Шаг 13. Бюджет денежных средств

Составление финансового бюджета

Шаг 12. Планирование налоговых платежей

Налоговые платежи определяются исходя из правил действующего налогового законодательства. Целью составления этого бюджета является определение суммы платежей, которые предприятие должно будет перечислить в бюджет

Таблица 6.10.

Расчет налоговых платежей

Наименование	База, руб.	Ставка, %	Всего, руб.	К уплате, руб.
НДС НДС по материалам НДС по работам, услугам НДС к уплате Налог на прибыль Итого	261900,00 59218,32   119416,52		314280,00 71061,98	52380,00 1143,66 40536,34 2859,96 71815,30

Финансовый бюджет. Финансовый бюджет, являющийся основой текущего финансового контроля, должен раскрывать источники поступления и направления оттока денежных средств, потребности во внешнем финансировании и финансовое положение организации к концу планового периода. Финансовый бюджет включает бюджет инвестиций (капитальных вложений), прогнозные: баланс и отчет о движении денежных средств.

Составим проект бюджета движения денежных средств. Движение денежных средств, с которым связано большинство оперативных решений, необходимо отображать с помощью динамических отчетных форм, служащих для оперативного учета и соответственно, текущего управления финансами компании.

Состав показателей и общее количество форм отчетности может меняться в зависимости от возникновения новых задач оперативного управления финансами. Проект бюджета движения денежных средств составляется на основе проектов отчета о финансовых результатах и инвестиционного бюджета.

Необходимо, однако, заметить, что бюджет движения денежных средств не является чисто расчетным из двух упомянутых «выходных» форм, поскольку статьи отчета о финансовых результатах могут существенно отклоняться от существующих статей денежных поступлений и расходов на величину сальдо изменения дебиторской задолженности.

Следовательно, на стадии составления бюджета движения денежных средств моделируются балансы движения расчетов (как активных, так и пассивных) - с покупателями, с поставщиками, по оплате труда, с бюджетом и пр.

Кроме того, существуют статьи денежных поступлений и расходов, не связанные с текущим кругооборотом капитала и инвестиционной деятельностью. Это привлечение денежных средств (кредиты и займы, эмиссия акций) и, наоборот, осуществление расчетов по кредитному финансированию (погашение процентов и суммы основного долга по кредитам).

Таким образом, на стадии составления проекта бюджета движения денежных средств анализируется прогнозная динамика расчетов предприятия, возможного привлечения средств и погашения кредитной задолженности.

В настоящее время целесообразно помимо обобщающего отчета о движении денежных средств иметь отчеты по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью, а также банковскими кредитами. Смета движения денежных средств (денежных потоков) включает ожидаемый приход и расход денежных средств в течение расчетного периода, а расход - по направлениям использования.

Ожидаемое сальдо денежных средств сравнивается с минимальной суммой денежных средств, которая должна постоянно поддерживаться на предприятии. Эта сумма не должна быть фиксированной. В периоды роста деловой активности она возрастает, в периоды спада - снижается.

Оптимизация среднего остатка денежных активов предприятия обеспечивается необходимого размера отдельных видов этого остатка в предстоящем периоде.

Потребность в операционном остатке денежных активов характеризует минимально необходимую сумму для осуществления текущей хозяйственной деятельности. Для расчета планируемой суммы операционного остатка денежных активов используется следующая формула:

ДАо = ПОод / КОда, где

ДАо — планируемая сумма операционного остатка денежных активов предприятия;

ПОод - планируемый объем денежного оборота операционной деятельности предприятия;

КОда - количество оборотов среднего остатка денежных активов в плановом периоде.

Расчет планируемой суммы операционного остатка денежных активов может быть осуществлен и на основе отчетного их показателя, если в процессе анализа было установлено, что он обеспечил своевременность осуществления всех платежей, связанных с операционной деятельностью предприятия. В этом случае для расчета используется следующая формула:

ДАо =ДАф + (ПОод - ФОод) / КОда, где

ДАо - планируемая сумма операционного остатка денежных активов предприятия;

ДАф - фактическая сумма операционного остатка денежных активов предприятия в предшествующем аналогичном периоде;

ПОод - планируемый объем денежного оборота по операционной деятельности;

ФОод - фактический объем денежного оборота по операционной деятельности предприятия в предшествующем аналогичном периоде;

КОда - количество оборотов среднего остатка денежных активов в плановом периоде.

Потребность в страховом остатке денежных активов определяется на основе рассчитанной суммы их операционного остатка и коэффициента неравномерности (коэффициента вариации) поступления денежных средств на предприятие по отдельным месяцам предшествующего года. Для расчета планируемой суммы страхового остатка денежных активов используется следующая формула:

ДАс = Дао х КВпдс, где

ДАс - планируемая сумма страхового остатка денежных активов предприятия;

ДАо - плановая сумма операционного остатка денежных активов предприятия;

КВпдс - коэффициент вариации поступления денежных средств на предприятие в отчетном периоде.

Потребность в компенсационном остатке денежных активов планируется в размере, определенном соглашением о банковском обслуживании. Учитывая, что остатки денежных активов трех последних видов являются в определенной степени взаимосвязанными, общая потребность в них при ограниченных финансовых возможностях предприятия может быть существенно сокращена.

Таблица 6.11.

Ожидаемое движение денежных средств за период

Денежные средства	За период, руб.
Остаток денежных средств Денежные поступления Выручка от продаж Авансы и предоплаты Прочие поступления Расходы денежных средств Оплата за материалы Оплата за работы, услуги Выплата заработной платы Уплата ЕСН Налоги в бюджет Прочие расходы Рост (уменьшение) денежных средств Минимальный остаток Излишек (недостаток)	314280,00 314280,00     187430,61 71061,98 28800,00 11617,50 4135,83 71815,30   126849,39 100000,00 26849,39

Общий размер среднего остатка денежных активов в плановом периоде определяется путем суммирования рассчитанной потребности в отдельных видах:

ДА = ДАо + ДАс + ДАк + ДАи, где

ДА - средняя сумма денежных активов в плановом периоде;

ДАо — сумма операционного остатка денежных активов в плановом периоде;

ДАс — средняя сумма страхового остатка денежных активов в плановом периоде;

ДАк - средняя сумма компенсационного остатка денежных активов в плановом периоде;

ДАи - средняя сумма инвестиционного остатка денежных активов в плановом периоде.

Смета денежных средств взаимосвязана с другими сметами. Так же может быть составлен график ожидаемых денежных поступлений. Он составляется с учетом предполагаемых поступлений, которые корректируются на сумму ожидаемой дебиторской задолженности.

Таблица 6.12.

Ожидаемое движение денежных средств за период

Наименование статей	Данные на начало (факт), руб.	Данные на конец (план), руб.
АКТИВ 1. Внеоборотные активы Нематериальные активы Основные средства Капитальные вложения Финансовые вложения Итого 2. Оборотные активы Запасы Дебиторская задолженность Финансовые вложения Денежные средства Итого
Баланс
ПАССИВ 3. Капитал и резервы Уставный капитал Добавочный капитал Нераспределенная прибыль Итого 4. Долгосрочные обязательства Кредиты и займы Прочие обязательства Итого 5. Краткосрочные обязательства Кредиты и займы Кредиторская задолженность Доходы будущих периодов Резервы предстоящих расходов и платежей Итого
Баланс

Ее размер предприятие определяет, как правило, на основе процентов от ожидаемого поступления оплаты от покупателей и прочих дебиторов. Сводный план денежных поступлений позволит сформировать расходную часть бюджета предприятия на планово-контрольный период.

Дата добавления: 2014-01-07