Кредитный процесс в экономике рыночного типа

Коммерческого банка.

Методологические основы системы кредитования

Товарное производство на всех этапах развития товарно-де-

нежных отношений неизбежно востребует к действию кредитную

систему.При различных формах собственности меняется характер

кредитнных отношений,меняется назначение кредитной системы с

сохранением лишь главного существенного признака её:в процессе

воспроизводства высвобождающиеся денежные капиталы,временно

свободные денежные средства участвуют в кругообороте промыш-

ленного и торгового капитала.Экономические отношения,формируе-

мые рынком кредитов,на котором предлагаются аккумулированные

средства и покупаются эти средства нуждающимися в заёмном ка-

питале,организуют кредитную систему коммерческих банков. Моти-

вация кредиторов и условия,при которых они могут максимизиро-

вать свои прибыли, диктуют логику движения ссудного капитала и

содержание операций кредитного процесса. Обобщая опыт органи-

заций процессов кредитования и учитывая требования кредитного

менеджмента по наличию центров ответственности в кредитном

процессе сформулируем обобщённый алгоритм исполнения кредитно-

го процесса.

Кредитный процесс как последовательность кредитных опера-

ций в кредитной банковской управляемой системе сложился за

многие эпохи товарно-денежных отношений укрупнённо в следующую

схему (рис.1):

1.Программирование кредита.

2.Реализация кредита.

3.Оценка реализации кредита.

Каждый из структурных блоков в свою очередь отражает ту

или иную форму движения ссудного капитала в соответствии с

принятыми решениями.

Программирование кредита включает следующие процедуры:

-разработка прогнозных вариантов инвестиционной политики

на основе анализа финансовых отчётов банка;

-вычисление объёмов реализации кредитных продуктов и пот-

ребностей в финансовых средствах с определением внешнего фи-

нансирования;

-формирование кредитных портфелей по назначению,срокам и

доходности инвестиционных решений.

Реализация кредита - алгоритм получения прибыли от кре-

дитных операций - включает следующие процедуры:

-определяются условия использования кредита и сроки возв-

рата;

-оценивается обеспечение платёжеспособности;

-определяются объёмы кредита и оценивается риск его возв-

рата;

-определяются меры по взысканию долга.

Оценка реализации кредита должна включать процедуры, под-

готавливающие принятие решений как результат мониторинга за

исполнением кредитного договора:

-контроль за исполнением кредита должен включать полное

знание банка о денежных потоках дебиторов; эта процедура подго-

тавливает базу данных для оценки эффективности кредитов банка;

-оценка эффективности портфелей использует методы оце-

нок, сообразуясь с миссией банка, его кредитной политикой и

свойствами модели кредитования, избранной национальной бан-

ковской системой.

Оценка реализации кредита и эффективности банковских опе-

раций на кредитном рынке необходимо приводят к пересмотру и

коррективам кредитной политики коммерческого банка.

Важным вопросом организации кредитного процесса стано-

вится выбор критериев при оценке результативности кредитного

процесса. Независимо от национальных системных отличий в спосо-

бах получения прибыли, она является главенствующей целью дея-

тельности коммерческого банка в привлечении депозитов и

использовании их в предоставлении кредитов.

Способ формирования кредитных ресурсов предполагает стро-

гое наличие прибыли в кредитном процессе для компенсации опе-

рационных издержек на привлечение ресурсов. Увеличение прибыли

от кредитных операций является движущим мотивом увеличения

кредитных ресурсов. Таким образом мы подходим к пониманию

действия главной пружины, раскручивающей сначала концентрацию

банковского капитала,а затем и его централизацию в конкурент-

ной борьбе в рыночной экономике(рис.2).

Рассмотрев кредитный процесс и обобщив его процедуры, мож-

но прийти к выводу, что процедурный процесс кредитования в ры-

ночной экономике, его формы и организация мало зависят от ви-

дов, условий и времени кредитования.

Цели и мотивация коммерческих банков содержат задачи, сто-

ящие повседневно перед банком и заставляющие в конкурентной

борьбе за клиентуру совершенствовать не только кредитный про-

цесс, ужесточая критерии выполнения процедур,но и совершенство-

вать кредитную стратегию на рынке кредитов,сосредотачивая вни-

мание на совершенствовании долгосрочной кредитной политике.

Система кредитования объединяет взаимосвязанные элементы

участников кредитного процесса в единое целое через установле-

ние кредитных (денежных) отношений.Кредитный механизм,сложив-

шийся в современной России переходного периода,представляет

классический набор элементов(рис.3.):

-объекты кредитования;

-заёмщики;

-коммерческие банки;

-инвесторы.

Каждая национальная система, создавая кредитный механизм,

устанавливает правила предоставления и возврата ссуд,выбирает

методы кредитования, устанавливает надзорный контроль за движе-

нием ссудного капитала как в кредитной системе коммерческих

банков так и в государстве в целом. В кредитном механизме

России присутствуют принципы кредитования, присущие европейской

системе кредитования коммерческими банками: срочность, возврат-

ность, платность по процентной ставке, устанавливаемой госу-

дарственным банком, с ограниченной регулирующей ролью госу-

дарственного банка. Послевоенное восстановление экономики Евро-

пы проходило при сравнительно низких процентных ставках(от 2-х

до 4-х%).Низкие процентные ставки сохранились во многих стра-

нах до сих пор.

История развития кредитных операций в переходный период в

России не свидетельствует о оптимальности структуры кредитной

системы России.Несовершенство кредитного процесса,несбаланси-

рованность депозитов и кредитов,злоупотребления в предоставле-

нии кредитов без обеспечения привело к волне банкротств ком-

мерческих банков,сокращению валюно-золотых запасов Центробан-

ка.В 1996-1998 годах банки переключаются в зарабатывании при-

были на спекуляции на валютном и фондовом рынках,доля кредитов

предоставленных частному сектору в общей сумме кредитов нацио-

нальной экономике сократились с 56 до 18 %.

Развитие кредитных отношений на мировом финансовом рынке

показывает, что время классических коммерческих банков уходит в

прошлое.Традиционный банковский кредитный бизнес, опирающийся

на привлечение депозитов и выдачу кредитов,всё больше уступает

свои позиции бизнесу инвестированию в ценные бумаги. Корпора-

тивные ценные бумаги становятся не только выгодным товаром на

фондовых рынках но и наиболее удобным товаром торговли на фи-

нансовых рынках.

С интеграцией национальных финансовых рынков в общемиро-

вой рынок финансовых ресурсов рынок приобретает признаки отк-

рытого эффективного рынка:

-равные права для всех участников рынка;

-прозрачность и доступность информации о финансовых рын-

ках на фондовых биржах;

-выработка единых стандартов торговли на фондовых биржах.

Получение кредитов современным корпорациям выгоднее становится

оформлять через эмиссию ценных бумаг с продажей их на открытых

рынках.С одной стороны фондовый рынок становится основой обще-

мирового кредитного рынка, интегрирующего мировую экономику. С

другой стороны мотивация завоевания лидерства, как и на всяком

рынке, ведёт к консолидации в банковском бизнесе, ведёт к кон-

центрации и слияниям капиталов инвесторов. В последние годы мы

наблюдаем обострение борьбы за лидерство, выражающееся в слия-

нии национальных банков, с целью потеснить на фондовых рынках

таких инвестиционных гигантов как Goldman Sachs или Morgan

Stanley Dean Witter. Развитие глобальных финансовых рынков с

возможностью инвестировать огромные капиталы со скоростью

электронной почты не только отодвигает классические уни-

версальные банки на "окраины" финансового рынка, но и заставля-

ет заёмщиков искать пути консолидации для того,чтобы быть

достойными этих инвестиций,то есть концентрировать капиталы

корпораций.Поток средств,который стабильно шёл на банковские

депозиты,сменил ориентацию на инвестиционные фонды,предлагаю-

щие больший доход на капитал.Компании вынуждены курс на за-

имствования у коммерческого банка менять на курс эмиссии дол-

говых бумаг и выходить с ними на рынок ценных бумаг.

Функционирование и развитие рынка ценных бумаг и расшире-

ние его участников(рис.4) существенно меняет отношения между

заёмщиком и инвестором.Коммерческий банк привлекает депозиты

под обязательства вернуть деньги с заранее установленными про-

центами независимо от результатов своей инвестиционной дея-

тельности.Но и заёмщик обязан вернуть банку деньги независимо

от результатов своей производственной деятельности и эффектив-

ности использования и освоения займа.Отношения между банком и

заёмщиком зависят только от кредитного процесса между этими

субъектами и формами его осуществления."Субъективными" явля-

ются убытки в случае,если деятельность банка или деятельность

предприятия реализовали кредитный процесс не наилучшим обра-

зом,вопреки объективным критериям оптимальности для кредитного

процесса.Однако деятельность как банка так и предприятия не-

возможно формализовать из-за неформализуемости человеческого

фактора,хотя многие факторы человеческих интересов могут быть

учтены в объективном описании наилучшего варианта кредитного

процесса.

Отношения между эмитентами и инвесторами через торговлю

на фондовой бирже и посредников лишаются влияния субъективных

факторов,и особое влияние начинают оказывать макроэкономи-

ческие факторы и прежде всего место эмитента и инвестора в

экономике своего государства и мировой торговле.

Стабильность показателей экономической деятельности ин-

весторов и заёмщиков-эмитентов,стабильность соотношений валют-

ных курсов,в силу большого числа участников биржевых торгов,

делает инвестиционную деятельность стабильной,предсказуемой,и

предсказуемой возможность убытка или ущерба.

Таким образом,обобщая рассмотренные вопросы становления

кредитной и банковской системы,можно сделать вывод о миграции

кредитной системы из сферы стратегического кредитования (банк

- клиент)в сферу портфельного кредитования (эмитент - фондовая

биржа - портфельный инвестор).Это движение подкрепляется раз-

витием инструментальной сферы владения ресурсами и банковски-

ми технологиями.

Дата добавления: 2014-01-20