Лизинг: сущность, понятие, особенности

Тесты

1. Какое определение ближе всего подходит к рынку ипотечного капитала?

а) рынок движимого и недвижимого имущества, опосредованный банковским кредитом;

б) исключительно первичный рынок жилья и земли;

в) часть финансового рынка, на котором перераспределяется заемный капитал, обеспеченный залогом недвижимости.

2. Ипотечное кредитование – это…

а) кредит для строительства объектов;

б) жилищная ссуда;

в) кредит под залог недвижимости;

г) ссуда молодым семьям на льготных условиях.

3. Закладная – это…

а) расписка в передаче денежных средств;

б) платежный документ;

в) ценная бумага;

г) договор обеспечения.

4. Закладная удостоверяет права:

а) владения и распоряжения объектом недвижимости;

б) залога имущества, обремененного ипотекой;

в) аренды имущества;

г) получения исполнения по обязательству, обеспеченному ипотекой.

5. Имеет ли право залогодержатель при неисполнении залогодателем своих обязательств удовлетворить свои требования за счет заложенного имущества:

а) это нарушение законодательства РФ;

б) в отдельных случаях;

в) безусловно, имеет.

6. Допускается ли по российскому законодательству ипотека зданий или сооружений без одновременной ипотеки земельного участка, на котором находится это здание или сооружение?

а) не допускается, это обязательное требование ГК РФ;

б) это разрешено ГК РФ;

в) допускается, если согласны обе стороны по договору.

7. Обязательны ли при оформлении ипотеки независимая оценка и страхование предмета ипотеки?

а) обязательны в соответствии с законом «Об ипотеке»;

б) обязательны в соответствии с ГК РФ;

в) обязательны при согласии обеих сторон по договору;

г) необязательны.

8. С какого момента договор об ипотеке считается заключенным и вступает в силу?

а) с даты подписания сторонами;

б) с даты нотариального оформления договора;

в) с даты государственной регистрации договора.

9. Ипотечное покрытие ценных бумаг может включать в себя?

а) любые требования кредитора к должнику;

б) требования, обеспеченные ипотекой;

в) требования, обязательства по которым не исполнялись более 6 мес.;

г) государственные ценные бумаги и имущество в соответствии с законом «Об эмиссионных ценных бумагах».

10. Кто имеет право выполнять функции ипотечного агента?

а) любые некоммерческие организации;

б) любые коммерческие организации в соответствии со своим уставом;

в) специализированные коммерческие организации, имеющие соответствующие права по законодательству РФ.

Контрольные вопросы и задания

1. Сформулируйте определение понятия «ипотека», перечислите предъявляемые к ней требования.

2. Дайте определение ипотечного кредитования.

3. Перечислите участников ипотечного кредитования, их функции.

4. Кратко поясните схему предоставления и возврата ипотечного кредита.

5. Поясните функции закладной.

6. Раскройте механизм рефинансирования на ипотечном рынке.

7. Дайте определение понятию «ипотечные ценные бумаги», раскройте их роль.

8. Перечислите проблемы ипотечного жилищного кредитования.

9. Определите приемлемую стоимость предмета ипотеки по банковскому кредиту при условии:

- сумма кредита – 1 млн руб.;

- процентная ставка по кредиту – 15 % год;

- средняя величина судебных издержек при обращении взыскания на предмет ипотеки – 0,1 % от суммы кредита;

- средняя величина издержек по организации реализации предмета ипотеки при обращении взыскания на него – 0,05 % от суммы кредита.

10. Рассчитайте аннуитетный платеж по ипотечному кредиту при условии:

- сумма кредита – 500 тыс. руб.;

- процентная ставка – 14 % год;

- срок кредита – 120 мес.

11. Рассчитайте минимально допустимый среднемесячный доход семьи, обратившейся за ипотечным кредитом на условиях задачи 2. Учтите, что ежемесячный платеж по кредиту и процентам не должен превышать 50 % совокупного среднемесячного дохода семьи.

12. Банк – первичный кредитор по ипотечному кредиту продает закладную, выданную по кредиту на сумму 700 тыс. руб. сроком на 10 лет под 12 % год. Определите сумму, полученную банком при продаже закладной, если банк владел ею 12 мес. Учтите, что погашение основного долга по кредиту производится ежемесячно равными долями, начисление процентов производится ежемесячно исходя из остатка основного долга, погашение процентов – ежемесячно.

6. Организация лизинговых операций

Успех лизингового бизнеса в любой отрасли во многом зависит от правильного понимания его внутреннего содержания и специфических особенностей. Существенное значение для правильного понимания и успешного использования лизинговых отношений в бизнесе имеет конкретное содержание применяемых терминов. Согласно Закону «О финансовой аренде (лизинге)» от 18 июля 2005 г. № 90 – ФЗ лизинг – это совокупность экономических и правовых отношений, возникающих в связи с реализацией договора лизинга, в том числе приобретения предмета лизинга.

Договор лизинга – это договор, в соответствии с которым лизингодатель обязуется приобрести в собственность указанное лизингополучателем имущество у определенного им продавца и предоставить лизингополучателю это имущество за плату во временное владение и пользование. Договором лизинга может быть предусмотрено, что выбор продавца и приобретаемого имущества осуществляется лизингодателем.

Лизинговая деятельность – это вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передаче его в лизинг.

Предмет лизинга – это любые непотребляемые вещи, в том числе предприятия и другие имущественные комплексы, здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и другое движимое и недвижимое имущество, которое может использоваться для предпринимательской деятельности. Предметом лизинга не могут быть земельные участки и другие природные объекты, а также имущество, которое федеральными законами запрещено для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения.

Лизингодатель – это физическое или юридическое лицо, которое за счет привлеченных и (или) собственных средств приобретает в ходе реализации договора лизинга в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и пользование с переходом или без перехода к лизингополучателю собственности на предмет лизинга.

Лизингополучатель – это физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование.

Продавец – это физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором купли-продажи с лизингодателем продает лизингодателю в обусловленный срок имущество, являющееся предметом лизинга. Продавец может одновременно выступать в качестве лизингополучателя в пределах одного лизингового правоотношения.

Страхование объекта лизинга

Любой из субъектов лизинга может быть резидентом РФ или нерезидентом РФ.

Лизинговая компания

Лизинговые платежи

7

Лизингополучатель

7 6

Договор лизинга

3 2 2

Кредит

8 2

	Возврат кредита

4 5

Поставка объекта лизинга

Купля-продажа объекта лизинга

Банк

3 8 1

Выбор объекта лизинга

Продавец

4

4 1

Рисунок 5 – Схема осуществления лизинговой сделки

Схема лизинговой сделки предоставлена на рисунке 5.

Согласно ст. 8 Закона «О финансовой аренде (лизинге)» лизинговые сделки могут осуществляться по схеме сублизанга. Сублизинг – вид поднайма педмета лизинга, при котором лизингополучатель по договору сублизинга передает третьим лицам во владение и в пользование за плату и на срок в соответствии с условиями договора сублизинга имущество, полученное ранее от лизингодателя по договору лизинга. Переуступка лизингополучателем третьему лицу своих обязательств по выплате лизинговых платежей не допускается. При передаче предмета лизинга в сублизинг обязательным является согласие лизингодателя в письменной форме.

Лизинговые операции согласно Закону «О финансовой аренде (лизинге)» классифицируются по форме. Основными формами лизинга являются внутренний лизинг и международный лизинг.

Формы лизинга:

Внутренний. При осуществлении внутреннего лизинга лизингодатель, лизингополучатель и продавец являются резидентами Российской Федерации, т.е. все участники сделки представляют одну страну.

Международный. К нему относят сделки, в которых хотя бы одна из сторон является нерезидентом РФ.

Лизинг имеет сходство с кредитом, предоставленным на покупку оборудования. Действительно, исходя из приведенного определения лизинг можно рассматривать как имущественные отношения на основе предоставления кредита лизинговой компанией лизингополучателю на условиях срочности, платности, возвратности. Однако это только одна из характеристик лизинга.

Отличие лизинга от кредита:

1) при кредитовании право владения, пользования имуществом принадлежит одному лицу; при лизинге право пользования отделяется от права собственности;

2) кредит погашается в денежной форме; а при лизинге возможно денежное, компенсационное, смешанное погашение;

3) кредитная сделка обусловлена актом купли-продажи; лизинговая всегда начинается с покупки имущества и не всегда завершается продажей. По истечении лизингового договора лизингополучатель может в зависимости от того, как договорятся стороны:

– приобрести объект сделки по согласованной цене (остаточной стоимости имущества); – продлить лизинговый договор на прежних или скорректированных условиях; – вернуть оборудование владельцу по истечении срока договора.

Дата добавления: 2014-11-29