Прогноз прибылей и убытков

Методы математического моделирования

Методы экспертных оценок

Метод экстраполяции

ФИНАНСОВОЕ ПРОГНОЗИРОВАНИЕ

Позволяет оценить фин. ситуацию предприятия на будущее с учетом:

- ситуации, сложившейся на данный момент

- предполагаемых изменений внешней среды (конъюнктуры рынка, налоговой системы и т.д.)

- предполагаемых фин. решений

Наиболее простой вид прогноза – это расчет ожидаемой прибыли при различных вариантах изменения цен, объемов продаж, расходов и т.п.

Более сложный прогноз – это комплексный прогноз фин. состояния и эффективности деятельности предприятия.

Для этого требуется составить прогнозные фин. документы: прогнозный баланс и прогноз прибылей и убытков.

Для прогнозирования финансовых показателей используются следующие методы:

1. Методы экстраполяции

2. Метод экспертных оценок

3. Методы математического моделирования и другие.

Заключается в том, что с помощью трендового анализа изучается изменение показателя в прошедшем периоде и эта тенденция переносится на будущее. Используются методы математической статистики: корреляционный и регрессионный.

У

у1 экстраполяция

..

... тренд

. …

...

Т1 Т

Ретроспектива Перспектива

Основываются на обработке мнений экспертов о динамике фин. процессов. В качестве экспертов могут быть высококвалифицированные специалисты, профессионалы в области изучения финансов и управления ими. Экспертами могут быть также покупатели, потребителя продукции.

Заключаются в построении моделей типа:

У = F(х₁, х₂…х_n), где У – прогнозируемый показатель, а х – факторы, влияющие на его величину.

Методы могут сочетаться, например факторы х прогнозируются методами экстраполяции и экспертных оценок, а У с помощью математической модели.

Прогноз не может быть однозначным, так как нельзя точно установить, как изменится ситуация в будущем. Поэтому составляют несколько вариантов прогноза, например: оптимистический (при благоприятных изменениях ситуации), пессимистический (при неблагоприятных) и наиболее вероятный.

При составлении прогнозных фин. документов начинают с прогноза прибылей и убытков, так как от величины прогнозируемой чистой прибыли зависит величина нераспределенной прибыли (непокрытого убытка), которая должна быть отражена в прогнозном балансе (раздел 3). Кроме того, величина активов может зависеть от величины выручки и затрат.

Следует сделать прогноз ожидаемых доходов и расходов. Это может быть сделано с помощью составления бюджетов.

Основным видом доходов является выручка, при ее прогнозе следует учесть возможные изменения спроса, предложения, цена, объемов продаж.

Для прогнозирования расходов следует выделить в их составе переменные и постоянные.

В упрощенном прогнозе можно пренебречь изменением прочих доходов и расходов, оставить их неизменными.

Для более точного прогноза следует проанализировать состав и величину прочих доходов и расходов, и сделать предположение об их изменении.

Пример 1:

Предполагается, что в прогнозируемом периоде повысится спрос на продукцию, это позволит увеличить объемы продаж на 5%, соответственно увеличатся выручка и переменные расходы. Кроме того на фин. результат повлияет инфляция, рост цен на продукцию составит 15%, а затраты увеличатся на 10% за счет роста расходов на оплату труда, закупочных цен на сырье, материалы, амортизационных отчислений в результате переоценки и других затрат.

Показатель	Отчет	Прогноз
В % к отчету	В млн.руб.
1. Выручка	100,0
Рост выручки за счет
1.1 Роста цен
1.2 Роста объемов продаж
2. Себестоимость
В том числе
2.1 Постоянные
2.2 Переменные
Рост переменных затрат за счет
2.2.1 роста цен
2.2.2 роста объемов продаж
3. Прибыль

Прогноз может быть многовариантным, например:

- при увеличивающемся спросе можно просчитать такие варианты:

- рост цен при сохраняющихся объемах продаж

- рост объемов продаж при неизменных ценах

- изменение обоих факторов

Пример 2:

На основе имеющихся отчетных данных составим 2 варианта прогноза прибыли:

1) Увеличение цены на 5 % при неизменных объемах продаж

2) Сохранение неизменной цены, что позволит в прогнозе увеличить объемы продаж на 10%, прогнозируемый уровень инфляции составляет 5%

Показатель	Отчет	Прогноз
Без учета изменения цен	С учетом изменения цен
1 вар	2 вар	1 вар	2 вар
ОП, ед
Ц, руб.				10,5
В, руб.	10 000	10 000	11 000	10 500	11 000
Рпер, руб.			7 700	7 350	8 085
Рпост, руб.
Приб., руб.

После получения прогнозной величины чистой прибыли, следует сделать рекомендации по ее распределению.

Дата добавления: 2014-01-04