Декабрь 1994, хлопок, 12-дневная скользящая средняя

ФЬЮЧЕРСЫ НА КАЗНАЧЕЙСКИЕ ОБЛИГАЦИИ С ПОСТАВКОЙ В ДЕКАБРЕ 1993 Г. И 35-ДНЕВНАЯ СКОЛЬЗЯЩАЯ СРЕДНЯЯ

Замвчания: В - сигнал на покупку: цена пересекает скользящую среднюю снизу вверх и закрывается выше нее; S - сигнал на продажу: цена пересекает скользящую среднюю сверху вниз и закрывается ниже нее; <$> - сигнал на покупку, не исключенный фильтром; <§> - сигнал на продажу, не исключенный фильтром.

зяшая средняя представляет собой самостоятельное и последователь­ное улучшение простой скользящей средней. Иногда лучше работают взвешенные усреднения; иногда — простые. Вопрос, какой метод при­ведет к лучшим результатам, будет полностью зависеть от рынков и выб­ранных периодов времени; нет никаких причин предполагать, что пре­имущество одной из систем в прошлом сохранится и в будущем. Иначе говоря, эксперименты с различными типами скользящих средних, веро­ятно, не предоставляют очевидно плодотворного пути в попытках улуч­шить систему пересечения цены и скользящей средней.

Как показывает опыт, эффективность торговли проще повысить, при­меняя метод пересечения двух скользящих средних. В этой системе тор­говые сигналы основываются на взаимодействии двух скользящих сред­них в противоположность взаимодействию между единственной сколь-

622 ЧАСТЬ 4. торговые системы и измерение эффективности торговли

Рисунок 17.2

Замечания: В - сигнал к покупке: цена пересекает скользящую среднюю снизу вверх и закрывается выше нее; S - сигнал к продаже: цена пересекает скользящую среднюю сверху вниз и закрывается ниже нее.

Источник: FutureSource; ©1986-1995; все права защищены.

зяшей средней и ценой. Торговые правила здесь очень близки к прави­лам системы пересечения цены и скользящей средней: сигнал к покупке генерируется, когда более короткая скользящая средняя пересекает сни­зу вверх длинную скользящую среднюю; сигнал к продаже генерирует­ся, когда короткая скользящая средняя пересекает сверху вниз длинную скользящую среднюю. (В некотором смысле система пересечения сколь­зящей средней и цены эквивалентна системе пересекающихся скользя­щих средних, в которой длина короткой скользящей средней равна 1.) Поскольку торговые сигналы в системе пересекающихся скользящих средних основываются на двух сглаженных сериях (в противоположность одной сглаженной серии и цене), количество ложных сигналов очевид-

ГЛАВА 17. технические торговые системы: структура и конструкция 623

Рисунок 17.3.

Дата добавления: 2017-01-13