Тема № 20 Анализ денежных средств организации

Цель занятия – изучение и усвоение методики анализа денежных потоков организации, включая расчет положительного и отрицательного денежного потока, а также показателей интенсивности и эффективности денежных потоков.

Контрольные вопросы

1. Охарактеризуйте основные задачи анализа денежных потоков.

2. Перечислите основные виды хозяйственной деятельности, по которым отражается движение денежных средств

3. Какой поток денежных средств называется дефицитным.

4. Какие абсолютные показатели используются для анализа денежных потоков, дайте им характеристику.

5. Дайте характеристику основных относительных показателей анализа денежных потоков.

6. Раскройте сущность понятия чистый денежный поток.

7. Назовите этапы анализа денежных потоков организации.

Задание 20.1: по данным бухгалтерского баланса организации (приложение 1):

1. определите долю ликвидных активов в составе оборотных активов и в составе всех активов и результаты расчетов представьте в таблице 20.1.

2. определите доли денежных средств и денежных эквивалентов в составе оборотных активов и в составе всех активов.

3. оцените динамику исходных и представленных показателей, сделайте выводы.

Таблица 20.1 – Динамика доли денежных средств в составе активов организации (на конец года)

Показатели	___г.	___г.	___г.	Изменение ___г. к ___г.(+,-)
Сумма денежных средств и денежных эквивалентов, тыс. руб.
Краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.
Оборотные активы, тыс. руб.
Активы – всего, тыс. руб.
Удельный вес наиболее ликвидных активов, %: · в составе оборотных активов
· в составе всех активов
Удельный вес денежных средств и денежных эквивалентов, %: · в составе оборотных активов
· в составе всех активов

Таблица 20.2 – Анализ отчета о движении денежных средств прямым методом

Показатели	Сумма тыс. руб.	Средний темп роста____г. к____г. %
___г.	___г.	___г.
Остаток денежных средств на начало года
Поступление денежных средств
Направлено денежных средств
Остаток денежных средств на конец года

Таблица 20.3 – Динамика состава и структуры положительного денежного потока (поступления денежных средств)

Источники поступления денежных средств	_____г.	_____г.	_____г.	Изменение в структуре ___г. к ___г. (+,-), %
Сумма, тыс. руб.	в % к итогу	Сумма, тыс. руб.	в % к итогу	Сумма, тыс. руб.	в % к итогу
Поступление денежных потоков от текущих операций – всего
в том числе: - от продажи продукции, товаров, работ и услуг
- арендных платежей, лицензионных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей
- от перепродажи финансовых вложений
- прочие поступления
Поступление денежных потоков от инвестиционных операций – всего
в том числе: - от продажи внеоборотных активов
- от продажи акций других организаций

продолжение таблицы 20.3

- от возврата предоставленных займов, от продажи долговых ценных бумаг
- дивидендов, процентов по долговым финансовым вложениям и аналогичных поступлений от долевого участия в других организациях
- прочие поступления
Поступление денежных потоков от финансовых операций – всего
в том числе: - получение кредитов и займов
- денежных вкладов собственников (участников)
- от выпуска акций, увеличения долей участия
- от выпуска облигаций, векселей и других долговых ценных бумаг
- прочие поступления
Итого поступление денежных потоков		100,0		100,0		100,0	Х

Таблица 20.4 – Динамика состава и структуры отрицательного денежного потока (выбытия денежных средств)

Показатели	___г.	___г.	___г.	Изменение в структуре ____г. к ___г. (+,-), %
сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу
Направлено денежных потоков всего		100,0		100,0		100,0	X
в том числе: 1) от текущих операций:
– поставщикам за сырье, материалы, работы, услуги
– в связи с оплатой труда работников
– процентов по долговым обязательствам
– налога на прибыль организации
– прочие платежи
2) от инвестиционных операций: – в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов

продолжение таблицы 20.4

– в связи с приобретением акций других организаций
– в связи с приобретением долговых ценных бумаг, предоставление займов другим лицам
– процентов по долговым обязательствам, включаемым в стоимость инвестиционного актива
– прочие платежи
3) от финансовых операций: – собственникам в связи с выкупом у них акций организации или их выходом из состава участников
– на уплату дивидендов и иных платежей по распределению прибыли в пользу собственников
– в связи с погашением векселей и других долговых ценных бумаг, возврат кредитов и займов
– прочие платежи

Задание 20.2: по данным отчета о движении денежных средств организации (приложение 3):

1. определите показатели движения денежных средств прямым методом по годам (таблица 20.2).

2. рассчитайте показатели динамики движения денежных средств и сделайте выводы о том, каков остаток денежных средств.

Задание 20.3: по данным отчета о движении денежных средств организации (приложение 3):

1. назовите виды деятельности по которым осуществляется приток денежных средств организации.

2. в таблице 20.3 осуществите расчет структуры притока денежного потока по годам.

3. оцените какие изменения произошли в структуре денежного потока и сделайте выводы.

Задание 20.4: по данным отчета о движении денежных средств организации (приложение 3):

1. рассчитайте структуру оттока денежных средств в разрезе видов деятельности по годам (таблица 20.4).

2. оцените структуру изменения оттока денежных средств в разрезе их видов и сделайте выводы.

Задание 20.5: по данным отчета о движении денежных средств организации (приложение 3):

1. дайте определение показателей интенсивности и эффективности денежного потока.

2. рассчитайте показатели интенсивности и эффективности денежных потоков (таблица 20.5).

3. оцените динамику представленных показателей и сделайте выводы.

Таблица 20.5 – Анализ интенсивности и эффективности денежного потока

Показатели	___г.	___г.	___г.	Измене-ние_____г. к____г. (+,-)
Положительный денежный поток, тыс. руб.
Отрицательный денежный поток, тыс. руб.
Чистый денежный поток, тыс. руб.
Коэффициент ликвидности денежного потока
Коэффициент эффективности денежного потока

Приложение 1

Дата добавления: 2014-11-25