Анализ финансового состояния клиента. 3.2. Аналитический агрегированный баланс клиента и аналитические показатели, характеризующие финансовое состояние клиента:

3.2. Аналитический агрегированный баланс клиента и аналитические показатели, характеризующие финансовое состояние клиента:

Согласно письму Заемщика аудиторская проверка предприятия за 2010г. будет проведена в течение 2 кв.2011г.

отчетные даты	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.01.2011
	сумма	доля в балансе	сумма	доля в балансе	сумма	доля в балансе	сумма	доля в балансе
АКТИВ
Внеоборотные (постоянные) активы:		18,57%	16 455	91,46%	16 164	83,21%	232 802	97,60%
- нематериальные активы		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- основные средства		1,52%		0,28%		0,09%	1 304	0,55%
- незавершенное строительство		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- доходные вложения в материальные ценности		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- долгосрочные финансовые вложения		0,00%	13 300	73,93%	13 167	67,78%	227 997	95,58%
-отложенные налоговые активы		17,04%	3 104	17,25%	2 980	15,34%	3 501	1,47%
- прочие внеоборотные активы		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
Оборотные (текущие) активы:	3 526	81,43%	1 536	8,54%	3 262	16,79%	5 731	2,40%
- запасы		0,00%		0,11%	1 695	8,73%		0,00%
- НДС по приобретенным ценностям		0,00%		0,11%		0,11%		0,00%
- дебиторская задолженность	3 471	80,16%	1 272	7,07%	1 412	7,27%	1 435	0,60%
в т.ч. долгосрочная	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%
в т.ч. краткосрочная	3 471	80,16%	1 272	7,07%	1 412	7,27%	1 435	0,60%
- краткосрочные финансовые вложения		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
- денежные средства		1,27%		1,25%		0,68%	4 293	1,80%
- прочие оборотные активы		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
ВСЕГО АКТИВОВ:	4 330	100,00%	17 991	100,00%	19 426	100,00%	238 533	100,00%
ПАССИВ
Собственные средства:	-3 750	-86,61%	-10 741	-59,70%	-10 766	-55,42%	238 326	99,91%
- уставный капитал		2,31%		0,56%		0,51%	269 100	112,81%
- накопленный капитал	-3 850	-88,91%	-10 841	-60,26%	-10 866	-55,94%	-30 774	-12,90%
Заемные средства:	8 080	186,61%	28 732	159,70%	30 192	155,42%		0,09%
- долгосрочные обязательства		0,07%		0,02%		0,02%		0,00%
займы и кредиты		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
отложенные налоговые обязательства		0,00%		0,00%		0,00%		0,00%
прочие долгосрочные обязательства	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%
- краткосрочные обязательства:	8 077	186,54%	28 729	159,69%	30 189	155,41%		0,09%
кредиты и займы	7 485	172,86%	27 531	153,03%	29 990	154,38%		0,00%
кредиторская задолженность	592	13,67%	1 198	6,66%	199	1,02%	204	0,09%
прочие краткосрочные обязательства	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%	0	0,00%
ВСЕГО ПАССИВОВ:	4 330	100,00%	17 991	100,00%	19 426	100,00%	238 533	100,00%

Валюта баланса за анализируемый период с 01.01.2008г. по 01.01.2011г. увеличилась на 234 203 тыс.руб. или в 55 раз за счет роста уставного капитала.

По пассиву произошли следующие изменения:

· Рост собственных средств на 238 326 тыс. руб. или на 100% в связи с ростом уставного капитала со 100 тыс.руб. до 269 100 тыс.руб.;

По активу баланса произошли следующие изменения:

· Увеличение основных средств на 1 238 тыс. руб. или в 19,75 раза;

· Увеличение долгосрочных финансовых вложений на 227 997 тыс.руб. или на 100%;

Актив баланса:

Внеоборотные активы по сравнению с 01.01.2008 года увеличились на 231 998 тыс. руб. и на 01.01.2011 года составили 232 802 тыс. руб. или 97,60% от валюты баланса.

На последнюю отчетную дату они представлены:

-основными средствами 1304 тыс.руб.(автомобиль Мицубиши паджеро и ноутбук) (0,55% от валюты баланса);

- долгосрочными финансовыми вложениями - 227 997 тыс.руб.

Наименование контрагента, № и дата договора

Виды вложений

Дата

Сумма тыс.руб.

- отложенные налоговые активы - 3501 тыс.руб. (1,47% валюты баланса).

Оборотные активы по сравнению с 01.01.2008 года увеличились на 2 205 тыс. руб. или в 1,6 раза и на 01.01.2011 года составили 5 731 тыс. руб. или 2,40% валюты баланса, в том числе:

· запасы – 3 тыс. руб.;

· краткосрочная дебиторская задолженность – 1 435 тыс.руб.;

· денежные средства – 4 293 тыс. руб.

Пассив баланса:

Собственные средства предприятия по сравнению с 01.01.2008 годом увеличились на 238 326 тыс. руб. или на 100% и на 01.01.2010 года составили 238 326 тыс. руб.(99,91 % от валюты баланса). Рост собственных средств произошел за счет увеличения уставного капитала.

Собственные средства представлены:

· Уставным капиталом – 269 100 тыс. руб. (увеличился за отчетный период с 100 тыс.руб. до 269 100 тыс.руб.);

· Добавочным капиталом – 11 000 тыс. руб. (Переоценка основных средств);

· Непокрытый убыток – 41 774 тыс. руб.

Заемные средства по сравнению с 01.01.2008 г. уменьшились на 7873 тыс. руб. или в 39 раз и на 01.01.2011 года составили 207 тыс. руб. (0,09% от валюты баланса).

Долгосрочные обязательства представлены отложенными налоговыми обязательствами – 3 тыс. руб.

Краткосрочные обязательства представлены кредиторской задолженностью – 204 тыс.руб.

Данные отчётов о прибылях и убытках, тыс.руб.:

отчетные даты	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.01.2011
	нарастающим итогом	абсолютн. изменение	нарастающим итогом	абсолютн. изменение	нарастающим итогом	абсолютн. изменение
Выpучка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг			245		0	3 351	3 351
Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг			170		0		0
Валовая прибыль						3 351	3 351
Коммерческие и управленческие расходы			0		0	4 998	4 998
Прибыль (убыток) от продаж (реализации)			75		0	-1 647	-1 647
Операционные доходы (расходы)	-5 023	-9 138	-9 138	-1	-1	-29 874	-29 873
Внереализационные доходы (расходы)			0		0		0
Прибыль (убыток) до налогообложения	-4 878	-9 063	-9 063	-1	-1	-31 521	-31 520
Текущий налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи	-1 028	-2 072	-2 072		0	-512	-512
Чистая прибыль нераспределенная (убыток) отчетного периода	-3 850	-6 991	-6 991	-1	-1	-31 009	-31 008

За 2010г. выручка составила 3351 тыс. руб. Выручка за 2009г. отсутствовала.

На финансовый результат 2010г. существенное влияние оказали коммерческие и управленческие расходы в связи с

Расшифровка коммерческих и управленческих расходов представлена в нижеследующей таблице:

Расшифровка прочих доходов и расходов представлена в нижеследующей таблице:

3.2. Оценка динамики финансовых показателей клиента и перспектив:

		01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.01.2011	Оптимальные значения коэффициентов по:
сельхозтоваро производителям
	Обязательные коэффициенты:
1.	Анализ финансовой устойчивости
1.1.	коэффициент финансовой независимости	-0,87	-0,60	-0,55	1,00	>=0,5
1.2.	коэффициент обеспеченности собственными средствами	-1,29	-17,71	-8,26	0,96	>=0,2
2.	Оценка ликвидности и платежеспособности
2.1.	коэффициент текущей ликвидности	0,44	0,05	0,11	28,09	>=1,6
2.2.	коэффициент срочной ликвидности (или критической оценки)	0,44	0,05	0,05	28,08	>=0,5
3.	Показатели рентабельности производства
3.1.	Рентабельность продукции (продаж)	0,22	0,31	#ДЕЛ/0!	-0,49	более 0,05
3.2.	Рентабельность реализации или норма чистой прибыли	-5,95	-28,53	#ДЕЛ/0!	-9,25	более 0,01
	Рекомендательные коэффициенты:
4.	коэффициент абсолютной ликвидности	0,01	0,01	0,00	21,04	более 0,05
5.	Оценка деловой активности
5.1.	Оборачиваемость ТМ запасов (дней)	0,00	0,00	#ДЕЛ/0!	#ДЕЛ/0!	от 60 до 120
5.2.	Срок оборота дебиторской задолженности (дней)	482,83	1869,06	#ДЕЛ/0!	154,16	до 75 дней
5.3.	Срок оборота кредиторской задолженности (дней)	82,35	1760,33	#ДЕЛ/0!	21,92	до 75 дней
5.4.	*Оборачиваемость оборотных активов	0,18	0,16	0,00	0,58
6.	Оценка стоимости чистых активов по балансу					стоимость чистых активов >= уставного капитала
6.1.	Стоимость чистых активов	-3750,00	-10741,00	-10766,00	238326,00
6.2.	Уставной капитал	100,00	100,00	100,00	269100,00

Стоимость чистых активов на 01.01.2011г. составила 238 326 тыс. руб., что меньше величины уставного капитала и негативно характеризует деятельность предприятия.

Коэффициент финансовой независимости равен 1,0 при оптимальном значении не менее 0,5 и показывает, что доля собственных средств составляет 100% от валюты баланса.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами 0,96 и свидетельствует, что за счет собственных средств финансируется оборотный капитал.

Коэффициенты текущей и срочной ликвидности имеют искаженное значение в связи с практически полным отсутствием краткосрочных обязательств.

Рентабельность продаж имеет отрицательное значение исвидетельствует о том, что с каждого рубля реализованной продукции с учетом производственных затрат на производство и реализацию коммерческих и управленческих расходов, предприятие имеет убыток в сумме 49 копеек.

Показатели оборачиваемости резко превышают оптимальные значения в связи с незначительной величиной запасов, дебиторской и кредиторской задолженности.

3.3. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности заемщика:

Краткосрочная дебиторская задолженность по сравнению с 01.01.2008г., снизилась в 2,4 раза и на 01.01.2011г. составила 1 435 тыс. руб. или 0,6% от валюты баланса.

В составе дебиторской задолженности просроченной задолженности нет.

За анализируемый период снижение дебиторской задолженности произошло в связи с практически отсутствием деятельности.

Краткосрочная кредиторская задолженность по сравнению с 01.01.2008г. уменьшилась на 388 тыс. руб. и на 01.01.2011 года составляет 204 тыс. руб. или 0,09% от валюты баланса.

Согласно справки из ИФНС №652 от 22.03.2011 г. по Московской области о налогах ООО «Русское море - Аквакультура» не имеет задолженности по платежам в бюджеты всех уровней.

В составе кредиторской задолженности просроченной задолженности нет. Погашение кредиторской задолженности осуществляется в соответствии с заключёнными договорами. Просроченной задолженности перед персоналом предприятия не имеется.

В составе дебиторской и кредиторской задолженности нет юридических лиц, которые находятся в стадии ликвидации и в отношении которых возбуждено дело о банкротстве отсутствуют.

3.4. Общая оценка финансового состояния:

№	Наименование параметра	01.01.08	01.01.09	01.01.10	01.01.11
Значение	Баллы	Значение	Баллы	Значение	Баллы	Значение	Баллы
	Коэффициент финансовой независимости	-0,87		-0,60		-0,55		1,00
	Коэффициент обеспеченности собственными средствами	-1,29		-17,71		-8,26		0,96
	Коэффициент текущей ликвидности	0,44		0,05		0,11		28,09
	Коэффициент срочной ликвидности	0,44		0,05		0,05		28,08
	Норма чистой прибыли*	-5,95		-28,53		0,00		-9,25
	Оборачиваемость оборотных активов*	0,18		0,16		0,00		0,58
	Проведение денежных оборотов в ОАО "Россельхозбанк"	0,00		0,00		0,00		0,00
	Размещение свободных денежных средств
	Положительная кредитная история в другом банке
Общее количество баллов
Обобщающий показатель оценки финансового положения	Плохой	Плохой	Плохой	Хороший

*- используется годовой показатель

Количество набранных балов по оценке финансового состояния коэффициентным методом составляет 65 баллов.

ООО «Русское море - Аквакультура» не имеет просроченной задолженности перед персоналом предприятия, кредиторской и дебиторской задолженности.

картотеки неоплаченных документов к расчетным счетам отсутствует.

Согласно справки из ИФНС №875 от 14.03.2011 г. по Московской области о налогах ООО «Русское море - Аквакультура» не имеет задолженности по платежам в бюджеты всех уровней.

Согласно представленных справок из обслуживающих банков картотеки неоплаченных счетов отсутствуют.

Согласно п 5.1.9.3 Положения №67-П в связи с наличием в деятельности ООО «Русское море - Аквакультура» таких негативных явлений как убытки текущее финансовое положение заемщика можно оценить как «плохое».

Предприятие не замечено в террористической и экстремистской деятельности.

Информация относительно действующих судебных процессов от заемщика не поступала.

Информация из бюро кредитных историй отсутствует.

4. Общая характеристика и анализ финансового состояния поручителя:

Производится в порядке, аналогичном методике, применяемой по отношению к заемщику (разделы 2 и 3 настоящего заключения). При отсутствии поручителя по проекту привести мотивировку отказа от поручительства.

2. Общая характеристика клиента ОАО «Группа Компаний «Русское море» (ОАО «ГК «РМ»)

2.1. Полное наименование, территориальное расположение Клиента, юридический адрес, фактическое расположение):

Открытое акционерное общество «Группа компаний «Русское море»

Юридический адрес: 192007, Россия, г. Санкт-Петербург, ул. Днепропетровская, д.65.

Почтовый адрес: 192007, Россия, г. Санкт-Петербург, ул. Днепропетровская, д.65.

2.2. Форма собственности и организационно-правовая форма:

Открытое акционерное общество /частная.

2.3. Дата регистрации Клиента и срок его фактической деятельности:

Свидетельство серия 78 № 006024638 от 10.12.2007г. выдано Межрайонной инспекцией Федеральной налоговой службы №15 по Санкт-Петербургу.

ОГРН 1079847122332

ИНН7816430057

КПП 781601001

Срок деятельности 4 года

2.4. Учредители (акционеры):

Уставный капитал ОАО «ГК РМ» состоит из 79 537 651 акций. Номинальная стоимость одной акции составляет 100 руб. Уставный капитал составляет 7 953 765 100 руб. Количество акционеров – 8. Из них номинальных держателей акций 6 которые владеют 32 526 744 акций на сумму 3 252 674 400 руб. Конечным бенефициаром является Компания с ограниченной ответственностью «Корсико Лимитед» Кипр, владеющая 47 010 906 акций на сумму 4 701 090 600 руб.

Генеральный директор Дангауэр Дмитрий Сергеевич с 19.06.2009г.

2.5. Вхождение в группу связанных экономически и юридически предприятий (холдинг):

Описание ГК «Русское море» находится в п.2.5 заключения по Заемщику ООО «Форелеводческое хозяйство Сегозерское».

2.6. Основные виды и параметры деятельности, опыт работы:

Согласно справке от 21.03.2011г. №18-10/09172 МИФНС России №27 по г.Санкт-Петербургу ОАО «Группа Компаний «Русское море» общество имеет счета в следующих банках:

· ОАО Банк «ВТБ»;

· Филиал Банка «Санкт-Петербург» в г.Москве.

Наименование Банков	№ счета
ОАО Банк «ВТБ»	40702-978-4-00030001898
	40702-840-7-00030002447
	40702-840-4-00030002446
	40702-978-1-00030001897
	40702-810-6-00030003864	расчетный
Банк «Санкт-Петербург» Ф-л г.Москва	40702-978-3-77000201284	транзитный
	40702-978-4-77000101284	текущий
	40702-840-8-77000101284	текущий
	40702-840-7-77000201284	транзитный
	40702-810-6-77000001284	расчетный

Месяц	Обороты, тыс. руб.
Суммарные обороты	Банк СПБ	ВТБ
Январь	16 233,4	30,0	16 203,4
Февраль	440 653,0	18,6	440 634,4
Март	181 817,9	12,8	181 805,1
Апрель	43 145,9	2 776,3	40 369,6
Май	2 033 296,1	1 968 426,0	64 870,1
Июнь	5 782 942,7	2 648 016,0	3 134 926,7
Июль	644 888,2	507 073,0	137 815,2
Август	1 358 926,3	591 286,0	767 640,3
Сентябрь	320 804,1	150 841,0	169 963,1
Октябрь	819 418,9	922,5	818 496,4
Ноябрь	47 502,8	4,5	47 498,3
Декабрь	478 883,7	261 068,0	217 815,7
Итого 2010 год	12 168 513,0	6 130 474,7	6 038 038,3
Январь	265 147,7	0,0	265 147,7
Февраль	131 259,1	348,8	130 910,3
Март	19 413,5	0,0	19 413,5
Итого 2011	415 820,3	348,8	415 471,5
Ср/мес за посл 12 мес	995 469,1	21 862,0	124 940,2
Ср/мес за посл 6 мес	293 604,3	43 724,0	249 880,3
Ср/мес за посл 3 мес	138 606,8	116,3	138 490,5

Среднемесячные обороты за 2010 год составили 244,0 тыс. рублей.

Среднемесячная выручка за 2010 года составила 279,2 тыс. руб. Расхождение между выручкой и оборотами по счетам объясняется проведением расчетов между предприятиями холдинга, операций по публичному размещению казначейских акций на ФБ ММВБ и РТС, доходов от размещения акций и курсовых разниц.

Согласно представленным данным по движению денежных средств по кассе за 2010-2011гг. – приход выручки наличными деньгами в кассу отсутствует, приходуются полученные в банке деньги на зарплату сотрудникам.

Кредитная история и расчетные счета в ОАО «Россельхозбанк» отсутствуют.

2.7. Длительность и характер взаимоотношений с ОАО «Россельхозбанк»: кредитная история в ОАО «Россельхозбанк» за последний год с оценкой качества обслуживания договоров:

Кредитная история в ОАО «Россельхозбанк» отсутствует.

2.8. Расшифровка кредитов Банков, имеющихся у Клиента на текущую дату.

На 01.01.2011г. забалансовые обязательства ОАО «Группа компаний «Русское море» составили 2 398 397 тыс.руб. и представлены:

За кого предоставлены поручительства	Номер Договора	Кому предоставлены поручительства	Сумма по договору в руб.	Срок исполнения обязательств	Во исполнение каких обязательств
ЗАО «Русская рыбная компания»	Договор поручительства №2441-П/1 от 02.12.2009г.	ОАО Банк ВТБ			Кредитная линия на 1 400 000 000 руб.
	Договор о последующем залоге акций ЗАО «Русское море» №2441-ДЗ от 15.04.2010г.	ОАО Банк ВТБ	404 818 шт акций стоимостью 496 000 000 руб.		Кредитная линия на 1 400 000 000 руб.
	Договор о последующем залоге акций ЗАО «Русская рыбная компания» №2441-Д4 от 15.04.2010г.	ОАО Банк ВТБ	607 144 шт акций стоимостью 2 507 000 000руб.		Кредитная линия на 1 400 000 000 руб.
		Итого:	3 687 603 775,86*
ЗАО «Русская рыбная компания»	Договоры поставок	Иностранные контрагенты	998 396 750,00
		Итого:	2 398 396 750,00

*В пояснительной записке к балансу за 2010г. указано, что забалансовые обязательства по данным сделкам учтены в сумме равной объему обязательств должника -1 400 000 000,0руб.

Согласно справке ОАО «Банк «Санкт-Петербург» №277/1246и от 23.03.2011г. ссудная задолженность, выданные и действующие гарантии и поручительства отсутствуют.

Согласно справке от 23.03.2011 г.№1526/530300 ОАО Банк ВТБ ДО №3 Тургеневский по состоянию на 22.03.2011г. ОАО «Группа компаний «Русское море» является поручителем на сумму 1 700 000 000,00 руб. по Договору поручительства №2441-П/1 от 02.12.2009г. в обеспечение обязательств по кредитному договору №2441 от 02.12.2009г. с ЗАО «Русская рыбная компания».

Дата добавления: 2015-07-02