Учитываем дебиторскую задолженность

Уменьшение объема рынка сопровождается массовым выходом участников из данного бизнеса, причем на всех стадиях — от производителя до потребителя. Часто клиенты закрывают бизнес, полностью или частично пренебрегая своими финансовыми обязательствами перед поставщиками и кредиторами. При разработке бизнес-плана работы на сокращающемся рынке этот факт придется учесть.

Посчитаем коэффициент плохого долга (bad debt) по собственной формуле, в основе которой лежит формула коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности². Для этого необходимо найти значения среднего кредита на клиента (Mavg) и ожидаемого невозврата (BD). Средний кредит на клиента считается по формуле:

Mavg = (V: Q) × (T: 365) × k, где:

V — годовой оборот компании,

Q — количество клиентов в год,

T — цикл продажи,

k — соотношение продаж с отсрочкой платежа к продажам по предоплате.

Допустим, годовой оборот вашей компании — 100 млн руб., количество клиентов — 100 человек, цикл продажи — 45 дней. Согласно условиям контракта, вы также можете предоставить отсрочку платежа на 45 дней (товарный кредит). Допустим, по статистике соотношение продаж с отсрочкой к продажам по предоплате (k) в вашей компании в среднем составляет 0,8. Расчетный период — один год. При таких значениях средний кредит на клиента будет составлять 98 630 руб. (таблица).

Формула ожидаемого невозврата:

BD = Mavg × Q × b, где

b — годовой процент клиентов, которые не рассчитаются за товарный кредит.

Допустим, 2 % клиентов в год составляют неплательщики. Тогда ожидаемый невозврат составит 197 260 руб.

Коэффициент плохого долга найдем по формуле:

Bad debt = BD: V.

При полученных значениях он будет равен 0,002, то есть надо быть готовым к тому, что предположительно 0,2 % годового оборота товара нам не оплатят.

Довольно сложно предугадать, кто точно из ваших клиентов уйдет и не заплатит. Однако если на стабильном или растущем рынках это случалось с двумя клиентами из ста, то на сокращающемся рынке в течение года коммерческую деятельность могут прекратить десятки ваших заказчиков. Чтобы впоследствии не оказаться в ситуации внезапных убытков, я рекомендую в планах искусственно увеличивать коэффициент плохого долга. С ростом количества должников показатель автоматически повышается: например, при изменении b до 20 % коэффициент увеличится в 10 раз (до 0,02), и сумма неоплаченного товара рискует возрасти до 2 % годового оборота.

² Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности — финансовый показатель, рассчитываемый как отношение оборота компании к среднегодовой величине дебиторской задолженности.

Дата добавления: 2015-05-29