Операции банка с облигациями

Облигация - ценная бумага, подтверждающая обязательство Банка возместить в установленный срок владельцу ценной бумаги ее номинальную стоимость и выплатить причитающийся по ней доход.

Облигация с дисконтным доходом - облигация, доход по которой определяется в виде разницы между ценой приобретения облигации и ценой ее погашения по номинальной стоимости. Дисконтные облигации продаются ниже номинальной стоимости и погашаются по номинальной стоимости.

Облигация с процентным доходом - облигация, доход по которой определяется в виде процента к номинальной стоимости, выплачиваемый при ее погашении или периодически в течение срока обращения облигации. Процентные облигации продаются по номинальной стоимости и погашаются по номинальной стоимости с выплатой причитающегося процентного дохода.

Банк выпускает облигации на специальных бланках, обладающих необходимыми степенями защиты. Обязательные реквизиты облигации:

- наименование ценной бумаги "облигация";

- полное наименование и местонахождение Банка;

- указание, что облигация на предъявителя;

- номинальная стоимость;

- размер дохода по облигации;

- порядок, сроки погашения и выплаты дохода по облигации;

- дата выпуска;

- номер государственной регистрации, серия и порядковый номер облигации;

- образцы подписей уполномоченных лиц Банка и права, вытекающие из облигации.

Облигации выпускаются сериями, состоящими из однородных ценных бумаг с равной номинальной стоимостью и одинаковыми условиями выпуска и погашения. Серия облигации состоит из двух букв русского алфавита и цифр(ы) (ОБ-1, ОД-2, ОЕ-3, ОР-4 и т.д.), номер - из 6 цифр (000001 - XXXXXX).

Первая буква "О" в серии означает слово "облигация".

Вторая буква в серии означает: "Б" - облигации, номинированные в белорусских рублях;

"Д" - облигации, номинированные в долларах США;

"Е" - облигации, номинированные в ЕВРО;

"Р" - облигации, номинированные в российских рублях.

Цифра(ы) в серии означает порядковый номер выпуска облигаций (ОБ-1, ОД-2, ОЕ-3, ОР-4,...).

Номинальная стоимость облигаций может быть выражена как в белорусских рублях, так и в иностранной валюте.

Операции с облигациями осуществляются в кассах специально подготовленными кассовыми работниками, с которыми проведен инструктаж по порядку работы с облигациями, и изучившими методические рекомендации по контролю подлинности бланков облигаций предприятия-изготовителя.

Обособленные подразделения Банка размещают (продают) облигации только в течение периода, указанного в решении о выпуске и проспекте эмиссии.

Порядок размещения (продажи) облигаций с дисконтным доходом.

Дисконтные облигации размещаются (продаются) по ежедневно рассчитываемой цене, исходя из ставки доходности, установленной решением о выпуске и проспектом эмиссии по следующим формулам:

1) ЦПn = Нд / (1 + Пд x Т365 / (365 x 100) + Пд x Т366 / (366 x 100)),

где ЦПn - цена размещения (продажи) дисконтных облигаций в n-й день размещения;

Нд - номинальная стоимость дисконтных облигаций;

Пд - ставка доходности, устанавливаемая при выпуске облигаций (процентов годовых);

Т365 - количество дней до погашения дисконтных облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 365 дней;

Т366 - количество дней до погашения дисконтных облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 366 дней;

2) Ц1 = Нд / (1 + Пд x Т365 / (365 x 100) + Пд x Т366 / (366 x 100)),

где Ц1 - цена размещения (продажи) дисконтных облигаций в первый день размещения;

Нд - номинальная стоимость дисконтных облигаций;

Пд - ставка доходности, устанавливаемая при выпуске облигаций (процентов годовых);

Т365 - количество дней до погашения дисконтных облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 365 дней;

Т366 - количество дней до погашения дисконтных облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 366 дней.

Цена размещения (продажи) дисконтных облигаций на каждый день рассчитывается по формуле:

Ц1 x Пд Т365 Т366

C = Ц1 + ------- x (---- + ----),

100 365 366

где C - цена размещения (продажи) дисконтных облигаций на каждый день;

Ц1 - цена продажи дисконтных облигаций в первый день размещения (продажи);

Пд - ставка доходности, устанавливаемая при выпуске облигаций (процентов годовых);

Т365 - количество дней обращения дисконтных облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 365 дней;

Т366 - количество дней обращения дисконтных облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 366 дней.

Облигации с процентным доходом размещаются (продаются) по номинальной стоимости и погашаются по номинальной стоимости с периодической выплатой причитающегося процентного дохода.

Облигации (дисконтные и процентные) предоставляют право их владельцу на получение дохода по ним в соответствии с решением о выпуске облигаций и проспектом эмиссии. В соответствии с решением о выпуске облигаций и проспектом эмиссии процентный доход по облигации может быть постоянным, либо переменным.

Расчет процентного дохода, выплачиваемого единовременно при погашении облигации, либо периодически в течение срока обращения по ставке, установленной Банком в виде фиксированного процента к номинальной стоимости облигации, осуществляется по формуле:

Нп x Пд Т365 Т366

Дп = ------- x (---- + ----),

100 365 366

где Дп - величина процентного дохода, выплачиваемого единовременно при погашении облигации;

Нп - номинальная стоимость облигации;

Пд - ставка дохода (процентов годовых), установленная при выпуске облигаций Банком;

Т365 - количество дней срока обращения облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 365 дней;

Т366 - количество дней срока обращения облигаций, приходящееся на календарный год, состоящий из 366 дней.

Досрочное погашение облигаций производится:

- дисконтных облигаций - по цене, приходящейся на дату предъявления облигации к досрочному погашению;

- процентных облигаций - по номинальной стоимости с выплатой процентного дохода за полностью истекшие периоды начисления.

Дата добавления: 2014-11-25