Операции Банка России на открытом рынке. Эмиссия облигаций Банка России

Данный механизм позволяет кредитным организациям получать кредиты в Банке России, предоставляя в залог учтенные векселя и права требования по кредитным договорам из собственного кредитного портфеля. В качестве дополнительного обеспечения требуются поручительства банков. Кредиты такого рода предоставляются на основании заявления кредитной организации сроком до 180 календарных дней с возможностью досрочного погашения.

Банк России выставляет ряд требований к кредитным организациям-кредитозаемщикам и банкам-поручителям; организациям, чьи векселя (права требования по кредитным договорам с которыми) принимаются в обеспечение по кредитам Банка России; обязательствам организации (векселям и правам требования по кредитным договорам), принимаемым Банком России в залог по кредитам Банка России.

Для того чтобы кредитная организация могла использовать активы для получения кредитов, она должна заранее, до обращения в Банк России за получением кредита, представить в территориальное учреждение по месту нахождения счета, на который кредитная организация намерена получать кредиты на проверку соответствующие векселя и (или) кредитные договоры с приложением необходимых документов. Наиболее упрощенная схема включения нерыночных активов в состав активов, принимаемых в качестве обеспечения по кредитам Банка России, применяется в следующих случаях:

1. Если обязанным по активу лицом выступает Российская Федерация, ее субъект или муниципальное образование с рейтингом, присвоенным одним из международных рейтинговых агентств, не ниже «В-» по классификации «Standard&Poor`s», «Fitch Ratings», либо «В3» по классификации «Moody`s Investors Service».

2. Если обязанным по активу лицом выступает организация, включенная в перечень организаций.

Наиболее полномасштабная проверка обязанной по активу организации осуществляется, если организация не входит в Перечень Банка России и актив отнесен ко II категории качества. В этом случае Банк России осуществляет проверку показателей бухгалтерской отчетности указанной организации.

Для заключения Банком России договора на предоставление кредита, обеспеченного залогом и поручительствами, кредитная организация должна обратиться в территориальное учреждение Банка России по месту открытия корреспондентского счета, на который она предполагает получить кредит.

Банк России предоставляет кредитным организациям возможность получения кредита под залог векселей (прав требования по кредитным договорам) или под поручительства кредитных организаций на срок до 180 дней, при этом допускается досрочное погашение кредита. В целях снижения риска введены поправочные коэффициенты для корректировки стоимости принимаемого в обеспечение имущества. Перечень организаций, чьи обязательства принимаются в обеспечение по кредитам, формируется на основе данных, публикуемых несколькими международными рейтинговыми агентствами, и утверждается Советом директоров Банка России.

Кредит Банка России является обеспеченным, если стоимость активов, принятых в обеспечение кредита Банка России, с учетом поправочных коэффициентов больше либо равна сумме подлежащего предоставлению кредита Банка России и процентов по нему за предполагаемый срок пользования кредитом Банка России. Под стоимостью векселя понимается стоимость его покупки кредитной организацией (но не выше вексельной суммы), под стоимостью кредитного требования – минимальная непогашенная величина суммы основного долга по соответствующему кредиту в течение срока кредита Банка России, увеличенного на 60 календарных дней. Переоценка валютных активов в период их нахождения в залоге по кредиту Банка России не осуществляется.

Кредиты Банка России по фиксированной процентной ставке могут быть обеспечены поручительствами кредитных организаций. Кредитная организация – поручитель должна соответствовать следующим требованиям:

1) Должна быть отнесена к 1 или 2 классификационной группе, выполнять обязательные резервные требования, не иметь просроченных денежных обязательств перед Банком России, в том числе по кредитам Банка России и процентам по ним;

2) обладать рейтингом, присвоенным одним из международных рейтинговых агентств, не ниже «В+» по классификации «Standard&Poor`s», «Fitch Ratings», либо «В1» по классификации «Moody`s Investors Service»);

3) заключить с Банком России Соглашение об обеспечении кредитов Банка России поручительствами.

Банк России устанавливает для каждого банка, с которым заключает Генеральное соглашение максимальную суммарную величину обязательств – ограничение, связанное только с кредитами Банка России, обеспеченными поручительствами, и не связаное с иными лимитами, установленными Банком России на кредитную организацию по другим операциям (кредитам Банка России, обеспеченным рыночными или нерыночными активами, кредитам Банка России без обеспечения, операциям прямого РЕПО, операциям «валютный своп» и т.д.).

Кредит Банка России является обеспеченным, если общая величина ответственности кредитных организаций – поручителей, соответствующих требованиям, установленным Банком России, в соответствии с договорами поручительства, заключенными между указанными кредитными организациями и Банком России, полностью покрывает величину требований по запрашиваемому кредиту Банка России.

Банк России в 2011 году в пилотном режиме приступает к осуществлению операций рефинансирования с таким видом обеспечения как золото, в соответствии с Положением Банка России от 30 ноября 2010 года N 362-П «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных золотом»

Виды получаемых кредитными организациями кредитов Банка России, обеспеченных золотом традиционны: внутридневные кредиты, кредиты овернайт и кредиты по фиксированной процентной ставке.

Обеспечением кредитов Банка России выступает аффинированное золото в стандартных и (или) мерных слитках, соответствующих международным стандартам качества или установленным в Российской Федерации стандартам, принадлежащее кредитной организации-заемщику на праве собственности. Стоимость слитков золота, используемых в качестве обеспечения, определяется исходя из учетной цены на золото и скорректированной на поправочный коэффициент (установлен Приказом Банка России от 13 мая 2011 г. N ОД-355 в размере 0,9).

В мае 2011 Банк России предоставил право Московскому ГТУ, ГУ по Челябинской области и ГУ по Самарской области заключать с банками, которые размещены на подведомственных территориях, генеральные кредитные договоры на предоставление кредитов Банка России, обеспеченных золотом. В случае положительного результата подобная практика кредитования будет распространена на иные структурные подразделения Банка России.

Также в качестве перспектив развития операций рефинансирования необходимо указать создание в течение ближайших лет единого механизма кредитования Банком России кредитных организаций и обеспечение любой финансово стабильной кредитной организации возможности получать внутридневные кредиты, кредиты овернайт и кредиты на срок до 1 года под любой вид обеспечения, входящий в «единый пул обеспечения». В рамках указанного единого механизма рефинансирования банки – потенциальные заемщики будут заключать с Банком России «рамочные» соглашения, содержащие общие условия кредитования, и предварительно блокировать в Банке России имущество в целях дальнейшего получения кредитов Банка России под залог (блокировку) указанного имущества.

Предполагается, что в «единый пул обеспечения» будут входить такие активы, как векселя, права требования по кредитным договорам, ценные бумаги, входящие в Ломбардный список Банка России, а также иные виды имущества.

Дата добавления: 2014-01-15