Анализ ликвидности баланса

На четвёртом этапе проведем анализ ликвидности баланса. Активы сгруппируем по степени ликвидности, а пассивы – по срочности оплаты обязательств. Для анализа ликвидности используем аналитическую табл.3.8, в которой построим платежный баланс предприятия и затем рассчитаем коэффициенты ликвидности:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности, К_АЛ;

2. Коэффициент промежуточного покрытия, К_ПР.П;

3. Коэффициент текущей ликвидности, К_Т.Л.

	(14)
	(15)
	(16)

Рассчитанные коэффициенты проанализируем в динамике и сравним с критическими значениями.

Таблица 2.12. Платежный баланс предприятия 2010 год.

Актив	На начало периода	На конец периода	Пассив	На начало периода	На конец периода	Платежный излишек (недостаток)
						на начало периода	на конец периода
1.Наиболее ликвидные активы А1	2 494 308	1 986 914	1.Наиболее срочные обязательства П1	22 189	33 586	2 472 119	1 953 328
2.Быстро реализуемые активы А2	170 125	117 426	2.Краткосрочные пассивы П2		-	170 125	117 426
3.Медленно реализуемые активы А3		26 188	3.Долгосроч-ные пассивы П3	125 944	5 645 342	- 125 804	- 5 619 154
4.Трудно реализуемые активы А4	25 566 774	31 325 039	4.Постоянные пассивы П4	28 083 214	27 776 639	- 2 516 440	3 548 400
БАЛАНС	28 231 347	33 455 567	БАЛАНС	28 231 347	33 455 567

Таблица 2.13. Платежный баланс предприятия 2011 год.

Актив	На начало периода	На конец периода	Пассив	На начало периода	На конец периода	Платежный излишек (недостаток)
						на начало периода	на конец периода
1.Наиболее ликвидные активы А1	1 986 914	510 731	1.Наиболее срочные обязательства П1	33 586	36 438	1 953 328	474 293
2.Быстро реализуемые активы А2	117 426	5 756 311	2.Краткосрочные пассивы П2	-		117 426	5 756 130
3.Медленно реализуемые активы А3	26 188		3.Долгосроч-ные пассивы П3	5 645 342	15 849 429	- 5 619 154	- 15 849 414
4.Трудно реализуемые активы А4	31 325 039	53 486 655	4.Постоянные пассивы П4	27 776 639	43 867 664	3 548 400	9 618 991
БАЛАНС	33 455 567	59 753 712	БАЛАНС	33 455 567	59 753 712

Таблица 2.14. Анализ показателей ликвидности 2010 год

Показатели ликвидности	Критическое значение	На начало года	На конец года	Изме-нение
1. Коэффициент абсолютной ликвидности	0,25-0,5	112,4119158	59,15899482	-53,25292099
2. Коэффициент промежуточного покрытия	0,8-1	120,0790031	62,65527303	-57,42373008
3. Коэффициент текущей ликвидности	>=2	120,0853125	63,43500268	-56,65030986

Коэффициент абсолютной ликвидности показал, что на дату составления баланса предприятие могло оплатить 100% текущих обязательств в 2010 году.

В течение операционного цикла предприятие может оплатить также 100% текущих обязательств. Оборотные активы превышают текущие обязательства примерно в 60 раз.

Все показатели, кроме коэффициента абсолютной ликвидности в конце года, соответствуют нормативным значениям.

Таблица 2.15. Анализ показателей ликвидности 2011 год

Показатели ликвидности	Критическое значение	На начало года	На конец года	Изме-нение
1. Коэффициент абсолютной ликвидности	0,25-0,5	59,15899482	13,94715858	-45,21183624
2. Коэффициент промежуточного покрытия	0,8-1	62,65527303	171,1418116	108,4865386
3. Коэффициент текущей ликвидности	>=2	63,43500268	171,1422213	107,7072186

Коэффициент абсолютной ликвидности показал, что на дату составления баланса предприятие могло оплатить все текущие обязательства в течение года. По сравнению с предыдущим периодом наблюдается понижение коэффициента.

В течение операционного цикла предприятие может оплатить 100% текущих обязательств. Оборотные активы превышают текущие обязательства в несколько раз. По сравнению с предыдущим годом коэффициенты не утратили своей силы.

Все показатели также соответствуют нормативным значениям и во многом даже превосходят их.

Дата добавления: 2015-03-31