Вопрос 2 Формирование кредитной политики предприятия по отношению к покупателям продукции

Данный процесс охватывает следующие основные этапы

1.Выбор формы реализации продукции в кредит. Имеет две разновидности

- товарный(коммерческий) кредит представляет собой форму оптовой реализации продукции на условиях отсрочки платежа если такая отсрочка превышает обычные сроки банковских расчетов. Обычно товарный кредит предоставляется на срок от 1 до 6 месяцев

- потребительский кредит в товарной форме. он представляет собой форму розничной реализации товаров покупателем физическим лицам(обычно) с отсрочкой платежа. Срок 6 месяцев -2 года

2. Выбор типа кредитной политики. должен осуществляться с учетом диагностированного уровня финансового кризиса предприятия.

Выделяют три типа кредитной политики

- консервативный (жесткий) направлен на минимизацию кредитного риска

- умеренный тип кредитной политики.

- агрессивный или мягкий тип политики. Приоритетной целью является расширение объемов реализации продукции и за этот чет максимизация прибыли.

• Консервативный (или жесткий) тип кредитной политики предприятия направлен на минимизацию кредитного риска. Такая минимизация рассматривается как приоритетная цель в осуществлении его кредитной деятельности. Осуществляя этот тип кредитной политики предприятие не стремится к получению высокой дополнительной прибыли за счет расширения объема реализации продукции. Механизмом реализации политики такого типа является существенное сокращение круга покупателей продукции в кредит за счет групп повышенного риска; минимизация сроков предоставления кредита и его размера; ужесточение условий предоставления кредита и повышение его стоимости; использование жестких процедур инкассации дебиторской задолженности.

• Умеренный тип кредитной политики предприятия характеризует типичные условия ее осуществления в соответствии с принятой коммерческой и финансовой практикой и ориентируется на средний уровень кредитного риска при продаже продукции с отсрочкой платежа.

• Агрессивный (или мягкий) тип кредитной политики предприятия приоритетной целью кредитной деятельности ставит максимизацию дополнительной прибыли за счет расширения объема реализации продукции в кредит, не считаясь с высоким уровнем кредитного риска, который сопровождает эти операции. Механизмом реализации политики такого типа является распространение кредита на более рискованные группы покупателей продукции; увеличение периода предоставления кредита и его размера; снижение стоимости кредита до минимально допустимых размеров; предоставление покупателям возможности пролонгирования кредита.

3. определение возможной суммы оборотного капитала направляемого дебиторскую задолженность по товарному и потребительскому кредиту

где ОКдз — необходимая сумма оборотного капитала, направляемого в дебиторскую задолженность;

ОРк — планируемый объем реализации продукции в кредит;

Кс/ц — коэффициент соотношения себестоимости и цены продукции, выраженный десятичной дробью;

ППК — средний период предоставления кредита покупателям, в днях;

ПР — средний период просрочки платежей по предоставленному кредиту, в днях.

Если финансовые возможности предприятия не позволяют инвестировать расчетную сумму средств в полном объеме, то при неизменности условий кредитования должен быть соответственно скорректирован планируемый объем реализации продукции в кредит.

4. Формирование системы кредитных условий

В состав условий входят следующие элементы

- срок предоставления кредита (кред. период)

-размер предоставляемого кредита или кредитный лимит

- стоимость предоставления кредита (система ценовых скидок)при осуществлении немедленных расчетов за приобретенную продукцию

- система штрафных санки за просрочку исполнения обязательств покупателями

5. Формирование стандартов оценки покупателей и дифференциация условий предоставления кредита

Включает следующие основные элементы:

- определение систем и характеристик оценивающих кредитоспособность отдельных групп покупателей;

- формирование и экспертизу информационной базы проведение оценки кредитоспособности покупателей;

- выбор методов оценки отдельных характеристик кредитоспособности покупателей; группировка покупателей продукции по уровню кредитоспособности; дифференциация кредитных условий в соответствии с уровнем кредитоспособности покупателя

6. Формирование процедуры инкассации текущей дебиторской задолженности. В составе этой процедуры должны быть предусмотрены: сроки и формы предварительного и последующего напоминаний покупателям о дате платежей; возможности и условия пролонгирования долга по предоставленному кредиту; условия возбуждения дела о банкротстве несостоятельных дебиторов.

7. Оценка эффективности разработанной кредитной политик оценивается на основе саециалтного критерия

Критерием оптимальности разработанной и осуществляемой кредитной политики любого типа и по любым формам предоставляемого кредита, а соответственно и среднего размера текущей дебиторской задолженности по расчетам с покупателями за реализуемую им продукцию, выступает следующее условие:

где Д3о — оптимальный размер текущей дебиторской задолженности предприятия при нормальном его финансовом состоянии;

ОПдр - дополнительная операционная прибыль, получаемая предприятием от увеличения продажи продукции в кредит;

ОЗдз —дополнительные операционные затраты предприятия по обслуживанию текущей дебиторской задолженности;

ПКдз — размер потерь капитала, инвестированного в текущую дебиторскую задолженность, из-за недобросовестности (неплатежеспособности) покупателей.

Дата добавления: 2015-05-26