Денежные потоки и показатели общественной эффективности проекта

Исходная информация об источниках финансирования

Представление исходных данных для определения денежного потока от финансовой деятельности

Текущие затраты на производство и сбыт продукции

№№	Номер шага			...
строк	Длительность шага, годы
	ПОКАЗАТЕЛИ*
1.	Прямые затраты (сумма стр. 2¸4)
2.	Прямые материальные затраты
3.	Расходы на оплату труда производственного персонала
4.	Единый социальный налог
*	Справочно:
*	Налоги и сборы, относящиеся к прямым затратам и включаемые в цену:
*	· НДС; · ...
*	Численность персонала, непосредственно занятого производством продукции, чел
*	Среднемесячная заработная плата
5.	Затраты на управление производством (сумма стр. 6¸8)
6.	Материальные затраты и оплата сторонних услуг
7.	Расходы на оплату труда
8.	Единый социальный налог
*	Справочно:
*	Налоги и сборы, связанные с управлением производством и включаемые в цену:
*	Численность персонала, связанного с управлением производством, чел
*	Среднемесячная заработная плата
9.	Затраты на сбыт (сумма стр. 10¸12)
10.	Материальные затраты и оплата сторонних услуг по сбыту продукции
11.	Расходы на оплату труда
12.	Единый социальный налог
*	Справочно:
*	Налоги и сборы на сбытовые затраты, включаемые в цену:
*	Численность персонала, занятого сбытом продукции, чел
*	Среднемесячная заработная плата
13.	Расходы по внереализационным операциям

Примечания

* Приводятся в фиксированных и прогнозных ценах.

Распределение денежных средств по шагам расчетного периода может носить ориентировочный характер.

Таблица П3.7.

№№	Номер шага				...
Строк	Длительность шага, годы
	ПОКАЗАТЕЛИ	ед. изм.
	Акционерный (собственный) капитал
	в рублях в инвалюте
	Субсидии и дотации
	в рублях в инвалюте
	Заемные денежные средства(отдельно по каждому кредиту с указанием процентной ставки на каждый)
	Сумма займа, предоставляемого в течение шага
	в рублях в инвалюте

П3.2. Расчетные таблицы при оценке общественной эффективности проекта

Таблица П3.8

№№	Номер шага			...
строк	Длительность шага, годы (доли года)
	ПОКАЗАТЕЛИ
	ОПЕРАЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
	ДЕНЕЖНЫЕ ПРИТОКИ
1.	Выручка от продаж конечной продукции
2.	Выручка от продаж патентов, лицензий и других нематериальных активов, созданных в ходе реализации проекта
3.	Доход от средств, включенных в дополнительные фонды (возврат основного капитала, проценты и пр.)
4.	Возмещение НДС на приобретенное оборудование
5.	ИТОГО, ПРИТОК (сумма стр. 1¸4)
	ДЕНЕЖНЫЕ ОТТОКИ
6.	Материальные затраты на реализацию проекта (оплата материалов, работ и услуг сторонних организаций)
7.	Затраты труда (экономическая оценка)
	ИТОГО, ОТТОК (сумма стр.6¸ 7)
9.	Косвенные финансовые результаты, выражаемые в денежной форме*
10.	ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК ОТ ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ f^о(m) = стр. 5–стр.8 + стр.9
11.	Коэффициент распределения для f^о(m)**
12.	Поток от операционной деятельности с учетом распределения (стр.10 ´ стр.11)
	ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
13.	Вложения в основные средства и прочие внеоборотные активы
14.	Изменение оборотного капитала (“+” — увеличение, “–“ — уменьшение)
15.	Выручка от реализации выбывающего имущества, включая НДС
16.	ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК ОТ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ f^и(m) =–стр.13–стр.14+ стр.15
17.	Коэффициент распределения для f^и(m)**
18.	Поток от инвестиционной деятельностис учетом распределения (стр. 16 ´ стр. 17)
19.	ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК ПРОЕКТА С УЧЕТОМ РАСПРЕДЕЛЕНИЯ (стр. 12 + стр.18)
	Далее расчет проводится в соответствии с таблицей П3.9.

Примечания: *Сюда включаются изменения доходов сторонних организаций и населения, обусловленное реализацией проекта, изменение затрат бюджетных средств на создание эквивалентного количества рабочих мест и т.п. При этом увеличение доходов или уменьшение затрат со знаком “плюс”, уменьшение доходов или увеличение затрат со знаком “минус”.

** Коэффициенты распределения вводятся в случаях, когда распределение денежных потоков внутри шага существенно влияет на эффективность проекта (см. п. П6.2, Приложения 6). Если различные составляющие денежного потока по-разному распределены внутри шага, целесообразно использование для них индивидуальных коэффициентов распределения.

Таблица П3.9.

Расчет показателей эффективности*

№№	Номер шага			...
строк	Длительность шага, годы (доли года)
	ПОКАЗАТЕЛИ
1.	Денежный поток проекта с учетом распределений в дефлированных ценах^**
2.	То же, накопленным итогом, ЧНД(m)
3.	Срок окупаемости без учета дисконтирования
4.	Коэффициент дисконтирования
5.	Дисконтированный эффект (стр. 1 ´ стр. 4)
6.	Интегральный эффект по шагам, ЧДД(m)
7.	Срок окупаемости с учетом дисконтирования
8.	Внутренняя норма эффективности (ВНД)
9.	Индекс доходности дисконтированных инвестиций (ИДД)
10.	Индекс доходности дисконтированных затрат

Примечания:

* Эта таблица является заключительной при расчете показателей общественной эффективности, коммерческой эффективности и эффективности участия в проекте

**При расчете в фиксированных ценах совпадает с денежным потоком с учетом распределений в базисных ценах.

ЧНД проекта находится в последнем столбце стр. 2, а ЧДД проекта — в последнем столбце стр. 6 таблицы П3.9.

П3.3. Расчетные таблицы при оценке финансовой реализуемости проекта и эффективности участия в проекте для предприятий и их акционеров

Таблица П3.10.

Отчет о прибылях и убытках (о финансовых результатах)

№№	Номер шага			...
Строк	Длительность шага, годы (доли года)
	ПОКАЗАТЕЛИ
1.	Выручка предприятия от реализации произведенной продукции* товаровза вычетом включаемых в цену налогов и сборов + прочие и внереализационные доходы
2.	Выручка от реализации имущества*
3.	Прочие внереализационные доходы
4.	Расходы, связанные с производством и реализацией (за вычетом налогов)
5.	Амортизационные отчисления
6.	Налоги, уменьшающие налогооблагаемую прибыль
7.	Внереализационные расходы
8.	Налогооблгаемая прибыль (сумма строк 1—3 — сумма строк 4—7)
9.	Налог на прибыль
10.	Чистая прибыль (стр.8 – стр.9)
11.	То же накопленным итогом
12.	Расходы и отчисления из чистой прибыли (сумма строк 13¸17 )
13.	Дивиденды
14.	Другие расходы из чистой прибыли
15.	Нераспределенная прибыль (стр.9 – стр.11)
16.	То же накопленным итогом

Примечание: * За вычетом включаемых в цену налогов и сборов.

В следующих таблицах для сокращения их объема не показаны строки, необходимые для учета внутришагового распределения денежных поступлений и расходов, а также для их пересчета в дефлированные цены. Такие строки вводятся аналогично табл. П3.8-П3.9.

Таблица П3.11.

Таблица для оценки финансовой реализуемости проекта и эффективности участия предприятия в проекте

№№	Номер шага			...
строк	Длительность шага, годы (доли года)
	ПОКАЗАТЕЛИ
	ОПЕРАЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
	ДЕНЕЖНЫЕ ПРИТОКИ
1.	Выручка от реализации конечной продукции
2.	Выручка от реализации имущества
3.	Выручка от продаж патентов, лицензий и других нематериальных активов, созданных в ходе реализации проекта
4.	Доход от средств, включенных в дополнительные фонды (возврат основного капитала, проценты и пр.)
5.	Возмещение НДС на приобретенное оборудование
6.	ИТОГО ПРИТОК
	ДЕНЕЖНЫЕ ОТТОКИ
7.	Оплата материалов, товаров, работ и услуг сторонних организаций
8.	Оплата труда
9.	Ликвидационные затраты в конце проекта
10.	Налоги
11.	ИТОГО ОТТОК
12.	ИТОГО ЧИСТЫЙ ПРИТОК (стр.6 - стр.11)
	ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
	ДЕНЕЖНЫЕ ПРИТОКИ
13.	Уменьшение чистого оборотного капитала
	ДЕНЕЖНЫЕ ОТТОКИ
14.	Капитальные вложения
15.	Увеличение чистого оборотного капитала
16.	Вложения средств в дополнительные фонды
17.	ИТОГО ОТТОК
18.	ИТОГО ЧИСТЫЙ ПРИТОК (стр.13 - стр.17)
	ФИНАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
	ДЕНЕЖНЫЕ ПРИТОКИ
19.	Собственные средства
20.	Привлеченные средства
21.	ИТОГО ПРИТОК
	ДЕНЕЖНЫЕ ОТТОКИ
22.	Погашение ранее полученных займов
23.	Расходы по обслуживанию займов
24.	Выплата дивидендов акционерам
25.	ИТОГО ОТТОК
26.	ИТОГО ЧИСТЫЙ ПРИТОК (стр.21 - стр.25)
27.	Итого денежный поток для финансового планирования (стр. 12 + стр.18 + стр.26)
28.	Вложения собственного имущества (по альтернативной стоимости)
29.	ИТОГО ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК НА СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ (стр.27 – стр. 19 – стр. 24 + стр.28)
	Далее расчет проводится в соответствии с таблицей П3.9.

Таблица П3.12.

Дата добавления: 2015-07-02