Оценка эффективности импортных сделок

Оценка эффективности экспортных сделок

МЕТОДИКА ОПРЕДЕЛЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ ВНЕШНЕТОРГОВЫХ СДЕЛОК

На уровне предприятий и иных хозяйствующих субъектов под экономической эффективностью внешнеэкономических операций понимается степень увеличения дохода от них, получаемая либо как разница, либо как частное между результатами и затратами на их реализацию.

Система показателей экономической эффективности ВЭД делится на две группы:

1. Показатели эффекта, определяемые как абсолютные величины и выражаемые как разница между результатами и затратами в соответствующих денежных единицах.

2. Показатели эффективности, определяемые на основе отношения результатов к затратам и выражаемые в относительных единицах: процентах, долях единицы.

Для определения эффективности сделки первоначально рассчитывается показатель экономического эффекта. По экономическому смыслу он соответствует понятию прибыли.

Показатель экономического эффекта рассчитывается по формуле

Э_экс = В – З,

где Э_экс – экономический эффект от экспорта;

В и З – выручка и затраты на экспорт в денежном выражении соответственно.

В связи с тем что выручка от экспортных сделок поступает в иностранной валюте, а затраты учитываются в национальной, возникает необходимость ее пересчета в сопоставимые условия. Данный расчет выполняется по формуле

В = Р1 + Р2,

где Р₁ – рублевый эквивалент отчислений в валютный фонд предприятия;

Р₂ – рублевая выручка от обязательной продажи части валюты государству.

Показатель экономической эффективности экспортной сделки рас-считывается по формуле

ЭЭ_экс = В/З,

где ЭЭ_экс – экономическая эффективность экспортной сделки.

Экономическое содержание показателя эффективности выражается размером выгоды, полученной на каждый рубль затрат.

Сделка эффективна лишь тогда, когда ЭЭ_экс >1. Показатель эффективности экспортной сделки необходимо сравнить с показателем эффективности сделки, заключенной на аналогичный товар, реа-лизуемый на внутреннем рынке (ЭЭ_вн). Экспортная сделка эффективнее, если ЭЭ_экс > ЭЭ_вн.

Оптимальным вариантом является ситуация, при которой ЭЭ_экс >
> ЭЭ_вн > 1, однако следует учитывать, что при отсутствии возможности увеличения объема продаж на внутреннем рынке экспортная сделка приемлема даже в случае ее меньшей эффективности, чем на внутреннем рынке, но необходимым условием остается требование, чтобы ЭЭ_экс была больше 1.

Импортные сделки заключаются с целью ввоза товара для собственного потребления в процессе производства или для его реализации на внутреннем рынке. При этом в первом случае могут иметь место варианты с однократным или многократным потреблением. При закупке импортного товара однократного потребления (сырье, материалы и др.) расчет эффективности производится на основе сопоставления цены закупки на внешнем и внутреннем рынке (на аналогичный товар). В данном варианте расчет экономического эффекта производится по формуле

Э_имп = Ц_имп – Ц_вн,

где Э_имп – эффект импортной сделки;

Ц_имп – цена товара, закупаемого по импорту;

Ц_вн – цена аналогичного товара на внутреннем рынке.

В случае если Ц_имп > Ц_вн – сделка убыточна, и, наоборот, при Ц_имп < Ц_вн – прибыльна, т.е. имеет экономический эффект. Гораздо типичнее ситуации, когда по импорту закупаются товары, предназначенные для многократного потребления: станки, машины, транспортные средства, силовые установки и иного рода основные средства. В таких ситуациях учет разности в ценах единицы товара на внешнем и внутреннем рынках недостаточен. При такого рода сдел-ках возникает необходимость сопоставления затрат по ряду параметров, формирующих понятие эксплуатационные расходы, возникающие при использовании оборудования. Они включают в себя:

• стоимость ремонтов оборудования в соответствии с принятой системой планово-предупредительного ремонта;

• расходные коэффициенты материальных и энергетических затрат на единицу выпускаемой продукции;

• расход заработной платы (с начислениями) работников, занятых обслуживанием оборудования;

• расход запасных частей для оборудования.

Иными словами, расчет эффективности импортной сделки, пред-метом которой является оборудование или транспортное средство, основан на механизме определения полной цены потребления:

ПЦП_имп = Ц_п + Э_р,

где ПЦП_имп – полная цена потребления товара, закупленного по импорту;

Ц_п – цена покупки оборудования по импорту, включая таможенные, транспортные, страховые расходы;

Э_р – эксплуатационные расходы при использовании оборудования.

Полная цена потребления определяется и по товару, аналог которого может быть закуплен на внутреннем рынке. Экономический эффект импортной сделки в таком варианте можно определить сопоставляя полные цены потребления:

Э_имп = ПЦП_вн – ПЦП_и,

Экономический эффект (прибыль) присутствует, если полная це-на потребления товара, закупаемого по импорту, ниже полной цены потребления аналога на внутреннем рынке.

Закупаемое по импорту оборудование может отличаться от аналога не только в части издержек, но и по производительности. В этой связи необходимо исчислять удельные издержки, т.е. полную цену потребления на единицу производимой продукции. Такая методика расчета используется, как правило, при принятии принципиального решения о целесообразности закупки оборудования по импорту. В ситуации отсутствия аналога на внутреннем рынке сравнительная эффективность не определяется, зкономический эффект и эффективность сделки определяются по известной методике:

Э_имп = В – ПЦП;

ЭЭ_имп = В/ПЦП.

ЭЭ_имп должна быть больше единицы (ЭЭ_имп > 1).

Для расчета экономической эффективности сделок, связанных с закупкой товаров для их реализации на внутреннем рынке, необходимо сопоставить выручку от реализации на внутреннем рынке закупленных по импорту товаров с затратами на их закупку и реализацию.

Экономический эффект таких сделок определяется по формуле

Э_имп = В – (С + З_вн),

где С – стоимость закупленных по импорту товаров;

З_вн – затраты на реализацию на внутреннем рынке импортируемых товаров.

Экономическая эффективность определяется по формуле

ЭЭ_имп = В/(С + З_вн),

IIоказатели, полученные по приведенным формулам, позволяют определить размер прибыли импортера от сделки, а также сколько будет получено прибыли с каждого рубля, вложенного в сделку. Необходимым условием выступает известное соотношение

ЭЭ_имп > 1.

Дата добавления: 2014-01-20