По срочности их оплаты

Группировка активов по степени их ликвидности и пассивов

Показатель	Строка баланса	Сумма, тыс. руб.	Изменение (+, -)
201Х-1	201X
АКТИВЫ
А-1: Наиболее ликвидные активы	1240+1250
А-2: Быстро реализуемые активы
А-3: Медленно реализуемые активы	1210 + 1220 + 1260
А-4: Трудно реализуемые активы
Баланс
ПАССИВЫ
П-1: Наиболее срочные обязательства
П-2: Краткосрочные обязательства	1510 + 1550			-2700
П-3: Долгосрочные обязательства	1400 + 1530 + 1540
П-4: Собственные средства
Баланс

А1 = Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения = 16111+1081 = 17192

Баланс считается абсолютно ликвидным, а предприятие платежеспособным, если имеет место следующее соотношение групп актива и пассива баланса:

А₁ ≥ П₁

А₂ ≥ П₂

А₃ ≥ П₃

А₄ ≤ П₄

где: А₁ – наиболее ликвидные активы (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения);

А₂ – быстро реализуемые активы (краткосрочная дебиторская задолженность);

А₃ – медленно реализуемые активы (запасы; налог на добавленную стоимость; долгосрочная дебиторская задолженность; прочие оборотные активы);

А₄ – трудно реализуемые активы (внеоборотные активы);

П₁ – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);

П₂ – краткосрочные пассивы (краткосрочные заемные средства, задолженности участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы);

П₃ – среднесрочные и долгосрочные пассивы (долгосрочные обязательства, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей);

П₄ – постоянные (устойчивые) пассивы (собственный капитал).

Сопоставление показателей групп А₁ и А₂ с группами П₁ и П₂ позволяет определить текущую ликвидность предприятия, которая свидетельствует о платежеспособности (неплатежеспособности) организации в ближайший промежуток времени.

Сравнение А₃,А₄ с группами П₃,П₄ отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем.

По данным таблицы 2 определим платежеспособность анализируемого предприятия за 201X г.:

Активы по степени ликвидности	Сумма	Знак	Пассивы по срочности оплаты	Сумма
А1		≥	П1
А2		≥	П2
А3		≤	П3
А4		≤	П4

Таким образом, первое неравенство соблюдается, т.е. организация способна погасить наиболее срочные обязательства за счет высоко ликвидных активов.

В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, быстрореализуемых активов должно быть достаточно для покрытия краткосрочных обязательств, в то время как медленно реализуемых будет недостаточно для покрытия долгосрочных.

Последнее неравенство выполняется, т.е. величина собственного капитала больше стоимости труднореализуемых активов.

Коэффициент текущей ликвидности выражает способность предприятия осуществлять свои расчеты по всем видам краткосрочных обязательств.

Коэффициент текущей ликвидности = Оборотные активы - Задолженность учредителей по взносам в уставный капитал / Краткосрочные обязательства

Коэффициент критической ликвидности характеризует ожидаемую платежеспособность предприятия, равную средней продолжительности одного оборота дебиторской задолженности при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами.

Коэффициент критической (промежуточной) ликвидности = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения + Краткосрочная дебиторская задолженность + Прочие оборотные активы / Краткосрочные обязательства

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно.

Коэффициент абсолютной ликвидности = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения / Краткосрочные обязательства

Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности = (К_т.л. + 6/Т (К_т.л.1 – К_т.л.0)) / 2,

где Т-отчетный период, мес.

Таблица 10

Дата добавления: 2015-03-31