у різноманітних аналітичних розрізах, вертикальний і горизонтальний аналіз, трендовий аналіз, аналіз відносних показників і коефіцієнтів, порівняльний та факторний аналіз – моделі використовують інформацію з фінансової звітності)

- Предикативний – це моделі прогнозного характеру, які використовуються для прогнозування доходу та прибутку підприємства та його фінансового стану в цілому, найпоширеніші такі: розрахунок точки критичного обсягу продажу(аналіз точки беззбитковості, побудова прогнозних фінансових звітів, моделі динамічного аналізу та моделі ситуаційного аналізу

- Нормативні моделі (передбачають порівняння фактичних результатів діяльності підприємства із нормативними, використовується як правило у внутрішньому фінансовому аналізі їх суть полягає у встановлені нормативів на кожну статтю витрат стосовно технологічних процесів, видів виробів та у розгляді і з’ясування причин відхилень фактичних даних від нормативних

2)

Основні прийомі фіна налізу:

1. Горизонтальний аналіз - це порівняння показників у часу, він передбачає порівняння кожної позиції звітності з аналогічною позицією попереднього періоду. В основі даного аналізу покладено обчислення темпів зростання окремих позицій звітності, найбільш типовими формами горизонтального аналізу є наступні:

- Порівняння фін показників звітного і минулих періодів;

- Порівняння показників звітного періоду із плановими показниками

- Порівняння фінансових показників за ряд попередніх періодів

2. Вертикальний аналі -визначення окремої ваги статей в загальному обсязі:

- Вертикальний аналіз активів

- Капіталу

- Грошових потоків

3. Трендовий аналіз -передбачає порівняння показників з рядом минулих періодів і визначення основної тенденції.

4. Порівняльний аналіз:

- Внутрішньо-господарський (аналіз показників діяльності самого підприємства з його дочірніми підприємствами)

- Міжгосподарський (порівняння показників підприємства з показниками конкурентів, або середніми по галузі показниками)

5. Аналіз відносних показників -передбачає розрахунок відношень окремих данних

6. Метод коефіцієнтів – передбачає визначення основних відносних показників фінансово-господарської діяльності підприємства

7. Факторний аналіз – визначення впливу окремих факторів на результативний показник

8. Прийом ланцюгових підстановок – у послідовній заміні планової величини одного з доданків або одного із множників, функціональної величини, факторною його величиною

9. Прийом зведення та групувань – передбачає об’єднання інформації у аналітичних таблицях, що дає змогу зробити необхідні зіставлення і обрахування та забезпечує наочність даних

10. Індексний – ґрунтується на відносних показниках які виражають відношення рівня даного явища, до його рівня у минулому або рівня аналогічного явища прийнятого за базис

Дата добавления: 2015-05-07