Лекция от 17 сентября. ЦБ

Центральный банк. Вторая тема.

ЦБ

Первый ЦБ – шведский «Риксбанк» - 1668 год

Банк Англии – 1694 год

Они не обладали исключительным правом на эмиссию денежных знаков и их функции отличались от функций современных ЦБ.

Процесс централизации банковской эмиссии выходит за рамки отдельного государства.

В декабре 1991 года в городе Маастрихт (Нидерланды) был подписан договор между членами ЕС, о создании Валютно-экономического союза, конечной целью которого являлось замена национальных денежных единиц одной валютой «евро» и образование Европейского ЦБ, проводящего единую денежно-кредитную и валютную политику.

Сейчас действует ФЗ от 10 июля 2002 года «О ЦБ РФ»

Цели деятельности Банка России

1) Защита и обеспечение устойчивости рубля

2) Развитие и укрепление банковской системы России

3) Обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы

Статус:

1) ЦБ является юридическим лицом и некоммерческой организацией

2) Функционирует на основе принципа независимости, то есть не входит в структуру федеральных органов государственной власти.

3) ЦБ РФ – особый институт, обладающий исключительным правом денежной эмиссии и организации денежного обращения.

4) УК и иное имущество Банка России являются федеральной собственностью.

5) Обладает финансовой независимостью

6) Не отвечает по обязательствам государств а и наоборот (если такие обязательства не были приняты на себя)

7) Подотчетен Государственной Думе. Органы власти всех уровней не имеют права вмешиваться в деятельность ЦБ РФ.

Операции ЦБ с коммерческими банками:

1) Кредитование банков

2) Ведение счетов банков

3) Покупка, продажа, хранение ценных бумаг, драгоценных металлов, иностранной валюты и другие.

4) Выдача гарантий и поручительств

5) Другие операции

Операции ЦБ с государственным бюджетом

1) Обслуживание государственного долга (учет, хранение ценных бумаг, их размещение, покупка, погашение, выплата процентов)

2) Краткосрочное кредитование

3) Кассовое исполнение бюджетов

ЦБ призван быть:

1) Эмиссионным центром страны

2) Органом регулирования экономики денежно-кредитными методами

3) Банком банков

4) Финансовым агентом правительства

5) Главным расчетным центром страны

6) Информационно-аналитическим центром

Сеньораж – разность между номинальной суммой банкнот и затратами на их изготовление

При эмиссии наличных денег решаются три вопроса:

· Банкноты и монету какого дизайна и номинала выпускать

· В какой сумме и каком покупюрном строении эмитировать (или изымать) денежные знаки

· Каким образом осуществлять эмиссию (изъятие) денег

Основные цели денежно-кредитной политики

· Достижение финансовой стабилизации

· Снижение темпов инфляции

· Укрепление курса национальной валюты

· Обеспечение устойчивости платежного баланса страны

· Создание условий для стимулирования экономического роста.

Денежно-кредитное регулирование – это воздействие ЦБ на стоимость и предложение ссудного капитала.

Типы ДКП

· Рестрикционная денежно-кредитная политика – направлена на ужесточение условий и ограничение объема кредитных операций коммерческих банков путем повышения уровня процентных ставок.

· Ее проведение обычно сопровождается увеличением налогов, сокращением государственных расходов, а также другими мероприятиями, направленными на сдерживание инфляции и оздоровление платежного баланса.

· Экспансионистская ДКП сопровождается расширением масштабов кредитования, ослаблением контроля над приростом количества денег в обращении, сокращением налоговых ставок и понижением уровня процентных ставок.

По масштабам воздействия денежно-кредитная политика может быть тотальной и селективной. При тотальной ДКП мероприятия ЦБ распространяются на все виды кредитные учреждения, при селективной на отдельные кредитные институты либо их группы или же на определенные виды банковской деятельности.

Основные инструменты и методы денежно-кредитной политики Банка России:

· Процентные ставки по операциям ЦБ

· Нормативы обязательных резервов, депонируемых в ЦБ

· Операции на открытом рынке

· Рефинансирование банков

· Валютное регулирование

· Установление ориентиров роста денежной массы

· Прямые количественные ограничения

· Депозитные операции ЦБ

ЦБ может оказывать непосредственное влияние на рыночные цены:

· Иностранных валют, обращающихся на российском валютном рынке

· Государственных ценных бумаг

· На рыночные ставки по кредитам

Банковское регулирование и надзор

Главной целью надзорной деятельности ЦБ РФ является поддержание стабильности банковской системы и защита интересов вкладчиков и кредиторов.

ЦБ должен решать следующие задачи

· Предупреждать возможность возникновения системного банковского кризиса (путем снижения рисков утраты ликвидности отдельными кредитными институтами)

· Защищать интересы вкладчиков и кредиторов

· Не допускать монополизации финансового капитала, поддерживать здоровую конкуренцию в банковском секторе экономики.

· Способствовать повышению эффективности банковского дела, росту профессионализма и добросовестности банковских работников.

Банковское регулирование и надзор

Регулирование – это определение границ и правил банковской деятельности, направлено на снижение банковских рисков (законодательные и нормативные акты)

Надзор – как выполняются правила (оперативный мониторинг за состоянием банковского сектора экономики в целом и отдельных кредитных организаций в частности)

Методы делятся на административные и экономические.

Надзор может осуществиться в следующих формах:

Дистанционный – анализ отчетности КБ, регулярно представляемой в ЦБ в установленном порядке.

Инспекционный – проверка отдельных направлений деятельности или кредитной организации в целом представителями ЦБ. Или применение внешнего аудита аудиторской фирмой.

Финансовый агент правительства

· Ведение счетов правительства

· Кассовое исполнение бюджета

· Участие в управлении госдолгом

· Прямое кредитование правительства

· Перевод валютных средств в связи с расчетами правительства с другими странами.

Финансовый агент правительства

· Ведение счетов правительства

· Кассовое исполнение бюджета

· Участие в управлении госдолгом

· Прямое кредитование правительства

· Перевод валютных средств связи с расчетами правительства с другими странами.

1) В зависимости от места размещения госзаймы подразделяются на внутренние и внешние

2) Внутренние займы бывают по способу размещения – свободно обращаемые, реализуемые по подписке и принудительные, по видам доходности – процентные, выигрышные и лотерейные.

Лекция от 1 октября.

Ресурсы банка.

Ресурсы банка – собственные средства банка (капитал) и его обязательства (привлеченные средства), используемые для проведения активных операций.

Ресурсы банка являются базой формирования его кредитного потенциала. Кредитный потенциал банка представляет собой разницу между суммой всех мобилизованных банком средств и обящательными резервами.

Ø Успешное функционирование банка в значительной степени зависит от его ресурсной базы. Все источники формирования ресурсов отражаются в пассиве баланса банка.

Капитал выполняет следующие функции:

1) Регистрационную – при создании кредитной организации

2) Эмиссионную – при формировании акционерного капитала

3) Регулирующую – капитальная база расчета экономических нормативов деятельности банка

4) Резервную (защитную) – обеспечивает определенные гарантии вкладчикам, кредиторам и клиентам банка

5) Оперативную – обеспечивает развитие бака, возможности наращивания объема банковских операций.

Структура капитала банка

На размер и структуру капитала влияют следующие факторы:

1) приток средств из внутренних и внешних источников

2) Использование собственных средств

Источники собственного капитала банка:

1) УК

2) ДК

3) Фонда банка

4) НРП отчетного года и прошлых лет

Базой является УК банка – величина, зарегистрированная в соответствии с установленным Банком России минимально необходимых размером капитала для вновь создаваемых банков.

В дальнейшем эта величина может пересматриваться по решению его собственников, акционеров и пайщиков.

Для акционерных банков он составляется из номинальной стоимости их акций, а для банков в форме общества с ограниченной ответственностью – из номинальной стоимости долей из учредителей.

ДК включает в себя:

· Прирост стоимости имущества при его переоценке

· Эмиссионный доход, то есть разницу между ценой размещения акций и их номинальной стоимостью

· Стоимость имущества, безвозмездно полученного банком в собственность от организаций и физических лиц.

Фонды коммерческого банка

Образуются из прибыли в порядке, установленном учредительными документами банка с учетом требований действующего законодательства.

К их числу относят:

1) Резервный фонд

2) Фонды специального назначения

3) Фонды накопления и так далее

Резервный фонд (РФ):

Ø Предназначен для покрытия убытков и потерь, возникающих в результате деятельности банка

Ø Минимальный размер РФ определяется Уставом банка, но он не может составлять менее 5% величины его УК

Ø Отчисления в РФ производят от чистой прибыли текущего года

Ø Размер ежегодных отчислений в РФ должен составлять не менее 5%

Фонды специального назначения

Ø Создаются из чистой прибыли отчетного года

Ø Являются источником материального поощрения и социального обеспечения работников банка

Ø Порядок их образования и расходования определяется банком в положении о фондах.

Фонды накопления

Представляют собой НРП банка, остающаяся в его распоряжении после уплаты налогов, других обязательных платежей, отчислений в резервный фонд, фонды специального назначения и выплаты дивидендов по привилегированным акциям.

Они, как правило, не уменьшаются, происходит лишь изменение формы их существования: из денежной они превращаются в форму материальных активов (зданий, оборудования, материалов, ТС и так далее).

Структура капитала банка:

1) Основной (постоянная величина, может покрыть любые убытки)

2) Дополнительный (величина изменяемая, зависит от стоимости активов или рисков)

Собственные ресурсы (капитал)

Основной: акции и паи, эмиссионный доход, часть фондов и часть прибыли отчетного года.

Дополнительный: прирост стоимости имущества за счет переоценки, фонды банка (резервы под кредитные риски и часть резервов по ЦБ)

Размер собственных средств (капитала) определяется банком самостоятельно с учетом нормативов, установленных Банком России.

Капитал характеризует финансовую устойчивость любой КО по следующим элементам:

Ø Размер капитала

Ø Структура

Ø Темп роста как капитала в целом, так и его составляющих

Ø Доля собственных средств – нетто.

Основные источники увеличения капитала банка:

Ø Выпуск акций при акционерной форме организации банка

Ø Дополнительные взносы пайщиков при паевой форме организации банка

Ø Использование прибыли и эмиссионного дохода на увеличение капитала (создание резервного и других фондов)

Ø Субординированные долги (кредит, полученный банком в валюте РФ на срок не менее 5 лет)

Достаточность капитала – относительный показатель характеризующий деятельность банка сточки зрения его устойчивости при возникновении различных рисков по активным операциям банка.

Привлеченные средства клиентов и других кредитных организаций составляют второй, значительно превосходящий по размерам капитал, источник формировния ресурсов банка.

Размер и структура привлеченных средств банка зависит от:

· Специализации банка

· Конъюнктуры банковского рынка

· Макроэкономической ситуации

· Регулирующей политики ЦБ

Привлеченные средства по источникам формирования делаться на депозитные (вклады) и недепозитные источники.

Депозитные источники:

Депозиты юр. Лиц., вклады физ. Лиц., валютные депозиты, рублевые депозиты, депозитные сертификаты, сберегательные сертификаты.

Привлеченные средства (недепозитные источники):

Ø Выпуск долговых обязательств: облигации, векселя

Ø Кредиты ЦБ

Ø Межбанковский кредит

Ø Другие кредиты

Привлеченные средства

Основная часть привлеченных средств – депозиты в форме вклада или сертификата.

Вклад – денежные средства в валюте РФ или иностранной валюте, размещаемые физическими ликами в банке на территории России на основании договора банковского вклада или договора банковского счета, включая капитализированные (причисленные) проценты на сумму вклада.

С целью привлечения средств банки предлагают разнообразные виды вкладов:

Ø Депозиты до востребования

Ø Срочные вклады

Ø Сберегательные вклады населения могут быть как вкладами до востребования, так и срочными в зависимости от условий договора вклада.

Депозиты до востребования – бессрочные вклады, то есть вкладыё6 изымаемые по частям или полностью в любой срок по требованию вкладчика. Эти средства могут находиться на расчетных (текущих) счетах клиентов и корреспондентских счетах банков.

Расчетные счета – рабочие счета юридических лиц. Из филиалы, бюджетные организации и физические лица могут открывать текущие счета.

Корреспондентские счета – счета по расчетам с другими банками.

Депозиты до востребования – дешевой ресурс. Процентные ставки начисляются на остатки средств в минимальных размерах. Низкая ставка уменьшает процентные расходы банка, но их высокая доля может ослабить его ликвидность.

Срочные депозиты – вносятся в определенной сумме и могут быть изъяты лишь при наступлении установленного в договоре срока, причем в полной сумме.

Прием дополнительных взносов и выдача части денежной суммы не разрешается.

Сроки:

Ø до 30 дней

Ø от 31 до 90 дней

Ø от 91 до 180 дней

Ø от 181 до 1 года

Ø от 1 года до 3 лет

Ø свыше 3 лет

Срочные депозиты – наиболее прогнозируемая часть привлеченных средств, которые могут быть размещены в кредиты на определенные сроки под более высокий процент. Однако, чем больше срок депозита, тем дороже этот ресурс для банка.

Сберегательные депозиты – разновидность срочных вкладов.

Особенность – по ним можно производить дополнительные взносы. По сберегательным вкладам, как и по срочным, выплачивается повышенная ставка процента, однако лишь по суммам, хранящимся на счете в течении определенного срока.

Классификация депозитов

По категориям вкладчиков

Ø Для физических лиц

Ø Для юридических лиц

По валюте вклада

Ø В национальной валюте

Ø В иностранной валюте

Ø Мультивалютные

По виду процентной ставки

Ø С фиксированной процентной ставкой

Ø С плавающей процентной ставкой

По срокам:

Ø Краткосрочные (до 1 года)

Ø Среднесрочные (от 1 года до 3 лет)

Ø Долгосрочные (свыше 3 лет)

Банковский сертификат является ценной бумагой, удостоверяющей сумму вклада, внесенного в кредитную организацию на определенный срок и права вкладчика (держателя сертификата) на получение по истечении установленного срока сумму вклада и процентов.

Сертификаты подращделяются:

По категориям вкладчиков:

Ø Депозитные для юр лиц

Ø Сберегательные для физ. Лиц

По способу оформления

Ø Именные

Ø На предъявителя

По способу выпуска

Ø Выпускаемые в разовом порядке

Ø Выпускаемые сериями

Процент – цена ссудного капитала. Количественное определение процента – ставка или норма процента. Процент по вкладам – основной стимул привлечения денежных средств.

Факторы, воздействующие на процентную ставку:

Ø Ставка рефинансирования ЦБ

Ø Ставки, выплачиваемые другими банками

Ø Срок и размер вклада

Ø Вид вклада

Ø Способы начисления процентов, используемые банками

Сумма депозита с начисленными на нее процентами представляет собой наращенную сумму вклада.

Простая ставка процента – процент начисляется на исходную величину вклада.

Сложная ставка процентов – начисляется в каждый последующий период на первоначальную сумму депозита с начисленными за предыдущие периоды процентами.

Причины, по которым банку временно могут потребоваться заемные ресурсы:

Ø Несовпадение поступлений денежных средств в банк по его потребностям в платежах по размерам и срокам

Ø Потребность в долгосрочных ресурсах для реализации инвестиционного проекта или для того, чтобы выдержать длительный процесс возврата не возвращенных кредитов.

Облигации банка

Размещаются банком по решению Совета директоров. Выпуск облигаций допускается только после полной оплаты УК.

Банк может выпускать облигации:

Ø Именные и на предъявителя

Ø Обеспеченные залогом собственного имущества, либо облигации под обеспечение третьих лиц.

Ø Облигации без обеспечения

Ø Облигации с ипотечным покрытием

Ø Процентные и дисконтные

Ø Конвертируемые в акции

Ø С единовременным сроком погашения или со сроком погашения по сериям в определенные сроки

Ø С возможностью досрочного погашения

Банковский вексель

Ценная бумага, содержащая безусловное долговое обязательство векселедателя (банка) об уплате определенной суммы векселедержателю в конкретном месте и в указанный срок.

Межбанковски кредиты

Свободными денежными ресурсами на рынке МБК торгуют устойчивые и финансово стабильные банки.

Привлечение или размещение средств на рынке МБК осуществляется двумя способами:

Ø Путем установления прямых корреспондентских отношений между банками (счета ЛОРО и НОСТРО)

Ø Через посредника

Счета ЛОРО и НОСТРО

Счет НОСТРО – счет данного банка, открытый в другом банке (в банке корреспонденте).

Счет ЛОРО – счет другого банка (банка-корреспондента), открытый в данном банке.

Банк-корреспондент

Кредитная организация, открытая корреспондирующий счет (счет ЛОРО) другой кредитной организации и выполняющий по этому счету операции6 предусмотренные договором между ними.

Банк-респондент – кредитная организация, открывшая корреспондентский счет в другой кредитной организации и являющаяся его распорядителем.

Задачи, решаемые на рынке МБК:

Ø Обеспечение текущей ликвидности

Ø Привлечение ресурсов для реалиализации краткосрочных и среднесрочных проектов банка

Ø Получение прибыли за счет размещения на рынке временно свободных денежных ресурсов

Ø Создание и поддержание положительного имиджа банка

Ø Установление партнерских отношений с другими банками

Ø Сбор информации о деятельности и развитии других банков.

Дата добавления: 2013-12-12