Брокерская деятельность

Брокерской деятельностью признаётся совершение гражданско - правовых сделок с ценными бумагами в качестве поверенного или комиссионера, действующего на основании договора поручения или комиссии, а также доверенности на совершение таких сде­лок при отсутствии указаний на полномочия поверенного или ко­миссионера в договоре.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, занимающий­ся брокерской деятельностью, именуется брокером.

В соответствии с Законом «О рынке ценных бумаг» брокерс­кой деятельностью признается совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами в качестве поверенного или комисси­онера, действующего на основе договора-поручения или комиссии либо доверенности на совершение таких сделок».

В качестве брокера могут выступать как физические лица, так и организации. Профессиональная брокерская деятельность на фондо­вом рынке выполняется на основании лицензии, полученной в уста­новленном порядке. Брокер получает эту лицензию в местных финан­совых органах. Законом допускается совмещение брокерской дея­тельности с другими видами деятельности на рынке ценных бумаг. Для деятельности на рынке ценных бумаг брокер или брокерс­кая организация должны отвечать следующим квалификационным требованиям:

- иметь в штате специалистов, у которых есть квалификацион­ные аттестаты;

- обладать установленным минимальным (не менее 50 млн. руб.) собственным капиталом, необходимым для материальной ответ­ственности перед инвесторами;

- располагать разработанной системой учёта и отчётности, точ­но и полно отражающей операции с ценными бумагами.

Свои операции брокеры совершают, руководствуясь рядом пра­вил:

1. Клиент заключает с брокерской фирмой договор, в котором оговариваются все виды поручений, в том числе, где купить цен­ные бумаги (на фондовой бирже или на внебиржевом рынке).

2. Брокер действует в пределах определённой ему клиентом суммы, сохраняя обычно за собой право выбора ценных бумаг в соответствии с полученной им установкой.

3. Клиент может дать брокеру приказ прекратить все поручен­ные ему сделки.

4. Выполнив поручение, брокер обязан в оговорённый в догово­ре срок известить об этом клиента и перечислить ему средства, то от продажи ценных бумаг (за вычетом комиссионных).

5. Сделка должна быть зарегистрирована брокером в особой книге, и клиент вправе потребовать из неё выписку.

Брокер и клиент строят свои отношения на договорной основе. При этом могут использоваться как договор поручения, так и дого­вор комиссии. Если заключён договор поручения, то это означает, что брокер будет выступать от имени клиента и за счёт клиента, т.е. стороной по заключённым сделкам является клиент, и он несёт ответственность за исполнение сделки. Если же предпочтение от­даётся договору комиссии, то при заключении сделки брокер выс­тупает от своего имени, но действует в интересах клиента и за его счёт. Стороной по сделке в этом случае выступает брокер, и он несёт ответственность за её исполнение. По существующему зако­нодательству клиент до исполнения договора имеет право в одно­стороннем порядке прекратить его действия.

Исполнением договора поручения или комиссии считается пе­редача клиенту официального извещения брокера о заключении сделки. Как правило, брокер регистрирует заключённую сделку и контролирует смену собственника - своевременное внесение в реестр акционеров необходимых изменений.

Основной доход брокер получает за счёт комиссионных, взима­емых от суммы сделки. Поэтому задача брокера заключается в том, чтобы иметь клиентов, среди которых были бы как поставщики цен­ных бумаг, так и их покупатели, владельцы временно свободных денежных средств.

Дата добавления: 2014-11-08