Структура текущих пассивов

Определение и структура текущих пассивов

Структура оборотных активов

Вид активов	Краткая характеристика
Денежные средства	Денежные средства на всех счетах предприятия и в кассе
Сырьё и материалы	Предметы, которые будут использованы в производстве
Незавершённое производство	Товары, производство которых завершено частично
Готовая продукция	Законченные товары, готовые к продаже
Дебиторская задолженность	Задолженность покупателей за оказанные услуги и поставленные товары
Авансы выданные	Предоплата поставщикам
Краткосрочные финансовые вложения	Краткосрочные денежные вклады или ценные бумаги, приносящие доход

Оборотные пассивы — это обязательства компании перед внешними организациями, сотрудниками и бюджетом, которые она должна погасить в ближайшем году. Структура текущих пассивов представлена в табл. 1.2.

Таблица 1.2

Вид пассивов	Краткая характеристика
Авансы полученные	Товарные кредиты от поставщиков
Кредиторская задолженность	Предоплата, полученная от покупателей
Отложенные затраты	Затраты, отнесённые на прибыль или незавершённое производство
Краткосрочные кредиты	Кредиты, срок погашения которых приходится на ближайший год
Задолженность перед бюджетом	Налоги, начисленные в текущем или прошлых отчётных периодах, но не оплаченные

Текущие пассивы Ø Краткосрочные кредиты и займы Ø Кредиторская задолженность Ø Авансы полученные Ø Прочие текущие обязательства Ø Задолженность перед бюджетом    

Текущие активы Ø Денежные средства Ø Запасы Ø Дебиторская задолженность Ø Авансы выданные Ø Краткосрочные финансовые вложения

>

–  

–

Собственные оборотные средства (СОС)

Долгосрочный заемный капитал оинвестированный в оборотны средства

– =

Правило:

Прежде, чем рассматривать внешние источники финансирования

предприятию следует проанализировать возможности финансирования за счёт "внутренних", которые, как правило, значительно дешевле.

Сутью КФП является подготовка, принятие и осуществление управленческих решений, связанных с оптимизацией величины и структуры источников финансирования оборотных активов предприятия и эффективным размещением (использованием) полученных денежных средств.

Цель КФП – обеспечение бесперебойного финансирования текущей деятельности коммерческого предприятия – предусматривает постановку и решение ряда задач, основными среди которых являются:
- поддержание платежеспособности, ликвидности и финансовой устойчивости;
- минимизация финансовых рисков;
- повышение рентабельности производственно-хозяйственной деятельности.

ТЕМА 4. ПОЛИТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ В ОБЛАСТИ ОБОРОТНОГО КАПИТАЛА

По периоду функционирования оборотного капитала выделяют:

1. Постоянную часть оборотного капитала – неизменная часть, не зависит от сезонных и других колебаний операционной деятельности организации и не связана с формированием запасов ТМЦ сезонного хранения, досрочного вывоза и целевого назначения

2. Переменная часть оборотных активов – связана с сезонными колебаниями и возрастаниями объемов производства и реализации продукции, необходимостью формирования в отдельные периоды запасов ТМЦ сезонного хранения, досрочного вывоза и целевого назначения В составе этого вида оборотных средств выделяют максимальную и среднюю части

Дата добавления: 2014-01-04