Интегральная оценка финансового состояния

Финансовая устойчивость организации складывается под влиянием комплекса разнонаправленных и действующих одновременно факторов, поэтому может быть охарактеризована только лишь системой показателей.

Для однозначной оценки уровня финансовой устойчивости в мировой практике используется целый ряд методов. Самое широкое распространение получил метод интегральной оценки, в рамках которого наиболее распространён метод балльной оценки. Использование такой методики позволяет дать характеристику финансового состояния на основе интегрального показателя или рейтинга в баллах.

Этот метод используется в банковской практике при оценке кредитоспособности заёмщика.

Анализ кредитоспособности включает целый ряд методов:

1) Сбор информации о клиенте

2) Оценка кредитного риска

3) Оценка финансовой устойчивости клиента на основе системы коэффициентов

4) Анализ денежных потоков

Наибольшее распространение в РФ получил метод под номером 3.

Оценочные коэффициенты, как правило, объединяются в 4 группы.

1) Коэффициенты финансовой независимости

2) Коэффициенты ликвидности

3) – оборачиваемости

4) – рентабельности

Оценочные коэффициенты рассчитываются по данным отчётности клиента и/или на основе показателей бизнес-планов.

Оценочные показатели используются в разных комбинациях. Каждый банк имеет оригинальную методику. Система рейтинга утверждается кредитным комитетом на основе банковской стратегии развития.

Каждому коэффициенту присваивается индивидуальный рейтинг с учётом отраслевой принадлежности клиента.

Для организации торговли большое значение имеют показатели оборачиваемости и финнезависимости, для производителей – коэффициенты срочной ликвидности и рентабельности.

Сумма рейтинговых коэффициентов по каждой отрасли равна 100 баллам. Сумма баллов по рейтингу определяется суммированием произведений рейтинга каждого показателя на его класс, при этом класс определяется путём сравнения фактического значения оценочного показателя с утверждённым критерием.

СУММ(pei*КЛi)

pei – рейтинг показателя

КЛi – класс показателя

ЛЕКЦИЯ

Факторные модели при анализе прибыли до налогообложения.

б) величина доходов от участия в других организациях зависит от масштаба такого участия и от эффективности деятельности эмитента

3) На размер остальных прочих доходов и расходов влияют следующие факторы:

а) величина начисленной к получению арендной платы и размер расходов по аренде

б) результат от продажи ОС и иных активов

в) результат от переоценки (дооценки) ОС

г) размеры штрафных санкций, начисленных к получению и уплате за невыполнение условий хозяйственных договоров

Дата добавления: 2014-01-06